Значение и роль товарных бирж в экономике страны

 

 

Федеральное агентство по образованию Российской Федерации

Государственное образовательное учреждение высшего профессионального образования

«Южно-Уральский государственный университет»

Факультет «Коммерция»

Кафедра «Маркетинг и менеджмент»

 

 

Контрольная работа

по курсу

«Товарные биржи»

Тема: Значение и роль товарных  бирж в экономике страны.

 

 

 

                                                                     Выполнил: студент 261-З(Ю) группы

                                                                Коношенков Т.Н.

Проверил:

 

 

 

 

Челябинск 2013

 

 

Содержание

Введение…………………………………………………………………………4

1. Товарные биржи……………………………………………………………...5

1.1 Сущность и функции товарной биржи……………………………………5

1.2 Товарные биржи США……………………………………………………..11

1.3 Товарные биржи Европы………………………………………………….13

1.4 Товарные биржи в России…………………………………………………16

Заключение………………………………………………………………………18

Список использованной литературы………………………………………….20

 

 

 

Введение

 

Переход экономики России к рыночным отношениям сопровождается кардинальными изменениями, особенно в сфере обращения. Эффективное функционирование современного рынка находится в прямой зависимости от постоянно воспроизводимой рыночной среды. Важным его элементом является рыночная инфpаструктуpа, представляющая собой систему пpедпpиятий и организаций, обеспечивающих движение товаров, услуг, денег, ценных бумаг, рабочей силы. К таким учреждениям принадлежат биржи.

Создание биржевых институтов выступает необходимым условием функционирования рыночного механизма.

Биржа - постоянно действующий рынок массовых взаимозаменяемых товаров (ценных бумаг, перевозок), предполагающий свободу товарного производства, конкуренции и цен.

Характерной чертой биржи является моментальность встречи спроса и предложения, сменяемость ролей и резкое ускорение процесса заключения сделки.

Биржи, входящие в современную систему рынка, способствуют непрерывности процессов расширенного воспроизводства и ускорению кругооборота общественного продукта. Благодаря биржам сокращается время обращения товаров, что повышает эффективность использования основных фондов, трудовых ресурсов, уменьшает потребность в оборотных средствах, банковском кредите и тем самым позволяет увеличивать ресурсы, направляемые в другие отрасли.

Цель данной работы: определение понятия и сущности биржи, ее роли в рыночной экономике.

Работа состоит из введения, 3 глав, заключения и списка использованной литературы. Общий объем работы 17 страниц.

 

1. Товарные биржи

 

1. Сущность и функции товарной биржи

Товарные биржи являются одними из самых старых представителей мировой биржевой индустрии. Институт товарной биржи прошел долгую проверку временем. В своем развитии она миновала этапы сделок за наличный товар и сделок с поставкой на срок, т. е. через какой-то период после заключения контракта, подошла к торговле фьючерсными контрактами, которую отличает преимущественно фиктивный характер сделок, заканчивающихся выплатой разницы в цене. Ныне в международной торговле фьючерсные товарные биржи имеют наиболее высокий статус.

Товарные биржи – это постоянно действующие организованные рынки, позволяющие сводить вместе продавцов и покупателей, обеспечивающие проведение операций по купле-продаже товаров с конкретными качественными признаками. Биржа не является собственником какого-либо товара, не ведет торгов от своего имени и за свой счет. Торги на бирже регулярны, все операции гласны, контракты типичны, продавцы и покупатели свободны в выборе друг друга.

В чем преимущества биржевой торговли по сравнению с обычной (между индивидуальными производителями и потребителями без включения в процесс торговли каких-либо посредников)? Биржевая торговля позволяет продавцам и покупателям определенного товара легче найти друг друга, чем при поиске наугад. Кроме того, она обеспечивает механизм установления цены.

Помимо общих функций, выполняемых биржами вообще как учреждениями, вводящими процесс купли-продажи в рамки правил, товарные биржи принимают на себя такие специфические задачи как:

- регламентация типовых контрактов в части количества, качества, времени и условий поставки товара, условий платежа;

- наблюдение за сортировкой, взвешиванием и проверкой качества товаров, поставляемых и отправляемых со складов биржи;

- сбор и распространение информации о ценах на товары, как среди членов биржи, так и среди других заинтересованных лиц.

Одним словом, товарные биржи обеспечивают гарантированное выполнение сторонами условий контрактов.

Как правило, на товарных биржах функционируют следующие секции: торговли наличным (реальным) товаром, торговли будущим товаром или договорами поставки, торговли типовыми контрактами, бартерных операций и аукционной продажи. Выделение секций может осуществляться и по груп памтоваров.

Важнейшей особенностью биржевой торговли является то, что ни один товар, ни один образец непосредственно в торгах не участвует. Предметом торга является определенное количество единиц стандартизированного товара.

Товар должен быть, во-первых, качественно однородным и, во-вторых, количественно определенным по числу, размеру или весу. Третье условие — возможность замены товара аналогичным. Эти три условия, позволяющие заключить сделку в отсутствие товара, обеспечиваются либо самой природой товара (например, кирпич определенного сорта), либо соответствием общепринятому эталону. Товары, отвечающие перечисленным выше требованиям, называются биржевыми.

На товарных биржах сроки ликвидации (исполнения) сделок больше, чем на фондовых. Наиболее распространенный срок операций на мировом рынке - до шести месяцев, особенно если предметом сделки является продовольственный товар с сезонным циклом производства. Например, хлопок обычно покупают в июле, оговаривая в качестве срока поставки декабрь.

Важным моментом является то, что развитие биржевой деятельности создает благоприятные условия для иностранных инвестиций, которые обогащают рынок страны товарами, пользующимися большим спросом, а также условия для развития международных связей и торговли.

В настоящее время львиная доля торгового оборота приходится на так называемые срочные расчетные контракты (прежде всего, фьючерсы, опционы и форварды), исполнение которых производится спустя несколько месяцев без поставки реального товара. Обычно срок исполнения срочных контрактов кратен 3 месяцам (3, 6, 9, 12 месяцев), реже – одному месяцу. При этом в день исполнения поставка реального товара по 90% всех контрактов не производится, а осуществляется взаиморасчет между участниками рынка, имеющими открытые позиции на отчетную дату, то есть деньги от проигравших инвесторов переводятся на счета игроков, имеющих прибыльные позиции.

Таким образом, отсутствие необходимости заботиться о поставках, хранении и прочих неудобств, сопряженных с реальным товаром, способствовало вовлечению в торговлю товарными фьючерсами и опционами большого количества финансовых игроков. В результате такие понятия, как «торги на товарной бирже» и «торговля срочными товарными контрактами», стали фактически синонимами.

Основными функциями товарной биржи являются:

1. Организация рынка сырья с  помощью биржевого механизма:

прежде всего биржа обеспечивает спрос на сырье, который прямо не связан с его использованием. Специфически биржевой спрос и предложение осуществляют деятели биржи – биржевые спекулянты. Биржевая торговля обеспечивает возможность того, что при существующих ценах не будет ни дефицита, ни затоваривания;

на бирже обращается не сам товар, а титул собственности на него или же контракт на поставку товара. Современная товарная биржа – это рынок контрактов на поставку товара при относительно небольших размерах его реальных поставок. Биржа, не связывая движение больших масс товаров, выравнивает спрос и предложение;

2. Выявление и регулирование  биржевых цен.

Биржа участвует в выявлении и регулировании цен на все виды биржевых товаров концентрация спроса и предложения на бирже, заключение большого количества сделок исключает влияние нерыночных факторов на цену, делают ее максимально приближенной к реальному спросу и предложению. Биржевая цена устанавливается в процессе ее котировки, которая рассматривается как наиболее важная функция биржи. Под котировкой понимают фиксирование цен на бирже в течении каждого дня ее работы, регистрацию курса валюты или ценных бумаг, цену биржевых товаров.

Котирование цен – это регистрация биржевых цен по биржевым правилам с их последующей публикацией.

Более подробно эту функцию мы рассмотрим ниже.

Отсюда виден еще один из компонентов организации рынка – стабилизация цен:

колебания цены, вызванные расхождением реального спроса и реального предложения, слабо эластичны, не погашаются немедленно, а скорее обладают кумулятивностью – способностью превращаться в резкие колебания цены. Биржевая спекуляция является механизмом не вздувания цен, а их стабилизации;

важный фактор стабилизации цен является гласность заключения сделки, публичное установление цен на начало и конец биржевого дня (биржевая котировка), ограничение дневного колебания цен пределами, установленными биржевыми правилами. С этим связана информационная деятельность бирж.

3. Выработка товарных стандартов, установление сортов, приемлемых  для потребителей и потому  обладающих относительной ликвидностью, регистрация марок фирм, допущенных к биржевой торговле. Последнее особенно важно. Это своего рода ценз на качество продукции, произведенной фирмой. Важной стороной деятельности биржи является стандартизация типовых контрактов, своего рода установление традиций торговли.

4. По прежнему биржи выполняют  свою товаропроводящую функцию, т.е. ту функцию, из-за которой  они первоначально и возникли  – покупка и продажа реального  товара.

5. Стабилизируя цены на ограниченный  список сырья и товаров, биржи  стабилизируют и издержки на производство других, не только биржевых товаров.

6. Стабилизация денежного обращения  и облегчение кредита.

Биржа увеличивает емкость денежного обращения, т.к. она представляет собой сферу максимальной ликвидности товаров. Биржа – одна из важнейших сфер приложения ссудного капитала, поскольку она предоставляет надежное обеспечение ссуд и сводит риск к минимуму.

7. Урегулирование всевозможных  споров и разногласий между  сторонами – арбитражная деятельность.

В процессе биржевых торгов в силу самых разных причин (ошибка, попытка обмана и т.д.) возможны случаи возникновения спорных ситуаций между участниками биржевой торговли, которые по своему характеру могут быть разрешены непосредственно только на бирже и ее соответствующим нейтральным органом. Обычно это третейский суд или арбитраж.

8. Формирование и функционирование  мирового рынка. Современная товарная  биржа в этом моменте соединяет  функционирование товарной, фондовой  и валютных бирж.

9. Биржевое страхование (хеджирование) участников биржевой торговли от неблагоприятных для них колебаний цен. Для этого на бирже используются специальные виды сделок и механизмы их заключения. Выполняя задачу страхования участников биржевого торга, биржа не столько организует торговлю, сколько ее обслуживает. Биржа создает условия для того, что бы покупатели и продавцы реального товара по своему желанию могли бы одновременно принимать участие в соответствующих биржевых торгах в качестве клиентов или участников. Это повышает доверие к бирже, привлекает к ней рыночных спекулянтов, увеличивая число торгующих как непосредственно, так и через посредников.

10.Организация биржевых собраний  для проведения гласных публичных  торгов, а именно:

- организация биржевых торгов;

- разработка правил биржевой  торговли;

- материально-техническое обеспечение торгов;

- квалифицированный аппарат биржи

Для организации торгов биржа прежде всего, должна располагать хорошо оборудованные "рыночным местом" (биржевым залом), которое могло бы вмещать достаточно большое количество продавцов и покупателей, ведущих открытый биржевой торг. Использование современных электронных средств связи не требует физического присутствия торгующих в зале, а позволяет вести торговлю через электронные компьютерные терминалы. Но и в этом случае биржа призвана обеспечить высокоэффективную систему электронной торговли.

Организация требует от биржи разработки и соблюдения строгих правил торговли, т.е. норм и правил поведения участников торга в зале.

Материально-техническое обеспечение торгов включает оборудование биржевого зала рабочих мест участников торга, компьютерное обеспечение и т.д.