Экономический потенциал предприятия

Экономический потенциал  предприятия

 

Экономический потенциал предприятия  можно определить как максимально  возможную совокупность активных и  пассивных, явных и скрытых альтернатив (возможностей) качественного развития социально- экономический системы  предприятия в определенной среде хозяйствования с учетом ресурсных, структурно-функциональных, временных, социокультурных и прочих ограничений.

Можно говорить о конкурентоспособности  потенциала предприятия, которая определяется как комплексная сравнительная  характеристика, которая отображает уровень преобладания совокупности показателей оценки возможностей предприятия, которые определяют его успех на определенном рынке за определенный промежуток времени относительно совокупности аналогичных показателей предприятий-конкурентов. ¹

Существуют различные методы оценки экономического потенциала: индикаторные, экспертные, графические, стоимостные, затратные, сравнительный подход, результатный подход.

Следует отметить, что данные методы предполагают «статическую» оценку потенциала предприятия, т.е. в условиях отсутствия его кардинальных изменений. Применительно к задаче реструктуризации методы оценки экономического потенциала дополнительно должны предусматривать:

• возможность учета целевой направленности проектов;
• получения некоего «оптимизированного» его значения;
• «контроля траектории» проведения проекта;
• базу для сравнения полученного и возможного результата реструктуризации.

Различные исследователи предлагают для оценки экономического потенциала использовать либо единый интегральный показатель, либо комплекс технико-экономических показателей предприятия, отображающих основные направления его деятельности. Применительно к нашей задаче предпочтительным является первый подход, поскольку достаточно сложно унифицировать большое количество показателей для промышленных предприятий различных отраслей народного хозяйства, особенно в условиях развивающегося рынка.

Существенные проблемы вызывает также  оценка будущего потенциала промышленного  предприятия в условиях современной  российской экономики. В нестабильных экономических условиях трудно правильно выбрать направление и метод реструктуризации, правильно оценить необходимые для проекта ресурсы и их сформировать. В этой ситуации большое влияние на результат оказывают другие факторы внешней среды (политические, социальные и др.).

Для определения будущего после  реструктуризации экономического потенциала предлагается использовать его желаемое / целевое значение, скорректированное  с учетом интегрального значения проектного риска.

 

ЭП2= ЭПц*Ri                                   (3.1)

 

- где ЭП2 – значение будущего после реструктуризации экономического потенциала промышленного предприятия;

 ЭПц – целевое значение будущего после реструктуризации экономического потенциала предприятия;

Ri – интегральное значение риска проекта реструктуризации.

Вопросы оценки и управления рисками  реструктуризации будут более подробно рассмотрены в параграфе 3.2 диссертационной  работы.

Для экономического обоснования/оценки проектов реструктуризации предлагается следующая (универсальная) модель.

В простейшем случае результат реструктуризации можно оценить как разницу  двух «статических» значений экономического потенциала до и после проекта  реструктуризации (ожидаемое/ желаемое значение, желательно скорректированное  с учетом риска /наиболее вероятное значение).

 

Р = ЭП2 - ЭП1                   (3.2)

 

- где ЭП2 – значение будущего после реструктуризации экономического потенциала промышленного предприятия;

 ЭП1 –значение экономического потенциала предприятия до реструктуризации;

Целевое значение экономического потенциала предприятия определяется по формуле:

n

   ЭП2ц =  å П2і*Ki*Ji                                       (3.3)

                  i = 1

где П2і  - целевое значение показателя, характеризующего локальную задачу реструктуризации, П2і= [0…1] (значение показателя оценивается по отношению к максимально возможному его значению для данного предприятия в существующих условиях ведения бизнеса);

Ki –коэффициент использования ресурсов (с учетом факторов внешней среды, уровня менеджмента, рисков и т.д.);

Ji –значимость/ удельный вес показателя/ задачи  в проекте реструктуризации, Jі= [0…1].

Все результаты предлагается рассчитывать в относительных величинах, поскольку  предприятия и варианты реструктуризации в условиях переходной экономики очень индивидуальны и задача сравнения результатов различных предприятий имеет второстепенное значение. Кроме того, для обоснования проекта нам достаточно относительных величин, что снимает проблему приведения разнообразных показателей к единой размерности. Таким образом, максимально возможный  в существующих экономически условиях экономический потенциал, достигаемый вследствие реструктуризации, равен 1.

Существующее значение экономического потенциала предприятия определяется по формуле:

 

 

                                                       n

      ЭП1 =  å П1і*Ji                                        (3.4)

                                  i = 1

 

где – П1і  - фактическое значение показателя, характеризующего локальную задачу реструктуризации на момент начала проекта, П1і= [0…1] (значение показателя оценивается по отношению к максимально возможному его значению для данного предприятия в существующих условиях ведения бизнеса);

Ji –значимость/ удельный вес показателя/ задачи  в проекте реструктуризации, Jі= [0…1]. 

Важной методологической проблемой  является оценка изменения экономического потенциала предприятия с течением времени. Со временем, при отсутствии активных действий на рынке экономический потенциал предприятия снижается. Это приводит к тому, что целевые значения потенциала в процессе могут не быть достигнуты, поскольку оценка делалась на момент начала проекта. Поэтому для более качественного обоснования предлагается выполнить оценки фактически достигнутого и возможного при отсутствии реструктуризации экономического потенциала предприятия. Для этого предлагается воспользоваться формулами.

 

       n

     ЭП2’ =  å П2’і*Ji                                       (3.5.)

                                  i = 1

 

где П2’і  - фактическое значение показателя, характеризующего локальную задачу реструктуризации на момент завершения проекта;

П2’і= [0…1] (значение показателя оценивается по отношению к максимально возможному его значению для данного предприятия в существующих условиях ведения бизнеса);

Ji –значимость/ удельный вес показателя/ задачи  в проекте реструктуризации, Jі= [0…1]. 

 

                                                         n

      ЭП’1 =  å П1’і*Ji*Ксп                                          (3.6.)

                                             i = 1

 

где – П1’і  - прогнозное значение показателя, характеризующего локальную задачу реструктуризации на момент завершения проекта, при отсутствии действий по реструктуризации, П1’і= [0…1] (значение показателя оценивается по отношению к максимально возможному его значению для данного предприятия в существующих условиях ведения бизнеса);

Ji –значимость/ удельный вес показателя/ задачи  в проекте реструктуризации, Jі= [0…1];

Ксп – коэффициент изменения значения показателя.

Если для проекта реструктуризации желательно уменьшение значения показателя Пі необходимо привести к соответствующему виду с помощью формулы 1 – Пі;

Используя данную модель, необходимо учитывать следующие моменты:

• поскольку экономический потенциал формируется на основе большого числа составляющих, а для его оценки при обосновании реструктуризации используются относительные значения, имеет смысл использовать только те его составляющие, на изменение которых в максимальной степени ориентирован проект;
• значения коэффициентов Кi зависят от качества управления проектом реструктуризации, воздействия изменяющейся внешней среды бизнеса и проводимых мероприятий по минимизации рисков;
• данная модель не учитывает взаимозависимостей технико-экономических показателей предприятия. При этом следует отметить, что число целей реструктуризации и соответственно показателей, их характеризующих, не должно быть большим (на практике не превышать 5-6). Соответственно показатели, используемые в модели, должны быть максимально независимы. При невозможности достичь этого должны выбираться наиболее значимые для проекта показатели или использоваться агрегированные показатели, полученные из числа однородных;
• в зависимости от изменений внешней среды бизнеса (при благоприятной конъюнктуре), а также при проявлении синергетического эффекта от не учитываемых в модели показателей фактическое значение экономического потенциала по результатам реструктуризации может быть больше 1.

Данная модель является универсальной и позволяет описывать возможные варианты реструктуризации промышленных предприятий, а также обосновывать потребности в ресурсах и, при необходимости, в зависимости от уровня риска сформировать необходимые резервы. Определяющее значение в модели имеют наборы показателей Пi, и принципы обоснования их формирования. Система показателей формируется в зависимости от целей реструктуризации на усмотрение одной из заинтересованных сторон (органы государственного управления, владельцы или менеджмент предприятия) или используя подход BSC. В качестве набора показателей можно также использовать количественное выражение ключевых факторов успеха деятельности предприятия (KSF).

Оценку экономических  результатов проведения реструктуризации автор предлагает проводить по следующим трем методам.

Первый - сравнительный метод изменения  значения экономических потенциалов.

Второй – метод динамики уровня использования комплексного экономического потенциала с позиции BSC.

Третий – критериальный метод.

¹ Тутунджян А.К. Реструктуризация предприятий в условиях перехода к рыночной экономике, Москва: Экономика. – 2003, с.34.