Фондовый рынок и организация финансов

Оперативное финансовое планирование включает составление  и исполнение платежного календаря, кассового плана и расчет потребности  в краткосрочном кредите. 

Платежный календарь позволяет решать следующие  задачи: 
-   организация учета временной “стыковки” денежных поступлений и предстоящих расходов предприятия; 
-   формирование информационной базы о движении денежных потоков и оттоков; 
-   ежедневный учет изменений в информационной базе; 
-   анализ неплатежей (по суммам и источникам возникновения) и организация конкретных мероприятий по их преодолению; 
-   расчет потребности в краткосрочном кредите в случаях временной “нестыковки” денежных поступлений и обязательств и оперативное приобретение заемных средств; 
-   расчет (по суммам и срокам) временно свободных денежных средств предприятия; 
-   анализ финансового рынка с позиции наиболее надежного и выгодного размещения временно свободных денежных средств предприятия.

Платежный календарь составляют на квартал  с разбивкой по месяцам и более  мелким периодам. Необходимо учитывать  объемы производства и реализации, состояние запасов, дебиторскую  задолженность в целях контроля за финансовым планом. Притоки и оттоки денежных средств должнгы быть сбалансированы. Информационной базой платежного календаря служат планы, составленные на предприятии: план реализации продукции, смета затрат на производство, план капитальных вложений; а также выписки по счетам предприятия и прилоьжения к ним; нормативно установленные сроки платежей для финансовых обязательств; договора; счета-фактуры; график выплаты заработной платы; внутренние приказы. 
Процесс составления платежного календаря можно разделить на 6 этапов: 
1.     Выбор периода планирования. Как правило, это – квартал или месяц; декада. 
2.     Планирование объема реализации продукции (работ, услуг) осуществляется с учетом объема производства в рассматриваемом периоде и изменений остатков за период планирования.

3.     Расчет объема возможных денежных поступлений (доходов). 
4.     Оценка денежных расходов, ожидаемых в плановом периоде. 
5.     Определение денежного сальдо. Оно представляет собой разность между суммами поступлений и расходов за период планированияэ 
6.     Подведение итогов показывает недостаток или излишек средств у предприятия.

Ожидаемое сальдо на конец периода сравнивается с минимальной суммой денежных средств  на расчетном счете, которые являются страховым запасом. Превышение планируемых  расходов над ожидаемыми поступлениями  с учетом остатка средств на счетах означает недостаточность собственных  возможностей для их покрытия и может  являться признаком ухудшения финансового  состояния. В этом случае необходимо перенести часть непервоочередных расходов на следующий календарный период, ускорить по возможности отгрузку и реализации продукции, принять меры по изысканию дополнительных источников. Излишек говорит о стабильности и платежеспособности предприятия. На многих предприятиях составляется налоговый календарь, в котором указывается порядок и суммы налогов, что позволяет избежать пени.  Кроме платежного календаря должен составляться также кассовый план. Это – план оборота наличных денежных средств через кассу. Кассовый план не только отражает платежеспособность предприятия, но и необходим для контроля за поступлением и расходованием наличных денег. Коммерческому банку, обслуживающему предприятие, так же необходим его кассовый план для, чтобы составить сводный кассовый план на обслуживание своих клиентов в установленные сроки. Исходные данные для составления кассового плана: предполагаемые выплаты по фонду заработной платы и фонду потребления в части денежных средств, не входящих в фонд оплаты труда, информация о продаже материальных ресурсов или продукции работникам, о прочих поступлениях и выплатах наличными деньгами (выручка от реализации путевок, командировочные расходы и другие), сведения о сумме налогов, а также календарь выдачи заработной платы и приравненных к ней платежей.

Заключительным  этапом финансового планирования является составление сводной аналитической  записки. В ней дается характеристика основных показателей годового финансового  плана: величина и структура доходов, расходов, взаимоотношений с бюджетом, коммерческими банками, контрагентами. Особая роль отводится анализу источников финансирования  инвестиций. Большое внимание уделяется распределению прибыли. Завершают аналитическую записку выводами о плановой обеспеченности предприятия финансовыми ресурсами и структуре источников их формирования.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Заключение

Финансовое  планирование необходимо для любого предприятия: крупного – так как  ему трудно перестраиваться, нужно  рассчитывать стратегию на годы; малого – так как оно менее защищено от внешних факторов: инфляции, экономических  и политических колебаний. В данной ситуации огромное значение имеет опыт работы в области финансового  планирования. Собирая данные к работе, я заметила, что информация на тему финансового планирования разрознена, часто не последовательна. 

Так как  западный опыт зачастую не приемлем в  России из-за кризисной ситуации и  специфики российского народа, а  также отсутствии четкой экономической  программы в данной области, следует  особое внимание обращать на образование  финансовых менеджеров, предоставлять, по возможности, посещение семинаров  зарубежном, а также развивать  предоставлять менеджерам возможности  разработки качественно новых стратегий. Финансовое планирование по-прежнему остается относительно новым видом деятельности. Однако его значение не стоит недооценивать. С его помощью предприятие не только сможет контролировать все денежные и материальные потоки, но оценивать пути выхода из возможных кризисных ситуаций.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЛИТЕРАТУРА

1. Арутюнов  Ю.А. Финансовый менеджмент. Изд.: КноРус, 2010г., 312с.

2. Бланк  И.А. Основы финансового менеджмента:  Том 1. -3-е изд., - М.: Эльга, 2011г.,656с

3. Бурмистрова  Л.М. Финансы организаций (предприятий). – М.: Инфра-М, 2009г., 240с.

4. Варламова  Т.П., Варламова М.А. Финансовый  менеджмент. Изд.: Дашков и Ко, 2012г., 304с.

5. Гаврилова  А.Н., Сысоева Е.Ф., Барабанов А.И.  Финансовый менеджмент. Изд.: КноРус, 2010г., 432с.

6. Данилин  В.И. Финансовый менеджмент: задачи, тесты, ситуации. –М.: Проспект, 2009г., 350с.

7. Евдокимова  Л.А. Финансовый менеджмент, Изд.  МГИУ, 2006, 215с. 

8. Ермасова Н.Б., Ермасов С.В. Финансовый менеджмент. –М.: Юрайт, 2010г., 624с.

9. Ионова А.Ф., Селезнева Н.Н. Финансовый менеджмент, изд.: Проспект, 2010г., 592с.