Анализ дебиторской задолженности

Содержание

Введение…………………………………………………………………………3

Теоретическая часть

1. Характеристика объекта анализа……………………………………………4

2. Методы, приемы и способы анализа  дебиторской задолженности………7

Практическая часть

Анализ дебиторской задолженности на примере организации………….….10

Вывод……………………………………………………………………………16

Список использованной литературы………………………………………….17

Введение

Целью данной курсовой работы является  изучение дебиторской задолженности и ее подетальный анализ.

Для полной оценки финансового положения организации важно исследовать состояние, динамику и структуру дебиторской задолженности. По данным бухгалтерского баланса можно сформировать лишь самое общее представление о том, какая сумма средств отвлечена в расчеты с покупателями (именно этот вид, как правило,  составляет наибольшую долю в составе всей дебиторской задолженности предприятия), а также установить динамику данного показателя. Для более детального анализа необходимо привлечение данных аналитического учета по счетам, предназначенных для отражения информации о расчетах с дебиторами.

Как увеличение дебиторской задолженности, так и резкое ее снижение оказывают на деятельность организации негативное воздействие. С одной стороны, рост дебиторской задолженности снижает объем оборотных средств организации и как следствие – увеличивает потребность в привлечении дополнительных ресурсов для своевременного погашения собственных обязательств. С другой стороны, резкое снижение дебиторской задолженности может указывать на возможное снижение объема реализации  продукции в результате потери части покупателей, приобретавших эту продукцию в кредит.

Следовательно, рост дебиторской задолженности не всегда оценивается отрицательно, а снижение – положительно. Поэтому очень важно изучать и проводить анализ дебиторской задолженности.

Теоретическая часть

1. Характеристика объекта анализа

Вопросы эффективного управления дебиторской задолженностью, направленные на увеличение объема реализации за счет расширения продажи продукции в кредит надежным клиентам и обеспечение своевременной инкассации долга, имеют большую актуальность и являются важной задачей для любой организации. Проблема низкой ликвидности дебиторской задолженности становится ключевой проблемой, которая, в свою очередь, разделяется на несколько других проблем: оптимальный объем и структура, скорость оборота, качество дебиторской задолженности. Наиболее важным, разносторонне отражающим качество дебиторской задолженности объектами анализа являются:

      дебиторская задолженность долгосрочная (срок оплаты которой наступит более чем через 12 месяцев);

      дебиторская задолженность краткосрочная (срок оплаты которой наступит менее чем через 12 месяцев);

      дебиторская задолженность не оплаченная в срок;

      дебиторская задолженность по векселям полученным;

      дебиторская задолженность по расчетам с бюджетом;

      дебиторская задолженность по расчетам с дочерними, зависимыми организациями;

      авансы выданные (выплаченные).

Дебиторская задолженность является важным компонентом оборотного капитала организации. Отгрузка товаров и оказание услуг покупателям не всегда предполагают немедленную оплату. Неоплаченные счета за поставленную продукцию (или счета к получению) и составляют большую часть дебиторской задолженности. Специфический элемент дебиторской задолженности – векселя к получению, являющиеся, по существу, ценными бумагами.

Изучение дебиторской задолженности предполагает реализацию следующих аналитических задач:

      оценки реальной (ликвидной) стоимости дебиторской задолженности на каждую отчетную дату;

      ранжирования дебиторской задолженности покупателей по срокам оплаты;

      оценки оборачиваемости (инкассирования) дебиторской задолженности в целом, а также по каждому покупателю;

      учета временного фактора для дифференциации уровня цен на реализуемую продукцию с учетом отсрочки платежа, предоставляемой покупателю;

      диагностики состояния и причин негативного положения с ликвидностью дебиторской задолженности;

      разработка адекватной политики кредитования клиентов и внедрения в практику современных методов управления дебиторской задолженностью;

      осуществления контроля текущего состояния дебиторской задолженности;

      формирования обоснованной резервной политики с учетом возможных потерь по сомнительным долгам.

К важнейшим характеристикам дебиторской задолженности относятся:

      средний период оборачиваемости (погашения);

      анализ движения задолженности;

      разбивка по контрагентам.

Средняя продолжительность оборота (период инкассирования) дебиторской задолженности (LДЗ) измеряется в днях и рассчитывается по следующей формуле:

                Средняя за анализируемый период балансовая величина остатков              LДЗ =               дебиторской задолженности х Количество дней в периоде

                     Выручка от продаж за анализируемый период

Чем короче период погашения дебиторской задолженности, тем выше ее ликвидность. При этом условии организация имеет возможность быстрее генерировать денежную массу и поддерживать высокий уровень платежеспособности. Кроме того, ускорение оборачиваемости способствует расширению масштабов производственно-хозяйственной деятельности.

2. Методы, приемы и способы анализа  дебиторской задолженности

Анализ дебиторской задолженности занимает особое место в системе комплексного анализа оборотного капитала. Анализ состояния дебиторской задолженности начинают с общей оценки динамики ее объема в целом и продолжают в разрезе отдельных статей; определяют долю дебиторской задолженности в оборотных активах, анализируют ее структур; определяют удельный вес дебиторской задолженности, платежи по которой ожидаются в течение года; оценивают динамику этого показателя и проводят анализ качества дебиторской задолженности. На основе оперативной отчетности проводят также ранжирование задолженности по срокам оплаты счетов.

Наличие сомнительной дебиторской задолженности свидетельствует о нерациональной политике организации по предоставлению отсрочки в расчетах с покупателями, создает реальную угрозу платежеспособности самой организации-кредитора и снижает уровень ликвидности баланса. Для определения конкретных причин образования сомнительной дебиторской задолженности проводится внутренний анализ ее суммы по дебиторам и срокам возникновения на основании оперативных данных бухгалтерского учета.

Ухудшение состояния расчетов с покупателями и рост неоправданной задолженности подтверждаются удлинением среднего срока инкассирования дебиторской задолженности.

Увеличение средств, отвлекаемых в расчеты с покупателями (т.е. рост абсолютной величины дебиторской задолженности) может быть обусловлено объективными процессами – высокими темпами наращивания объема продаж. При этом важно, чтобы темп роста дебиторской задолженности не превышал темп роста продаж. Опаснее, когда рост дебиторской задолженности обусловлен неосмотрительной кредитной политикой организации по отношению к покупателям, необоснованным с финансовой точки зрения выбором партнеров, трудностями в реализации продукции.

Резкое снижение дебиторской задолженности может быть следствием негативных моментов во взаимоотношениях с клиентами (сокращение продаж в кредит, потеря потребителей продукции).

Поскольку краткосрочная дебиторская задолженность – более ликвидная статья оборотных активов, чем материально-производственные запасы, то увеличение этого показателя будет означать рост мобильности структуры оборотных активов, повышение ликвидности.

Анализ эффективности дебиторской задолженности строится на оценке коэффициента оборачиваемости, коэффициента загрузки и  длительности оборота в днях.

Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах (обороты):

КО = N   ,

       ĒДЗ

где ĒДЗ – средняя величина дебиторской задолженности.

Коэффициент оборачиваемости средств в расчетах (коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности) показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого организацией. Увеличение коэффициента означает сокращение продаж в кредит, его снижение свидетельствует об увеличении объема предоставляемого кредита.

Немаловажен показатель, который характеризует длительность погашения дебиторской задолженности (в днях), - это оборачиваемость средств в расчетах :

IД = 360.

        К0

Чем продолжительнее период погашения, тем выше риск ее непогашения. Для оценки деловой активности организации рассчитывается коэффициент погашаемости дебиторской задолженности:

КП = ЕДЗ.

        К0

В дополнение к оценке оборачиваемости необходимо добавить анализ «возраста» дебиторской задолженности и сопоставить с контрактными условиями.

Коэффициент просроченности дебиторской задолженности (КП.З.Д.) равен:

                     ЕДЗ

                                                                                                КП.З.Д. = __ПР ,

            ЕДЗ

где  ЕДЗ  - сумма неоплаченной в срок дебиторской задолженности;

   ПР

ЕДЗ – общая сумма дебиторской задолженности.

Средний «возраст» просроченной дебиторской задолженности (ТП.Д.З.):

            ĒДЗ 

                                                                                          ТП.Д.З. =        __п.ср.

             NДН

где ĒДЗ  - средний остаток неоплаченной в срок дебиторской задолженности;

             п.ср

NДН – однодневный объем продаж.

Эффект от инвестирования средств в дебиторскую задолженность (ЭДЗ), определяют следующим образом. Сумму дополнительной прибыли, полученной от увеличения объема продаж за счет предоставления покупателям отсрочки платежа (кредита), сопоставляют с суммой дополнительных затрат по оформлению кредита и инкассации долга, а также прямых финансовых потерь от не возврата долга покупателями (безнадежная дебиторская задолженность). Расчет эффекта производится по формуле:

ЭДЗ = РДОП – SДОП - ЕДЗ   ,

                                           безн.                

где  РДОП – дополнительная прибыль,

SДОП – дополнительные затраты,

ЕДЗ – безнадежная дебиторская задолженность.

  безн.                

Практическая часть

Анализ дебиторской задолженности на примере организации

В процессе анализа прежде всего нужно изучить динамику дебиторской задолженности организации. Расчет будет производиться на примере Общества с ограниченной ответственностью «Спектр», занимающегося продажей банковского оборудования. Данные анализа представлены в таблице 1. Как показывают данные этой таблицы, произошел как абсолютный, так и относительный прирост ее величины. Отсюда следует, что рост дебиторской задолженности обусловлен не только расширением объемов деятельности, но и замедлением ее оборачиваемости в связи с ухудшением состояния расчетов.

Таблица 1.

Анализ динамики дебиторской задолженности

Затем надо проанализировать давность образования дебиторской задолженности, установить, нет ли в ее составе сумм, нереальных для взыскания, или таких, по которым истекают сроки исковой давности. Эти данные представлены в таблице 2.

Таблица 2.

Анализ состава и давности образования дебиторской задолженности

По результатам проведенного анализа выявлена дебиторская задолженность, срок давности которой более года. Такая задолженность вполне может перейти в статус нереальной к взысканию или с истекшим сроком исковой давности, для того чтобы этого не произошло необходимо срочно принять меры по их взысканию (оформлению векселей, обращению в хозяйственный суд и пр.).

Работник организации, занимающийся управлением дебиторской задолженности должен сосредоточить внимание на наиболее старых долгах и уделить больше внимания крупным суммам задолженности.