Расчеты с помощью векселя

1. Расчеты с помощью векселя

Вексель как инструмент кредитно-расчстных отношений является результатом многовекового развития товарно-денежного хозяйства. История его возникновения уходит в далекое прошлое. Известно, что элементы вексельного обращения появились еще в эпоху средневекового феодализма (XII—XIV вв.).

Само название «вексель» произошло от обменных операций, что подтверждается в современных названиях вексельных документов. На английском языке вексель называется bill of exchange (обменное письмо), на немецком Wechscl-Brief (обменное письмо), на французском — lettre de change (письмо для обмена), на итальянском — lettera di cambio.

Вексель стал необходим при переводе денег из одной местности в другую, а также при обмене монет, имеющих хождение в одном государстве, на валюту другого государства. Тем более государство, защищая свое право чеканки, запрещало обращение монет другого государства в своем и вывоз своих монет в другие. Так потребовались услуги менял, которые имели своих представителей в различных государствах. Желающий получить деньги в другом месте, чтобы предупредить риск потери денег при переезде, уменьшить хлопоты и убытки, стал заключать договор с менялой.

Распространению векселя способствовала конкуренция между тремя финансовыми группами, наиболее значимыми в XII—XIJI вв.:
- менялы, банкиры Италии, терминология которых до сих пор составляет основу вексельного обращения;
- могущественные рыцари, которые, помимо охраны торговых караванов и паломников, имели свои торговые конторы и славились безукоризненным делопроизводством;
- евреи, которых периодически изгоняли со своих земель и для которых наличие писем-гарантий давало возможность сохранить капитал и облегчить вынужденные переезды и переселения.

Сфера применения векселя расширилась также благодаря ярмарочной торговле. Его стали использовать для расплаты из-за недостатка денег, поэтому время выдачи векселя и время исполнения по нему стало отдаляться одно от другого. Это превратило вексель в особый вид денежной ценности и дало возможность совершать крупные сделки без немедленной оплаты. Постепенно вексель стал использоваться при оформлении долговых отношений.

Развитие вексельных отношений происходило в прямой зависимости или, лучше сказать, в «рамках» экономического развития различных государств. Следовательно, стали появляться различия в вексельных обычаях разных стран, что значительно затрудняло использование векселей в международных расчетах. Поэтому делается попытка повсеместно использовать законодательство в отношении векселя отдельных государств. Первоначально использовалось французское законодательство, а затем — германское.

В 1847 г. прусским правительством была предпринята попытка создания Общегерманского Вексельного Устава, который был принят в 1848 г. Именно этот устав был взят за основу вексельного законодательства Швеции в 1851 г., Финляндии — в 1858 г., Сербии в 1860 г., Бельгии в 1878 г., Норвегии — в 1880 г., Италии — в 1882 г. Таким образом, во второй половине XIX в. появились предпосылки для создания единого межгосударственного вексельного устава. Однако лишь в 1930 г. в Женеве была принята конвенция, унифицировавшая основные нормы международного вексельного права, которые действуют и по сей день.

Принятый в Женеве рядом стран Единообразный вексельный закон (ЕВЗ) был большим достижением в истории развития вексельного права. Женевская конвенция обязала каждую из стран-участниц строго придерживаться Единообразного вексельного закона и принять его за основу местного вексельного законодательства. К настоящему времени к Женевской конвенции присоединились Германия, Австрия, Бельгия, Бразилия, Колумбия, Дания, Польша, Эквадор, Испания, Финляндия, Франция, Греция, Венгрия, Италия, Япония, Люксембург, Норвегия, Нидерланды, Перу, Швеция, Швейцария, Чехословакия, Турция, Югославия; СССР присоединился к Женевской конвенции в 1937 г.

Следует отметить, что в Англии, Австралии, Израиле, Канаде, Кипре, США, Филиппинах, ЮАР и некоторых других странах вексельное законодательство основано на английском законе о переводных векселях (1882 г.), отличном от Единообразного вексельного закона.

В настоящее время вексель относится к инструментам денежного рынка.

Вексель представляет собой составленное по установленной форме письменное долговое обязательство, дающее его владельцу бесспорное право требовать уплаты указанной в векселе суммы с лица, выдавшего вексель, или его поручителя в определенный срок и в определенном месте.

Согласно Женевской конвенции от 1931 г. вексель имеет следующие признаки:

вексель всегда составляется письменно и имеет пере­чень обязательных реквизитов, отсутствие хотя бы одного из них лишает его юридической силы, например, отсутствие срока платежа;

оплата векселя осуществляется только денежными средствами;

невыполнение коммерческой сделки не означает невы­полнения выплат по векселю;

субъекты, участвующие в вексельном обороте, несут со­лидарную ответственность, например, последний векселедер­жатель может предъявить требования оплаты к любому преж­нему держателю, участвующему в данном вексельном обороте.

В практике вексельного обращения функционируют сле­дующие виды векселей:

товарные векселя - для обслуживания операций по купле-продаже товаров, работ и услуг;

финансовые векселя - для обслуживания нетоварных операций, то есть финансового характера, например, выпуск банком финансовых векселей для привлечения денежных средств или выдача кредита, оформленного векселем;

дружеские векселя, выпускаемые и обмениваемые между собой реальными субъектами, находящимися в пло­хом финансовом положении, векселя обычно на равные суммы и на равные сроки, которые затем участвуют в реальных век­сельных операциях;

бронзовые (пустые) векселя в отличие от дружеских векселей выписываются на вымышленные лица. Их основная цель получить деньги в обмен на пустые, ничем не обеспечен­ные бумаги.

Предметом вексельного обязательства могут быть только деньги (национальная или иностранная валюта). Различают два основных вида векселей:

·        простой (вексель-соло);

·        переводной (тратта).

Простой вексель — есть письменное долговое обязательство, установленной законом формы.

При купле-продаже товаров покупатель (заемщик) оформляет и передает продавцу (кредитору) простой вексель. В таком векселе участвуют два лица:

1.      векселедатель, который обязуется уплатить по выданному им векселю.

2.      векселедержатель, которому принадлежит право на получение платежа по векселю.

Использование простого векселя при расчетах за товар можно представить в

следующем виде:

Рис.1 Расчет простым векселем

В соответствии с законодательством все предприятия, задействованные в цепи вексельных расчетов, ответственны за возвращение долга перед векселедержателем. Это правило уменьшает риск при расчетах, способствует снижению просроченной дебиторской задолженности.

          Переводной вексель (тратта) представляет собой поручение кредитора (трассанта) — лица, выдавшего вексель заемщику (трассату), в соответствии с которым последний обязан уплатить в указанный срок обозначенную в векселе сумму третьему лицу (ремитенту).

Выдать (трассировать) переводной вексель — значит принять на себя обязательство гарантии акцепта и платежа по нему. Значит, трассировать на другого возможно в том случае, если векселедержатель (трассант) имеет у плательщика (трассата) в распоряжении ценности на сумму трассируемого векселя.

В отличие от простого векселя в переводном участвуют не два, а три лица:

1.      векселедатель (трассант) —выдающий вексель;

2.      векселедержатель (или первый приобретатель), получающий вместе с векселем право требовать по нему платеж;

3.      плательщик (трассат), которому векселедержатель предлагает произвести платеж (в векселе это обозначается словами "заплатите" или "платите").

Расчеты переводным векселем за поставленную продукцию можно представить следующей схемой.

Рис. 2 Расчет переводным векселем.

Действия по данной схеме позволяют трассату не отвлекать оборотные средства и не брать кредиты в банке, а это способствует ускорению взаиморасчетов, улучшению его финансового состояния.

Если продавцу товара требуются деньги до срока погашения полученного векселя под поставленный товар, то он может продать свой вексель другому лицу, но по цене, обычно, меньшей, чем номинальная, указанная в векселе. Продажа векселя удостоверяется индоссаментом. В этом случае новый векселедержатель получает право требования долга с покупателя товара. Преимущества векселей заключаются в следующем:

·  для покупателя товара — сокращение потребности в оборотных средствах, привлечение к оплате за товар третьего лица, имеющего средства, а также возможность использования для оплаты товара векселей, полученных от своих должников;

·    для продавца товара повышение гарантий оплаты за счет поручителя в ответственности всех векселедателей перед векселедержателем;

·   возможность продажи векселей до срока их погашения должниками и получения необходимых оборотных средств.

Схема расчетов с использованием векселя:

Векселедержатель, индоссант, должен получить ак­цепт от плательщика, трассата, и поэтому он направляет век­сель на согласие оплаты.

Акцептованный трассатом вексель приобретает юри­дическую силу, и трассат становится основным должником по переводному векселю, тратте.

Переводной вексель, пройдя по цепочке агентов №№ 1, 2, 3 и так далее, остается у последнего векселедержате­ля № XX, который предъявляет его к оплате трассату.

Трассат оплачивает переводной вексель. В случае от­каза оплаты основным должником векселедержатель № XX имеет право требовать проведения оплаты от всех других аген­тов вексельной цепочки.

Передача векселя от одного субъекта к другому осуществ­ляется при помощи передаточной надписи - индоссамента от индоссанта к индоссату.

Вексель может быть авалирован, то есть может быть удо­стоверен, усилена надежность поручительством третьего лица, обычно надежного банка. Аваль записывается на лицевой сто­роне векселя или на аллонже в виде добавочного листа к вексе­лю. Банк-авалист и лицо, которому принадлежит вексель,

несут солидарную ответственность, то есть в случае неплате­жеспособности векселедателя оплату производит банк.

В процессе вексельного обращения банк может произво­дить операции их инкассирования и домициляции. Основные этапы инкассирования следующие:

Векселедержатель предъявляет в банк свой вексель для получения по нему денежной суммы в определенный срок, то есть векселедержатель выставляет свой вексель «на инкас­со» или «для получения платежа».

Инкассируя вексель, банк оповещает плательщика о том, что на его имя выставлен вексель «на инкассо» и пере­сылает его в тот банк, где находится расчетный счет платель­щика.

Получив денежную сумму, банк берет в свою пользу оп­ределенную комиссию и представляет векселедержателю вы­писку с его расчетного счета, где указывается о получении пла­тежа по его векселю.

В случае неполучения по выставленному векселю на ин­кассо платежа наступает акт его протеста, который заключает­ся в следующем:

-   не оплаченный в срок вексель вместе с заявлением и опи­санием причин протеста предъявляется в нотариальную кон­тору.

-   нотариальная контора предъявляет вексель к платель­щику с требованиями об уплате.

-   при отказе от платежа нотариус составляет акт о проте­сте векселя в неплатеже с надписью на лицевой стороне «опро­тестовано» и вносит его в реестр опротестованных векселей.

-   вексель возвращается векселедержателю, который име­ет право в судебном порядке получить платеж по векселю, при­чем не только от векселедателя, но и от любого индоссанта.

Зеркальным отражением инкассирования, то есть получе­ния денег по векселю, является операция домициляции вексе­ля, то есть совершения банком своевременных выплат по пору­чению плательщика в пользу получателя денег по векселю. Банк может выпускать процентные и беспроцентные (дискон­тные) банковские векселя. Процентные банковские векселя выпускаются и продаются банком как доходные ценные бумаги по объявленному номиналу, на определенный срок и определенный процент, который выплачивается по его окончании. Дисконтные банковские векселя выпускаются также на определенный срок, но ниже номинальной стоимости, и погашаются. при наступлении срока по номиналу.

Банки могут совершать операции по учету векселей, когда векселедатель еще до окончания срока платежа по векселю срочно нуждается в денежных средствах. Банк, учитывая такой вексель, забирает в свою пользу дисконтную сумму, которая пропорциональна времени от начала учета до конечного рока платежа.

Банки могут проводить вексельное кредитование, когда кредитной операции вместо денежной суммы банк выдает вексель. Основное преимущество вексельного кредитования перед денежным кредитом в том, что при вексельном кредито­вании банк предлагает значительно меньшую процентную ставку, которая объясняется тем, что, во-первых, вексель - это бумага эмитированная самим банком, во-вторых, за привлеченные денежные средства, которые потом выступят в качестве выдаваемых кредитов, банк уже заплатил проценты, кото­рые не наблюдаются при вексельном кредитовании. По време­ни кредитования вексельные кредиты делятся на постоянные и единовременные. При постоянном кредитовании заемщик может использовать кредит в определенных пределах в тече­ние некоторого времени несколько раз, а при единовременном кредитовании вся сумма кредита может быть использована один раз.