Анализ состояния и эффективности использования оборотных средств организации

где  Выр – выручка от реализации

ОАср – средняя за период величина оборотных средств

Коэффициент оборачиваемости характеризует число оборотов, совершаемых оборотными средствами предприятия за определенный период (год, квартал), или показывает объем реализованной продукции, приходящийся на 1 руб. оборотных средств. Из формулы видно, что увеличение числа оборотов ведет либо к росту выпуска продукции на 1 руб. оборотных средств, либо к тому, что на этот же объем продукции требуется затратить меньшую сумму оборотных средств. Таким образом, коэффициент оборачиваемости характеризует уровень производственного потребления оборотных средств. Увеличение скорости оборотов, совершаемого оборотным капиталом означает, что предприятие рационально и эффективно использует их. Снижение числа оборотов свидетельствует об ухудшении финансового состояния предприятия и не эффективному использованию текущих активов.

Так же при более детальном анализе рассчитывается коэффициент оборачиваемости отдельных элементов оборотных  средств:

- коэффициент оборачиваемости материально-производственных запасов:

Кмпз = Выр : МПЗср                                                             (6)

где МПЗср – средняя за период величина материально-производственных запасов

- коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности:

Кдз = Выр : ДЗср                                                              (7) 

где ДЗср – средняя за период величина дебиторской задолженности

- коэффициент оборачиваемости денежных средств:

Кдс = Выр : ДСср                                                            (8) 

где ДСср– средняя за период величина денежных средств                                   

- коэффициент загрузки (закрепления) оборотных средств:

Кзагр = 1 : Коб = ОАср : Выр                                                (9) 

Коэффициент загрузки оборотных средств – это величина которая является обратная коэффициенту оборачиваемости. Он характеризует сумму оборотных средств, затраченных на 1 руб. реализованной продукции.

- продолжительность (время) одного оборота оборотных средств:

ПОА= Т : Коб                                                                                                      (10)

где ПОА – продолжительность одного оборота оборотных средств

Т – число дней в рассматриваемом периоде.

- относительная экономия (перерасход) в результате ускорения (замедления) оборачиваемости:

±Э= (ПОА1 – ПОА0) * (Выр1 : Т)                                            (11)

где ±Э – экономический эффект от ускорения (замедления) оборачиваемости

ПОА1 – продолжительность одного оборота оборотных средств в отчетном периоде

ПОА0 – продолжительность одного оборота оборотных средств в предыдущем периоде

Выр1 – выручка от реализации в отчетном периоде

Если данный показатель имеет положительное значение, то на предприятии происходит относительный перерасход оборотных средств из-за не правильного управления активами предприятия. В случае, когда это значение отрицательно, происходит экономия оборотных активов, что положительно скажется на финансовом состоянии предприятия. 

- рентабельность использования оборотных средств:

RОА =  ЧП : ОАср                                                           (12)

где  RОА – рентабельность оборотных активов (средств)

ЧП – чистая прибыль предприятия

- рентабельность одного оборота оборотных средств:

RКоб = ЧП : Коб                                                                                              (13)

Главным показателем эффективности использования оборотных средств является коэффициент оборачиваемости. Его уровень зависит от выручки от реализации и от средней суммы оборотных средств за анализируемый период.

 Г.В. Шадрина предлагает с помощью факторного анализа рассматривать изменение коэффициента оборачиваемости за счет:

- выручки от реализации

 ΔКоб(выр) = ΔВыр :ОА0                                                                                         (14)

где ΔКоб(выр) – изменение коэффициента оборачиваемости оборотных средств за счет изменения выручки

ΔВыр – изменение выручки в отчетном году

ОА0 – сумма оборотных средств в предыдущем периоде;

- средней суммы оборотных средств

ΔКоб(ОА) = (Выр1 * ΔОА) : (ОА0 * ОА1)                                        (15)

где ΔКоб(ОА) – изменение коэффициента оборачиваемости за счет изменения оборотных средств

ΔОА – изменение оборотных активов в отчетном году

ОА1 – сумма оборотных средств в отчетном периоде

 Так же немало важным показателем  эффективности использования оборотных  средств является прибыль от  одного оборота. Уровень, которого  зависит от прибыли от реализации  и от коэффициента оборачиваемости. С помощью факторного анализа можно определить изменение размера прибыли от одного оборота за счет:

- прибыли от реализации 

               ΔRКоб(ЧП) = ΔЧП : Коб0  (16)

где ΔRКоб(ЧП) – изменение рентабельность одного оборота оборотных средств за счет изменения чистой прибыли

ΔЧП – изменение чистой прибыли в отчетном периоде

Коб0 – коэффициент оборачиваемости в предыдущем периоде

- коэффициента оборачиваемости

ΔRКоб(об) = (ЧП * ΔКоб) : (Коб0 * Коб1)                               (17)

где ΔRКоб(об) – изменение рентабельность одного оборота оборотных средств за счет изменения коэффициента оборачиваемости

ΔКоб – изменение коэффициента оборачиваемости в отчетном периоде

Коб1 – коэффициент оборачиваемости в отчетном периоде

С помощью факторного анализа будут выявлены положительные и отрицательные факторы, влияющие на коэффициент оборачиваемости и прибыль от одного оборота. Вследствие этого руководством предприятия будут приняты пути повышения эффективности использования оборотных средств.

Таким образом, анализ оборотных средств сможет дать четкую информацию об их составе и структуре и о том, как эффективно используются данные средства на предприятии. Проведем анализ состояния и эффективности использования оборотных средств на примере ОАО АНК «Башнефть» на основе изученной методике.

 

 

 

 

 

 

2. анализ состояния и эффективности использования оборотных средств  организации на примере ОАО АНК «Башнефть»

 

2.1. Экономическая характеристика  предприятия

 

В последние годы ОАО АНК «Башнефть» имеет высокие темпы роста добычи нефти среди отечественных ВИНК и является лидером отрасли по глубине переработки сырья. Активными темпами развивается коммерческий блок компании — расширяется сеть региональных представительств, обеспечивающая сбыт нефтепродуктов мелким оптом, а также собственная и партнерская сеть розничной реализации продукции, закладываются основы для дальнейшего роста масштабов бизнеса, выхода Компании в новые регионы и устранения дисбаланса между добычей и переработкой.

Важным шагом в этом направлении стало получение в 2011 году лицензии на право освоения месторождений им. Р. Требса и им. А. Титова в Ненецком автономном округе. Шагом, направленным на повышение экономической эффективности этого проекта, стало заключение в апреле 2011 года соглашения с НК «ЛУКОЙЛ» о создании совместного предприятия для разработки этих месторождений. Это позволило «Башнефти» получить первую нефть в Тимано-Печоре уже в 2013 году.

Основными видами деятельности являются:

- добыча сырой нефти и природного газа, предоставление услуг в этих областях;

- добыча нефтяного (попутного) газа и газового конденсата;

- добыча и обогащение марганцевых руд;

- переработка нефти, природного газа, производство и реализация нефтехимических продуктов;

- деятельность по организации, содержанию и эксплуатации автозаправочных станций и автогазонаполнительных заправочных станций;

 - производство строительных (включая разведочное и эксплуатационное бурение), монтажных, ремонтных, дорожных работ;

 - реализация нефти, нефтепродуктов, иных продуктов переработки углеводородного и иного сырья

Организационная структура компании логически вытекает из основных видов деятельности и представлена тремя основными блоками: добыча сырья, переработка и сбыт нефтепродуктов.

Сектор «добыча сырья» является стратегически важным звеном ОАО АНК «Башнефть», обеспечивающим стабильную работу всей Компании. Ключевыми задачами в рамках развития данного направления является приобретение новых добычных активов, увеличение портфеля лицензий, а также наращивание объемов добычи нефти для обеспечения загрузки перерабатывающих мощностей Компании собственным сырьем. В этой области работают дочерние компании: ООО «Башнефть-Добыча», ООО «Башнефть-Полюс», ООО «БашНИПИнефть»

Нефтеперерабатывающий комплекс ОАО АНК «Башнефть» представлен тремя НПЗ совокупной мощностью 24,1 млн тонн в год:   «Башнефть-Уфанефтехим», «Башнефть-УНПЗ», «Башнефть-Новойл» . Уникальность «уфимского узла» нефтеперерабатывающих предприятий состоит в их тесной кооперации практически по всем направлениям работы, что позволяет обеспечить гибкость технологического процесса и достичь максимального экономического эффекта.

Блок «Переработка и сбыт» играет ключевую роль в работе ОАО АНК «Башнефть», повышая конкурентоспособность Компании и обеспечивая основной объем ее выручки. На сегодня главными стратегическими задачами «Башнефти» в области переработки и сбыта является закрепление технологического лидерства уфимских НПЗ, улучшение качества и конкурентоспособности производимой продукции, а также увеличение маржинальности продаж за счет интегрированного развития мелкооптовых и розничных каналов сбыта для расширения прямого доступа к потребителям. В данном секторе Компанию представляют дочерни организации и филиалы: ООО «Башнефть-Удмуртия», ООО «Группа предприятий «СКОН», ООО «Уралойл» и филиал «Башнефть-Башкирнефтепродукт», филиал «Башнефть-Оренбургнефтепродукт», филиал «Башнефть-Региональные продажи». 

Ежегодно предприятие добывает 24,1 млн. тонн нефти в год и реализует около 20 млн. тонн продуктов переработки . Потенциально производство может быть увеличено на 20 %. Постоянно расширяется добыча нефти и попутного газа за счет новых месторождений и улучшается технология переработки сырья.

Производственно-хозяйственная деятельность ОАО АНК «Башнефть» за 2011-2013 года характеризуется следующими основными технико-экономическим показателями, которые представлены в табл. 2.1.

Таблица 2.1

Основные технико-экономические показатели

ОАО АНК «Башнефть»

Показатели	2011 год	2012 год	2013 год	Отклонение
				Абсолютное		Темп роста, %
				2012 г. к 2011 г.	2013 г. к 2012 г.	2012 г. к 2011 г.	2013 г. к 2012 г.
Выручка от продаж, тыс. руб.	484092487	489213379	517486718	5120892	28273339	101,06	105,78
Полная себестоимость, тыс. руб.	405288416	422464504	431666322	17176088	9201818	104,24	102,18
Прибыль от продаж, тыс. руб.	78804071	66748875	85820396	-12055196	19071521	84,70	128,57
Чистая прибыль, тыс. руб.	34468802	45175078	69124363	10706276	23949285	131,06	153,01
Затраты на один рубль выручки, коп.	84	86	83	2	-3	102,38	96,51
Рентабельность продаж, % (по прибыли от продаж)	16,28	13,64	16,58	-2,62	2,94	83,82	121,55
Среднесписочная численность работников, чел.	11069	12186	11870	1117	-316	110,09	97,41
Среднемесячная зарплата, руб.	53536	63373	88184	9836	24811	118,37	139,15
9. Производительность труда, тыс. руб./чел.	43734,1	40145,5	43596,2	-3588,6	3450,7	91,79	108,60
10.Среднегодовая стоимость активов, тыс. руб.	264401592	312568638	357753249	48167046	45184611	118,22	114,46
11. Рентабельность активов, % (по чистой  прибыли)	13,04	14,45	19,32	1,41	4,87	110,86	133,69