Анализ хозяйственной деятельности компании "Мегафон" за 2013 год

                    МИНИСТЕРСТВО ОБРАЗОВАНИЯ И НАУКИ РОССИЙСКОЙ ФЕДЕРАЦИИ

ФЕДЕРАЛЬНОЕ ГОСУДАРСТВЕННОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ УЧРЕЖДЕНИЕ ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО ОБРАЗОВАНИЯ

«САНКТ-ПЕТЕРБУРГСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ»

КАФЕДРА ЭКОНОМИЧЕСКОГО АНАЛИЗА ЭФФЕКТИВНОСТИ ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

АНАЛИТИЧЕСКАЯ РАБОТА

для студентов II курса направления «Экономика»

по дисциплине «Анализ хозяйственной деятельности»

Выполнила:

Заремба Энди

                                                                                                                               Группа э-220 
 
                                                                                                                    Научный руководитель: 
                                                                                                                    Фомина Юлия Игоревна 
 
 
 
 
 
 
Санкт-Петербург  
2014 год

Задание 1. Сравнить динамику активов с динамикой выручки от продаж и финансовых результатов. Сделать выводы.

 

№ п/п	Показатели	Базовый период	Отчетный период	Темпы прироста (снижения), %
1	2	3	4	5
1	Средняя за период стоимость активов	11371488	12696536	11.5
2	Выручка нетто от продаж за период	4766495	5249965	10
3	Прибыль от продаж за период	1350677	1587209	17.5
4	Прибыль до налогообложения за период	1557736	1486083	-5
5	Чистая прибыль за период	1252415	1165705	-7

 

Āб =(10786140+11956836)/2=11371488

Āо=(11956836+13436236)/2=12696536

 

Вывод:  Золотое правило экономики не выполняется по следующим пунктам:

1. Темп роста ПДН <  Темп роста Ппр. Это значит, что финансовый результат от прочей деятельности приносит убыток.
2. Темп роста Выручки < Темп роста Ā. Это значит, что наши ресурсы используются не совсем эффективно.

 

 

 

Задание 2. Оценить динамику эффективности использования активов. Сделать выводы.

 

 

№ п/п	Показатели	Базовый период	Отчетный период	Изменения
1	2	3	4	5
1	Коэффициент отдачи (оборачиваемости) активов (коэффициент деловой активности)	2,04	1,98	-0,06
2	Рентабельность активов, %
2.1	По прибыли до налогообложения	0,14	0,12	-0,02
2.2	По чистой прибыли	0,11	0,09	-0,02

 

 

ОАб=(2248293+2420803)/2=2334548

ОАо=(2420803+2862670)/2=2641736,5

 

Вывод: Количество оборотов активов за 1 год уменьшилось на 6 %. Рентабельность активов по прибыли до налогообложения и по чистой прибыли уменьшилась на 2%. Чем больше коэффициент оборачиваемости активов, тем интенсивней используют активы в деятельности организации, тем выше деловая активность, то есть в отчётном периоде деловая активность ниже, чем в базисном.

 
 
Задание 3. Рассчитать стоимость чистых активов организации на начало и конец отчетного года. Сравнить величину чистых активов с величиной уставного капитала. Сделать выводы по этому сравнению.  
 
ЧАн=11956836-(3476891+1492066)=6987880

ЧАк=13436236-(3801882+1391465)=8242889

УК=325194

Вывод: Так как величина чистых активов значительно больше чем уставный капитал, фирма является финансово-устойчивой.

 
 
Задание 4. Рассчитать и оценить величину собственного капитала в обороте (СКО) по двум вариантам: упрощенный и уточненный (на начало и конец отчетного года). 
 
СКОн=8479945-9536033=  -1056088

СКОк=9634354-10573566= -939212

Вывод: отсутствие собственного капитала в обороте организации свидетельствует о том, что часть внеоборотных активов сформированы за счет заемных средств.

 

 

Задание 5. Рассчитать показатели финансовой независимости организации на начало и конец отчетного года и дать оценку (коэффициент автономии, коэффициент финансовой независимости в части формирования оборотных активов, коэффициент независимости в части формирования запасов).

 

Кофн(н)=8479945/11956836=0,7

Кофн(к)=9634354/13436236=0,7

Сравнив с нормативным значением, можно сказать, что компания финансово-зависима от заемных источников

К2 и К3 не высчитывается, так как СКО отрицательный.

Вывод: Нормативное значение К1 больше 0,5-0,6. К1 на начало и конец года лежат в интервале нормативного значения, а это значит, что предприятие признаётся финансово независимым от заёмного капитала

 

 

Задание 6. Оценить платежеспособность организации на основе абсолютных показателей бухгалтерского баланса (на начало и конец отчетного года).

 

 

Актив			Пассив				Недостаток или излишек платежных средств.
Группы актива	На начало года	На конец года	Группы пассива	На начало года	На конец года	На начало года		На конец года
А1	442682	713632	П1	1038993	895694	-596311		-182062
А2	940732	1032026	П2	453073	495771	487659		536255
А3	1031859	1116611	П3	1984825	2410417	-952966		-1293806
А4	10573566	9536033	П4	8479945	9634354	-939212		-319249
Итого	11956836	13436236	Итого	11956836	13436236	-2000830		-1258862

Вывод: А2 хватает для того, чтобы погасить П2.Все остальные Активы следует увеличить или понизить  обязательства.

 

 

 

Задание 7. Рассчитать коэффициенты ликвидности по данным бухгалтерского баланса на начало и конец отчетного года (коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент срочной ликвидности, коэффициент текущей ликвидности)

 

К4(н)=(425720+16962)/1492066=0,3 удовлетворительная платежеспособность

К4(к)=(689130+24502)/1391465=0,5 надежная платежеспособность

∆К4=0,5-0,3=0,2 платежеспособность увеличилась за счет увеличения КФВ и уменьшения краткосрочных обязательств.

К5(н)=(442682+940732)/1492066=0,9 уровень платежеспособности близок к надежному

К5(к)=(713632+1032026)/1391465=1,2 теоретически наежный уровень платежеспособности

∆К5=1,2-0,9=0,3 уровень платежеспособности повысился за счет увеличения оборотных активов и снижении краткосрочных обязательств.

К6(н)=2420803/1492066=1,6 в организации достаточно оборотных активов, которые могут погасить ее краткосрочные обязательства

К6(к)=2862670/1391465=2,05 организация имеет очень хороший уровень платежеспособности

∆К6=2-1,6=0,4 платежеспособность увеличилась за счет увеличения ОА и уменьшения КО.

 

 

Задание 8. Дать интегральную оценку финансового состояния организации. Сделать выводы. Произвести группировку предприятий по уровням независимости и платежеспособности.

 

	Границы классности
Показатели	1	2	3	4	5	За пределами классности
К4	≥0,5 20 б.	0,4 16 б.	0,3 12 б.	0,2 8 б.	0,1 4 б.	<0,1 0 баллов
	За каждое снижение на 0,1 снимается 4 балла
К5	≥1,5 18 б.	1,4 15 б.	1,3 12 б.	1,2-1,1 9-6 б.	1,0 3 б.	<1,0 0 баллов
	За каждое снижение на 0,1 снимается 3 балла
К6	≥3,0 16,5 б.	2,9-2,7 15-12 б.	2,6-2,4 10,5-7,5б.	2,3-2,1 6-3 б.	2,0 1,5 б.	<2,0 0 баллов
	За каждое снижение на 0,1 снимается 1,5 балла
К1	60% 17 б.	59-54% 16,2-12,2 б.	53-48% 11,4-7,4 б.	47-41% 6,6-1,8 б.	40% 1 б.	<40% 0 баллов
	За каждое снижение на 1% снимается 0,8 балла
К2	≥0,5 15 б.	0,4 12 б.	0,3 9 б.	0,2 6 б.	0,1 3 б.	<0,1 0 баллов
	За каждое снижение на 0,1 снимается 3 балла
К3	≥1 13,5 б.	0,9 11 б.	0,8 8,5 б.	0,7-0,6 6-3,5 б.	0,5 1 б.	<0,5 0 баллов
	За каждое снижение на 0,1 снимается 2,5 балла
Итого:	100	78	56	35	14	0

 

Интегральная оценка устойчивости финансового состояния организации

 

Коэффициенты	На начало отчетного года		На конец отчетного года
	Значения коэффициентов	Баллы	Значения коэффициентов	Баллы
К4 (коэффициент абсолютной ликвдности) К5 (коэффициент срочной ликвидности) К6 (коэффициент текущей ликвидности) К1 (коэффициент общей финансовой независимости) К2 (коэффициент финансовой независимости в части оборотных активов) К3 (коэффициент финансовой независимости в части запасов)	0,3   0,9   1,6   0.7	12   0   0   17	0,5   1,2   2   0,7	20   9   1,5   17
Итого:	-	29	-	47,5
Класс

Вывод: На начало года все показатели ниже показателей на конец года. На начало года предприятие имело 4 класс, то ест предприятие было проблемным, но на конец когда предприятие имело 3 класс, это говорит о том, что организация увеличила запас финансовой устойчивости, что позволяет быть более уверенным в возврате заёмных средств.

 

 

Задание 9. Проанализировать оборачиваемость оборотных активов за предыдущий и отчетный периоды. Определить экономический результат ее изменения. Сделать выводы.

 

№	Показатели	За прошлый год	За отчетный год	Отклонение (+-)
1.	Выручка от продаж	4766495	5249965	483470
2.	Средняя за период стоимость оборотных активов	2334548	2641736	307188
3.	Коэффициент оборачиваемости оборотных активов, количество оборотов	2,04	1,98	-0,6
4.	Коэффициент закрепления оборотных активов, коп. на 1 руб. выручки	0,49	0,5	0,1
5.	Продолжительность 1 оборота оборотных активов, дни	179	184	5