Анализ состояния оборотных средств и эффективности их использования ООО «Давлекановский КХП №1»

 

Из таблицы 2.2  видно, что за анализируемый период общая  сумма оборотных активов возросла на 41014 тыс. руб. в 2009 году. В составе оборотных средств стоимость запасов уменьшилась на 1146 тыс. руб. (на 1,7%), в частности за счет сокращения готовой продукции на 3892 тыс. руб. (на 8,9%), расходы будущих периодов на 44 тыс.руб. ( на 0,1%).

Рассматривая  структуру оборотных средств, наблюдается снижение доли запасов с 78 до 76,3 %. Пропорционально увеличился удельный вес денежных средств и дебиторской задолженности.

Наблюдается увеличение дебиторской задолженности на 240 тыс. руб.

( на 0,82%), но при этом увеличивается доля денежных средств и прочих оборотных активов.

На анализируемом предприятии  удельный вес оборотных средств  в общем объеме имущества в  течение года возрос с 88,5%  до 90,2%. При этом источниками увеличения текущих активов явились в основном текущие обязательства. В этих условиях особое значение приобретает "качество" текущих активов: состояние производственных ресурсов; ликвидность дебиторской задолженности и др. анализ "качества" текущих активов строится на внутренних учетных данных.

С их помощью в первую очередь оценивается объем (стоимость, удельный вес в составе оборотных  средств) тех активов, возможность  реализации которых представляется маловероятной. К труднореализуемым  активам относятся залежалые  запасы материалов, продукция, не пользующаяся спросом у покупателей, сомнительная дебиторская задолженность, незавершенное производство и некоторые другие виды средств. От того, насколько велик удельный вес этой группы в составе имущества предприятия, зависит его реальная ликвидность.

Как видим, "качество" текущих активов снизилось: доля труднореализуемых активов в  общем объеме текущих активов  к концу года увеличилась на 1,1%, а их отношение к легкореализуемым активам повысилось с 3,4% до 4,4%. Это, безусловно, свидетельствует о снижении ликвидности оборотных средств предприятия.

В развитие проведенного анализа все оборотные активы целесообразно сгруппировать по категориям риска. К примеру, имеется  большая вероятность того, что  дебиторскую задолженность будет  легче реализовать, чем незавершенное производство или расходы будущих периодов. При этом следует учитывать область применения того или иного вида оборотных средств.

Те активы,  которые  могут  быть использованы только с  определенной целью (специфические  активы), имеют больший риск (меньшую вероятность реализации), чем многоцелевые активы. Чем больше средств вложено в активы, попавшие в категорию высокого риска, тем ниже финансовая устойчивость предприятия.

Таблица 2.3

Справка бухгалтерии  о состоянии оборотных средств  на предприятии

№ п/п	Показатели	2008 год, тыс.руб.	2009 год, тыс.руб.	Отклонение, (+,-)
1	Незавершенное производство	523	535	12
2	Залежалые запасы	245	340	95
3	Готовая продукция, не пользующаяся спросом	146	173	27
4	Сомнительная дебиторская  задолженность	452	683	231
5	Итого труднореализуемые  активы (стр.1+стр.2+стр.3+стр.4)	1366	1731	365
6	Общая величина текущих  активов	41530	41014	- 516
7	Отношение труднореализуемых  активов к общей величине текущих  активов (стр.5/стр.6х100), %	3,3	4,2	1,1
8	Отношение труднореализуемых активов к легкореализуемым активам [стр.5/(стр.6-стр.5)х100], %	3,4	4,4	1

 

Примерная классификация  текущих активов по категориям представлена в таблице 2.3.

Приведенные в таблице  данные показывают, что 2,7% (1,6 +1,1) текущих  активов предприятия имели на начало года среднюю и высокую степень риска; к концу года вследствие увеличения доли с высокой степенью риска на 0,6% положение еще более ухудшилось, и возникла угроза финансовой устойчивости предприятия.

Предприятию необходимо "избавляться" от подобного баланса. Так, выявленные по результатам инвентаризации залежалые запасы и неликвиды должны быть списаны; на величину сомнительной дебиторской задолженности в установленном порядке формируется резерв по сомнительным долгам; готовая продукция, не пользующаяся спросом, может быть реализована со скидкой и др.

Таблица 2.4

Динамика состояния  активов на ООО «Давлекановский  КХП № 1» и их

классификация по категориям риска

Степень риска	Группа текущих активов	Доля группы в общем  объеме текущих активов, %		Отклонение (+,-)
		2008 год	2009 год
Мини-мальная	Наличные денежные средства	0,002	0,53	0,528
Малая	Дебиторская задолженность  предприятий с устойчивым финансовым положением + запасы (исключая залежалые) + готовая продукция, пользующаяся спросом	95,3	94,42	-0,88
Средняя	Незавершенное производство, расходы будущих периодов	1,6	1,5	- 0,1
Высокая	Дебиторская задолженность  предприятий, находящихся в тяжелом  финансовом положении, запасы готовой  продукции, вышедшей из употребления, залежалые запасы, неликвиды.	1,1	1,7	0,6

 

Таким образом, мы убедились  в  том, что хотя рассчитанные по балансу показатели финансовой устойчивости имели допустимую величину, сформировавшаяся на предприятии структура их размещения может в дальнейшем дестабилизировать  деятельность предприятия. Так, большая часть средств вложена в наименее ликвидные активы (недвижимое имущество); в составе мобильных активов 7,7% имеют среднюю и высокую степень риска; 4,4% оборотных средств  составляют труднореализуемые активы.

Руководству предприятия надлежит принять срочные меры по стабилизации финансового положения предприятия. Такими мерами должно стать совершенствование организации расчетов с покупателями (следует иметь в виду, что в условиях инфляции, как правило, выгоднее продавать продукцию быстрее и дешевле, чем ожидать выгодных условий ее реализации); инвентаризация состояния имущества с целью выявления активов "низкого" качества (изношенного оборудования, залежалых запасов и материалов; сомнительной дебиторской задолженности) списание их с баланса в установленном порядке и др.

Значительный удельный вес дебиторской задолженности  в составе текущих активов (в  нашем примере 18,2%) определяет особое место её в оценке оборачиваемости  текущих активов (оборотных средств).

Для обобщения результатов  анализа состояния расчетов с покупателями и заказчиками составляют сводную таблицу 2.5, в которой дебиторская задолженность классифицируется по срокам образования.

 

 

 

 

 

Таблица 2.5

Оценка состояния дебиторской  задолженности 

ООО «Давлекановский  КХП № 1» по срокам ее образования

 

Статьи дебиторской  задолженности			Всего на конец года, тыс.руб.	В том числе по срокам образования
				до 1 мес.	от 1 до 3 мес.	от 3 до 6 мес.	от 6 мес. до года	более года
Дебиторская задолженность  за товары, работы и услуги			6822	4887,7	277,3		985	672
Прочие дебиторы			610	365,1	120,9	52	72	-
	в том числе:		-	-	-	-	-	-
	переплата фин. органам
	прочие виды задолженности
		по расчетам с поставщиками
Всего дебиторская задолженность			3432	5252,8	398,2	52	1057	672

 

 

Ежемесячное ведение  сводной таблицы 2,5 позволяет бухгалтеру составит чёткую картину состояния  расчетов с покупателями  и обращает его внимание на просроченную задолженность. Кроме того,  эти таблицы – полезно использовать при проведении инвентаризации состояния расчетов с дебиторами.

 

 

2.3 Анализ эффективности  использования оборотного капитала  ООО «Давлекановский КХП №  1»

 

1. Перейдём к анализу оборачиваемости всех оборотных средств и их составляющих. Оценка оборачиваемости производится путём сопоставления её показателей за несколько хронологических периодов по анализируемому предприятию.

Анализ оборачиваемости  представим в таблице 2.6.

 

Таблица 2.6

Анализ оборачиваемости  оборотных средств предприятия

№ п/п	Показатели	2008 год	2009 год	Изменение (+.-)
1.	Выручка от реализации, тыс. руб.	76600	69293	17531
2.	Средний остаток оборотных  средств, тыс. руб.	41530	41014	- 516
3.	Средний остаток по видам оборотных средств:			-
	-         запасов	32472	31326	- 1146
	-         готовой продукции	20115	16223	- 3892
	-         дебиторской задолженности	7192	7432	+ 240
4.	Средняя продолжительность  одного оборота, дни:
	-         всех оборотных средств	197,3	214,7	+ 17,4
	-         запасов	152	165,9	+ 13,9
	-         готовой продукции	96	84,8	-11,2
	-         дебиторской задолженности	34,1	39,2	+ 5,1
5.	Коэффициент оборачиваемости, обороты:
	-         всех оборотных средств	1,85	1,7	- 0,15
	-         запасов	2,4	2,2	- 0,2
	-         готовой продукции	3,8	4,3	+ 0,5
	-         дебиторской задолженности	10,7	9,3	- 1,4

 

 

Как следует из данных таблицы, что оборачиваемость текущих  активов снизилась на 0,15. В целом  данная тенденция является отрицательной. Продолжительность оборота текущих активов по сравнению с прошлым годом  увеличился на 17,4 дня, что свидетельствует об ухудшении финансового положения предприятия (цикл, за  который средства, вложенные в анализируемом периоде в текущие активы, снова принимают денежную форму, на  17,4  дня больше, чем в предыдущем году). Состояние расчетов с покупателями по сравнению с прошлым годом, ухудшилось. На 5,1 дня увеличился средний срок погашения дебиторской задолженности и составил 39,2 дня. Особое внимание бухгалтер должен обратить на снижение "качества" задолженности. По сравнению с прошлым годом доля сомнительной дебиторской задолженности выросла на 231тыс.руб. и составила 683тыс.руб. Данные таблицы подтверждают сделанные мной ранее выводы относительно общего замедления оборачиваемости текущих активов. Это наглядно видно на примере оборачиваемости производственных запасов, срок хранения которых на предприятии по сравнению с прошлым годом вырос на 13,9 и составил в отчетном году 165,9 дня, что свидетельствует о накапливании запасов на предприятии.

Изменение времени оборота  представлено на рисунке 5.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рисунок 2.2. Изменение  оборачиваемости оборотных активов

 

Факторами, повлиявшими  на изменение показателей оборачиваемости  оборотных средств являются размер выручки от реализации продукции и размера оборотных средств.

 

Заключение

 

Подводя итоги, можно  сделать вывод, что оборотных средств - это совокупность имущественных ценностей предприятия, обслуживающих текущую производственно-коммерческую деятельность предприятия и полностью потребляемых (видоизменяющих свою форму) в течение одного операционного цикла.

Эффективное управление и планирование оборотным капиталом предприятия предполагает не только поиск и привлечение дополнительных источников финансирования, но и рациональное их размещение в активах предприятия, особенно текущих активах, а также соблюдение всех принципов и задач организации использования оборотных средств. От правильного распределения совокупной суммы оборотных средств между сферой производства и сферой обращения во многом зависят их нормальное функционирование и полнота выполнения присущих им функций: производственной и платежно-расчетной.

Экономика оборотных  средств (материальных ресурсов) оказывает  воздействие на улучшение всех основных показателей деятельности предприятия: увеличение объемов выпуска продукции, повышение производительности труда, снижение себестоимости продукции. Наличие достаточных оборотных средств обеспечивает предприятиям в новых экономических условиях расширенное воспроизводство, модернизацию и структурную перестройку.