Управление оборотными активами предприятия

 

Заключение

Оборотные средства являются одной из составных частей имущества предприятия. Эффективное их использование является важным условием успешной деятельности предприятия. Поэтому необходимо проводить анализ оборотных активов предприятия, целью которого является повышение эффективности управления оборотными средствами. Целью управления в свою очередь является определение объема, структуры, источников покрытия оборотных средств.

В первой главе были рассмотрены  понятие, структура оборотных активов  предприятия, источники финансирования оборотных активов, методики анализа  оборотных средств, управление оборотными активами.

Основными способами обеспечения фирмы оборотными средствами являются увеличение собственного капитала за счет чистой прибыли и привлечение в разумных пределах заемных средств.

Также в первой главе были рассмотрены две методики анализа  оборотных активов, такие как  методика комплексного анализа хозяйственной деятельности Савицкой Г.В. и система частных и обобщающих показателей анализа состояния оборотного капитала и его использования Гиляровской Л.Т. В первом подходе лучше рассматривается эффективность использования оборотного капитала, а также более ясно обоснованы причины и последствия изменений в объеме оборотного капитала. Второй же подход детально рассматривает влияние основных показателей на изменение прибыли и рентабельности предприятия.

В последнем пункте первой главе было рассмотрено управление оборотными активами предприятия, процесс  которого включает в себя следующие  этапы:

1. Анализ оборотных активов;
2. Оптимизация структуры оборотных активов;
3. Обеспечение ускорения оборачиваемости оборотных активов;
4. Обеспечение повышения рентабельности оборотных активов;
5. Обеспечение минимизации потерь оборотных активов в процессе их использования.

Процесс управления оборотными активами должен быть направлен на минимизацию риска их потерь, особенно в условиях действия инфляционных факторов.

Во второй главе был  проведен анализ эффективности использования  оборотных средств в компании ОАО «Омскшина» и разработаны  рекомендации по совершенствованию  управления оборотными активами данного  предприятия. Анализ был сделан на основе бухгалтерского баланса и отчета о прибылях и убытках за 9 месяцев 2011 года.

Доля оборотных активов  в структуре имущества предприятия  сократилась увеличилась на 13,3%. Увеличение стоимости оборотных  активов обусловлено увеличением  дебиторской задолженности на 108,1%. Также положительным моментом является увеличение НДС на 59,6%. Отрицательным  моментом является сокращение денежных средств на 46,6%, а также сокращение запасов на 8,3% на отчетную дату (30.09.2011), по отношению к отчетной дате предыдущего периода (до 01.01.2011).

В структуре оборотных  активов преобладает дебиторская  задолженность, доля которой составляет 83,6%. Также большую долю занимают запасы, доля которых составляет 16,3%. Доля денежных средств составляет 0,02% в структуре оборотных активов. Самую маленькую долю занимают НДС  и финансовые вложения, доля которых  составляет 0,002%.

Резкое увеличение дебиторской задолженности и ее доли в оборотных активов в начале отчетного года может свидетельствовать о неосмотрительной кредитной политикой организации по отношению к покупателям, неразборчивым выбором партнеров, наступлением неплатежеспособности или банкротства некоторых потребителей, слишком высокими темпами наращивания объема продаж, трудностями в реализации продукции.

Таким образом, предприятию нужно пересмотреть кредитную политику, больше внимания следует уделить сомнительным долгам, создать по ним резерв(если его нет), пересмотреть политику в отношении покупателей и заказчиков. Следует воспользоваться политикой сбора платежей, которая включает в себя перечень конкретных мероприятий, которые планирует провести поставщик в отношении покупателей, несвоевременно оплачивающих счета; также расходов на их проведение.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Библиографический список

1. Алексеева А.И.Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности.- М.: КНОРУС, 2007. – 496 с.
2. Барнгольц С.Б., Мельник М.В. Методология экономического анализа деятельности хозяйствующего субъекта: Учебное пособие. - М.: Финансы и статистика, 2009. – 265 с.
3. Бороненкова С.А. Экономический анализ в управлении предприятием. - М.: Финансы и статистика, 2010. – 518 с.
4. Быкардов Л.В., Алексеев П.Д. Финансово-экономическое состояние предприятия: Практическое пособие. - М. Изд-во ПРИОР, 2009. – 495 с.
5. Волков О.И. Экономика предприятия. Учебник. М.: Инфра-М, 2009. – 360 с.
6. Каньковская А.Р., Тарушкин А.Б. Экономический анализ - СПб.: «Издательский дом Герда», 2010. – 471 с.
7. Количественные методы финансового анализа: Пер. с англ./ Под ред. С.Дж. Брауна, М.П. Крицмена. - М.: ИНФРА-М, 2004. – 496 с.
8. Пястолов С.М. Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия. - М.: Академия, 2010. – 460 с.
9. Савицкая Г.В. Методика комплексного анализа хозяйственной деятельности. –М.: ИНФРА –М, 2010. – 607 с.
10. Управление организацией. Учебник / Под редакцией А.Г. Поршнева, З.П. Румянцевой, Н.А. Соломатина. 2-е изд. М.: ИНФРА-М, 2009. – 511с.
11.   Финансы: Учебное пособие / Под редакцией А.М. Ковалевой. 4-е изд., доп. и переаб. М.: Финансы и статистика, 2010. – 320 с.
12. Шеремет А.Д., Сайфулин Р.С., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. Учебное пособие. М.: ИНФРА-М, 2008. – 301 с.
13.   Шеремет А.Д. Комплексный анализ хозяйственной деятельности. - М.: ИНФРА-М, 2008. – 320 с.
14. Экономический анализ. / Под ред. Гиляровской Л.Т., - М.: ЮНИТИ, 2009. – 215 с.
15. http://www.omsktyre.ru/

Приложение А.

Бухгалтерский баланс 
за 9 месяцев 2011 г.

		Коды
Форма № 1 по ОКУД		0710001
	Дата	30.09.2011
Организация: Открытое акционерное общество «Омскшина»	по ОКПО	5766859
Идентификационный номер  налогоплательщика	ИНН	5506007419
Вид деятельности	по ОКВЭД	25.11
Организационно-правовая форма / форма собственности: открытое акционерное общество	по ОКОПФ / ОКФС
Единица измерения: тыс. руб.	по ОКЕИ	384
Местонахождение (адрес): 644018 Россия, Омск, П.В. Будеркина 2

 

Пояснения	АКТИВ	Код строки	На отчетную дату	На конец предыдущего  отчетного периода	На конец предшествующего  предыдущему отчетному периоду
1	2	3	4	5	6
	I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
	Нематериальные активы	1110	45	49	69
	Результаты исследований и разработок	1120	8 897	3 246	1 212
	Основные средства	1130	1 351 305	1 186 693	1 241 127
	в том числе:
	основные средства	1131	1 153 027	1 156 146	1 223 931
	незавершенное строительство	1132	198 278	30 547	17 196
	Доходные вложения в материальные ценности	1140
	Финансовые вложения	1150	313	313	343
	в том числе:
	инвестиции в дочерние общества	1151	30	20	60
	инвестиции в зависимые  общества	1152	264
	инвестиции в другие организации	1153	19	283	283
	займы предоставленные организациям	1154
	Отложенные налоговые  активы	1160	6 397	16 746	106 903
	Прочие внеоборотные активы	1170	1 593	149 816	155 343
	ИТОГО по разделу I	1100	1 368 550	1 356 863	1 504 997
	II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ
	Запасы	1210	283 366	309 201	180 154
	в том числе:
	сырье, материалы и другие аналогичные ценности	1211	182 043	192 565	144 853
	затраты в незавершенное  строительство	1212	81 688	81 692	18 625
	готовая продукция и товары для перепродажи	1213	19 635	18 000	5 827
	товары отгруженные	1214	0	8 744	2 646
	расходы будущих периодов	1215		1 259	2 646
	прочие запасы и затраты	1216
	Налог на добавленную стоимость  по приобретенным ценностям	1220	99	62	4
	Дебиторская задолженность	1230	1 446 511	695 254	483 557
	долгосрочная, в том числе:
	покупатели и заказчики	1231
	векселя к получению	1232
	авансы выданные	1233
	прочие дебиторы	1234
	краткосрочная, в том числе:		1 446 511	695 254	483 557
	покупатели и заказчики	1236	1 352 207	559 497	269 471
	векселя к получению	1237
	авансы выданные	1238	22 695	28 540	23 907
	прочие дебиторы	1239	71 609	107 217	190 179
	Финансовые вложения	1240	100	100	100
	в том числе:
	займы предоставленные организациям	1241	100	100	100
	Денежные средства	1250	281	526	4 337
	Прочие оборотные активы	1260			170
	ИТОГО по разделу II		1 730 257	1 005 143	668 322
	БАЛАНС (актив)	1600	3 098 907	2 362 006	2 173 319

 

 

Пояснения	ПАССИВ	Код строки	На отчетную дату	На конец предыдущего  отчетного периода	На конец предшествующего  предыдущему отчетному периоду
1	2	3	4	5	6
	III. КАПИТАЛ И РЕЗЕРВЫ
	Уставный капитал (складочный капитал, уставный фонд, вклады товарищей)	1310	1 011	1 011	1 011
	Собственные акции, выкупленные  у акционеров	1320
	Переоценка внеоборотных активов	1340	1 231 059	625 791	629 663
	Добавочный капитал (без  переоценки)	1350	0	606 142	606 142
	Резервный капитал	1360	152	152	152
	Нераспределенная прибыль (непокрытый убыток)	1370	396 169	321 881	-4 491
	ИТОГО по разделу III	1300	1 628 391	1 554 976	1 232 477
	IV. ДОЛГОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
	Заемные средства	1410	5 441	6 438	6 440
	кредиты банков	1411
	займы полученные	1412	5 441	6 438	6 440
	Отложенные налоговые  обязательства	1420	67 696	56 399	57 698
	Резервы под условные обязательства	1430
	Прочие обязательства	1450
	ИТОГО по разделу IV	1400	73 137	62 837	64 138
	V. КРАТКОСРОЧНЫЕ ОБЯЗАТЕЛЬСТВА
	Заемные средства	1510	301 112	302 102
	Кредиторская задолженность	1520	1 096 205	442 044	876 478
	поставщики и подрядчики	1521	935 448	260 467	733 646
	задолженность перед персоналом организации	1522	37 842	40 360	35 688
	задолженность перед государственными органами	1523	19 450	21 098	13 169
	задолженность по налогам  и сборам	1524	82 155	106 493	20 634
	векселя к уплате	1525
	авансы полученные	1526	14 207	8 125	68 830
	задолженность перед участниками (учредителями)	1527	8	8	8
	другие кредиторы	1528	7 095	5 493	4 503
	Доходы будущих периодов	1530	62	47	226
	Резервы предстоящих расходов	1540
	Прочие обязательства	1550
	ИТОГО по разделу V	1500	1 397 379	744 193	876 704
	БАЛАНС (пассив)	1700	3 098 907	2 362 006	2 173 319

 

 

 

 

Приложение Б.

Отчет о прибылях и убытках 
за 9 месяцев 2011 г.

		Коды
Форма № 2 по ОКУД		0710002
	Дата	30.09.2011
Организация: Открытое акционерное общество «Омскшина»	по ОКПО	5766859
Идентификационный номер  налогоплательщика	ИНН	5506007419
Вид деятельности	по ОКВЭД	25.11
Организационно-правовая форма / форма собственности: открытое акционерное общество	по ОКОПФ / ОКФС
Единица измерения: тыс. руб.	по ОКЕИ	384
Местонахождение (адрес): 644018 Россия, Омск, П.В. Будеркина 2

 

Пояснения	Наименование показателя	Код строки	За отчетный период	За предыдущий период
1	2	3	4	5
	Выручка	2110	8 479 382	6 021 692
	в том числе:
	продажа готовой продукции		8 165 681	5 646 657
	другие работы и услуги		313 701	375 035
	Себестоимость продаж	2120	-7 823 397	-5 633 812
	в том числе:
	продажа готовой продукции		-7 620 726	-5 372 607
	другие работы и услуги		-202 671	-261 205
	Валовая прибыль (убыток)	2100	655 985	387 880
	Коммерческие расходы	2210	-210	-387
	Управленческие расходы	2220	-245 704	-222 866
	Прибыль (убыток) от продаж	2200	410 071	164 627
	Доходы от участия в  других организациях	2310
	Проценты к получению	2320	4
	Проценты к уплате	2330	-13 253	-18 269
	Прочие доходы	2340	213 673	183 225
	Прочие расходы	2350	-104 061	-62 485
	Прибыль (убыток) до налогообложения	2300	506 434	267 098
	Текущий налог на прибыль	2410
	в т.ч. постоянные налоговые  обязательства (активы)	2421	-8 977	-5 536
	Изменение отложенных налоговых  обязательств	2430	-9 998	-2 612
	Изменение отложенных налоговых  активов	2450	-100 506	1 105
	Прочее	2460	-15	1 639
	Чистая прибыль (убыток)	2400	395 915	220 853
	СПРАВОЧНО:
	Результат от переоценки внеоборотных активов, не включаемый в чистую прибыль  (убыток) периода	2510
	Результат от прочих операций, не включаемый в чистую прибыль (убыток) периода	2520
	Совокупный финансовый результат  периода	2500	395 915	220 853
	Базовая прибыль (убыток) на акцию	2900
	Разводненная прибыль (убыток) на акцию	2910