Денежное обращение Российской Федерации

= = (млрд. руб.)                                                          (12)

= = = = (млрд. руб.)                                      (13)

= = =                                                                            (14)

= = = =                                                                    (15)

= = =                                                                              (16)

= = =                                                                           (17)

Анализируя табл. 5 и рисунок 4 можно сделать обобщающие выводы. Минимальный объем наличных денег в обращении за рассматриваемый период приходится на 2000 год, что можно связать с экономическим кризисом 1998 года. Базисные абсолютные приросты показали, что по сравнению с 2000 годом наличные деньги в обращении выросла на 15736,7 млрд. рублей. Темпы роста показали попеременное увеличение и уменьшение денежной массы. Исходя из темпов прироста в 2009 г. уровень денежной массы М2 увеличился в 3,73 раза по сравнению с 2000 годом и уменьшился в 0,11 раз по сравнению с 2008 годом.

Наибольший темп прироста, составляющий 34,55%, зафиксирован в 2004 году. Начиная  с 2001 года темпы прироста имеют тенденцию  неспадающего роста. В 2009 году прослеживается снижение темпа прироста на 11,02% по сравнению с предыдущим годом.

В среднем ежегодно объем наличных денег в обращении составляет 2375,97 млрд. руб., в среднем ежегодно объем наличных денег в обращении  увеличивается на 332,5 млрд. руб. или  на 18,85%.

 

4. Анализ соотношения темпов роста индекса потребительских цен и агрегатов денежной массы (М0, М1, М2)

Для количественной оценки динамики денежной массы М2 рассчитаем темпы роста за период 2000 - 2009 гг. (цепные и базисные) по следующим  формулам:

Показатель интенсивности  изменения уровня ряда, выраженный в долях единицы, называется коэффициентом роста, а в процентах – темпом роста.

Темп роста (цепной): = ,                                                           (8)

Темп роста (базисный): =                                                           

Цепные и базисные темпы роста, характеризующие интенсивность  изменения объема денежной массы  в России по годам и за весь период, исчислены в табл. 6.

 

Таблица 6 - Показатели темпов роста общего объема денежной массы за 2000-2009 гг.

годы	Денежная масса М2, в сопост ценах	Т, %
		б	ц
2000	2154,6	-	-
2001	2934,8	136,21%	136,21%
2002	3561,8	165,31%	121,36%
2003	4209,4	195,37%	118,18%
2004	5671,9	263,25%	134,74%
2005	6946,3	322,39%	122,47%
2006	8828,5	409,75%	127,10%
2007	11741,5	544,95%	133,00%
2008	15289,5	709,62%	130,22%
2009	13493,2	626,25%	88,25%
итого	74831,5	3373,10%	1111,53%

 

Средний уровень ряда характеризует обобщенную величину абсолютных уровней. Средний уровень объема денежной массы за 2000 – 2009гг. находим по формуле:

= = (млрд. руб.)                                                   (12)

Обобщающий показатель скорости изменения уровней во времени  – средний абсолютный прирост (убыль), представляющий собой обобщенную характеристику индивидуальных абсолютных приростов ряда динамики. = = = = (млрд. руб.)                        (13)

Аналогичные расчеты  произведем для индекса потребительских цен и объема безналичных денежных средств:

 

Таблица 7 - Показатели темпов роста общего объема безналичных денежных средств за 2000-2009 гг.

годы	Безналичные средства, в сопост ценах	Т, %
		б	ц
2000	1351,97	-	-
2001	1869,8	138,30%	138,30%
2002	2272,3	168,07%	121,53%
2003	2704,1	200,01%	119,00%
2004	3646,8	269,74%	134,86%
2005	4502,9	333,06%	123,48%
2006	5893,9	435,95%	130,89%
2007	8106,2	599,58%	137,54%
2008	11024,5	815,44%	136,00%
2009	9698,3	717,35%	87,97%
итого	51070,77	3677,51%	1129,57%

= = (млрд.руб.)                                                  (12)

= = = = (млрд.руб.)                         (13)

Таблица 8 - Показатели темпов роста индекса потребительских  цен за 2000-2009 гг.

годы	ИПЦ	Т, %
		б	ц
2000	1,202	-	-
2001	1,186	98,67%	98,67%
2002	1,151	95,76%	97,05%
2003	1,12	93,18%	97,31%
2004	1,117	92,93%	99,73%
2005	1,109	92,26%	99,28%
2006	1,09	90,68%	98,29%
2007	1,119	93,09%	102,66%
2008	1,133	94,26%	101,25%
2009	1,152	95,84%	101,68%
итого	11,379	846,67%	895,92%

  = = (п. п.)                                                                   (12)

= = = = (п. п.)                                      (13)

На основании таблиц 5, 6,7,8 можно сделать выводы. В среднем ежегодно общий объем денежной массы М2 составляет 7483,15 млрд. руб. в связи со средним значением объема наличный денег в обращении - 2375,97 млрд. руб., со средним значением объема безналичных денежных средств - 5107,077 млрд. руб. и средним значением величины индекса потребительских цен - 1,1379 п. п.. В среднем ежегодно объем денежной массы увеличивается на 1259,84 млрд. руб., в связи с увеличением объема наличных денег в обращении на 332,5 млрд. руб., увеличением объема безналичных денежных средств на 927,37 млрд. руб. и уменьшением величины индекса потребительских цен на 0,0056 п.п.

На основании вышеперечисленного можно сделать вывод, что большую  часть в структуре общей денежной массы занимает объем безналичных денежных средств, и при уменьшении значения индекса потребительских цен объем денежной массы растет.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

3. Прогнозирование спроса и предложения денег
1. Построение динамических трендов

Метод аналитического выравнивания - наиболее эффективным способом выявления основной тенденции развития является аналитическое выравнивание. Суть метода состоит в получении уравнения, описывающего основную тенденцию изменения уровней ряда динамики и являющегося функцией времени. В этом случае фактические уровни заменяются уровнями, вычисленными на основе полученного уравнения  кривой, отражающей общую тенденцию изменения во времени изучаемого показателя.

При  аналитическом  выравнивании временного ряда закономерно  изменяющийся уровень изучаемого показателя оценивается как функция времени , где - теоретические или выровненные уровни временного ряда, вычисленные по соответствующему аналитическому уравнению путем постановки в уравнение значений периодов времени t.

Важно, чтобы найденное  уравнение тренда как можно более  адекватно описывало фактическую  динамику показателя.

Линейная форма тренда:

,                                                                                           (18)

где   - выравненные, т.е. лишенные колебаний уровни тренда;

         а – свободный член уравнения, численно равный среднему выравненному уровню для момента или периода времени, принятого за начало отсчета (для t=0);

         b – средняя величина изменения уровней за единицу изменения времени, константа линейного тренда;

 t – номера моментов или периодов времени, к которым относятся уровни временного ряда.

Параболическая форма  тренда:

,                                                                               (19)

где – квадратический параметр, равный половине ускорения, константа параболического тренда.

Проведем аналитическое  выравнивание по прямой и по параболе ряда динамики общего объема денежной массы при помощи системы нормальных уравнений для линейного и параболического тренда.

Линейный тренд: =-668,866667+1482,184848*t(см. приложение 1)

Параболический тренд: =1451,596941+421,951210*t+96,384972*t² (см. приложение 1)

 

Таблица 9 - Выравнивание по прямой и по параболе ряда динамики объема  денежной массы М2

Годы	Уt	ỹ t по линии	ỹ t по параболе
2000	2154,6	813,3	1969,9
2001	2934,8	2295,5	2681,0
2002	3561,8	3777,7	3584,9
2003	4209,4	5259,9	4681,6
2004	5671,9	6742,1	5971,0
2005	6946,3	8224,2	7453,2
2006	8828,5	9706,4	9128,1
2007	11741,5	11188,6	10995,8
2008	15289,5	12670,8	13056,3
2009	13493,2	14153,0	15309,6
Итого	74831,5	74831,5	74831,5

 

Анализируя линейный тренд, можно сказать, что на 2000 год средний выравненный уровень объема денежной массы М2 был равен 813,3 млрд. руб., возрастая с каждым годом на 780,2 млрд. руб.

Анализируя параболический тренд, можно сказать, что на 2000 год средний выравненный уровень объема денежной массы М2  был равен 1969,9 млрд. руб., имеем восходящую ветвь параболы, т.е. тенденцию к увеличению показателя объема денежной массы М2.

Более пригодным для  прогнозирования является уравнение  параболы, так как величина достоверности  аппроксимации R²=0.961 ближе к значению 1.

На рис. 5 изображен линейный и параболический тренд динамики денежной массы:

Рисунок 5 – Динамика общего объема денежной массы М2