Субъекты валютного рынка РФ

Субъекты валютного рынка РФ

Участники экономических отношений, которые осуществляют валютные операции, являются субъектами валютного рынка.                                                                                                                  Участников валютного рынка можно разделить на две большие группы: юридические и физические лица. Они выступают на валютном рынке как резиденты и нерезиденты. Резиденты - это физические лица, имеющие постоянное местожительство в РФ, а также юридические лица, созданные в соответствии с законодательством РФ и расположенные на территории РФ. Нерезиденты - это физические лица, имеющие постоянное местожительство за пределами РФ, а также юридические лица, созданные в соответствии с законодательством иностранных государств и расположенные за пределами РФ.

Основными участниками валютного рынка являются: 

• центральные банки, 
• коммерческие банки, 
• валютные биржи,
• финансово-инвестиционные фонды,
• брокерские компании, 
• физические лица.

Обязательным и постоянным участником валютного рынка является государство в лице ЦБ РФ . Банк России имеет право:

• Осуществлять контрольную функцию на торгах и последующих расчетах по операциям.
• Осуществлять операции на торговых сессиях, проводить интервенцию с целью поддержки курса российского рубля.
• Останавливать торги в случае сильного дисбаланса на валютном рынке.
• Получать полную информацию по операциям, проводимым участниками рынка.
• Определять официальный курс рубля на основании результатов торгов ЕСТ.
• Осуществлять надзор за соблюдением валютных ограничений на российском рынке.

Совместно с Министерством финансов и Правительством РФ Банк России дает рекомендации и участвует в разработке валютной политики государства и осуществляет её реализацию. Как орган валютного контроля Центральный Банк России проводит лицензирование коммерческих банков. Дальнейший контроль над проведением операций на российском валютном рынке коммерческими банками Центральный Банк России осуществляет, руководствуясь нормативной документацией и инструкциями ЦБ РФ.

Уполномоченные банки -  банки и иные кредитные учреждения, получившие лицензии ЦБР на проведение валютных операций. Он является агентом валютного контроля, подотчетным Банку России. К валютным банковским операциям относятся следующие:

· привлечение валютных вкладов,

· выдача валютных кредитов,

· открытие и ведение счетов резидентов и нерезидентов в иностранной валюте, а также счетов нерезидентов в рублях,

· осуществление международных расчетов,

· покупка-продажа иностранной валюты и ценных бумаг в иностранной валюте и т.д.

Через уполномоченные банки Резиденты РФ могут покупать иностранную валюту за рубли для осуществления текущих валютных операций, а также для погашения суммы основного долга по кредиту, полученному в иностранной валюте. Также резиденты могут продавать иностранную валюту за рубли с целью получения прибыли за счет изменения валютного курса или с целью получения рублей для удовлетворения своих текущих потребностей. Нерезиденты имеют право покупать и продавать иностранную валюту за рубли.

Деятельность валютной биржи состоит в предоставлении услуг по организации и проведению торгов, в ходе которых участники заключают сделки с иностранной валютой.

Самой крупной торговой площадкой в РФ является ММВБ. На валютном рынке Московской биржи ведутся торги следующими валютами: долларом США (USD), евро (EUR), китайским юанем (CNY), британским фунтом (GBP), гонконгским долларом (HKD), украинской гривной (UAH), казахским тенге (KZT) и белорусским рублем (BYR). Основными валютными парами являются USD/RUB и EUR/RUB. 

Прямое назначение валютных бирж - определять валютный курс, который представляет собой стоимость иностранной валюты. На бирже как организованном рынке в ходе торгов устанавливается стоимость национальной денежной единицы. Здесь же совершаются сделки в интересах лиц, располагающих средствами в иностранной валюте, полученными от внешнеэкономической деятельности и по иным основаниям, и лиц, которым, напротив, необходима иностранная валюта для их хозяйственной деятельности, но они не располагают самостоятельными источниками ее поступления.

Валютные брокерские компании

В их функцию входит сведение покупателя и продавца иностранной валюты и осуществление между ними конверсионной операции. За свое посредничество брокерские фирмы взимают брокерскую комиссию. Валютные брокерские компании устанавливают правила игры на бирже, обладают информацией о запрашиваемых курсах валют и формируют реальный курс валют по заключенным финансовым сделкам.

 
Финансово-инвестиционные фонды

Это довольно обширная группа, в которую входят посредники. Их задача заключается в управлении средствами клиентов-инвесторов с целью получения максимальной прибыли. Как правило, финансово-инвестиционные фонды и компании участвуют в спекулятивных валютных операциях, играя на изменении курса валют. 

Физические лица сотрудничают с коммерческими банками:

• открытие и ведение счетов в иностранной валюте; 
• валютно-обменные операции; 
• неторговые операции. 

Валютно-обменные операции являются наиболее распространенным видом операций с участием физических лиц. 

Операции по купле-продаже ин. валюты (рис.)

Банк получает информацию ЦБ о курсе валют на отчетную дату.  
Аналитическое подразделение валютного отдела устанавливает курс покупки и продажи основных инвалют на отчетную дату (в СБ это от 9 часов утра отчетной даты до 9 часов утра следующего дня) и направляет его по своим отделениям и филиалам, имеющим право на ведение валютных операций.  
Отделение, получив приказ о курсе покупки и продажи, а также курс ЦБ, начинает работу: 

а) валютная кладовая выдает наличные деньги в рублях и в валюте для обеспечения непрерывной работы отдела, а также пересчитывает остатки эквивалента имеющейся валюты при изменении курса - курсовую разницу;  
б) валютный отдел начинает работу по купле-продаже инвалюты по установленному курсу.  
Клиент, желающий продать или купить валюту по установленному на этот день курсу предоставляет в банк удостоверение личности и рублевую сумму, эквивалентную количеству валюты (при покупке).  
Валютный отдел, проверив подлинность банкнот, выдает желаемую сумму (в рублях - при продаже валюты клиентом или в валюте при покупке).  
При покупке и продаже валюты валютная касса оформляет справку установленной формы, а кроме того при продаже взимает налог с клиента.