Анализ финансового состояния предприятия ООО «АГРОС"

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Курсовая работа

Тема: Анализ финансового состояния предприятия

ООО «АГРОС». 
СОДЕРЖАНИЕ

 

ВВЕДЕНИЕ

Одной из целей финансового анализа является оценка финансового состояния предприятия, которая позволяет установить «болевые точки» финансового механизма предприятий, предсказать на основе наблюдаемых тенденций возможное развитие событий, разработать необходимые управленческие решения для снижения, предупреждения или устранения негативного влияния складывающихся соотношений между экономическими результатами от производственно-хозяйственной деятельности и затратами на её осуществление.

Поскольку финансовое состояние предприятия характеризуется совокупностью показателей, отражающих процесс формирования и использования его финансовых средств, то в рыночной экономике оно отражает конечные результаты деятельности предприятия. Финансовый анализ является непременным элементом как финансового менеджмента на предприятии, так и экономических взаимоотношений его с партнерами, с финансово-кредитной системой, с налоговыми органами и пр. Таким образом, становится понятным, какую значимость имеет оценка финансового состояния предприятия. И что данная проблема является наиболее актуальной в нашей стране, в период становления рыночной экономики, - это очевидно и бесспорно.

Цель курсовой - на конкретном примере ООО «АГРОС» рассмотреть теоретические разработки, необходимые для проведения анализа финансового состояния предприятия.

 

ГЛАВА 1. СУЩЬНОСТЬ, ЦЕЛИ И ЗНАЧЕНИЯ ФИНАНСОВОГО АНАЛИЗА

1.1. Необходимость и сущность  финансового анализа

Финансы являются индикатором конкурентоспособности хозяйствующего субъекта на рынке. Поэтому устойчивое финансовое состояние предприятия является залогом его жизнедеятельности в условиях рыночной экономики. Экономика Украины развивается по законам рынка, что предусматривает проявление экономических отношений между производителями и потребителями продукции. Каждый из них имеет свои экономические интересы, которые могут не совпадать. Рынок представляет собой своеобразный инструмент согласования интересов производства и потребления в высшую стадию развития товарно-денежных отношений. Функционирование рынка ведет к становлению положения предприятия служит его финансовая устойчивость. Она отражает состояние финансовых результатов предприятия, при котором есть возможность свободно маневрировать денежными средствами, эффективно их использовать, обеспечивая бесперебойный процесс производства и реализации продукции, учитывать затраты по его расширению и обновлению. Финансовое состояние представляет важнейшую характеристику экономической деятельности предприятия, его потенциал в деловом сотрудничестве, оценивает, в какой степени гарантированы экономические интересы самого предприятия и его партнеров по финансовым и другим отношениям. Финансовый анализ представляет собой методику оценки текущего и перспективного финансового состояния предприятия на основе изучения зависимости и динамики показателей финансовой информации. Анализ финансового состояния – это глубокое, научно обоснованное исследование финансовых ресурсов в едином производственном процессе. Основной целью финансового анализа является получение определенного количества ключевых параметров, дающих объективную и точную картину финансового состояния предприятия, его прибылей и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, в расчетах с дебиторами и кредиторами. При этом в оценке текущего финансового состояния предприятия особую роль играет его прогноз на ближайшую и более отдаленную перспективу, т.е. ожидаемые параметры финансового состояния. Цели анализа достигаются в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач. Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения анализа. Основным фактором в конечном счете является объем и качество исходной информации.

Основным источником информации для анализа финансового состояния служит бухгалтерский баланс предприятия (ф. №1 годовой и квартальной отчетности) (Приложение 1). Его значение настолько велико, что анализ финансового состояния нередко называют анализом баланса. Источником данных для анализа финансовых результатов является отчет о финансовых результатах и их использовании (ф. №2 годовой и квартальной отчетности) (Приложение 2). Источником дополнительной информации для каждого из блоков финансового анализа служит приложение к годовой отчетности). 

1.2. Роль финансового  анализа предприятия в управлении производством и повышении его эффективности

В настоящее время финансовый анализ занимает важное место среди экономических наук. Его рассматривают в качестве одной из функций управления производством.

Известно, что система управления состоит из следующих взаимосвязанных функций: планирования, учета, анализа и принятия управленческих решений.

Планирование представляет очень важную функцию в системе управления производством на предприятии. С его помощью определяются направление и содержание деятельности предприятия, его структурных подразделений и отдельных работников. Главной задачей планирования является обеспечение планомерности развития экономики предприятия и деятельности каждого его члена, определение путей достижения лучших конечных результатов производства.

Для управления производством нужно иметь полную и правдивую информацию о ходе выполнения планов. Поэтому одной из функций управления производством является учет. Он обеспечивает постоянный сбор, систематизацию и обобщение данных, необходимых для управления производством и контроля за ходом выполнения планов и производственных процессов.

Однако для управления производством нужно иметь представление не только о ходе выполнения плана, результатах хозяйственной деятельности, но и о тенденциях и характере происходящих изменений в экономике предприятия. Осмысление, понимание информации достигаются с помощью экономического анализа. В процессе анализа первичная информация проходит аналитическую обработку: проводится сравнение достигнутых результатов производства с данными за прошлые отрезки времени, с показателями других предприятий и среднеотраслевыми; определяется влияние различных факторов на величину результативных показателей; выявляются недостатки, ошибки, неиспользованные возможности, перспективы  и т.д.

На основе результатов анализа разрабатываются и обосновываются управленческие решения. Финансовый анализ предшествует решениям и действиям, обосновывает их и является основой научного управления производством, обеспечивает его объективность и эффективность. Таким образом, финансовый анализ – это функция управления, которая обеспечивает научность принятия решений.

Как функция управления финансовый анализ тесно связан с планированием и прогнозированием производства, поскольку без глубокого анализа невозможно осуществление этих функций. Важная роль анализа в подготовке информации для планирования, оценки качества и обоснованности плановых показателей, в проверке и объективной оценке выполнения планов. Утверждение планов для предприятия по существу также представляет собой принятие решений, которые обеспечивают развитие производства в будущем планируемом отрезке времени. При этом учитываются результаты выполнения предыдущих планов, изучается тенденция развития экономики предприятия, выявляются и учитываются дополнительные резервы производства.

Финансовый анализ является средством не только обоснования планов, но и контроля за их выполнением. Планирование начинается и заканчивается анализом результатов деятельности предприятия. Финансовый анализ позволяет повысить уровень планирования, сделать его научно обоснованным.

Большая роль отводится анализу в деле определения и использования резервов повышения эффективности производства. Он содействует экономическому использованию ресурсов, выявлению и внедрению передового опыта, научной организации труда, новой техники и технологии производства, предупреждению излишних затрат и т.д.

Таким образом, финансовый анализ является важным элементом в системе управления производством, действенным средством выявления внутрихозяйственных резервов, основной разработки научно обоснованных планов и управленческих решений.

Роль анализа как средства управления производством с каждым годом возрастает. Это обусловлено разными обстоятельствами. Во-первых, необходимостью неуклонного повышения эффективности производства в связи с ростом стоимости сырья, повышением науко- и капиталоемкости производства. Во-вторых, отходом от командно-административной системы управления и постепенным переходом к рыночным отношениям. В-третьих, созданием новых форм хозяйствования в связи с разгосударствлением экономики, приватизаций предприятий и прочими мероприятиями экономической реформы.

1.3. Методика проведения  анализа финансового состояния  предприятия

Система аналитических коэффициентов – ведущий элемент финансового анализа, применяемый менеджерами и аналитиками, акционерами, инвесторами, кредиторами и т.д. Чаще всего выделяют несколько групп показателей в соответствии с основными направлениями финансового анализа:

1) оценка и анализ экономического  потенциала:

1.1. оценка имущественного положения  и структура капитала;

1.2. анализ финансового положения:

- оценка ликвидности;

- оценка финансовой устойчивости;

2) оценка и анализ результативности  финансово-хозяйственной деятельности:

2.1. анализ оборачиваемости;

2.2. анализ рентабельности;

3) разработка мероприятий по  улучшению финансового состояния  предприятия.

Система финансово-экономических коэффициентов, характеризующих деятельность предприятия, позволяет вести анализ не абсолютных показателей в стоимостном выражении, а безвременных величин, что позволяет практически исключить влияние временной динамики абсолютных показателей на результаты анализа, отчасти уменьшить инфляционное искажение данных. Сравнение финансово-экономических коэффициентов с критическими и рекомендуемыми значениями этих коэффициентов позволяет сделать конкретные выводы о финансовом состоянии и структуры капитала – оценка производственного потенциала предприятия, в ходе которого решаются следующие задачи:

1) анализ состава и структуры  имущества предприятия;

2) анализ состава и структуры  источников формирования имущества;

3) расчет суммы собственного  капитала в обороте;

4) расчет излишка или недостатка  собственных оборотных средств.

Анализ актива баланса дает возможность установить основные показатели, характеризующие производственно-хозяйственную деятельность предприятия:

1) стоимость имущества предприятия, общий итог баланса;

2) иммобилизованные активы, итог  раздела I баланса;

3) стоимость оборотных средств, итог раздела II баланса.

С помощью горизонтального (временного) и вертикального (структурного) анализа можно получить наиболее общее представление об имевших место качественных изменениях в структуре актива, а также динамики этих изменений.

Для более детального изучения динамики состава и структуры имущества предприятия необходимо проанализировать и дать оценку состоянию (движению и изменению) каждой из нижеперечисленных групп актива:

1) основных средств и внеоборотных  активов;

2) запасов затрат;

3) дебиторской задолженности;

4) денежных средств.

Бухгалтерская отчетность позволяет рассмотреть эти группы более подробно.

Для общей оценки имущественного потенциала предприятия проводится анализ состава и структуры обязательств (пассива) баланса.

Особое внимание уделяется ряду важнейших показателей (Ф. №1), характеризующих финансово-экономическое состояние предприятия.

Анализ источников формирования имущества предполагает расчет наличия собственных средств, направленных на финансирование оборотных средств.

Наличие собственных оборотных средств определяется как сумма величины источников собственных средств и долгосрочных заемных источников за вычетом внеоборотных активов.

В процессе взаимоотношений предприятия с кредитной системой и другими предприятиями постоянно возникает необходимость в анализе его платежеспособности.

Ликвидность – это способность своевременно исполнять обязательства по всем видам платежей.

Ликвидность активов – это способность активов трансформироваться в денежные средства, а степень ликвидности определяется продолжительностью временного периода, в точение которого эта трансформация может быть осуществлена. Чем короче период трансформации, тем выше ликвидность активов.

Платежеспособность предприятия – это наличие у предприятия денежных средств и их эквивалентов, достаточных для расчетов по кредиторской задолженность, требующей немедленного погашения.

В ходе анализа ликвидности решаются следующие задачи:

1) оценка достаточности средств  для покрытия обязательств, сроки  которых истекают в соответствующие  периоды;

2) определение суммы ликвидных средств и проверка их достаточности для выполнения срочных обязательств.

Оценка ликвидности и платежеспособности предприятия проводится в два этапа:

1-й этап – группировка активов  баланса по срокам их трансформации  в денежные средства, а пассивов – по степени срочности их оплаты. Данный этап анализа позволяет дать оценку ликвидности и платежеспособности предприятия с учетом срока выполнения обязательств предприятия. Актив и пассив баланса группируются по следующим признакам:

1) по степени убывания ликвидности (актив);

2) по степени срочности оплаты (погашения) (пассив).

Активы в зависимости от скорости превращения в денежные средства (ликвидности) разделяют на следующие группы:

А 1 - наиболее ликвидные активы («Денежные средства» и «Краткосрочные финансовые вложения»);

А 2 – быстрореализуемые активы («Дебиторская задолженность» и «Прочие активы»);

А3 – медленнореализуемые активы. К ним относятся статьи из раздела II баланса «Оборотные активы» (стр. 210+стр. 220-стр. 216) и статья «Долгосрочные финансовые вложения» из раздела I баланса;