Экономические кризисы: причины, сущность, механизм развития

Кроме этого, в последние годы осуществлялась трансформация нормативно-правовой базы, регламентирующей и регулирующей прежде всего процессы акционирования, приватизации и использования госсобственности, развитие фондового и финансового рынков, условия функционирования бизнеса и предпринимательства. В результате были отменены институт "золотой акции" и ряд существующих ограничений на обращение акций предприятий, улучшена система налогообложения доходов от ценных бумаг (в частности, сокращены ставки налогообложения доходов от акций с 40 до 24%), расширено участие коммерческих банков на рынке ценных бумаг.

На улучшение предпринимательского климата и стимулирование развития малого и среднего бизнеса направлено: упрощение и сокращение административных процедур, включая государственную регистрацию и ликвидацию субъектов хозяйствования, лицензирование; рационализация контрольной деятельности; улучшение арендных и земельных отношений, инвестиционной деятельности; совершенствование системы налогообложения; либерализация ценового регулирования и др.

После начала мирового финансово-экономического кризиса в Республике Беларусь был принят ряд действенных мер в области монетарной и фискальной политики, направленных на недопущение дестабилизации макроэкономической ситуации в стране. В частности, уменьшены нормы обязательного резервирования (в отношении вкладов физических лиц — отменены), оказана поддержка в части повышения ресурсной базы отдельных банков, увеличена ставка рефинансирования и процентные ставки по депозитам и кредитам, приняты решения по гарантированию вкладов в банковской системе страны, созданы дополнительные резервные фонды, введены определенные ограничения на покупку валюты юридическими лицами, осуществлена одноразовая девальвация (на 20%) и проводилось дальнейшее постепенное снижение обменного курса белорусского рубля к корзине валют в рамках заданных на 2009—2010 гг. параметров. Получены кредиты МВФ, Российской Федерации, Венесуэлы, Китая. Активно привлекается внешнее финансирование через банковскую систему и продажу отдельных активов.

Принимались меры по недопущению роста заработной платы в бюджетной сфере и на государственных предприятиях, проводилось существенное сокращение бюджетных расходов в конце 2008 г. и в 2009 г. Значительные дополнительные ресурсы аккумулированы в специальном Фонде национального развития. С целью пополнения оборотных средств предприятия и сокращения запасов готовой продукции на складах принято специальное постановление о порядке реализации продукции на экспорт с учетом конъюнктуры рынка, допускающее продажу продукции ниже ее себестоимости. Осуществляются дополнительные меры по сокращению запасов готовой продукции на складах. В качестве положительного момента в условиях мирового финансово-экономического кризиса следует также отметить проводимую в последние годы Республикой Беларусь внешнеэкономическую политику, направленную на постепенную региональную и страновую диверсификацию экспорта и внешних заимствований.

Для активизации внешней торговли принят план совместных действий с Российской Федерацией по минимизации последствий финансового кризиса, направленный на расширение применения российского рубля во взаимных расчетах и обеспечение равного доступа субъектов хозяйствования на рынки двух стран. При этом основными проблемами являются обеспечение и сближение условий доступа к госзакупкам, лизинговым схемам, льготному кредитованию и дальнейшая унификация таможенно-тарифного регулирования.

Однако реализация вышеперечисленных мер, которые, безусловно, дали положительный эффект и позволили сохранить контроль над развитием экономической ситуации в стране, в недостаточной степени учитывает масштабность и затяжной характер кризиса. В связи с этим необходим более взвешенный выбор между поддержанием высоких темпов экономического роста и неизбежным усилением дисбалансов в экономическом развитии страны (прежде всего в части внешнеторгового баланса и дополнительной потребности во внешних заимствованиях, что в конечном счете ведет к увеличению государственного и валового внешнего долга). Поэтому при установлении прогнозных параметров развития страны на ближайшие годы целесообразно в большей степени учитывать, с одной стороны, объективно существующие ограничения и потенциальные риски для белорусской экономики, с другой стороны, чрезмерные дисбалансы могут замедлить темпы роста и осложнить экономическое развитие страны в среднесрочной перспективе.

3.2 Финансовый кризис 2011года

Финансовый  кризис, переросший в полноценный  экономический кризис, стал основным событием для Беларуси в 2011 году.

В результате кризиса установленный  Национальным банком курс доллара за 2011 год вырос с 3000 до 8500 белорусских  рублей, совокупная девальвация только за десять месяцев составила 189 %. Из-за отсутствия валюты в обменных пунктах  в марте-апреле сформировался чёрный рынок, где курс доллара достиг 8000-9000 рублей к сентябрю. Свободный курс в обменных пунктах (с 14 сентября 2011 года), по которому можно купить наличную валюту, и курс на торгах Белорусской валютно-фондовой биржи удерживаются на уровне около 8500 рублей, то есть в три раза выше курса на начало года. В то же время, физические лица могут теперь покупать иностранную валюту только по паспорту.

Высокие темпы развития экономики в начале 2011 года позволили обеспечить прирост  ВВП по итогам 2011 г. на 5,3%, а также  прирост валового регионального  продукта во всех регионах страны. При  этом в г.Минске значение данного показателя сложилось выше прогнозного, составив 114,3%.

Большинство важнейших параметров прогноза характеризуется  замедлением динамики роста во втором полугодии 2011 г.[15]

На протяжении всего 2011 г. промышленность демонстрировала  высокие темпы роста, являясь  одним из главных факторов, поддерживающих динамику ВВП.

Вместе  с тем, начиная с апреля, динамика промышленного производства имеет  тенденцию плавного замедления, и  по итогам января-декабря темпы роста  сложились на уровне нижней границы  годового прогноза (109,1%).

При этом объем производства в декабре  по сравнению с ноябрем 2011 г. увеличился на 1,6%.

Эффективность проводимой работы по переориентации предложения с внутреннего на внешние рынки подтверждается устойчивым ростом на протяжении 2011 г. удельного  веса экспорта в объемах промышленного  производства (в январе – 35,9%, в январе-ноябре – 65,0%), и оказывает благоприятное  воздействие на улучшение состояния  внешней торговли республики.

Тенденции, характерные для экономики страны в 2011 г., оказали существенное влияние  на состояние потребительского рынка  и привели к сжатию внутреннего  потребительского спроса, что сказалось  на замедлении темпов розничного товарооборота.

Начиная с июня, темпы роста розничного товарооборота торговли снижались, составив по итогам 2011 г. до 107,1%.

В IV квартале наблюдается тенденция снижения объемов товарооборота относительно уровня соответствующих месяцев  прошлого года. Основным фактором стал существенный рост цен на      потребительские      товары     при относительно невысоком повышении  реальных денежных доходов населения. Как следствие – изменение  структуры потребления товаров  населением в сторону увеличения доли покупок более дешевых продуктов. В макроструктуре розничного товарооборота  превалирует доля продовольственных  товаров, которая составляет 51,4%.

В целях  сохранения стабильной ситуации продолжается работа прежде всего по максимальному наполнению потребительского рынка достаточным ассортиментом продовольственных и непродовольственных товаров, преимущественно отечественного производства, увеличению объемов выпуска социально значимых продовольственных товаров, а также по оптимизации поставок потребительских товаров на экспорт с целью недопущения разбалансированности внутреннего рынка.

По итогам января-ноября 2011 г. во внешней торговле укрепляются наметившиеся в предыдущие месяцы положительные тенденции.

Значительно улучшилось отношение сальдо внешней  торговли к ВВП, которое составило  минус 3,4% (при прогнозе на год (-8,9) – (-9)%).

В целом  отрицательное сальдо внешней торговли товарами и услугами за январь-ноябрь 2011 г. составило минус 1,77 млрд. долларов США и уменьшилось по сравнению  с максимальным значением в январе-июне 2011 г. на 764,5 млн. долл. США.

По итогам 2011 г. объем внешней торговли товарами по методологии торгового баланса  составил 86,0 млрд. долл. США, или на 43% больше уровня прошлого года. При этом экспорт товаров составил 40,3 млрд. долл. США, и увеличился на 59,4% по отношению  к 2010 г. Сальдо сложилось отрицательным  в размере 5,45 млрд. долл. США.

За январь-ноябрь 2011 г. экспорт товаров и услуг  составил 41,8 млрд. долл. или 157,9% к аналогичному периоду прошлого года, импорт - 43,6 млрд. долл. или 132,7%. Разрыв между темпами  роста экспорта и импорта по итогам января-ноября 2011 г. увеличился до 25,2%.

Рост  экспорта продолжает поддерживаться благоприятной  ценовой конъюнктурой на внешних  рынках, а также существенным (опережающим  по сравнению с индексом средних  экспортных цен) приростом физических объемов продаж продукции.

По итогам года уровень инфляции составил 208,7%.

В целях  сдерживания инфляции Правительством был принят ряд оперативных решений, в том числе по регулированию  цен на социально-значимые товары и  продукцию монополистов. В результате к декабрю месяцу удалось существенно  снизить темпы роста цен. Индекс потребительских цен на товары и  услуги в декабре 2011 г. по сравнению  с предыдущим месяцем составил 102,3%, тогда как среднемесячный прирост  за период с начала года сложился в  размере 6,3%.

Индекс  цен на продовольственные товары в декабре 2011 г. по отношению к  ноябрю 2011 г. составил 101,9%  (1% от общего прироста к ноябрю 2011 г.), на непродовольственные  товары 102,5% (0,8%), на платные услуги - 103,1% (0,5%).

Финансовые  результаты 11 месяцев 2011 г. характеризуются  с одной стороны высокими показателями роста выручки, а также всех видов  прибыли, уровня рентабельности продаж.   С дугой стороны – сохраняется  высокая доля нерентабельных и низкорентабельных  предприятий (по рентабельности продаж), возросла доля убыточных предприятий, суммы чистого убытка, а также  кредиторской и дебиторской задолженности.

Рост  в целом по республике финансовых показателей обусловлен как низкой базой предыдущего года, так и  инфляционными процессами.

За январь-ноябрь 2011 г. индекс цен производителей промышленной продукции увеличился на 63,6% относительно соответствующего периода прошлого года.

В результате опережающего роста прибыли от реализации продукции (295,9%) над себестоимостью реализованной продукции (173,3%) и  выручкой от реализации продукции (182,2%), рентабельность реализованной продукции, работ, услуг увеличилась с 8,0% за январь-ноябрь 2010 г. до 13,6% за январь-ноябрь 2011 г., рентабельность продаж соответственно – с 6,5% до 10,6%.

Дебиторская задолженность на 1 декабря 2011 г. составила 106,8 трлн. рублей и по сравнению с  соответствующим периодом предыдущего  года увеличилась в 2,1 раза, а по сравнению  с началом текущего года в 2,2 раза. Рост во многом обусловлен увеличением  внешней дебиторской задолженности, которая выросла в 3,5 раза, причиной чему явились рост объема экспорта в текущем году и девальвация  национальной валюты в мае и октябре 2011 г.

Кредиторская  задолженность на 1 декабря 2011 г. составила 135,8 трлн. рублей и по сравнению с  соответствующим периодом 2010 г. увеличилась  в 2,4 раза (с началом 2011 г. – в 2,3 раза).

В целом  по стране кредиторская задолженность  превысила дебиторскую задолженность  на 29 трлн. рублей. При этом данное превышение возросло по состоянию на 01.12.2011 г. по сравнению с началом года на 20,7 трлн. рублей.

Внешняя кредиторская задолженность (44 ,1 трлн. рублей), по-прежнему превышает внешнюю  дебиторскую задолженность, и на 1 декабря 2011 г. эта разница составила 10,3 трлн. рублей.

Внешняя дебиторская задолженность на 1 декабря 2011 г. увеличилась к соответствующему периоду предыдущего года в 3,5 раза (при росте потребительских цен  за этот период в 2,1 раза), и составила 33,8 трлн. рублей. По сравнению с началом  года внешняя дебиторская задолженность  увеличилась на 24,5 трлн. рублей или 3,7 раза, в том числе за ноябрь 2011 г. – на 0,7%.

Незначительное  снижение численности занятых в  экономике в январе-ноябре 2011 г. до 4645 тыс. человек (на 0,4% по сравнению  с соответствующим периодом прошлого года) не повлияло на рост регистрируемой безработицы. Указанное снижение обусловлено, прежде всего, демографическими причинами: сокращением численности населения  в трудоспособном возрасте. Уровень  безработицы на конец декабря 2011 г. составил 0,6% к численности экономически активного населения.

По итогам одиннадцати месяцев 2011 года сохраняется тенденция снижения реальных располагаемых денежных доходов населения. В январе-ноябре их уровень составил 100,1% к январю-ноябрю 2010 г. (в I квартале – 119,3%, в 1 полугодии – 109,9%, в январе-сентябре 104,8%), что обусловлено, в первую очередь, инфляционными процессами.

Номинальная начисленная среднемесячная заработная плата составила в ноябре 2011 г. 2439,7 тыс. рублей, средний размер назначенных  пенсий – 941,0 тыс. рублей.

В результате принятых мер не допущено снижение доходов граждан: темп роста реальной заработной платы в январе-ноябре 2011 г. составил 103%.

Начиная с января-октября 2011 г. имеет место  положительная тенденция превышения темпов роста производительности труда над темпами роста реальной заработной платы (в январе-ноябре 2011 г. на 3,2 %).