Копмлексный экономический анализ хозяйственной деятельности

 

Из таблицы 3 видно, что в 2009 году сумма основного капитала увеличилась на 4 % (108790/104569*100-100), а в 2010 году - на 0,6 % (109440/108790*100-100). В 2009 г. повысилась сумма основных средств на 3206 тыс. руб., однако доля основных средств в структуре основного капитала снизилась на 0,33 %. В 2010 же году наблюдается и суммарный рост, и рост доли основных средств в структуре основных средств на 5677 тыс. руб. и на 4,69 % соответственно. Увеличение суммы основных средств свидетельствует о расширении инвестиционной деятельности предприятия. Сумма и доля незавершенного строительства в 2009 году увеличилась на 1015 тыс. руб. и на 0,33 %, соответственно. А в 2010 году наблюдается уменьшение суммы и доли незавершенного строительства на 5027 тыс. руб. и 4,74 % соответственно, что следует оценить положительно. Такое положение дел говорит о том, что исследуемое предприятие наращивало свой производственный потенциал. Рост незавершенного строительства означал бы сбои в снабжении предприятия и ошибки в оперативно-календарном планировании. Поэтому снижение доли незавершенного строительства в структуре основных средств оценивается как положительная тенденция.

Особое внимание уделяется изучению состояния, динамики и структуры основных средств, так как они имеют большой удельный вес в долгосрочных активах предприятия. Анализ основных средств представлен в таблице 4.

 

Таблица 4 - Структура  основных средств.

 

Основные средства	Сумма, тыс. руб.			Доля, %			Отклонения тыс. руб
	2008	2009	2010	2008	2009	2010
	1	2	3	4	5	6	2-1	3-2
Здания Сооружения  и передаточные устройства Машины и  оборудование Транспортные  средства Производ.и хоз.инвентарь   Всего	50015   73153       41818   235     699     65920	50490   76980       43613   364     684     172131	53850   78452       51203   4342     941     188788	30,14   44,08       25,2   0,14     0,42     100	29,33   44,72       25,34   0,21     0,39     100	28,52   41,55       27,12   2,3     0,5     100	+475   +3827       +1795   +129     -0,15     +6211	+3360   +1472       +7590   +3978     +257     +16657

 

Из данных таблицы 4 видно, что общее увеличение основных средств в 2009 году составило 6211 тыс. руб., а в 2010 году - 16657 тыс. руб.

За анализируемый  период большую часть основных средств  составляли сооружения и передаточные устройства (более 40 % от общей суммы): в 2008 г. их доля составила 44,08 %, в 2007 г. - 44,72 %, а в 2010 же году их удельный вес - 41,55 %.В суммарном же выражении наблюдается увеличение сооружений и передаточных устройств в составе основных средств: в 2009 г. по сравнению с 2008 г. это увеличение составило 3827 тыс. руб., а в 2010 г. по сравнению с 2009 г. - 1472 тыс. руб.

Доля зданий в составе основных средств снизилась и составила: в 2008 г. - 30,14 %, в 2009 г. - 29,33%, в 2010 г. - 28,52%. В суммарном же выражении наблюдается увеличение зданий в составе основных средств: в 2009 г. увеличение составило 475 тыс. руб., а в 2010 г. - 3360 тыс. руб.

Также в составе  основных средств наблюдается рост доли машин и оборудования: в 2008 г. - 25,2 %, в 2009 г. - 25,34 %, в 2010 г. - 27,12 %. Рост основных средств произошел также и в суммарном выражении: в 2009 г. на 1795 тыс. руб., а в 2010 г. на 7590 тыс. руб.

В 2008г. доля транспортных средств в составе основных средств составила 0,14 %, в 2009 г. - 0,21%, в 2010 же году доля их значительно увеличилась и составила 2,3 % от общей суммы. В суммарном выражении также наблюдается увеличение транспортных средств в составе основных: в 2009 г. оно составило 129 тыс. руб., а в 2010 г. - 3978 тыс. руб.

В 2009г произошло снижении суммы производственного и хозяйственного инвентаря на 15 тыс. руб., а в 2010г произошел их рост на 257 тыс. руб. Такие же изменения произошли и в доле инвентаря в составе основных средств: в 2008 году доля их составляет 0,42 %, в 2007г - 0,39 %, а в 2010г уже 0,5 %.

Движение и состояние основных средств предприятия характеризуют следующие расчетные показатели, которые представлены в таблице 5.

Таблица 5 - Основные показатели, характеризующие состояние  и движение основных средств.

 

Наименование  показателя	Расчет
1.Коэффициент  износа основных средств   2. Коэффициент  годности основных средств 3. Коэффициент  обновления основных средств 4. Коэффициент  выбытия основных средств 5. Коэффициент  реальной стоимости основных  средств	К1 = амортизация  основных средств / первоначальная стоимость основных средств К2 = 100 - К1   К3 = поступило  осн. средств / остаток основных средств  на конец года К4 = выбыло осн. средств / остаток основных средств  на начало года К5 = среднегодовая  остаточная стоимость основных средств / среднегодовая стоимость имущества

 

Следует отметить, что все вышеперечисленные коэффициенты измеряются в процентах или в  долях единицы и могут быть исчислены как на начало и на конец  года, так и в среднем за год.

В таблице 6 отражены результаты расчета показателей  движения и состояния основных средств, которые находятся между собой в тесной взаимосвязи.

 

Таблица 6 - Основные показатели состояния и движения основных средств.

Показатель	2008	2009	2010	Отклонения, тыс. руб.		Темп роста, %
	1	2	3	2-1	3-1	2/1	3/2
Первоначальная  стоимость основных средств, тыс.руб. Амортизация основных средств, тыс. руб. Поступило основных средств, тыс. руб. Остаток основных средств на конец года, тыс. руб. Выбыло основных средств, тыс. руб. Среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб. Среднегодовая стоимость имущества, тыс. руб. Коэффициент износа, % Коэффициент годности, % Коэффициент обновления, % Коэффициент выбытия, % Коэффициент реальной стоимости, %	139391         80820       45922       165920         19393       88245         173614       57,98   42,02   27,67   13,91   50,83	165920         77675       19496       172131         13285       91451         191978       46,81   53,19   11,33   8,01   47,64	172131         80680       32210       188788         15553       97128         212657       46,87   53,13   17,06   9,03   45,67	+26529         -3145       -26426       +6211         -6108       +3206         +18364       -11,17   +11,17   -16,34   -5,9   -3,19	+6211         +3005       +12714       +16657         +2268       +5677         +20679       +0,06   -0,06   +5,73   +1,02   -1,97	119,03         96,1       42,4       103,7         68,5       103,6         110,6       80,73   126,58   40,95   57,58   93,72	103,7         103,8       165,2       109,7         117,1       106,2         110,7       100,14   99,88   150,57   112,73   95,86

 

Как видим из таблицы 6, коэффициент износа основных средств в 2009г снизился на 11,17%, что свидетельствует о процессе обновления основных средств, причем рост процесса обновления составил 40,95%. В 2010г коэффициент износа увеличился на 0,06%, но при этом рост процесса обновления основных средств составил 150,97%. Необходимо отметить, что в 2010г произошло увеличение среднегодовой стоимости имущества, что соответственно привело к росту амортизации основных средств. В основном данные изменения произошли за счет введения в действие незавершенных капитальных вложений.

Особо тщательно  необходимо анализировать изменения  состава и динамики оборотных  активов как наиболее мобильной  части капитала, от состояния которых  зависит финансовое состояние предприятия. При этом следует иметь в виду, что стабильность структуры оборотного капитала свидетельствует об устойчивом, хорошо отлаженном процессе производства и сбыта продукции и, наоборот, существенные изменения - признак нестабильной работы предприятия. Анализ оборотных активов представлен в таблице 7.

Таблица 7 - Анализ динамики и состава оборотных  активов

 

Виды средств	Наличие средств, тыс. руб.			Изменение, тыс. руб.		Структура средств, %			Изменение, %
	2008	2009	2010			2008	2009	2010
	1	2	3	2-1	3-2	4	5	6	5-4	6-5
Запасы В том числе: Сырье и материалы Расходы будущих  периодов НДС по приобретенным  ценностям Дебиторская задолжен- ность В том числе  покупатели и заказчики Краткосрочные финансовые вложения Денежные средства Итого	16110   15869     241       961     48846       44798       51     3077   69045	17897   17583     314       1178     61421       57411            -     2692   83188	28831   20547     8284       1170     70772       64240       1000     1444   103217	+1787   +1714     +73       +217     +12575       +12613       -51     -385   +14143	+10934   +2964     +7970       -8     +9351       +6829       +1000     -1248   +20029	23,33   22,98     0,35       1,39     70,74       64,88       0,07     4,46   100	21,51   21,14     0,37       1,42     73,83       69,01           -     3,24   100	27,93   19,91     8,02       1,13     68,57       62,24       0,97     1,39   100	-1,82   -1,84     +0,02       +0,03     +3,09       +4,13           -     -1,22         -	+6,42   -1,23     +7,65       -0,29     -5,26       -6,77           -     -1,85        -

 

Из таблицы 7 видно, что в анализируемый период наибольший удельный вес в оборотных  активах имеет дебиторская задолженность: в 2008 г. - 70,74 %, а к 2009 г. увеличилась на 3,09 % и составила 73,83 %. В 2009 г. наблюдается рост дебиторской задолженности не только в структуре, но и в суммарном выражении: с 48846 тыс. руб. в 2008 г. до 61421 тыс. руб. в 2009 г. А в 2010 г. несмотря на суммарный рост дебиторской задолженности с 61421 тыс.руб. до 70772 тыс. руб., ее доля в структуре оборотных активов уменьшилась, по сравнению с 2009 г. на 5,26 %, и составила 68,57 %. Снижение дебиторской задолженности может быть обусловлено снижением цен на отгружаемую продукцию и снижением её фактического объёма. Это свидетельствует о более эффективной работе с покупателями и заказчиками в 2010 г. Наличие дебиторской задолженности создаёт финансовые затруднения, так как ощущается недостаток финансовых ресурсов для приобретения производственных запасов, выплаты заработной платы и др.

Как положительный  факт можно оценить уменьшение остатков денежных средств : на 385 тыс. руб. в 2009 г. и на 1248 тыс. руб. в 2010 г., что указывает на повышение эффективности работы со свободными денежными средствами. В структуре доля запасов в 2009 г. снизилась на 1,82 %, а в 2010 г. повысилась на 6,42 %.

Стоимость запасов  и затрат увеличилась с 16110 тыс. руб. в 2008 г. до 17897 тыс. руб. в 2009г. и до 28831 тыс. руб. в 2010 г., что также может являться и положительным, и негативным моментом одновременно. Рост вложений в производственные запасы, с одной стороны, позволяет предприятию оградить себя от инфляции в условиях нестабильности снабжения и обесценения рубля. Но, с другой стороны, рост запасов может свидетельствовать о нерациональности финансовых вложений в активы, особенно в том случае, если часть таких запасов окажется неликвидной.

Первым этапом анализа имущественного положения  предприятия является общая оценка имущественного положения на основе сравнительного аналитического баланса. Аналитический баланс полезен тем, что сводит воедино и систематизирует те расчеты, которые обычно осуществляет аналитик при ознакомлении с балансом. Этот сравнительный аналитический баланс проводится с использованием вертикального и горизонтального анализов, которые дают наиболее общее представление о качественных изменениях в структуре средств и их источников, а также динамике их изменений. Проведем вертикальный анализ баланса, который представлен в таблице 8.

Таблица 8 - Вертикальный анализ баланса предприятия

 

Наименование  статей	Сумма, тыс. руб.			Доля, %			Отклонения тыс. руб.		Темп роста, %
	2008	2009	2010	2008	2009	2010
Актив	1	2	3	4	5	6	2-1	3-2	5-4	6-5
I Внеоборотные  активы Основные средства Незавершенное строительство II Оборотные  активы Запасы В том числе: -сырье, материалы -расходы будущих  периодов НДС по приобретенным  ценностям Дебиторская задолженность В т.ч. покупатели и заказчики Краткосрочные финансовые вложения Денежные средства Валюта баланса	104569   88245   16324   69045 16110   15869   241     961     48846   44798     51   3077 173614	108790   91451   17339   83188 17897   17583   314     1178     61421   57411             -   2697 191978	109440   97128   12312   103217 28831   20547   8284     1170     70722   64240     1000   1444 212657	60,23   50.83   9.4   39.77 9.28   9.14   0.14     0.55     28.13   25.8     0.03   1.77 100	56,67   47.64   9.03   43.33 9.32   9.16   0.16     0.61     31.99   29.9           -   1.4 100	51,46   45.67   5.79   48.54 13.56   9.66   3.89     0.55     33.28   30.21     0.47   0.67 100	+4221   +3206   +1015   +14143 +1787   +1714   +73     +217     +12575   +12613     -51   -385 +18364	+650   +5677   -5027   +20029 +10934   +2964   +7970     -8     +9351   +6829     +1000   -1248 +20679	-3,56   -3.19   -0.37   +3.56 +0.04   +0.02   +0.02     +0.06     +3.86   +4.1     -0.03   -0.37      -	-5,21   -1.97   -3.24   +5.21 4.24   +0.5   +3.73     -0.06     +1.29   +0.31     +0.47   -0.73      -
Пассив III Капитал и  резервы Уставный капитал Добавочный  капитал Нераспред. прибыль(непокрытый убыток) V Краткосроч. обязательства Займы и кредиты Кредиторская  задолженность: В том числе:-поставщики и подрядчики -перед персоналом  организации -перед гос.  внебюдж. фондами -по налога  м и сборам -прочие кредиторы Доходы будущих  периодов Резервы предстоящих  расходов Валюта баланса	76552 500 17149     58903   97062   2000   92386     69445   3841   1036   8838   9226   384   2992   173614	94611 500 17149     76962   97367   5999   87532     61963   5252   590   11763   7964   384   3452   191978	116991 500 17149     99342   95666   11000   84282     52860   5284   1535   15445   9158   384         -   212657	44.1 0.28 9.87     33.92   55,9   1,15   53,21     39,99   2,21   0,59   5,09   5,31   0,22   1,32   100	49.28 0.26 8.93     40.1   50,72   3,12   45,59     32,27   2,74   0,31   6,13   4,15   0,2   1,79   100	55.02 0.24 8.06     46.71   44,98   5,17   39,63     24,86   2,48   0,72   7,26   4,3   0,18         -   100	+18059 0 0     +18059   +305   +3999   -4854     -7482   +1411   -446   +2925   -1262   0   +1160   +18364	+22380 0 0     +22380   -1701   +5001   -3250     -9103   +32   +945   +3682   +1194   0          -   +20679	+5.18 -0.02 -0.94     +6.18   -5,18   +1,97   -7,62     -7,72   +0,53   -0,28   +1,04   -1,16   -0,2         -         -	+5.74 -0.02 -0.87     +6.61   -5,74   +2,05   -5,96     -7,41   -0,26   +0,41   +1,13   +0,15   -0,02        -         -