Лизинг: сущность, значение, перспективы

«Из большинства публикуемых  рейтингов следует, что ведущие позиции с точки зрения размера портфеля и новых инвестиций пока принадлежат российским компаниям, — поддерживает Аркадий Герасенко, генеральный директор ING Lease в России. — Иностранные компании, конечно же, присутствуют на российском рынке, но не в таком количестве и качестве, как могли бы» [4]. Дело в том, что в России отечественные лизингодатели растут более быстрыми темпами, чем иностранные. По данным генерального директора компании «ФинСтройЛизинг» Сергея Кирьянова, сейчас отечественные лизингодатели прочно держат основную долю на рынке лизинговых услуг, а вот экспансия зарубежных компаний возрастает главным образом за счет западных банков, доля которых на рынке капитала в России увеличивается очень быстро.

Более успешный путь интеграции отечественных лизингодателей на западные рынки — это сотрудничество с иностранными поставщиками техники и других объектов лизинговых сделок. Более того, оборудование и техника иностранного производства сегодня фаворит российского лизингового рынка. Эта тенденция касается большинства отраслей финансовой аренды. Иностранная техника не лидирует лишь в совсем уж специфических направлениях лизингового бизнеса, например в секторе финансовой аренды железнодорожной техники или недвижимости, когда в лизинг сдаются офисы и производственные площади. Особенно популярно приобретать в финансовую аренду высокотехнологичное оборудование иностранного производства.

Как признаются потребители  лизинговых услуг и сами операторы  финансовой аренды, импортное оборудование отличается большей производительностью и лучшими техническими характеристиками, а значит, имеет более длительный период эксплуатации. Поэтому российские предприятия охотнее покупают оборудование, произведенное на Западе, нежели отечественную технику. Да и самим лизинговым компаниям покупка импортного оборудования чаще всего обходится дешевле за счет организации финансирования поставок напрямую из-за рубежа. Западные банки положительно относятся к кредитованию поставок в другие страны. Более того, существуют специальные программы по поддержке экспорта оборудования. Они предусматривают дешевое кредитование российских лизинговых компаний зарубежными банками, под иностранную же технику. При этом широкое распространение имеют программы, организованные крупными производителями при поддержке собственных финансовых подразделений. А еще импортные сделки выгодны лизинговым компаниям, так как они дают репутацию добросовестного заемщика в глазах иностранных банковских структур. То есть чем больше компания занимает, тем больше у нее возможностей получить еще более выгодное финансирование, конечно, при наличии хорошей кредитной истории.

 

3 РАСЧЕТНАЯ ЧАСТЬ

 

В своей практической части я рассчитал себестоимость оптического изделия лупы ТФК11

Лупа из Тяжелого фосфатного крона.

ГОСТ 23136

Технические характеристики:

Увеличение: 4,5 крат.

Линейное поле зрения: Ø 80 мм.

Диоптрийная установка  в пределах: ± 3 дптр.

Габариты: Ø 91х116 мм.

Масса: 480 г.

 

Рисунок 1 –  Внешний вид луп

 

Формулы для  расчета:

Заработная  плата = Норма час * заработная плата 1час                          (1)

Социальные  отчисления (Фонд социального страхования) = Заработная плата * 2,9%                                                                                                              (2)                           

Социальные  отчисления (Пенсионный фонд) = Заработная плата * 22% (3)

Социальные  отчисления (Фонд медицинского страхования) = Заработная плата * 5,1%                                                                                                             (4)

Накладные расходы = Заработная плата / 30 * 70                                      (5)                                                               

Себестоимость = Заработная плата + социальные отчисления + Накладные расходы                                                                                               (6)

Прибыль = Себестоимость * 25%                                                                (7)                                           

Оптовая цена = Себестоимость + прибыль                                               (8)                                                                  

 

Расчеты:

1. Заработная плата = 25норма часов * 172,6рублей = 4315рублей
2. Отчисления (Фонд Социального страхования) =  4315рублей * 2,9% = 125,1рублей
3. Социальные отчисления (Пенсионный фонд) = 4315рублей * 22% = 939,3рублей
4. Социальные отчисления (Фонд медицинского страхования) = 4315рублей * 5,1% = 220,1рублей                                                            
5. Накладные расходы = 4315рублей / 30 * 70 = 10068,3рублей
6. Себестоимость = 4315рублей + (125,1рублей + 939,3рублей + 220,1рублей) + 10068,3рублей = 15667,8рублей
7. Прибыль = 15667,8рублей * 25% = 3916,95рублей
8. Оптовая цена = 15667,8рублей + 3916,95рублей = 19584,75рублей

 

Вывод: Себестоимость лупы из тяжелого фосфатного крона составляет 15667,8рублей, а оптовая цена составляет 19584,75рублей.

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

Лизинг становится гибким и многообещающим экономическим  рычагом способным привлечь инвестиции, способствовать подъему отечественного производства, привлечь капитал в жизненно важные отрасли экономики страны, обеспечить реальную поддержку малому бизнесу, обеспечить долгосрочный и надежный доход для коммерческих банков и т. п. На лицо огромный потенциал лизинга в России.

Власти, продекларировав политику благоприятствования лизингу как инвестиционному инструменту, за последние годы подготовили солидную нормативную базу. К сожалению не все льготы, определенные законом, подкреплены инструкциями на местах и фактически не выполняются.

В заключение стоит  еще раз подчеркнуть, что лизинг не является дешевой заменой кредита. Существуют определенные преимущества финансирования оборудования основных средств, но навыки кредитования и оценка финансовых потоков оказывается  настолько же критичными, как при необеспеченном кредите. Другими словами пропадает основной привлекательный момент для лизингополучателей (в частности для малого бизнеса), заключающийся в том чтобы начать дело без достаточных средств, но с высокоэффективным проектом, так как и при лизинге банки требуют предоставления залога (объект лизинговой сделки может представлять ценность для проекта, но не обладать ликвидностью в той мере, чтобы покрыть издержки банка).

Таким образом, лизинг стал эффективным инструментом обслуживания инвестиционных проектов “своих” клиентов банка. Но потенциал лизинга в России очень велик и государством и лизинговыми компаниями проделана огромная работа.

Сейчас Россия переживает экономический кризис, и  поэтому остро нуждается в  капитале для инвестирования во все отрасли хозяйства. И, как уже это было рассмотрено выше, одним из наиболее эффективных способов привлечения необходимого инвестиционного капитала является лизинг, как внутренний, так и международный.

На мой взгляд, нашей стране не хватает комплексной программы в рамках которой был бы один из следующих элементов:

- была бы продуманна и создана более развитая инфраструктура рынка лизинговых услуг, которая включала бы: подготовку квалифицированных кадров, информационное освещение предоставляемых услуг;

- предоставление банкам более широкого спектра льгот при долгосрочном кредитовании лизинговых сделок (более 3-х лет);

- развитие системы гарантий, чтобы избежать 100 % залога при лизинге (например, страхование).

- наряду с уже принятыми мерами (отсутствие валютного контроля при контрактах международного лизинга), усилить комплекс мер по привлечению иностранных инвестиций в рамках лизинга.

Такая программа  смогла бы подтолкнуть коммерческие банки вместо получения сомнительных, рисковых прибылей в краткосрочном периоде переориентироваться на долгосрочное инвестирование средств в российскую экономику для получения уверенной прибыли.

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

 

1. Гражданский Кодекс Российской Федерации (§ 6, Статьи 665 - 670).

2.Федеральный закон от 29 октября 2009 г. № 164-ФЗ “О лизинге”.

3.Алейникова В. Лизинг просит помощи М.: «РБКdaily».- 2008.

4.Аналитики: основные проблемы лизинговых компаний М.: «РосФинКом».- 2010.

5. Жукова Е. Ф. Банки и банковские операции. Учебник для вузов / Под ред.– М.: «ЮНИТИ», 2009. –256стр.

6.Васильев Н. М., Катырин С. Н., Лепе Л. Н. Лизинг как механизм развития инвестиций и предпринимательства. – М.: ООО Издательско-консалтинговая компания «ДеКа», 2009. – 280 стр.

7.Газман В. Лизинг на перекрёстке кризиса М.: ООО Коммерсант Business Guide,- 2009.

8.Белоглазовой Г. Н., Толоконцевой Г. В. Денежное обращение и банки: Учебное пособие. – М.: Финансы и статистика, 2008. – 272 стр.

9.Жукова Е. Ф. Деньги. Кредит. Банки. Учебник для вузов / «Банки и биржи», 2008. – 662 стр.

10.Кабатова Е. В. Лизинг: правовое регулирование, практика. – М.: ИНФРА-М, 2010. – 204 стр.

11.Шейнов В.П. Лизинг. Правовые основы лизинговой деятельности в Российской Федерации. – М.: Издательство «Ось-89», 2011. – 128 стр.

12.Логвинов М. Непаханое поле российского лизинга. М.: Издательство «Профиль».-2009

13.Романовский Р. Интенсивный лизинг М.: ООО Коммерсант Business Guide.-2011

14.Сенчагова В. К., Архипова А. И. Финансы, денежное обращение и кредит. Учебник /Под ред. – М.: «Проспект», 2010. – 496 стр.

15.Хохлов О. Лизинг перешёл все границы. М.: ООО Коммерсант Business Guide.-2010.