Анализ и оценка финансового состояния предприятия

Содержание

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

 

 

Актуальность  темы производственной практики заключается в разработке комплекса организационно-технических мероприятий по коренной реорганизации технологической, инвестиционной политики и моделей управления бизнесом, который составляет процесс реструктуризации предприятия. Прежде всего, это обусловлено усилением требований к качеству строительства, экономичности и срокам,  изменением масштабов в условиях рыночной экономики, усложнении объектов строительства и расширении индустриализации строительства в новых областях, в связи с этим возрастает значение разработки научно обоснованной методологии реструктуризации предприятий, базирующихся на применении математических и инструментальных методов моделирования финансово-хозяйственной деятельности. Все это требует разработки новой структуры управления предприятием, которое позволит повысит динамичность и гибкость при выработке системы стратегических и управленческих решений, направленных на повышение эффективности и стоимости бизнеса в условиях современного рынка.

Целью производственной практики является формирование системного подхода к преобразованию системы управления предприятием и устройства компании, проведение организационного анализа управления предприятием и разработка эффективной системы управления.

Исходя из поставленной цели, в работе поставлены и решены следующие задачи:

- раскрыты основные  подходы к реструктуризации предприятий  и модели организационной структуры;

- определены принципы реинжиниринга бизнес-процессов: структура и принципы управления;

- дана характеристика  компании и проведен организационный  анализ компании, а также оценка  системы управления компании;

- разработана модель  реструктуризации на основе процессного подхода и ряд мероприятий по применению комплексной модели управлением предприятиям, а также оценка и результаты применения модели реструктуризации системы управления на предприятии.

Объектом практики является предприятие строительной отрасли ОАО «Механизация-2». Предметом практики являются системные проблемы предприятия и его менеджмента, а также инструменты реструктуризации системы управления.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.  АНАЛИЗ И ОЦЕНКА ФИНАНСОВОГО  СОСТОЯНИЯ ПРЕДПРИЯТИЯ ОАО «МЕХАНИЗАЦИЯ 2»

1.1. Характеристика предприятия и анализ финансового состояния предприятия

 

Строительная организация  ОАО «Механизация 2» предлагает следующие  ремонтные и строительные услуги:

· проектирование и строительство  домов, зданий, строительство коттеджей  любой сложности;

· ремонт помещений любого типа;

· устройство и капитальный  ремонт кровли, теплоизоляции любой  сложности;

· проектирование и дизайн жилых и нежилых помещений;

· перепланировка жилых  и нежилых помещений с согласованием  во всех инстанциях;

· осуществление функций генерального подрядчика при строительстве административных зданий, коттеджных поселков;

· технический надзор за качеством работ на всех этапах строительства;

· отделка домов, коттеджей;

· прокладка наружных и внутренних инженерных сетей;

· производство сантехнических и электромонтажных работ;

· реконструкция или  демонтаж зданий, строений;

Структура компании ОАО  «Механизация 2» представляет совокупность отделов и участков, каждый из них  четко выполняет свою функцию, при  полном взаимодействии со всеми подразделениями компании.

1. Правление.

2. Департамент  развития проектов и инвестиций.

3. Департамент  архитектурно-конструкторского проектирования  и дизайна. 

Архитектурный отдел. Конструкторский  отдел.

4. Производственно-технический  отдел. 

5. Сметный отдел.

6. Строительный  отдел. 

Участок капитального строительства:

- возведение монолитных  и сборных железобетонных конструкций;

- монтаж металлоконструкций  с использованием болтовых и  сварочных соединений.

Участок отделочных работ (весь комплекс). Участок сантехнических работ.  Участок электромонтажных и слаботочных работ.  Участок фасадных работ.  
Участок вентиляции и кондиционирования.

7. Отдел снабжения. Отдел логистики. Отдел комплектации.

8. Материально-техническая  база. Склад. Участок деревообработки. Сварочный пост. Транспортный отдел.

В процессе финансового  анализа выявляются основные факторы и причины, способствующие развитию экономического кризиса на предприятии. Эти основные факторы и причины кризиса впоследствии, при разработке мероприятий финансового оздоровления предприятия, будут являться основным исходным материалом. Таким образом, главными целями финансового анализа предприятия при разработке плана финансового оздоровления являются определение финансового состояния предприятия, выявление резервов эффективности предприятия и формулирование причин экономического кризиса, если таковой имеется или может произойти в будущем.

Основными источниками  аналитической информации при проведении анализа финансового состояния  являются формы бухгалтерской отчетности:

а)  бухгалтерский баланс - форма 1;

б)  отчет о прибылях и убытках - форма 2;

в)  пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о прибылях и  убытках, в том числе:

• отчет о движении капитала - форма 3;

• отчет о движении денежных средств - форма 4;

• пояснения к бухгалтерскому балансу - форма 5;

• пояснительная записка.

Кроме форм бухгалтерской  отчетности экономическая диагностика использует статистическую отчетность, данные оперативного (управленческого) учета, переписку предприятия, хозяйственно-правовую, техническую, нормативно-плановую документацию, а также другую информацию, доступную консультанту-эксперту (фотографии, самофотографии, интервью, опросы, жалобы, заявления и т.п.).

При анализе и исследовании, как уже отмечалось, первостепенное значение имеет анализ бухгалтерской отчетности, на начальном этапе которого анализируются годовые баланс и отчет о прибылях и убытках предприятия (в условиях стабильного экономического развития анализируется не менее чем трехлетний период).

Рассматривая информационную базу финансового анализа, необходимо особое внимание уделить учетной политике предприятия, так как от выбора ее параметров зависят оценка статей баланса, их количественные характеристики, величины финансовых и производственных результатов, текущих затрат и привлеченных ресурсов, уровень эффективности предприятия.

Кроме того, значительное влияние на точность аналитических  расчетов оказывают результаты инвентаризации и переоценки основных средств и товарно-материальных ценностей, правильность отражения хозяйственных процессов и результатов деятельности в бухгалтерской и статистической отчетности. Поэтому, прежде чем приступить к аналитическим расчетам, необходимо провести аудиторскую проверку и устранить ошибки и различного рода деформации в управленческом, бухгалтерском и статистическом учете. Далее на примере конкретного предприятия рассмотрим более подробно технологию анализа финансового состояния предприятия ОАО «Механизация 2». Для предварительного общего анализа финансового состояния предприятия необходимо нормализовать (т.е. «привести» в удобную для анализа форму) баланс и разработать сравнительный аналитический баланс предприятия.

Нормализация баланса  предприятия заключается в перестановке ряда статей этого баланса, для того чтобы он стал более адекватным для анализа. Например, используя приложение к балансу (форму «Движение заемных средств»), перевести из долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов в наиболее срочные займы (кредиторскую задолженность) остатки по суммам, не погашенным в срок, или перевести из V раздела баланса «Краткосрочные пассивы» в III раздел «Капитал и резервы» статью «Доходы будущих периодов» или исключить из статьи «Запасы» II раздела баланса сумму по статье «Товары отгруженные», прибавив ее в сравнительном аналитическом балансе к статье «Дебиторская задолженность» и т.п.

Построение агрегированного  сравнительного аналитического баланса  предусматривает выделение в  нем групп, объединяющих однородные статьи: в активе - по степени ликвидности, в пассиве - по степени срочности обязательств. Расположение выделенных групп в аналитическом балансе может иметь два варианта:

1-й вариант - в порядке возрастания ликвидности активов и повышения срочности обязательств в пассиве (принят в российском бухгалтерском балансе);

2-й вариант - обратный, по принципу убывания ликвидности активов и снижения срочности погашения обязательств в пассиве (широко используется в западной учетной практике).

 Сравнительный аналитический  баланс, разработанный для предприятия  ОАО «Механизация 2», построен по первому варианту (табл. 1.1).

 

Таблица 1.1. Сравнительный  аналитический баланс ОАО «Механизация 2»

Агрегированные статьи баланса	Код строки	Абсолютная величина показателя, руб.		Удельный вес в итоге, %		Изменение
		2006	2007	2006	2007	По сумме	В %	В % к итогу баланса
1	2	3	4	5	б	7	8	9
1. Внеоборотные активы	190	51667	30786	20,54	2,64	-20881	-40,41	-2,28
основные средства	120	51667	30786	20,54	2,64	-20881	-40,41	-2,28
2. Текущие активы	290	199875	1137111	79,46	97,36	937236	468,91	102,28
2.1. Материальные текущие активы	210+ 220	2243	292793	0,89	25,07	290550	12953,6	31,71
2.2. Нематериальные  активы		197632	844318	78,57	72,29	646686	327,22	70,57
2.2.1. Дебиторская задолженность	230+240	195612	415688	77,77	35,59	220076	112,51	24,02
2.2.2. Денежные средства	250+260	2020	428630	0,80	36,70	426610	21119,3	46,55
Итого баланс		251542	1167897	100	100	916355	364,29	100
Пассив
1. Собственные средства	490	109 696	0	43,61	0	-109 696	-100	-11,97
2. Внешние обязательства		141 846	1 167 897	56,39	100	1026051	723,36	111,97
2.1. Долгосрочные	590	—	_	—		—	—	—
2.2. Краткосрочные	690	141 846	1 167 897	56,39	100	1026051	723,36	111,97
2.2.1. Краткосрочные заемные средства	610	43 171		17,16		-43 171	-100	-4,71
2.2.2. Кредиторская задолженность	620	97 882	1 167 897	38,91	100	1070 015	1 093,17	116,771
2.2.3. Прочие краткосрочные обязательства	630 640	793		0,32		-793	-100	0,09
Итого баланс		251 542	1 167 897	100	100	916 355	364,29	100

 

Анализ динамики структуры  стоимости имущества и источников, вложенных в него, производится на основе расчета следующих групп показателей:

а) показателей динамики баланса - определение абсолютных и относительных  отклонений статей баланса за отчетный период;

б)  показателей структуры баланса - определение удельного веса статей баланса в валюте баланса;

в)  показателей структурной  динамики баланса - определение изменений удельного веса статей баланса за отчетный период.

1. Анализ динамики  состава и структуры имущества  предприятия (актив баланса). Валюта баланса увеличилась на 916 355 руб., или на 364 %. Увеличение произошло за счет роста всех текущих активов (это свидетельствует о том, что привлеченные средства вложены в наиболее ликвидные активы), которые возросли на 937 263 руб. в абсолютном выражении, или 468%. Внеоборотные активы уменьшились на 20 881 руб., или 40%, по сравнению с показателями на начало периода. Увеличение текущих активов не только «покрыло» снижение внеоборотных активов, но и в общем увеличило валюту баланса. Увеличение текущих активов на 468% обеспечило рост валюты баланса на 102%, а уменьшение внеоборотных активов на 40% - снижение баланса на 2,28%.

Увеличение текущих  активов произошло за счет роста  материальных оборотных активов на 290 550 руб., или 12 953%, и нематериальных оборотных активов на 646 686 руб., или 327%.

Увеличение материальных активов было обеспечено за счет роста  запасов, а именно затрат в незавершенном производстве. Их доля в итоге баланса возросла заданный период с 0,89 до 25%, что повлияло на рост всех активов на 31%. Несмотря на то что дебиторская задолженность в абсолютном выражении возросла на 220 076 руб., ее удельный вес в итоге баланса снизился с 77 до 35%, зато увеличился удельный вес денежных средств с 0,8 до 36,7%.

Анализ структуры имущества  показывает, что доля внеоборотных активов уменьшилась с 20 до 2,6 %, что составило в абсолютном выражении 20 881руб. Доля текущих активов в итоге баланса увеличилась с 79 до 97%. На конец анализируемого периода произошло увеличение денежных средств в абсолютном выражении на 426 610 руб., что повлекло увеличение доли денежных средств и уменьшение доли дебиторской задолженности (несмотря на ее увеличение в абсолютном выражении) в структуре активов предприятия.

Ключевым показателем  первого этапа анализа финансового  состояния предприятия является сопоставление темпов роста оборота (объема продаж) с темпами роста объема совокупных активов. При темпах прироста активов в данный период на 364% наблюдается повышение выручки от реализации товаров на 728%. Это свидетельствует об эффективном использовании активов.