Бумажные деньги в России

Введение 
 
В любой сфере общественной деятельности особое значение для целей экономического развития имеет информация, носителем которой является документ - деньги, и то, насколько она оперативно оформляется и перерабатывается. Царство денег - одна из сложнейших систем рынка, и нет человека, которого бы не затрагивали каждый день процессы, происходящие в этом особом мире. 
 
Деньги – это неотъемлемая и существенная часть финансовой системы каждой страны. От того, как функционирует денежная система, во многом зависит стабильность экономического развития страны. Изучение природы и основных функций денег, процесса эволюции денежных систем, организации и развития денежного обращения, причин, последствий и методов борьбы с инфляцией необходимо для последующего анализа особенностей функционирования всей финансовой системы. 
 
           Российская макроэкономика еще очень молода, нет упорядоченной информационной базы. Поэтому трудно составить однозначное, максимально правильное мнение по интересующему вопросу. Еще труднее найти оптимальное решение волнующей проблемы. 
 
При переходе нашей страны от плановой к рыночной экономике роль денег в нашей стране резко возросла. Если раньше дефицитом были товары и люди искали возможность потратить свои деньги на что-нибудь полезное, то теперь такой проблемы нет - были бы деньги. Следовательно, дефицитом стали деньги… 
 
Объектом  работы будет документ особенность  которого состоит в том, что он, будучи лишенными самостоятельной стоимости, приобретает представительную стоимость в обращении выполняя роль покупательного и платежного средства. 
 
 
     Предметом  моей  работы выступают  бумажные деньги-символы, знаки стоимости, денежные знаки, выпускаемые для покрытия бюджетного дефицита 
 
Целью работы является составление единого, общего представления о деньгах, их происхождении, роли в экономике и жизни каждого человека. 
 
       При написании курсовой работы я пользовалась научной литературой различных авторов, сообщениями средств массовой информации и знаниями, полученными на лекциях. 
 
Работа позволяет рассмотреть поставленный вопрос с разных точек зрения. Так же убедиться в отражении законов экономики на конкретных примерах. Позволяет оценить всю важность и неизбежность существования денег. 
 
Деньги - это, пожалуй, одно из наиболее великих изобретений человеческой мысли. В живой природе аналогий не найти. Вся структура современной экономики предопределена существованием денег. Деньги "родила" торговля, а поскольку торговля - одно из самых древних занятий человечества, то в ту же седую старину уходят корни и денежной системы, хотя устройство её (как и вид самих денег) многократно и сильно меняется на протяжении истёкших тысячелетий. Образно сказал о рождении денег выдающийся историк Фернан Бродель: "Как только происходит обмен товарами, немедленно же раздаётся и лепет денег".[1] 
 
Происхождение денег связано с 7 - 8 тыс. до н. э., когда у первобытных племен появились излишки каких-то продуктов, которые можно было обменять на другие нужные продукты. Исторически в качестве средства облегчения обмена использовались - с переменным успехом - скот, сигары, раковины, камни, куски металла. Но чтобы служить в качестве денег, предмет должен пройти лишь одно, на мой взгляд, испытание: он должен получить общее признание и покупателей, и продавцов как средство обмена. Деньги определяются самим обществом; все, что общество признает в качестве обращения, - это и есть деньги. Действительно, деньги - это товар, выступающий в роли всеобщего эквивалента, отражающего стоимость всех прочих товаров. 
 
Факт появления и распространения денег не ведет непосредственно к росту потребления товаров и услуг в обществе. Потребляют лишь то, что производится, а производство есть результат взаимодействия труда, земли и капитала. Опосредованное положительное влияние денег на производство несомненно. Их использование сокращает общие издержки, время, необходимое для нахождения партнера, способствует дальнейшей специализации труда, развитию творчества. По мере увеличения общественного богатства роль всеобщего эквивалента закрепляется за драгоценными металлами (серебром, золотом), которые в силу своей редкости, высокой ценности при малом объеме, однородности, делимости и прочих полезных качествах были, можно сказать, обречены выполнять роль денежного материала в течение длительного периода человеческой истории. 
Предприниматели в своей хозяйственной деятельности постоянно имеют дело с денежными единицами своей страны и иностранных государств. Деньги – историческая категория, присущая товарному производству. До появления денег имел место натуральный обмен. 
 
Онере де Бальзак утверждал, что “деньги – это шестое чувство, позволяющее нам наслаждаться пятью остальными”. Более строго и сухо определяют их экономисты. А. Смит называл деньги “колесом обращения”, К. Маркс – “всеобщим эквивалентом”. 
1. Денежные реформы в России 
 
Формирование общерусской денежной системы происходило постепенно. Начавшись  при  Иване 111, оно продолжалось при Василии Ивановиче и Иване 1У. Его мать - Елена Глинская провела в 1535-1538 гг. важную и успешную денежную реформу. 
 
Три новые монеты стандартного веса, высокой пробы серебра быстро заняли господствующее положение  в денежном обращении. Реформа юридически закрепила общерусскую денежную систему б в том числе десятичный и сотенный круглый счет. Денежный счет был в основном  устным либо в трех чеканившихся  монетных единицах - новгородках (копейках), московках (деньгах) и полушках. Все остальные денежные единицы  были счетными - рубль, полтина, гривна, алтын. 
 
Реформа Елены Глинской  утвердила монополию на чеканку монеты и регулирование денежного дела.  Но лишь в 1626- 1627 годах в царствование царя Михаила Федоровича Романова (1613-1645) централизация денежного дела в Москве  знаменовала собой завершение формирования единой денежной системы. Всегда существовавший частный заказ на чеканку монет из своего сырья ликвидировался, денежные откупы и частная чеканка были отменены еще реформой  Галины Глинской.  
 
Петр 1 сделал переход от системы счетного рубля к единомонетному  рублю - талеру весом в 28-29 гр.  Он заменил серебряную копейку медной,  ввел многочисленные новые номиналы монет. При Петре 1 стали выпускаться и золотые червонцы и двухрублевки. В 1700 году введены четыре пробы золота; плавленая высшая и низшая ефимочная, левковая. В 1724 году он организует Санкт- Петербургский Монетный двор. 
 
Открытие золота и организация его добычи на Урале сказались на чеканке золотой монеты.  Ее начали чеканить в 1755-1756 году в рублевом исчислении, для нужд двора. У народа была медная монета. Впервые бумажные деньги  появились в России при Екатерине 11 в 1769 году.  Денежные реформы Х1Х - ХХ вв. осуществлялись в периоды обострения бумажно-денежной инфляции.  
 
В период 1829-1846 годах в России выпускаются новые монеты - из платины. Были отчеканены трехрублевики, дуплоны (шестирублевики). 
 
Реформа 1839-1846 гг. положившая конец обращению ассигнаций при помощи девальвации, и связанная с именем министра финансов Канкрина, начинается манифестом 1 июля 1839 г, устанавливает денежной единицей российский серебряный рубль. Россия перешла к серебромонетному стандарту, при котором все атрибуты денежно-валютного устройств ориентировались не на  золото,   а на серебро. 
 
Относительная стабильность  в сфере денежного обращения продолжалась  примерно до 1853 г. Втечение этого периода правительство придерживалось Закона о выпуске кредитных билетов и их покрытия; кредитные билеты свободно обращались наряду с серебряной монетой, вексельные курсы практически не отклонялись  от паритета. Для поддержания курса Указами от 12и 27 апреля 1848 года запрещен был вывоз российской золотой  и серебряной монеты через западную границу  и через все порты. Наиболее сильные потрясения в денежном обращении связаны с Крымской войной.  
 
      Дефекты бумажного обращения не могли не тревожить руководителей российской финансовой политики. Соответствующая денежная реформа становилась очевидной  необходимостью, однако потребовалось около двух десятилетий, чтобы эта задача была решена. 
 
        Денежная реформа 1895-1897 г, не была одномоментным актом, а состояла из серии мероприятий, имевших целью установить твердое золотое содержание новой денежной единицы, обеспечить бесперебойный  размен банкнот на золото по  твердым паритетам, внедрить в обращение полноценную золотую монету, используя ее наряду и наравне с кредитными деньгами для наличных платежей. Решающий этап реформы денежного обращения наступил в 1897 году, когда серией именных высочайших указов законодательно были закреплены важнейшие элементы новой финансовой системы. 3 января последовал указ о выпуске в обращение золотой империальной монеты в 15 рублей. и полуимпериальной - в 7 руб. 50 коп., 29 августа -об установлении твердого  основания для эмиссии кредитных би- летов. Государственный  банк обязывался  выпускать дензнаки в соответствии с потребностями  денежного обращения, но непременно под обеспечение  золотом, пока общий размер эмиссии не достигнет 600 млн., руб. Сверх этой нормы кредитные билеты должны обеспечиваться в пропорции рубль за рубль (1 империал равен 15 рублям кредитных). Еще появился указ, касавшийся надписи на кредитных билетах; на них теперь обозначалось обязательство государства и Государственного банка непременно разменивать кредитные билеты на золото и было установлено определение  новой монеты (1 рубль равен 1/ 15 империала), содержащего17,424доли чистого золота).  
 
       В конце 19 и начале 20 века золотая единица преобладала в составе Российского денежного обращения, и к 1904 году на нее приходилось почти 2\ 3 денежной массы. Русско-японская война и революция 1905-1907 гг. внесли коррективы в эту тенденцию, и с 1905 года эмиссия кредитных рублей  опять стала возрастать. Однако вплоть до первой мировой войны России удалось сохранить неприкосновенным важнейший принцип валютной реформы- свободный обмен бумажных денег на золото.  
 
       Согласно закону 27 июля 1914 года был приостановлен размен кредитных билетов на золото; а также резко расширены эмиссионные права  Госбанка. За десять лет (1913-1923 гг.) индекс цен на 26 основных товаров возрос в 127 090 000 раз. Распад денежной системы к осени 1922 года проявлялся  и в разрушении ее монолитности, обращении многочисленных “региональных “ валют и иностранных дензнаков.[2]  
 
       Денежная реформа 1922-1924гг. имела своей целью  восстановление валюты, основанной на золоте. С выпуском 27 ноября 1922 года “золотых “ червонцев  в Советской России установилась и просуществовала в течение 15 месяцев  (до февраля-марта1924 г.) особая система параллельно обращающихся бумажных валют; червонцев и советских рублей. Особенность денежной системы  заключалась в том, что эти два денежных знака не были связаны  между собой  обязательным курсом.  Червонец имел курс в советских рублях, изменявшийся изо дня в день на основании рыночных оценок. Червонец котировался в советских рублях так же, как фунт стерлингов или другая валюта. В то же время курс совзнака по отношению к червонцу, как и по отношению к иностранной валюте и товарам, непрерывно и быстро падал. Таким образом, в течение этого периода в обороте  имелись два вида  бумажных денег, один из которых более устойчивый, а другой  непрерывно обесценивающийся. Оба вида денег фактически служили орудием обращения.  В этом - своеобразная особенность параллельного бумажно-денежного обращения.  
 
       В послевоенный период  была проведена денежная реформа 1947 года, а в 1961 году введен новый масштаб цен, повышенный в 10 раз по сравнению  с предшествовавшим. Дезинтеграция  денежной системы, основанной на рубле, после распада СССР закономерно привела к появлению “ региональных “ денежных суррогатов в рамках национальных образований. 
 
        Вывод: давно изжили себя русский  серебряный и золотой рубли. Современный бумажно-кредитный рубль безразличен к денежному материалу. Он представляет не стоимость серебра или золота, как это было в 19-20 веке в России, а стоимость товаров и услуг. 
 
2. Сущность денег и этапы их развития 
 
2.1. История появления денег 
 
В первоначальном периоде существования человеческого общества господствовало натуральное хозяйство. Производимая продукция предназначалась для собственного потребления. Постепенно происходила специализация людей на изготовление определенных видов продукции. Излишки стали использоваться для обмена на другую продукцию, необходимую данному производителю. Хозяйствующие субъекты начали производить продукцию не только для собственного потребления, но и для обмена на другие товары или для реализации.  
 
Для непосредственного обмена товара на товар нужна потребность продавца именно в том товаре, который предлагается другой стороной. Следовательно, обмен товарами может происходить при наличии нужных товаров у обеих сторон, вступающих в сделку. Это условие существенно ограничивает возможности товарообмена. Надо учесть, что при обмене должно соблюдаться требование эквивалентности стоимости товаров, участвующих в обмене, что также ограничивает обмен. Стремление к развитию обмена стимулировало выделение из многообразия обмениваемых товаров некоего эквивалента, используемого при обмене товаров. Постепенно выделялись товары, обладавшие высокой ликвидностью (способностью к реализации). Это был скот, меха, драгоценные камни, соль, зерно, драгоценные металлы. Именно последние (главным образом золото) были выделены в качестве общего эквивалента.  
 
Этому способствовали несколько качеств, присущих золоту: редкость, однородность, делимость, длительность хранения, портативность.  
 
Итак, товар, обладающий наибольшей ликвидностью становится деньгами. Деньги – это абсолютно ликвидное средство. Надо заметить, что деньги появились как результат экономических отношений в хозяйственной жизни людей. То есть появление денег абсолютно объективно. Деньги являются товаром, а товар предназначен для обмена. Никаких противоречий.[3]  
 
Слово «деньги» возникло потому, что древние римляне использовали Храм богини Джуно Монета в качестве мастерской для чеканки монет. Со временем все места, где изготавливались монеты, стали называть «монета». Английский вариант этого слова «минт», французский - «моне»; от этого слова и произошло английское слово «мани»- деньги. Монеты, как таковые, существуют повсюду приблизительно уже в течение 2500 лет, но, как известно, им предшествовали разные предметы, используемые в качестве денег.  
 
В настенных рисунках Древнего Египта взвешивают на весах золотые кольца. В самых ранних рукописях (времен древней Месопотамии) упоминается использование в качестве денег отвешенного металла. В Китае, по меньшей мере 3000 лет назад, в качестве денег применяли скорлупки каури, раковины некоторых видов моллюсков из Индийского океана. Некоторые североамериканские индейцы тоже использовали в качестве денег чешую моллюсков, которую они называли вампум.  
 
Есть также свидетельства того, что тысячи лет назад в примитивных обществах использовали камни. У бумажных денег были предшественники в виде документов, обещающих платежи золотом, серебром или другими ценными предметами. Известные истории первые, находившиеся в обращении банкноты, были выпущены китайскими банкирами в восемнадцатом веке. Банки и банкиры существовали повсюду уже в течение многих веков до появления первых банкнот. На ранней стадии банкноты поддерживались монетами, и именно благодаря этому их стали воспринимать как деньги. К семнадцатому веку бумажные деньги были в обращении в очень ограниченных количествах всего в нескольких странах. Английский банк начал выпускать банкноты в 1964 году, т.е. в том году, когда было образовано это учреждение.[4] 
 
Основные исторические этапы развития денег:  
 
Первый этап – появление денег с выполнением их функций случайными товарами. 
 
Второй этап – закрепление за золотом роли всеобщего эквивалента (этот этап был самым продолжительным). 
 
Третий этап – этап перехода к бумажным или кредитным деньгам. 
 
И последний четвертый этап – постепенное вытеснение наличных денег из оборота, вследствие чего появились электронные виды платежей. 
 
2.2. Сущность денег 
Сущность денег заключается в том, что они служат самым активным элементом и составной частью экономической деятельности общества, отношений между различными участниками и звеньями  воспроизводственного процесса. 
 
Сущность денег характеризуется их участием в: 
 
- осуществлении различных видов общественных отношений; 
 
- распределении валового национального продукта, в приобретении недвижимости, земли ; 
 
- определении цен, выражающих стоимость товара.[5] 
 
Следовательно, деньги, возникшие из разрешения противоречий товара, являются не техническим средством обращения, а отражают глубокие общественные отношения. 
 
Кроме того, сущность денег заключается в том, что они служат средством всеобщей обмениваемости на товары, недвижимость, произведения искусства, драгоценности и др. Эта особенность денег становится заметной при сравнении с непосредственным обменом товаров  (бартером). Однако подобные возможности обмена ограничены рамками взаимной потребности и соблюдением  требования эквивалентности таких операций. Только деньгам присуще свойство всеобщей  непосредственной обмениваемости на товары и другие ценности. 
 
При различных социально-экономических условиях проявление данного свойства денег меняется.  Если при административно-командной модели экономики возможности непосредственной обмениваемости  денег на товары были ограничены, то при переходе к рыночной экономике такие возможности существенно расширились, значение денег в обменных операциях повысилось. Изменения были обусловлены различиями товарно-денежных отношений и сфер их применения. 
 
Деньги также улучшают условия сохранения стоимости. При сохранении стоимости в деньгах, а не в товарах уменьшаются издержки хранения и предотвращается порча. Поэтому предпочтительнее сохранять стоимость в деньгах. 
 
Однако постепенно, в том числе в связи с переходом от применения полноценных денег к использованию денежных знаков, не обладающих собственной стоимостью, а также в связи с развитием  безналичных расчетов, деньги утрачивали  такую присущую товарам особенность, как наличие у них стоимости и потребительской стоимости. 
 
В современных условиях денежные знаки и деньги безналичного оборота не обладают собственной стоимостью, но сохраняется возможность  применения их в качестве меновой стоимости. Это свидетельствует о том. что деньги все больше отличаются от товара и превратились в самостоятельную  экономическую категорию, с сохранением некоторых свойств, придающих им сходство с товаром. 
Деньги это то, что принимают в качестве уплаты за товары, услуги и долги. Деньги – это средство обмена; люди принимают деньги в обмен на товары и услуги, которые они предоставляют в ожидании, что смогут затем обменять деньги на те товары и услуги, которые они хотят приобрести. Без такого средства обмена люди должны обращаться к бартеру – непосредственному обмену товаров и услуг на другие товары и услуги – очень неэффективному средству осуществления обмена. При бартере необходимо найти партнера, у которого есть то, что вам надо, а он должен хотеть то, что вы предлагаете к обмену. Это требует выискивания всех потенциальных партнеров по обмену, способных удовлетворить потребности и пожелания друг друга в товарах и услугах, а затем достижения согласия по условиям обмена. Таким образом, бартер приводит к высоким издержкам, связанным с поиском, и трансакционным издержкам. Другими словами, при натуральном обмене людям приходится тратить много времени на поиск, ведение переговоров и брать на себя другие значительные расходы в торговой деятельности. 
 
Деньги служат также расчетной единицей или «мерой стоимости». Роль денег как «единицы измерения» позволяет использовать установленные цены для сделок. Помимо того, что деньги служат средством обмена и расчетной единицей, они ещё обеспечивают очень удобный способ сбережения (средство сбережения) и удобный способ заимствования денег (средство отсроченного платежа). Как «средство сбережения» деньги облегчают процесс осуществления накопления из текущего дохода за счет гарантирования будущей покупательной способности. Как «средство отсроченного платежа» деньги облегчают заимствование (и предоставление ссуд), обеспечивая ту меру покупательной способности, которую на настоящий момент времени заимствуют и дают взаймы. Деньги уникальны по своей простоте, как средство платежа за товары и услуги: они обладают самой высокой ликвидностью среди всех финансовых средств. 
 
Итак, сущность денег проявляется через: 
 
1) всеобщую, непосредственную обмениваемость; 
 
2) самостоятельную меновую стоимость; 
 
3) внешнюю вещную меру труда.[6] 
 
3. Виды денег 
 
Деньги в своем развитии выступали в двух видах: 
 
Действительные деньги, 
 
Заместители действительных денег (знаки стоимости). 
 
Действительные деньги – это деньги, у которых номинальная стоимость соответствует их реальной стоимости, т.е. стоимости металла, из которого они изготовлены. Для действительных денег характерна устойчивость, что обеспечивалось свободным разменом знаков стоимости на золотые монеты, свободной чеканкой золотых монет, при определенном и неизменном золотом содержании денежной единицы, свободным перемещением золота между странами.[7] 
 
Появление знаков стоимости при золотом обращении было вызвано объективной необходимостью: 
 
w Золотодобыча не поспевала за производством товаров и не обеспечивала полную потребность в деньгах; 
 
w Золотые деньги высокой портативности не могли обслуживать мелкий по стоимости оборот; 
 
w Золотое обращение не обладало в силу объективности экономической эластичностью, т.е. быстро расширятся и сжиматься; 
 
w Золотой стандарт в целом не стимулировал производство и товарооборот. 
 
Золотое обращение просуществовало в мире относительно недолго – до первой мировой войны, когда воюющие страны для покрытия своих расходов осуществляли эмиссию знаков стоимости. И постепенно золото исчезло из обращения. 
 
Появились заместители бумажных денег (знаки стоимости) 
 
– деньги, номинальная стоимость которых выше реальной, т.е. затраченного на их производство общественного труда. К ним относятся:  
 
w Металлические знаки стоимости; 
 
w Бумажные знаки стоимости делятся на: 
 
1) Бумажные деньги 
 
2) Кредитные деньги. 
 
Металлические знаки стоимости – это стершаяся золотая монета и билонная монета (мелкая монета, изготовленная из дешевых металлов, например меди или алюминия). 
3. 1. Бумажные деньги 
 
Первоначально в виде дополнительных средств обмена выступали расписки о принятии товара на хранение, об уплате налогов, выдаче кредита. Их обращение расширяло торговые возможности, но вместе с тем, нередко затрудняло размен этих бумажных дубликатов на металлические монеты. 
 
В Европе появление бумажных денег связывают обычно с опытом Франции 1716-1720гг. Эмиссия бумажных денег, проведенная банком Джона Ло, окончилась неудачей. В России эмиссия бумажных денег – ассигнаций впервые началась в 1769г. Предполагалось что, как и в других странах, рискнувших ввести бумажные деньги, их можно будет при желании обменять на серебро или золото. Но все оказалось иначе. Уже к концу века излишек ассигнаций заставил приостановить размен, курс ассигнационного рубля, естественно, начал падать, а товарные цены расти. Деньги делились на "плохие" и "хорошие". По закону Томаса Грехэма, плохие деньги вытесняют хорошие.[8]  
 
Закон гласит: «Из обращения исчезают деньги, рыночная стоимость которых по отношению к плохим деньгам и официально установленному курсу повышается». Они просто припрятываются – дома, в банковских сейфах. В XX в. исполнителями роли "плохих" денег выступали банкноты, вытеснявшие из обращения золото. Со времени первой мировой войны, тенденция к прекращению размена банкнот на золото распространяется повсеместно. Перед центральными банками встала задача неусыпного контроля за денежным обращением. На самом деле, бумажные деньги сами по себе полезной ценности не имеют. Бумажные деньги – символы, знаки стоимости. Почему же тогда произошел повсеместный и в последствии закрепившийся отход от золота? Ведь кроме войн и других бедствий, кроме издержавшихся владык и услужливых банкиров, должны существовать объективные причины.  
 
Самое простое объяснение: бумажные деньги удобны в обращении, их легко носить с собой. Неплохо вспомнить слова великого англичанина Адама Смита, который говорил, что: «Бумажные деньги должны рассматриваться в качестве более дешевого орудия обращения». Действительно, в обороте монеты стираются, часть благородного металла пропадает. К тому же, возрастают потребности в золоте у промышленности, медицины, потребительской сферы. И главное – товарооборот в масштабах, исчисляемых триллионами долларов, марок, рублей, франков и других денежных единиц, золоту просто не под силу обслужить. Переход к бумажно-денежному обращению резко расширил рамки товарного обмена. 
 
Бумажные деньги – банкноты и казначейские билеты – обязательны к приему в качестве платежного средства на территории данного государства. Их стоимость определяется лишь количеством товаров и услуг, которые можно купить на эти деньги. Итак, XX в. ознаменован переходом к обращению бумажных денег и превращением золота и серебра в товар, который можно купить по рыночной цене. 
 
Бумажные деньги являются знаками, представителями полноценных денег. Они возникли из металлического  обращения и появились в обороте как заместители ранее находившихся в обращении серебряных или золотых монет. 
 
Объективная возможность обращения заместителей действительных денег возникла из особенностей функции денег  как средства обращения, где деньги  являются посредником в обмене товаров. Это представляет собой  длительный исторический процесс, который охватывает следующие этапы; 
 
       1 этап - это стирание монет, в результате чего полноценная монета превращается в знак стоимости; 
 
  11 этап - это сознательная порча металлических монет государственной властью, т. е. снижение  металлического содержания монет с целью получения  дополнительного дохода в казну ;                  
 
   111 этап - это выпуск  казначейством  бумажных денег с принудительным курсом с целью получения эмиссионного дохода. 
 
Для внедрения в обращение ничего  не стоящей бумажки государство прошло огромный путь между выпуском первых монет (Лидия, v11 в. до н.э.)  и первых бумажных денег (Китай Х11 в. н. э., Европа и Америка - ХУ11- ХУ111 вв. н.э.) В России бумажные деньги были введены в 1769 г. В современный период бумажные деньги в виде казначейских билетов сохранились лишь в 10 странах (США, Италия, Индия, Индонезия и др.) [9] 
 
Сущность бумажных денег (казначейских билетов) заключается в том, что это - денежные знаки, выпускаемые для покрытия бюджетного дефицита и обычно не разменные на металл, наделенные государством  принудительным курсом. Таким образом, особенность бумажных денег  состоит в том, что они, будучи лишенными самостоятельной стоимости, снабжены государством принудительным курсом, а потому приобретают  представительную стоимость в обращении выполняя роль покупательного и платежного средства. 
 
Эмитентом бумажных денег является казначейство. Государство использует выпуск бумажных денег  для покрытия своих расходов. Разность между номинальной стоимостью выпущенных денег и стоимостью их выпуска (расходы на бумагу и печатание) образует эмиссионный доход, являющийся существенным элементом государственных доходов.  
 
Поскольку бумажные деньги выпускаются для финансирования государства, покрытия бюджетного дефицита, размеры их эмиссии зависят от потребностей государства в финансовых ресурсах, а не от потребностей товарного и платежного оборота в деньгах. Потребности оборота в деньгах могут остаться  неизменными или даже уменьшиться, но потребности государства в денежных средствах возрастают, например, вследствие роста военных расходов.  
 
Бумажные деньги непригодны к выполнению функции сокровища, и излишек их не может сам уйти из обращения. Попав в обращение, бумажные деньги застревают в каналах обращения, переполняют их и обесценивают.  
 
Особенностями бумажных денег являются их неустойчивость и обесценение, которые могут быть вы званы следующими причинами : 
 
       - избыточный выпуск в обращение; 
 
       - упадок доверия к правительству, которое выпустило  деньги; 
 
       - неблагоприятный платежный баланс.[10] 
 
Типичным является инфляционное обесценение бумажных денег, обусловленное их чрезмерной  эмиссией. Однако обесценение бумажных денег может быть связано с угрозой свержения государственной власти и утратой населением  доверия к ней, а также с неблагоприятным платежным балансом и падением курса национальной валюты. 
 
Недостатки, присущие бумажным деньгам, могут в значительной  мере устраняться благодаря применению кредитных денег.  
3.2. Кредитные деньги 
 
Кредитные деньги возникают из функции денег как средства платежа, развитие которого происходит на основе капиталистического кредита. Существует три вида кредитных орудий обращения:  
 
w вексель,  
 
w банкнота, 
 
w чек. 
 
Причем самым старым является вексель – он появился уже в XII веке как средство расчетов между купцами, а два последние были созданы банками в качестве кредитных орудий. 
 
Вексель - это письменное, абстрактное и бесспорное обязательство заемщика об уплате определенной суммы кредитору по истечении указанного в нем срока.[11] Поясним некоторые слова из определения. 
 
Абстрактность - в векселе не указывают причину возникновения долга. 
 
Бесспорность - лицо, выдавшее вексель, не имеет права отказать в платеже. 
 
Векселя бывают простые (письменное обязательство, выданное должником кредитору об уплате по истечении срока) и переводные (письменное обязательство, выданное должником кредитору об уплате по истечении срока кредитору или тому, кому он скажет). 
 
Кредитор может использовать вексель следующим образом: получить деньги по истечении срока платежа; учесть вексель, в банке получив при этом его сумму за вычетом учетного процента; использовать как средство платежа при покупке товаров (если поставщик согласен принять вексель в качестве платежа). 
 
Итак, благодаря своей абстрактности и бесспорности, вексель приобретает третье свойство – обращаемость. 
 
Вексель – краткосрочное обязательство, обычно сроком до 3-х месяцев. 
 
Замещение металлических денег в обращении векселями происходит двумя путями: 
 
1. До наступления срока платежа векселя могут обращаться как платежное и покупательные средства. 
 
2. Часть векселей взаимно погашается, исключая, таким образом, необходимость в деньгах. 
 
Банкнота – это вексель эмиссионного банка. Банкнота отличается от векселя, поскольку не выпускаются только для какой-то конкретной сделки.[12] В отличие от векселя, банкнота является бессрочным обязательством банка, подлежавшая раньше обмену на золото по предъявлению ("Объявителю сей государственной ассигнации платитъ Ассигнацонный Банкъ ... ходячею монетою"). 
 
При учете векселей банк выпускал в обращение банкноты, один вид кредитных денег заменялся другим. При оплате векселей банкноты возвращались обратно в банк. 
 
Центральный банк тесно связан с правительством, которое пользуется его кредитами под свои краткосрочные обязательства. Поскольку расходы правительства носит непроизводительный характер, то такое заимствование вызовет избыточную эмиссию. Чтобы воспрепятствовать этому, необходим свободный размен банкнот на золото, тогда количество банкнот будет определяться потребностями товарного обращения.  
 
Неразменные на золото банкноты. С прекращением размена банкнот на золото механизм банковской эмиссии претерпевает значительные изменения, вместе с этим меняется и природа банкнот. Наряду с коммерческими векселями в качестве законного обеспечения банкнот используются облигации госзаймов и казначейские векселя. Реальное вексельное обеспечение уступило место фиктивному. Неразменные на золото банкноты полностью подчиняются закону обращения бумажных денег, и для них характерно инфляционное обесценение. 
 
Чек есть письменный приказ владельца текущего счета в банке о выплате указанной суммы определенному лицу, или кому лицо прикажет, или предъявителю чека. Используется как на внутреннем, так и на внешнем рынке. В отличие от векселя, он является бессрочным обязательством. 
 
Для того чтобы чек имел силу законного долгового обязательства, он должен иметь:  
 
Указание на того, кто имеет право получить эти деньги; 
 
Сумму платежа цифрами и прописью; 
 
Название и местонахождение банка; 
 
Подпись чекодателя. 
 
Чеки подразделяются на: 
 
w Именные: с правом передачи третьему лицу (ордерные); без права передачи третьему лицу; 
 
w Предъявительские. 
 
Таким образом, чек служит средством получения наличных денег с текущего счета в банке, средством обращения и платежа за купленные товары, погашение долга, безналичных расчетов. Погашение долга чеком означает превращение задолженности частного лица в долг банковской системы. 
 
Развитие обращения чеков вызвало ряд проблем, связанных с их оплатой и множеством подписей на чековых книжках. Поэтому возникла тенденция к замене чеков другими средствами использования текущих счетов, в частности кредитными карточками. 
 
Кредитная карточка – именной документ, выпущенный банком или торговой фирмой, удостоверяющий личность владельца счета в банке и дающий ему право на приобретение товаров и услуг в розничной торговле без оплаты наличными. 
 
Существуют различные виды пластиковых карточек, которые различаются своим назначением, функционированием и техническими характеристиками. 
 
С точки зрения механизма расчетов карточные системы делятся на двусторонние и многосторонние. 
 
С точки зрения функционирования карточные системы делятся на дебетовые и кредитные. 
 
В итоге, объективная возможность обращения заместителей действительных денег возникла из особенностей функции денег  как средства обращения, где деньги  являются посредником в обмене товаров 
4. Экономическое значение денег 
 
Связь денег с ценами свойственна их роли средства обмена и единицы счета. Отсюда следует, что количество денег тесно связано с уровнем цен, что понимали веками. Менее очевидно, но не менее реально, влияние количества денег на использование ресурсов для производства товаров и услуг.  
 
«Оборот» денег в рыночной экономике происходит по двум направлениям. Производители товаров и услуг платят поставщикам ресурсов, необходимых для производства. Такие платежи включают заработную плату, жалование, проценты, арендную плату и дивиденды.  
 
Таким образом, платежи за производственные факторы – одно направление денежных потоков в экономике. Другое направление – это поток платежей производителям при приобретении товаров и услуг. Эти выручки производителей являются источником средств платежей за производственные факторы для производства дополнительных товаров и услуг, и т.д.  
 
Такой «круговой поток» денежных поступлений и платежей формирует совокупный поток денежных доходов в экономике. 
 
5. Функции денег 
 
Деньги проявляют себя через свои функции. Обычно выделяют следующие четыре основные функции денег: мера стоимости, средство накопления (тезаврации), средство обращения, средство платежа. Часто выделяют и пятую функцию денег – функцию мировых денег, проявляющуюся в обслуживании международного товарообмена.[13] 
 
5.1. Мера стоимости 
 
Деньги выполняют функцию меры стоимости, т.е. служат для измерения и сравнения стоимостей различных товаров и услуг. Мера стоимости является основной функцией денег. Все разновидности денег, действующие в национальной экономике в данный момент времени, предназначены для выражения стоимости товаров. В каждой стране установлена собственная денежная единица, которая является мерой стоимости всех товаров и услуг, присутствующих на рынке.  
 
Стоимость товара, выраженная в деньгах, представляет собой его цену. Цена, следовательно, есть форма выражения стоимости товара в деньгах. Поэтому, когда говорят об изменении цен товаров под влиянием различных условий, подразумевают изменения их стоимости, выраженной в деньгах. 
 
Цена как мера стоимости требует количественной определенности. Поэтому с ней тесно связано свойство денег служить масштабом цен. Масштаб цен не является отдельной функцией денег – он представляет собой механизм, с помощью которого выполняется функция меры стоимости. 
 
Масштаб цен устанавливается государством. В эпоху серебряных и золотых денег государство определяло весовое количество каждой денежной единицы. Так, английский фунт стерлингов действительно представлял собой фунт серебра. Золотые монеты имели определенный вес, соблюдение которого при их чеканке строго контролировалось. 
 
Однородность, прочность и делимость, концентрация высокой ценности в малых количествах благородного металла делали золото и серебро идеально удобными для функционирования в качестве меры стоимости. Цена каждого товара выступало как какое-то количество золота, при этом все золото превращалось в воплощение общественного богатства. 
 
Хотя стоимость самого золота как товара изменялась, масштаб цен оставался неизменным, поскольку он был выражен в одних и тех же весовых единицах: 1 грамм чистого золота всегда являлся тысячной килограмма золота, как бы при этом не менялась ценность самого золота как товара. 
 
Позднее, когда золото было выведено из обращения и заменено бумажными деньгами, в денежной единице каждой страны устанавливалось ее золотое содержание, т.е. денежная единица приравнивалась к определенному весовому количеству золота. 
 
Масштаб цен, принятый на территории данного государства, долгое время был действителен только в пределах его границ, а в расчетах между государствами, т.е. на мировом рынке, золото принималось по весу. Поскольку функция меры стоимости в порядке преемственности перешла к кредитным деньгам, в наше время перевод одной национальной валюты в другую означает в первую очередь переход из одного масштаба цен в другой. 
 
  
 
5.2. Средство платежа 
 
Функция средства платежа возникает, когда товары и услуги продаются в кредит, то есть с отсрочкой платежа. Регулярное систематическое производство для рынка генерирует в обществе устойчивые хозяйственные связи, основанные на разделении труда и специализации товаропроизводителей. В денежной сфере создаются условия для распространения кредитных отношений в качестве устойчивого экономического явления. Продажа товаров с условием отсрочки платежа становится необходимым элементом хозяйственной жизни и составной частью производственного процесса. Она применяется при оплате сырья и полуфабрикатов, готовой продукции, при оплате труда и во многих других операциях. Регулярным явлением становится и рыночная торговля в кредит. Возникает необходимость общественной гарантии исполнения платежа, что осуществляется путем соответствующего государственного законодательства. 
 
В качестве средства платежа деньги способны обслуживать не только движение товаров, но и движение капитала. Поэтому средство платежа – это высшая из всех известных функций денег. 
 
Функция средства платежа наиболее полно воплощается в кредитных деньгах, но это воплощение становится возможным благодаря тому, что она прежде уже существовала и постепенно набирала силу в эпоху натуральных и металлических денег. 
 
Функция средства платежа возникает вначале вне товарного обращения. Источником этой функции является кредит и возникающие на основе этого экономического отношения долговые обязательства. Но для того чтобы деньги были предоставлены в ссуду, они прежде должны существовать в виде отдельного от обращающихся денег накопленного фонда, то есть в функции средства сохранения ценности. Следовательно, функция средства платежа также берет свое начало от функции сохранения стоимости, как это имело место с функцией средства обращения. Но в отличие от последней, у функции средства платежа более сложные и масштабные задачи. 
 
Развитие функции денег в качестве средства платежа диктуется потребностями развитой рыночной экономики и обслуживает движение и накопление капитала. 
 
Замена обращения платежами становится возможной только в современную эпоху благодаря развитию самих кредитных денег и бурному прогрессу в системах расчетов. Повсеместное использование банковских счетов для проведения расчетов в промышленности и торговле не только по оптовым, но и по розничным сделкам с помощью чеков, кредитных карточек и широкого внедрения электронных систем расчетов привело к тому, что функция средства платежа поглотила функцию средства обращения и трансформировалась в функцию средства расчетов. По имеющимся данным, в США в настоящее время порядка 95 % всех денежных расчетов в стране совершается через банковские счета. Это свидетельствует о том, что вместе с экономическим и техническим прогрессом происходит прогресс в развитии денег и выполняемых ими функций. 
 
5.3. Средство обращения 
 
Деньги как средство обращения выполняют роль посредника в движении товаров от продавцов к покупателям и служат для покупки товаров и услуг, а также для осуществления иных платежных операций. Эта функция появляется у денег тогда, когда в обществе совершается переход от натурального обмена к регулярной торговле. 
 
В роли средства обращения деньги становятся постоянным посредником в движении товаров. Деньги как функция средства обращения способствуют уходу от бартера – формы торговли, при которой происходит прямой обмен товара на товар. Использование денег позволяет отделить акт покупки от акта продажи, и продавец обуви, продав ее и получив деньги, может приобрести на рынке все, что ему необходимо. 
 
Как средство обращения золотые деньги постепенно вытесняются их знаками, символами. Этот процесс занял длительную историческую эпоху. Расширение и развитие торговли привело сначала к появлению монет из драгоценных металлов, которые по мере нарастания и интенсивности торговли во все большей степени стали восприниматься обществом как знаки ценности благодаря их мимолетной роли в сделках купли-продажи.  
 
Бумажные деньги вначале выпускались как знаки золота и серебра. Обращение бумажных денег было характерным для всех ведущих держав мира. Бумажное денежное обращение существовало практически во всех воюющих странах в период Первой мировой войны. 
 
В дальнейшем вместо монет стали использоваться один из видов кредитных денег – банкноты. Этот вид кредитных денег специально предназначен только для выполнения функции средства обращения. Для обеспечения устойчивости банкнот в обращении очень долго действовал принцип размена банкнот на золото по номиналу или определенному курсу. Через этот принцип обеспечивались связи и взаимодействие металлической и кредитной денежных систем, что обеспечивало устойчивость денежной сферы.  
 
Если условие свободного размена соблюдалось, то во внутренне обращении банкноты выступали равноценными заменителями золотых монет.  
 
Подразумевая это условие, можно считать, что применительно к эпохи золотого стандарта (в тех странах и в то время, когда он действовал), речь идет о функционировании двух денежных систем, когда золото продолжало действовать как мера ценности и средство сохранения ценности, а в обращении его заменяли разменные на золото кредитные деньги в форме банкнот. 
 
В условиях золотого стандарта количество денег в обращении регулировалось автоматически. Если денежная масса превышала совокупную стоимость товаров на рынке, то часть ее переходила в сокровище (накапливалась). 
 
Поскольку банкноты, будучи кредитными деньгами, не имеют собственной стоимости, а являются лишь ее знаком, их функционирование требует государственной гарантии. Полномочия выпускать банкноты со временем приняло на себя государство в лице установленного им центрального банковского органа (например, центрального банка), который устанавливает золотое содержание банкнот и гарантирует обществу, то есть всем физическим и юридическим лицам, свободный обмен банкнот на золото. 
 
Но в отличие от чеканки монет, когда государство только подтверждало (удостоверяло) своей властью заключенное в монете золотое содержание, при обращении банкнот государство не только устанавливало определенное соответствие между ним и золотом, но и принимало на себя обязанность поддерживать это соответствие. Это означало, что, используя данную форму денег в качестве средства обращения, государство вынуждено было брать на себя обязательство заботиться о пребывании денег в другой необходимой форме – средства накопления. Это второе условие обеспечивалось путем образования, а потом и расширения государственного централизованного запаса золота, предназначенного исключительно для монетарных целей, то есть официальных централизованных золотых резервов. 
 
Впервые банкноты начали выпускаться в конце XVII в. в порядке учета векселей. В современных условиях банкноты продолжают действовать в качестве наличности и выполняют функцию средства обращения, но уже без связи с золотом.[14] 
 
5.4. Средство накопления (сбережения) 
 
Функция средства накопления – тезаврации – является второй функцией денег. Функция средства накопления порождается развитием обмена и переходом от эпизодических и разрозненных обменных актов к регулярной торговле как более развитой и прогрессивной форме обмена результатами хозяйственной деятельности. 
 
Выступая как средство накопления, деньги превращаются в особый актив (имущество), который обеспечивает его владельцу возможность покупать различные товары в будущем. Безусловно, в качестве средства накопления может выступать и любой другой вид актива (имущества). Люди могут накапливать богатства путем покупки драгоценностей, недвижимости, антиквариата и т.п. Однако использование в качестве средства накопления именно денег имеет одно существенное преимущество. Это преимущество состоит в их абсолютной ликвидности, т.е. в способности быть использованными в качестве платежного средства (или превратиться в платежное средство) в любой момент без потери своей номинальной стоимости. 
 
Любой другой актив, для того чтобы использоваться для покупки товаров и услуг, должен сначала быть продан (превратиться в деньги). Например, государственные ценные бумаги считаются в мировой практике высоколиквидными активами, так как они могут быть без особого труда проданы на рынке и рыночные цены на них меняются несущественно.  
 
Драгоценности, антиквариат, недвижимость обладают значительно меньшей ликвидностью, так как цены на них изменчивы, а издержки, связанные с превращением этих активов в деньги, велики. 
 
В эпоху вещественных денег выполнение функции средства накопления осуществлялось путем превращения части денег в сокровище. В этой своей функции золото представало как всеобщее воплощение богатства, поскольку помимо своей собственной цены оно выступало и как деньги, и как представитель всех других товаров. В тот момент, когда золотая монета из сферы обращения попадало в сокровище, золотые деньги превращались в денежный товар, и, наоборот – при переходе из сокровища в средство обращения или платежа денежный товар превращался в деньги. 
 
В качестве сокровища золото было необходимо для обеспечения бесперебойного функционирования денежных систем, основанных на залоге. В этом качестве оно служило резервным фондом средств обращения, средств платежа и мировых денег. Эти функции сокровища составляли необходимое условие устойчивости металлической денежной системы. В этой функции выходила на передний план собственная ценность золота как товара и его способность сохранять ее в течение длительного времени. 
 
С 70-х гг. ХХ в. золото перестало быть деньгами и никаких денежных функций не выполняет. Однако золото не утратило своей собственной ценности как товар. Пока на мировом рынке на него существует спрос со стороны разных отраслей промышленности, ювелирного дела, медицины, а также частных инвесторов, государство может использовать золотой запас для дозированной продажи с целью приобретения иностранной валюты и пополнения своих централизованных валютных резервов. 
 
Из этого следует, что в эпоху кредитных денег их использование в качестве средства накопления имеет существенные недостатки, несмотря на абсолютную ликвидность. Накапливая деньги, их владелец тем самым теряет возможность получения дохода от использования менее ликвидных активов. Даже если деньги хранятся в банке и владелец получает ежегодные проценты по вкладу, то эти проценты всегда ниже, чем доход, получаемый при их альтернативном использовании (например, при вложении в производство). 
 
5.5. Мировые деньги 
 
Функция "мировые деньги" - это деньги в системе международных экономических отношений.[15] Они функционируют как всеобщее платежное средство, всеобщее покупательное средство и всеобщая материализация общественного богатства. Мировые деньги в качестве международного средства выступают при расчетах по международным балансам: если платежи данной страны за определенный период превышает ее денежные поступления от других стран, то деньги представляют собой средство платежа. 
 
Таким образом, все эти функции наиболее полно воплощаются в бумажных деньгах, но это воплощение становится возможным благодаря тому, что прежде они уже существовали и постепенно набирали силу в эпоху натуральных и металлических денег. 
 
 
Заключение 
 
Деньги – один из наиболее важных разделов экономической науки. Они представляют собой нечто гораздо большее, чем пассивный компонент экономической системы, чем простой инструмент, содействующий работе экономики. Правильно действующая денежная система вливает жизненную силу в кругооборот доходов и расходов, который олицетворяет всю экономику. Хорошо работающая денежная система способствует как полному использованию мощности, так и полной занятости. И наоборот, плохо функционирующая денежная система может стать главной причиной резких колебаний уровня производства, занятости и цен в экономике, исказить распределение ресурсов.  
 
В наше время деньги для многих стали смыслом жизни. Очень много людей тратят все свое время на зарабатывание денег, жертвуя своей семьей, родными, личной жизнью. Авторы учебника "Экономик-с" использовали в своей книге замечательную фразу, которая коротко и ясно характеризует деньги: «Деньги заколдовывают людей. Из-за них они мучаются, для них они трудятся. Они придумывают наиболее искусные способы потратить их. Деньги – единственный товар, который нельзя использовать иначе, кроме как освободиться от них. Они не накормят вас, не оденут, не дадут приюта и не развлекут до тех пор, пока вы не истратите или не инвестируете их. Люди почти все сделают для денег, и деньги почти все сделают для людей. Деньги – это пленительная, повторяющаяся, меняющая маски загадка».[16] 
 
Роль   и  значение денег  проявляется в  результатах участия денег в установлении цены товара.  В условиях рыночной экономики эта величина складывается  исходя из стоимости товара. На цену товара влияют соотношение спроса и предложения и конкуренция, что позволяет снижать цену товара.  Механизм ценообразования направлен на повышение  эффективности производства и снижение уровня издержек. 
 
Большое значение деньги имеют в процессе денежного оборота, когда выполняют функцию средства обращения или средства платежа. Проплачивая приобретаемый товар, покупатель контролирует уровень цен и качество товар, что вынуждает изготовителей снижать цены и повышать качество своей продукции.  
 
Роль денег меняется в связи с изменением условий  развития экономики. При переходе к рыночной экономике их роль повышается. Расширяется сфера применения денег при приватизации предприятий и имущества, включая недвижимость. Усиливается роль денег в обоснованной оценке имущества, а также в приобретении имущества, так как  необходимо располагать соответствующей суммой денег, накопление которых требует немалых усилий. 
 
Деньги играют важную роль в хозяйственной деятельности предприятий, функционировании органов государства, в усилении заинтересованности людей в развитии и повышении эффективности производства, экономном использовании ресурсов.  
 
C их помощью можно определить  не только суммарную величину издержек на производство  каждого вида продукции и совокупного их объема, но и результаты производства посредством цены отдельных видов продукции, всего ее объема, величину полученной прибыли. Применение денег позволяет сопоставить выручку от реализации продукции и отдельных ее видов с издержками на ее производство, оценить выгодность производства каждого вида продукции. При этом создаются предпосылки для усиления заинтересованности в расширении производства наиболее выгодных видов продукции, что направлено на снижение издержек, рост прибыли и повышение эффективности производства. 
 
Использование денег позволяет предпринимать меры по увязке и достижению сбалансированности величины денежных доходов и расходов, применяя при этом денежные нормы расходов, что обусловливает  необходимость  экономного использования средств. Очень важно применение устойчивой денежной единицы со стабильной покупательной способностью - это повышает  надежность и обоснованность принимаемых исполняемых бюджетных планов. Это способствует  преодолению инфляции и переходу к устойчивой денежной единице. 
 
Важную роль выполняют деньги в экономических взаимоотношениях с другими странами.  Деньги используются для оценки и определения выгодности операций по экспорту и импорту товаров и для денежных расчетов по таким операциям. Деньги применяются также при проведении расчетов между странами в связи с кредитными и другими операциями. 
Библиография 
 
1.     Финансы, деньги, кредит. Учебник / Под ред. Соколовой О.В.- М.: 2000. -354 с. 
 
2.     Экономика. Учебник / Под ред. Булатова А.С.-М.: 2000.-236 с. 
 
3.     Долан Э.Д. Деньги, банки и кредитно-денежная политика/ - СП б.: 1994.-198 с. 
 
4.     Долан Э.Д. Микроэкономика /С. - П.: 1994.-167 с. 
 
5.     Баласанян В. Денежные системы России/ В. Баласанян//Журнал “Деньги и кредит” - 5/2000. – с.8-10. 
 
6.     Алексенцев А. И. Деньги, банки и денежно-кредитная  политика/ А. И. Алексенцев//  Журнал “Финансы и кредит” -  7/2000. – с.16-20. 
 
7.     «Деньги. Банки. Кредит.» - М.: Финансы и статистика, 1998.-68 с. 
 
8.     Кэмпбелл Р. Макконнелл Стэнли Л.Брю. Экономик-с/ Бишкек: Туран, 1996.- 98 с. 
 
9.     «Курс экономической теории» под редакцией проф. Чапурина М.Н., проф. Киселёвой Е.А./ Киров, «АСА»,1997.- 234 с. 
 
10. М. К. Букина  Деньги, банки, валюта/(популярный очерк).1998.-110 с. 
 
11. Эдвин Дж. Долан.  Микроэкономика/ С.- П.: 1994.-347 с. 
 
12. Эдвин Дж. Долан   Деньги, банки и денежно-кредитная  политика/ С.-П.: 1994.- 198 с. 
 
13. Вольфган Хойер   Как делать бизнес в Европе / М.: 1990.- 210 с. 
 
14. “Курс экономической теории” под общей редакцией: проф. Чапурина М. Н. , проф. Киселевой Е. А./   Киров: 1994.- 145 с. 
 
15. Антонов И. Вексельное обращение: первые шаги//Экономика и жизнь: 1991. №52 
 
16. Автономов В. Введение в экономику,/ "ВИТА-ПРЕСС", 1998.-134 с. 
 
17. Бродская Т. Карпухин Н.,  Луссе А. Макроэкономика/ М.: Изд-во МЭИ, 2004.-264 с. 
 
18. Достовалов Ю. Денежные системы древней Руси//Бизнес и банки: 1991. №32. 
 
19. Ефимкин А.  Идея червонца и судьба ее завтра//ЭКО.:1990. №10. 
 
20. Комерсантъ.1992. №1 
 
21. Трудный поворот к рынку/ М.: Экономика,1990.-176 с.