Разработка финансового плана коммерческой организации

ФЕДЕРАЛЬНОЕ БЮДЖЕТНОЕ ОБРАЗОВАТЕЛЬНОЕ  УЧРЕЖДЕНИЕ

ВЫСШЕГО ПРОФЕССИОНАЛЬНОГО  ОБРАЗОВАНИЯ

«БРАТСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ  УНИВЕРСИТЕТ»

КАФЕДРА ЭКОНОМИКИ И МЕНЕДЖМЕНТА

 

Курсовая работа

Финансовый    менеджмент

Вариант

 

РАЗРАБОТКА ФИНАНСОВОГО  ПЛАНА КОММЕРЧЕСКОЙ ОРГАНИЗАЦИИ

 

Пояснительная записка

 

 

Выполнил:                                                                                    Исянгулова Д. И.

                                                                                            Ст. гр. ФиК-09

Руководитель:                                                                              Черутова О .В

                                                                                          к.э.н., доцент

 

Братск, 2012

Содержание

 

Введение

Актуальность темы совершенно очевидна в нынешних условиях российской действительности. Связано это, прежде всего, с переходом от командной модели экономики, при которой планирование осуществлялось централизованно, к рыночным отношениям. Современный рынок предъявляет серьезные требования к предприятию. Сложность и высокая подвижность происходящих на нем процессов создают новые предпосылки для более серьезного применения планирования. Основными факторами возрастающей роли планирования в современных условиях являются:

-увеличение размеров фирмы и усложнение форм ее деятельности;

-высокая нестабильность внешних условий и факторов;

-новый стиль руководства персоналом;

-усиление центробежных сил в экономической организации;

Возможности планирования в  экономической организации предприятия  ограничены рядом объективных и  субъективных причин. Наиболее важными  из них являются:

-неопределенность внешней (рыночной) среды;

-возможность слияния или поглощения другой фирмой;

-возможность монопольного установления цены реализации продукции;

-контрактные отношения;

В рыночной экономике предприниматели  не могут добиться стабильного успеха, если не будут четко и эффективно планировать свою деятельность, постоянно  собирать и аккумулировать информацию, как о состоянии целевых рынков, положения на них конкурентов, так  и о собственных перспективах и возможностях.

Цель данной курсовой работы – рассмотреть процесс разработки финансового плана и доказать необходимость финансового планирования деятельности любой фирмы, рассчитывающей на успех в современных условиях рынка.

Объектом исследования является состояние финансового планирования на «Предприятии».

Предмет исследования –  производственно-экономические отношения  «Предприятия» с поставщиками, потребителями и другими участниками рынка.

В рамках данной цели поставлены следующие задачи:

1. Рассмотреть сущность  и содержание финансового планирования;

2. Ближе познакомиться  с методикой финансового планирования;

3. Проанализировать финансовое  состояние «Предприятие»;

4. Скорректировать существующий финансовый план;

5. Проанализировать результаты  корректировки финансового плана.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1.  Теоритический  раздел

1. 1 Финансовое  планирование

1. 1. 1 Понятие финансового  планирования

Финансовый план хозяйствующего субъекта - это документ, отражающий объем поступления и расходования денежных средств, фиксирующий баланс доходов и направлений расходов предприятия, включая платежи в  бюджет на планируемый период.

Финансовый план необходим  предприятию для того, чтобы заранее  знать финансовые результаты своей  деятельности и организовать рациональное движение финансовых ресурсов в соответствии с выбранной финансовой стратегией.

Главная цель составления  финансового плана заключается  в согласовании намечаемых расходов по производственному и социальному  развитию трудовых коллективов с  финансовыми возможностями предприятия.

В процессе составления финансового  плана осуществляется следующее:

- определяются источники  и объем собственных финансовых  ресурсов предприятия (прибыль,  амортизация, устойчивые пассивы и др.);

- изучается возможность  и целесообразность привлечения  финансовых ресурсов за счет  выпуска цененных бумаг, получения  кредитов, займов, благотворительных взносов и т.д.;

- выбираются оптимальные  для конкретной ситуации формы  образования и использования  фондов денежных средств, взаимоотношений  с бюджетом, банками, вышестоящими органами, своими работниками;

- устанавливаются рациональные  пропорции распределения финансовых  ресурсов на внутрихозяйственные  нужды (расширение и перевооружение  производства, материальное стимулирование, удовлетворение социальных потребностей  членов трудового коллектива) или  вложение их в дела других  предприятий и организаций (долевое участие в формировании уставных капиталов, покупка ценных бумаг и другие операции на финансовом рынке);

- определяются целесообразность  и экономическая эффективность планируемых капиталовложений;

- выявляются внутренние  резервы производства и повышения  его рентабельности на базе  имеющихся материальных и трудовых  ресурсов, производственных мощностей,  а также перспективы внедрения  достижений научно-технического  прогресса и совершенствования  производства.

В зависимости от прогнозируемого  периода движения финансовых ресурсов финансовые планы делятся на перспективные, стратегические (составляемые на три, пять и более лет); среднесрочные, годовые; оперативные (разрабатываемые  на месяц, 15 дней, декаду, пятидневку).

 

1. 1. 2 Процесс планирования

Процесс планирования можно  представить в виде модели, которая  включает 5 стадий. Отметим основные задачи каждой из них.

Стадия 1 - предпосылки. Собирается информация и составляется прогноз  будущего положения предприятия. Выявляются как возможности, так и угрожающие факторы.

Стадия 2 - постановка и уточнение  проблем. Определяются уровни притязаний (например, темп роста производства должен быть не меньше 5% в год). Затем  исходя из текущей политики предприятия прогнозируются результаты (получили, например, темп роста 1% в год). Полученные результаты сравниваются с уровнем притязаний и выявляются разрывы (в нашем примере 4%). Далее осуществляется поиск стратегий, позволяющих ликвидировать обозначившиеся разрывы.

Стадия 3 - долгосрочная стратегия. Для ликвидации разрывов между желаемыми  и прогнозными значениями показателей  разрабатываются новые стратегии "продукт-рынок". Например, определяются возможности развития новых производств, создания зарубежных филиалов, совместных инициатив, вертикальной интеграции. Изучаются возможности расширения производства, снижения издержек. Здесь может использоваться матрица "рост-доля рынка". Эта стадия планирования является наиболее важной.

Стадия 4 - среднесрочные  планы. Они разрабатываются на базе принятой долгосрочной стратегии. Намечаются среднесрочные проекты и их хронологическая  последовательность. В свою очередь  на их основе определяются стратегические цели и разрабатываются планы  отделений компаний. Затем составляются сводные среднесрочные планы, в  том числе и финансовый.

Стадия 5 - краткосрочное  планирование. Основные задачи - конкретизация  показателей среднесрочных планов на текущий год и оценка выполнения относительно долгосрочных планов и  текущего, краткосрочного плана.

При интерактивном планировании идеи формируются и стратегии  вырабатываются в процессе взаимодействия по вертикали. Плановый отдел накапливает  информацию, получаемую от подразделений, и ставит вопросы перед высшим руководством. Рыночные, финансовые стратегии  могут вырабатываться плановыми  службами корпорации и осуществляться на уровне корпорации в целом.

Предприятие должно признать, что корректировки собственных  планов неизбежны. Рекомендуется составлять текущую картотеку основных положений  плана для того, чтобы отслеживать  важнейшие изменения, обусловленные  внешними факторами, и вносить изменения в план.

Наличие такой картотеки  необходимо для систематического контроля ситуации предприятия. Рекомендуется  вести ее как минимум по следующим  направлениям:

- экономическому - перечень условий, воздействующих на предприятие. Это оценка общего экономического роста или инфляции, тенденции в кредитовании, налоги и т.п. Необходимую информацию предприятие получает из периодической печати, в госучреждениях и банках.

- отраслевому - перечень тенденций промышленных отраслей и секторов. Это прогноз развития производственных отраслей, новые технологии, изменение конкурентной политики предприятия на рынке.

- рыночному - перечень  тенденций ожидаемых изменений  спроса на продукты или услуги  предприятия; характеристика изменений,  происходящих в системе распространения  на рынке в географическом  разрезе или с учетом групп  клиентов; степень заинтересованности  клиентов новыми потребительскими  свойствами изделий, прогнозы  деятельности конкурентов на  рынке, например применение агрессивных  - демпинговых цен; появление новых  продуктов или новое в организации рекламы и поддержки.

- по внешним влияниям. Это могут быть: изменения промышленной  политики, изменения политики хозяйственного  сотрудничества с заграницей, изменения  положений о допуске товаров  на рынок, введение жестких  правил охраны окружающей среды,  преобразования собственности, изменения  положений о местных налогах.

 

1. 1. 3 Цель финансового планирования

Цель финансового плана - представить достоверную систему данных, отражающих ожидаемые финансовые результаты деятельности фирмы. Прогноз финансовых результатов призван ответить на главные вопросы, волнующие менеджера. Именно из этого раздела инвестор узнает о прибыли, на которую он может рассчитывать, а заимодавец - о способности потенциального заемщика обслужить долг.

Конечно, всякий финансовый анализ будущего характеризуется неопределенностью, поэтому возможны несколько сценариев, свидетельствующих о предложениях в отношении будущего и позволяющих лучше понять перспективы фирмы. Для того, чтобы бизнес-план был действенным инструментом планирования, а также документом, способным привлечь внимание потенциальных инвесторов и кредиторов, его содержание должно соответствовать реально складывающейся обстановке.

Первая заповедь - финансовый план не должен расходиться с данными, представленными в остальной части бизнес-плана. Подготовленный надлежащим образом финансовый план, может быть использован для оценки резервов фирмы разработки ее детального бюджета. Бизнес-план является руководящим документом, в котором детально расписано, как, когда и на что будет расходоваться капитал, а также указываются цели, достижение которых необходимо для обеспечения успеха бизнеса.

Наиболее важным элементом  здесь является ожидаемый объем  продаж. Достоверность данного прогноза очень важна. Остальные разделы  финансового плана базируются в  основном на этом важном элементе.

Второй важнейший прогноз  относится к себестоимости реализованной  продукции и валовой прибыли.

Себестоимость реализованной  продукции - затраты на производство продуктов и услуг, выручка от реализации которых получена в течение  конкретного периода включает в  себя:

- прямые затраты труда  - заработная плата;

- сырье;

- материалы;

- некоторые затраты, связанные непосредственно с превращением сырья и материалов в готовую продукцию.

Валовая прибыль - разница  между чистым объемом реализации продукции, услуг и прямыми затратами  на их производство.

Оба показателя зависят от затрат, связанных с производственной деятельностью или с приобретением  активов, а также политики цен.

Итак, финансовый план является ключевым разделом бизнес-плана и  просчитывается по результатам прогноза производства и сбыта продукции  или услуг.

При его разработке учитываются  характеристики среды, в которой  предполагается реализация намеченного:

- налоговые условия;

- изменения курса валют, по которым ведутся расчеты;

- дифференцированная инфляционная  характеристика среды;

- дата начала и время  реализации проекта.

 

1. 2 Разработка финансовой политики

Предприятия, являясь хозяйствующими субъектами, располагают собственными финансовыми ресурсами и вправе определять свою финансовую политику.