Лизинговые операции банка

Порядок осуществления  платежей по лизингу более гибкий, чем по кредитному соглашению. В ряде случаев может иметь место заключение лизинговых соглашений без необходимости залога. Лизинг повышает ликвидность предприятия и его способность оплатить будущие долги. Кроме того, при лизинге можно рассчитывать на дополнительные услуги (информационного, юридического, сервисного характера) со стороны лизингодателя.

Также, МВФ не зачисляет  суммы лизинговых соглашений в масштабах  государства к сумме национальной задолженности, которая повышает шансы  на выживание многих стран и их предприятий.

По своей сути понятия  лизинг и банковский кредит достаточно схожи, однако кредит имеет множество  негативных факторов, т.к. при определенных условиях стандартный кредит может  трансформироваться в кредит под  контролем или безнадежный. Ввиду  этого, можно предложить схему, иллюстрирующую порядок переоформления проблемной кредитной задолженности в лизинговое соглашение, что несомненно можно считать еще одним достаточно весомым преимуществом лизинга.

В настоящее  время  украинские банки как участники  инвестиционного процесса предлагают клиентам применять преимущественно традиционные кредитные схемы финансирования их хозяйственной деятельности. Они имеют свои преимущества, однако иногда приводят к серьезным проблемам. Самые острые из них – ограничение инвестиционных возможностей субъектов предпринимательской деятельности, недостаточность объемов бюджетных капиталовложений в обновление основных фондов, медленное развитие инвестиционного кредитования отечественными банками (что в свою очередь связано с высоким уровнем кредитных рисков), отсутствие у большинства заемщиков реальной гарантии возвращения кредитов и ликвидного залога, замедленное привлечение новых клиентов, которые могли бы принести учреждению дополнительную прибыль.

Одним из путей преодоления  этих негативных явлений (и одновременно – повышение прибыльности и уменьшение раскованности банковской деятельности) состоит в усилении активности отечественных денежно-кредитных учреждений на лизинговом рынке.

Для банков предоставление лизинговых услуг – достаточно безопасная операция, т.к. она базируется на принципах целевого использования кредита и его обеспеченности ликвидным залогом. Лизинг в целом открывает перед банкирами широкие возможности. В частности в Украине при его применении можно преодолеть ряд негативных явлений в сфере кредитования.

Для банкиров особый интерес  составляет финансовый лизинг. Это, по сути, кредитная операция, которая  совершается в имущественной  форме с использованием (вместо залога) более надежного и простого (по сравнению с процедурой взыскания задолженности) обеспечения в виде отсроченного и целевого приобретения имущества у кредитора (лизингодателя) заемщиком (лизингополучателем).

В нашей стране в настоящее  время сложились все предпосылки  для широкого применения (прежде всего  среди предпринимателей, которые бедствуют от дефицита оборотных средств) такого подвида лизинговых операций, как обратный лизинг. Это договор лизинга, который предусматривает приобретение лизингодателем имущества у собственника и передачу этого имущества ему в лизинг. Т.е. это практически двустороннее лизинговое соглашение. Его отличительная особенность состоит в том, что заемщик одновременно и «лизингополучателем», и «поставщиком» оборудования, которое приобретается в лизинг, т.е. собственник оборудования продает его банку, одновременно заключая с ним договор лизинга на это же оборудование как лизингополучатель (основные принципы обратного лизинга отображены на Рисунке 1.1).

1 – заключение лизингового  соглашения;

2 – покупка банком-лизингодателем  оборудования в у лизингополучателя (собственника оборудования);

3 – периодичная оплата  лизингополучателем лизинговых  платежей согласно условиям лизингового  договора.

Рисунок 1.1 Основные принципы обратного лизинга

Преимущества такого соглашения для первичного собственника, а со временем – лизингополучателя оборудования заключаются в том, что он может обратиться к услугам банка после покупки оборудования, т.е., когда будет очевидно, что извлечение значительных средств из обращения привело к ухудшению финансового положения. В случае применения обратного лизинга лизингополучатель может и вернуть потраченные на покупку оборудования средства, сохранив при этом права на его использование. Кроме того, на сумму лизинговых платежей уменьшается прибыль предприятия к налогообложению.

Обратный лизинг дает возможность рефинансировать капитальные вложения с меньшими (по сравнению с привлечением банковских займов) затратами. Он является источником среднесрочного и долгосрочного рефинансирования, тогда как коммерческие банковские кредиты, как правило, предоставляются сроком до года.

Операции обратного  лизинга являются также эффективным  способом реструктуризации кредиторской задолженности и улучшения состояния  кредитного портфеля банка, т.к. благодаря  их применению проблемную задолженность  можно трансформировать в лизинговое соглашение.

Именно в таком случае (при условии, если объектом или обеспечением кредита, который переоформляется, являются ликвидные основные средства) можно было бы применить обратный лизинг. Порядок трансформации кредитной задолженности в лизинговое соглашение мог бы быть приблизительно таким: банк-кредитор покупает оборудование у клиента, обязательства которого требуют переоформления; последний за счет полученных средств погашает предыдущую задолженность; банк передает приобретенное оборудование бывшему его собственнику в пользование уже на условиях финансового лизинга, о чем оформляется соответствующее соглашение (детальнее этот порядок отображен на Рисунке 1.2).

Понятно, что, принимая в  залог основные фонды, банк оценит их с учетом коэффициента ликвидности, поэтому фактическая рыночная стоимость  залога может значительно превышать  обеспеченную ей имеющуюся кредитную  задолженность.

При таком условии, а  это целиком вероятно, клиенту-заемщику может хватить вырученных от реализации оборудования средств не только для погашения проблемной кредитной задолженности, а и для преодоления своих финансовых трудностей. Итак, в случае применения описанного выше порядка переоформления задолженности может выиграть и банк (получив стандартный кредит), и клиент (улучшив собственное финансовое положение).

1 – наличие кредитного  обязательства, обеспеченного залогом  основных фондов;

2 – заключение договора  купли-продажи основных средств между клиентом-продавцом и банком-покупателем (результатом договора является передача основных средств в собственность банку);

3 – погашение кредитной  задолженности клиентом за счет  полученных от банка средств;

4 – заключение лизингового  договора;

5 – передача основных средств вследствие заключения лизингового договора;

6 – оплата клиентом-заемщиком  банку лизинговых платежей.

Рисунок 1.2 Возможный  порядок переоформления проблемной кредитной задолженности в лизинговое соглашение

Обратный лизинг по предложенной схеме можно было бы применять и в других случаях, в частности относительно:

1. пролонгации кредита;
2. вынесение кредитного обязательства на просрочку;
3. в случае предоставления банком поручительства или гарантии за третьих лиц и предъявления их банку до оплаты с целью предотвращения проведению забалансового обязательства в просроченное балансовое;
4. обращение взыскания на залог, которое влечет за собой дополнительные затраты (как правило, связанные с оформлением юридических документов).

Как известно, кредиторы  в случае невозврата заемщиком в обусловленный срок займа обращают взыскание на объекты залога, которые переходят им в собственность. Дальнейшая реализация банком этого имущества с целью возмещения задолженности по кредиту и улучшения состояния кредитного портфеля может совершаться путем его продажи на вторичном рынке или передачи по лизинговым схемам.

Последний способ для  потенциального покупателя более привлекательный, т.к. дает возможность возместить стоимость  имущества постепенно. Банкам найти  таких лизингополучателей не сложно, т.к. они, как правило, достаточно информированы о потребности в основных средствах своих постоянных клиентов и могут предложить им соответствующую услугу.

Вопреки целому ряду преимуществ, у лизинга есть и недостатки: необходимость большего, чем при покупке за счет займа, количества участников соглашения; более сложная организация и длительная подготовка к составлению лизингового соглашения; высокие административные затраты. В конечном итоге лизинговое соглашение более дорогое, чем заем, поскольку в стоимость лизинга включается в обязательном порядке сумма амортизации. Лизинг может быть дешевле кредитного займа только при условии наличия определенных льгот, которые, кстати, практикуются во многих развитых странах для стимулирования его развития.

Заключение

 

Лизинг становится гибким и многообещающим экономическим  рычагом способным привлечь инвестиции, способствовать подъему отечественного производства, привлечь капитал в  жизненно важные отрасли экономики  страны, обеспечить реальную поддержку малому бизнесу, обеспечить долгосрочный и надежный доход для коммерческих банков и т. п. На лицо огромный потенциал лизинга в Украине.

В заключение стоит еще  раз подчеркнуть, что лизинг не является дешевой заменой кредита. Существуют определенные преимущества финансирования оборудования основных средств, но навыки кредитования и оценка финансовых потоков оказывается настолько же критичными, как при необеспеченном кредите. Другими словами пропадает основной привлекательный момент для лизингополучателей (в частности для малого бизнеса), заключающийся в том, чтобы начать дело без достаточных средств, но с высокоэффективным проектом, так как и при лизинге банки требуют предоставления залога (объект лизинговой сделки может представлять ценность для проекта, но не обладать ликвидностью в той мере, чтобы покрыть издержки банка).

Таким образом, лизинг стал эффективным инструментом обслуживания инвестиционных проектов “своих”  клиентов банка. Но потенциал лизинга  в Украине очень велик и  государством и лизинговыми компаниями проделана огромная работа.

На наш взгляд, нашей  стране не хватает комплексной программы, в рамках которой:

— была бы продуманна и  создана более развитая инфраструктура рынка лизинговых услуг, которая  включала бы: подготовку квалифицированных  кадров, информационное освещение предоставляемых услуг;

— предоставление банкам более широкого спектра льгот  при долгосрочном кредитовании лизинговых сделок (более 3-х лет);

— развитие системы гарантий, чтобы избежать 100 % залога при лизинге (например, страхование).

— наряду с уже принятыми  мерами (отсутствие валютного контроля при контрактах международного лизинга), усилить комплекс мер по привлечению  иностранных инвестиций в рамках лизинга.

Такая программа смогла бы подтолкнуть коммерческие банки  вместо получения сомнительных, рисковых прибылей в краткосрочном периоде переориентироваться на долгосрочное инвестирование средств в украинскую экономику для получения уверенной прибыли.

Список используемой литературы:

 

1. Господарський Кодекс України зі змінами, внесеними згідно із Законом № 549-V (549-16) від 9.01.2007, № 12, ст.106
2. Закон України "Про банки і банківську діяльність" зі змінами, внесеними згідно із Законом України від 27.04.2007, ВВР, 2007, N 33, ст.440
3. Закон України "Про лізинг" зі змінами, внесеними Законом України від 14.01.1999, № 394-XIV
4. Закон України "Про Національний Банк України" зі змінами, внесеними згідно із Законом України від 20.12.2005, ВВР, 2006, N 9, N 10-11, ст.96
5. Закон України "Про оподаткування прибутку підприємств" зі змінами, внесеними згідно із Законом № 3118-III (3118-14) від 07.03.2002, ВВР, 2002, № 33, ст. 238)
6. Постанова Правління Національного банку України Про затвердження Інструкції про порядок здійснення контролю і отримання ліцензій за експортними, імпортними та лізинговими операціями, зі змінами, внесеними згідно з Постановою національного банку № 455 (z0037-07) від 13.12.2006, зареєстровано в Міністерстві юстиції України 28.05.1999 за № 338/3631
7. Цивільний Кодекс України зі змінами, внесеними згідно із Законом № 1111-V (1111-16) від 31.05.2007, ВВР, 2007, № 44, ст. 512
8. Васильчишин О. Лізинг у діяльності банків // Вісник Національного банку України, 2003, № 8, с. 55-57
9. Внукова Н. Сучасний стан економіко-правового регулювання фінансового лізингу в Україні // Лізинг в Україні, 2005, № 3, с. 8-10
10. Калитка Г.Б. Лізинг: реалії, проблеми, перспективи // Фінанси України, 1999, № 2, с. 43
11. Колядюк Ю. Аналіз кредитоспроможності лізингоодержувачів: елементи та підходи // Лізинг в Україні, 2006, № 1, с. 12-17
12. Мринська О.О. Роль банків у сфері лізингового бізнесу // Вісник Національного банку України, 1999, № 6, с. 62