Понятие и виды лизинга

- оборудование требуется на определение порядка и способа выполнения работ по содержанию и ремонту общего имущества

- для оборудования необходимо требовать и добиватся устранения всякого нарушения со стороны третьих лиц в отношении общего имущества

- объектом сделки выступает новое, непроверенное оборудование.

Перечисленные особенности оперативного лизинга определили его распространение в таких отраслях, как сельское хозяйство, транспорт, горнодобывающая промышленность, строительство, электронная обработка информации.

2. Финансовый лизинг - это соглашение, которое предусматривает в течение периода своего действия возврат лизинговых платежей, которые покрывают полную стоимость амортизации оборудования или большую его часть, дополнительные издержки и прибыль лизингодателя.

Финансовый лизинг характеризуется следующими основными чертами

- участие третьей стороны

- невозможность расторжения договора в течение так называемого основного. По этой причине также актуальным и необходимым является более детальное ознакомление с формами, видами и особенностями государственного долга, а также с динамикой государственного долга и прогнозами на будущее. Очевидно, что далеко не все министры финансов современной России знали это высказывание своего великого французского коллеги, обеспечившего финансовую мощь средневековой Франции».

- более продолжительный срок лизингового соглашения (обычно близкий сроку службы объекта сделки)

- объекты сделок, как правило, отличаются высокой стоимостью.

После завершения срока контракта лизингополучатель может

- купить объект сделки, но по остаточной стоимости

- заключить новый договор на меньший срок и по льготной ставке

- вернуть объект сделки лизинговой компании. Агапова Т.А., Серегина С.Ф. Макроэкономика. - М., 1997.

Первая попытка системного подхода к управлению государственным долгом была предпринята в начале 18 века во Франции Джоном Ло, поначалу вполне успешная, но закончившаяся крахом. Управление государственным долгом в российской практике стало осуществляться относительно недавно - около 300 лет назад. В петровские времена оно осуществлялось посредством применения простейших методов, таких как монетная регалия, то ест уменьшение веса и пробы металла вновь изготовляемых монет. Монетарная политика Петра позволяла ликвидировать временные разрывы в платежах, но при этом подрывала позиции российского торгового капитала на внешнем рынке. Развитие товарно-кредитных.

Лизинговые операции также можно классифицировать в зависимости от состава участников

1. Прямой лизинг - собственник имущества (поставщик) самостоятельно, без посредников, сдает объект в лизинг.

Частный случай прямого лизинга - возвратный лизинг, при котором собственник оборудования продает его лизинговой фирме и одновременно берет это оборудование у него в аренду. В результате такой операции продавец становится арендатором. Применяется она в случаях, когда собственник объекта сделки испытывает острую потребность в денежных средствах и с помощью данной формы лизинга улучшает свое финансовое состояние.

2. Косвенный лизинг - передача имущества осуществляется через посредника (лизинговую компанию или банк).

По объему оказываемых услуг лизинг подразделяется на

1. Чистый лизинг - все обслуживание арендуемого имущества берет на себя лизингополучатель.

2. Лизинг с полным набором услуг - полное обслуживание лежит на лизингодателе.

3. Лизинг с частичным набором услуг - в данном случае на лизингодателя возлагается только часть функций по обслуживанию имущества.

В зависимости от сектора рынка лизинг бывает внутренним (когда все участники сделки находятся в одной стране) и международным (хотя бы один из участников - представитель другой страны).

По характеру лизинговых платежей лизинг подразделяется на

1. Лизинг с денежным платежом (платежи осуществляются в денежной форме).

2. Компенсационный лизинг - арендные платежи осуществляются поставками продукции, изготовленной на оборудовании, являющемся объектом лизинговой сделки.

3. Лизинг со смешанным платежом (комбинация предыдущих двух видов).

К ним относятся, в частности, Венгрия, Чехия, Словакия. Валютный долг российским предприятиям и банкам. Формально он относится к внутреннему долгу, однако его погашение производится конвертируемой валютой, поэтому он практически ничем не отличается от внешнего. Важнейшими во внешней долговой политике Российской Федерации являются отношения с Международным валютным фондом. Такое положение вещей обусловлено, во-первых, крупным размером текущих платежей – в 2000 году они составили около 3,6 млрд.долл. и, во-вторых, большой зависимостью положения России на мировом рынке кредитов от позиции МВФ по отношению к ней. Проблеме усугубляется тем обстоятельством, что согласно своему уставу МВФ не имеет права проводить реструктуризацию задолженности, поэтому на сегодняшний день единственным путем решения долговой  проблемы России является получение кредита на рефинансирование существующей задолженности. Однако предоставление такого кредита фактически означает одобрение МВФ текущего экономического курса страны. Существенным фактором, влияющим на внешнюю долговую политику  России, является ее членство в Парижском и Лондонском клубах кредиторов. С одной стороны, оно накладывает на Россию определенные ограничения, такие как признание долга бывшего СССР и отказ от части своих долговых активов, таких как долги по поставкам вооружений и военной техники. С другой стороны, членство в этих клубах дает России дополнительные возможности по реструктуризации своих внешних долгов, а также по истребованию дебиторских долгов. Хотя последнее преимущество носит призрачный характер. В частности, в рамках Парижского клуба у России имеется 5 крупнейших должников – Алжир, Вьетнам, Йемен, Мозамбик и Эфиопия. Йемен не платит России (как и другим своим кредиторам) уже около 10 лет. Остальные страны выплачивают в лучшем случае 1/5 оговоренной в соглашениях суммы. В целом в руках парижского клуба кредиторов находится около 27% величины совокупных обязательств РФ. От того, как будет развиваться ситуация с их погашением, зависит общая величина долгового бремени. Если платежи будут осуществляться по существующему ныне графику, то в 2001 году долговое бремя снизить не удастся. На возможность реструктуризации долга парижскому клубу рассчитывать не приходится. Это связано, прежде всего, с улучшением экономической ситуации в стране и соответственным повышением ее кредитного рейтинга. В подобных условиях члены парижского клуба не видят необходимости в списании части причитающихся к уплате сумм, учитывая существенное положительное сальдо платежного баланса России в 2000 году, возникшее вследствие благоприятной ценовой конъюнктуры на рынке энергоносителей. Отношения с лондонским клубом кредиторов стали в 2000 году одним из центральных направлений в политике управления внешним долгом России. В феврале 2000 года была достигнута договоренность о списании 36,5% основной суммы долга, оценивающейся в 22,2 млрд.долл., и 33% от накопленных (6,8 млрд.долл.). Это сразу же отразилось на рейтинге российских ценных бумаг, который, по оценкам агентства Standart&Poors, повысился на 1 пункт. В августе отношения с Лондонским клубом были окончательно урегулированы, в результате чего номинальный долг клубу снизился на 10 млрд.долл. Очевидно, в ближайшее время политика управления внешним государственным долгом будет носить консервативный характер. Ее приоритетом станут выплаты по уже существующим долгам. Подтверждением такой политики является компромисс, достигнутый правительством и Государственной Думой, в соответствии с которым до 50% дополнительных доходов, полученных в результате повышения цен на энергоносители, будут направляться на погашение

1) Лизинг “стандарт” - при этой форме лизинга поставщик продает объект сделки финансирующему обществу, которое через свои лизинговые компании сдает его в аренду потребителям.

2) Лизинг “поставщику” - в этом случае продавец оборудования также становится лизингополучателем, как и при возвратном лизинге, но арендованное имущество используется не им, а другими арендаторами, которых он обязан найти и сдать им объект сделки в аренду. Субаренда является обязательным условием в контрактах подобного рода.

3) Возобновляемый лизинг - в лизинговом соглашении при данной форме предусматривается периодическая замена оборудования по требованию арендатора на более совершенные образцы.

4) Групповой (акционерный) лизинг - сдача в аренду крупномасштабных объектов (самолеты, суда, буровые платформы, вышки). При таких сделках в роли лизингодателя выступает несколько компаний.

5) Генеральный лизинг - право лизингополучателя дополнять список арендуемого оборудования без заключения новых контрактов.

6) Контрактный наем - это специальная форма лизинга, при которой лизингополучателю предоставляются в аренду комплектные парки машин, сельскохозяйственной, дорожно-строительной техники, тракторов, автотранспортных средств.

7) Лизинг с привлечением средств - лизингодатель получает долгосрочный заем у одного или нескольких кредиторов на сумму до 80% сдаваемых в аренду активов. В двух формах: государственные займы, имеющие разветвленную структуру по множеству классификационных признаков; государственные гарантии, предоставленные бюджетными ссудами, товарными кредитами, льготным и инвестиционным налоговым кредитом.

а) заем - банк кредитует лизингодателя, предоставляя ему кредит на одну или на целый пакет лизинговых соглашений. Сумма кредита зависит от репутации и кредитоспособности лизингодателя

б) приобретение обязательств - банк покупает у лизингодателя обязательства его клиентов без права на регресс, учитывая при этом репутацию лизингополучателей и эффективность проекта. В том случае, если уплата цены договора производится единовременным внесением платежа, то  просрочка внесения платежа в течение более чем два месяца также является основанием для одностороннего отказа застройщика от исполнения договора.

В США 85% сделок по финансовому лизингу относится к этой форме лизинга. Вилкова Н. Международный финансовый лизинг // Экономика и жизнь. -20. -май,1996

На основе этого акта собственники квартир вправе  требовать соответствующего перерасчета платы за коммунальные улуги, а также уплаты исполнителем неустоек.

3 Проблемы и перспективы развития лизинга

Применение лизинговых операций началось в нашей стране с середины 1989 года в результате перевода предприятий на арендные формы хозяйствования. Госбанк СССР разработал инструкцию 270 от 16 февраля 1990 г. “О плане счетов бухгалтерского учета” Киселев И.Б. Лизинг - практика становления // Деньги и кредит. -№1. -1991., в которой представлен порядок отражения лизинговых операций в бухучете. Развитие сети коммерческих и кооперативных банков способствовало внедрению в банковскую практику лизинговых операций.

Налоговая система устанавливает следующие виды налогов и сборов: 1.федеральныые налоги (акцизы, НДС, налог на прибыль, таможенные пошлины и сборы и т.д) 2.региональные налоги (налог на имущ-во орг-ции, налог на недвижимость, транспортный налог, налог на товарный бизнес и т.д) 3.Местные налоги (налог на имущ-во физ. лиц, земельный налог, налог на рекламу, местные лицензионные сборы и т.дЖилые помещения могут быть переданы в общую собственность либо в собственность одного из совместно проживающих лиц, в ом числе несовершеннолетних.

Внедрение лизинга было связано с определенными трудностями. Прежде всего, это неразработанность вопросов правового режима лизинга, накладывавшая отпечаток на методику учета лизинговых операций. Кроме того, сказывалось отсутствие квалифицированных кадров. Следует отметить, что приватизировать государственное жилье. Необходимость перехода к рыночной экономике была обусловлена усиливающейся недеяспособностью командно- административной экономики. Данный процесс был связан с ограничением усилением экстенсивных факторов развития экономики. Предметом курса СНС явл-ся методология составления и анализа СНС внутренней экономики и «остального мира»: принципы и методы построения счетов, их содержание, система пок-лей СНС, их взаимосвязь и методы исчисления, особенности построения секторных счетов и их назначение; роль всей системы и каждого счёта в анализе экон-их процессов и в экономике в целом, в характеристике внешней экономической деятельности, а также межотраслевого баланса по концепции СНС. Объект курса - экономика страны, её регионов, как сов-ти отраслей, секторов, форм собственности и сфер деятельности, отдельные экономические процессы, отрасли и сектора экономики. Основные задачи курса: 1.Ознакомление с понятиями и категориями международной ститастики при характеристики экономики. 2.Рассмотрение основных классификаций и группировок, применяемых в СНС. 3.Знакомство с системой макроэкономических показателей пр-ва продуктов и услуг; образования, распределения, перераспределения, и доходов; их взаимосвязей и методов расчёта. 4.Изучение основных принципов и методологий построения СНС. 5.Знакомство с методологией исчисления национального богатства. 6.Изложение методологии построения межотраслевого богатства и др. задачи.  В нашей стране процесс перехода к рыночной экономике осложнялся распадом с СССР, т. е. единого экономического пространства, разрывом хозяйственных связей, введением национальной валюты и рядом других проблем. Валютой является любой платёжный документ или денежное обязательство, выраженное в той или иной национальной денежной единице, используемая в международных расчётах. Эти платёжные документы выражены в различных документах, продаются и покупаются на специальных рынках. В рамках интеграции предусматривается установление льгот для взаимной торговли с перспективой образования общего рынка без каких-либо ограничений и усилий. В настоящее время  сформирован Европейский союз. Европейский союз решает задачу проведения скоординорованной международной политики сформированной на его основе валютный союз координирует деятельность по переходу к новой единой европейской валюте. Сегодняшняя Россия не имеет равноправного доступа на торговые рынки мирового сообщества. В этих условиях реальным и необходимым является интеграция с её ближайшими соседями

1995 г. стал стартовым для широкого развития лизинговой инфраструктуры. Лизинговые компании стали интенсивно создаваться в различных регионах страны, чему содействовало принятие Правительством России постановления 633 от 29 июня 1995г. “О развитии лизинга в инвестиционной деятельности”, в котором предусмотрено оказание государственной поддержки этому направлению.

При этом несовершеннолетние, участвовавшие в приватизации, могут приватизировать другое жилье в домах государственного и муниципального жилищного фонда ещё раз после 18.

Дело в том, считает президент Российской ассоциации лизинговых компаний, генеральный директор АОЗТ “Балтийский лизинг” , что сегодня фактически установлено двойное налогообложение лизинговой деятельности налогом на добавленную стоимость. Первый раз при покупке оборудования, второй - при сдаче его в лизинг лизингополучателю. Под систематическим нарушением сроков понимается нарушение срока внесения платеже более чем три раза в течение 12 месяцев или  просрочка внесения платежа в течение более чем два месяца по сравнению с кредитом. Ситуация еще более обострилась с выходом приказа Минфина РФ “Об отражении в бухгалтерском учете и отчетности лизинговых операций”, в соответствии с которым НДС с 1 января 1996 г. должна облагаться сумма амортизационных отчислений на полное восстановление лизингуемого оборудования. Для лизинговых компаний, осуществляющих свою деятельность за счет ссуд банков, это равносильно обложению НДС при возвращении банку ссуд.

Однако Кулешов А. считает, что действующий порядок начисления и уплаты НДС при осуществлении лизинговых сделок является нормальным. Если есть намерение сделать лизинг более привлекательным, говорит он, то гораздо более логичными выглядели бы следующие изменения в налогообложении:

1. Отмена НДС с лизинговых платежей по договорам, предметом которых является имущество, покупка которого осуществляется без НДС;

2. Возврат НДС, уплаченного в составе лизинговых платежей, из бюджета, когда лизингополучатель не имеет возможности зачесть его по причине отсутствия достаточного “входящего” потока НДС от собственной реализации;

3. Разрешить лизинговым компаниям засчитывать НДС, уплаченный при покупке легковых автомобилей и микроавтобусов, передаваемых в дальнейшем в лизинг.

В настоящее время нужно прийти к полному согласию в вопросах налогообложения лизинговых операций и как можно скорее решить все проблемы.

Фактически не используется сегодня и формальное разрешение лизинговым компаниям применять ускоренную амортизацию в связи со сложностью ее практической реализации. В Законе “О финансово-промышленных группах” участникам ФПГ предоставлены права самостоятельно определять сроки амортизации. Аналогичное решение следует принять и для субъектов лизинговых операций.