Банковские риски.Способы их снижения

 

Методы управления процентными рисками.

Процентный риск возникает  в случаях несовпадения сроков возврата активов и пассивов, установления различных видов ставок по активам  и пассивам. Внешним проявлением  процентного риска является снижение маржи. Для предупреждения подобных нежелательных явлений применяются  следующие методы:

– прогнозирование уровня процентных ставок;

– анализ процентного риска;

– управление активами и пассивами;

– хеджирование посредством фьючерсов и опционов, проведение процентных свопов.

Стратегию банка в области  управления процентным риском можно  представить следующим образом:

– определяется период – 1 квартал, 1 год и т.д.;

– проводится работа по определению оптимального соотношения между активами и пассивами банка (по суммам, срокам, порядку погашения и цене);

– выбирается статический или динамический подход при управлении процентным риском либо комбинация этих подходов.

Статический подход означает, что расчет GAP ведется исходя из процентного дохода банка, но при этом увеличивается и размер принимаемого банком на себя риска.

Анализируя общий подход к оценке деятельности банка с  позиции банковского менеджмента  в процессе реализации банковской политики, следует подчеркнуть, что в процессе управления активами упор обычно делается на анализ ликвидности, при управлении пассивами – на рост активов, а  при управлении соотношением активы / пассивы – на доходность работы банка и его надежность.

Хеджирование процентного  риска. В целях управления процентным риском банки применяют различные  финансовые инструменты, среди которых  можно выделить форвардные соглашения, процентные фьючерсные сделки, свопы  и процентные опционы.

Форвардные соглашения о  процентной ставке – это соглашения о предоставлении кредита или  привлечении депозита в определенный момент в будущем на срок и по ставке, зафиксированной в настоящий  момент. Например, банк в будущем  предполагает сделать заем по ставке LIBOR и считает, что ставки поднимутся до начала займа. Тогда банк покупает форвардное соглашение о процентной ставке, фиксируя процентную ставку в размере 5,65% на условный трехмесячный заем. Заем будет осуществлен через два месяца. Предположим, что через два месяца трехмесячная ставка LIBOR будет равна 5,75%, при этом трехмесячная ставка процента по соглашению останется неизменной независимо от того, как изменилась базовая ставка (в данном случае LIBOR). Расчет будет осуществлен за счет компенсационного платежа деньгами в размере разницы фиксированной ставки по форвардному соглашению и ставки LIBOR.

Если бы ставка LIBOR вопреки прогнозам банка упала, то компенсационный платеж осуществлял бы банк. Соглашение о процентной ставке используется для изменения плавающей процентной ставки на фиксированную.

В основе процентных фьючерсов  лежит условный денежный депозит  фиксированной суммы на установленный  срок, за который выплачиваются проценты. Начало срока приходится на расчетный  день фьючерсного контракта. Цена процентного  фьючерса – это процент, выплачиваемый  но депозиту. Фьючерсные контракты  постоянно продаются и покупаются на бирже, и цена, по которой заключаются  новые сделки на данный фьючерсный контракт, с течением времени может  возрастать или снижаться в зависимости  от предполагаемых изменений рыночных процентных ставок. Например, банк привлек  депозит с ежеквартальным пересмотром  процентной ставки LIBOR. Однако банк не хочет рисковать в случае повышения процентной ставки. Поэтому для хеджирования риска повышения процентной ставки банк может использовать фьючерсный контракт. Фьючерсные контракты используются для фиксирования процентной ставки по кредитам и депозитам с переменной ставкой. Они дают возможность банку застраховаться от неблагоприятного изменения процентных ставок.

Процентный опцион дает его  держателю право (но не обязательство) получить или уплатить установленную  ставку процента за определенный период времени по установленной сумме  займа. Например, банк предполагает в  будущем привлечь депозит сроком на 1 год и считает, что процентные ставки к тому времени возрастут. Банк может купить опцион на привлечение  депозита по фиксированной процентной ставке 10%, уплатив за покупку опциона  премию. Если рыночная процентная ставка на момент исполнения опциона будет  равна 12%, то банк выполнит опцион, так  как ставка, зафиксированная в  опционе, более выгодна для банка. Если рыночная ставка на момент исполнения опциона будет равна 8%, то банк откажется  от исполнения опциона. Таким образом, опцион позволяет блокировать наихудшую  возможную процентную ставку как  по кредитам, так и но депозитам  и защищает держателя опциона  от неблагоприятных для него изменений  процентных ставок на рынке.

Своп дает возможность  изменить платежи по процентам с  плавающей ставки на фиксированную  или наоборот. Заинтересованные в  проведении такой операции банки  заключают договор, в соответствии с которым один из банков соглашается  уплатить фиксированную процентную ставку, а другой – плавающую.

Таким образом, своп может  использоваться для регулирования  соотношения займов по фиксированной  и плавающей ставке в структуре  средств банка.

Покупая и продавая производные  инструменты, банки, имеющие кредиты  и депозиты, могут регулировать процентные ставки без изменения лежащих  в основе этих производных инструментов сумм кредитов или депозитов. Таким  образом, производные инструменты  дают большую гибкость при управлении процентными ставками.

Таким образом, надежная и  стабильная деятельность банков находится  в прямой зависимости от организационной  структуры управления рисками, которая  призвана координировать, детализировать и осуществлять последовательный контроль за мероприятиями по снижению банковских рисков.

 

Заключение

 

Рыночная модель экономики  предполагает, что прибыльность является важнейшим стимулом работы банков. Однако развитие рыночных отношений  всегда связано с некоторой нестабильностью  различных экономических параметров, что соответственно порождает серию  банковских рисков. Постоянно меняются спрос и предложение, финансовые условия заключения сделок, платежеспособность клиентов и т.п. Поэтому коммерческий банк при совершении определенной сделки никогда не может быть до конца  уверен в ее результате, или, другими  словами, несет риск финансового  результата сделки.

Именно риски составляют для банка опасность потери ликвидности  и платежеспособности. Поэтому банки  должны постоянно отслеживать риски, выделяя из их множества те, на которые  возможно воздействовать с целью  их уменьшения и обеспечения необходимого минимума ликвидности.

На самом деле представляется достаточно сложным однозначно оценить, сколько банки могут потерять при неблагоприятных условиях финансового  рынка. Слишком много объективных  и субъективных факторов влияют на это. Кроме того, специализация деятельности каждого банка, несмотря на кажущуюся  универсальность, сформировала в банке  свою уникальную систему управления ресурсами и деятельности в целом, которая очень часто не подпадает  под жесткие критерии, но при этом работает весьма четко и эффективно.

Стоит учитывать, что возможные  потери банка зависят не только от структуры его вложений. Здесь  надо принимать во внимание и качество управления ресурсами, и поставленную систему рисков и контроля в каждом конкретном банке и, конечно, качество активов. Предполагаемые же потери уже  могут быть заложены в стратегии  банка при выходе на более рискованные  рынки или при работе с более  рискованными инструментами

Разрабатывая собственную  политику управления рисками, коммерческий банк должен четко выделить в ней  свою стратегию, а также рамки (границы) этой политики. Определяя стратегию, банк рассматривает целый ряд  проблем – от мониторинга риска  до его стоимостной оценки. Стратегия  управления риском должна позволять  использовать все возможности развития собственного бизнеса и одновременно удержать риск на управляемом уровне.

Большую роль в реализации стратегии играют границы рисковой политики банка. Они предполагают умение банка выбрать такие риски, которые, он может правильно оценить и  которыми может эффективно управлять. Решив принять определенный риск, банк должен быть готов управлять  этим риском, отслеживать его. При  разработке рисковой политики банк должен придерживаться определенных принципов, касающихся различных ее направлений  и этапов.

На основании всего  выше изложенного подведем краткие  итоги:

1. Банковские риски являются  сложными рисками. С одной стороны,  они находятся в системе экономических  рисков, и поэтому испытывают  на себе влияние других экономических  рисков, а с другой стороны,  они являются самостоятельными  рисками и зависят от деятельности  коммерческих банков.

2. Банковские риски являются  основополагающей причиной банковских  банкротств, а поэтому управлению  различными видами рисков следует  уделять особое внимание.

3. Результаты рисковой  политики банка во многом определяются  организацией работы коммерческого  банка по управлению рисками.  Указанное в значительной степени  зависит от организационной структуры  коммерческого банка.

4. Банковские риски между  собой взаимосвязаны, но методы  управления рисками носят специфический  характер.

5. Наиболее значительными  по степени влияния на конечные  результаты деятельности коммерческого  банка являются кредитный, процентный, валютный риски, но особенно  риск операций с ценными бумагами.

 

 

 

Список использованной литературы

 

Положение Банка России №254-П от 26.03.2004 г. «О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, по ссудной и приравненной к ней задолженности». Вестник Банка России. 2004. №28.

Указание Банка России №1521-У от 30.11.2004 г. «О внесении изменений в Положение Банка России от 16 декабря 2003 года №242-П «Об организации внутреннего контроля в кредитных организациях и банковских группах». Вестник Банка России. 2004. №74.

Банковское дело / Под  ред. Г.Н. Белоглазовой и Л.П. Кроливецкой. – СПб.: Питер, 2009.

Банковское дело: управление и технологии: Учебное пособие  для вузов/ Под ред. проф. А.М. Тавасиева. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2009.

Банковское дело: Учебник/ Под ред. проф. Г.Г Коробовой. – М.: Экономистъ, 2010.

Банковское дело: Учебник/ под ред. д-ра экон. наук, проф. О.И. Лаврушина. – М.: «Финансы и статистика», 2007.

¹ Банковское дело: управление и технологии: Учебное пособие для вузов/ Под ред. А.М. Тавасиева. – М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2010.

² Спот — наличная валютная сделка, при которой платеж производится на второй рабочий день, не считая дня заключения сделки.

³ За исключением векселей МФ РФ и векселей, выпускаемых местными органами власти субъектов РФ.