Оценка финансового состояния организации (предприятия)

Содержание

 

Введение…………………………………………………………………………..3

1. Теоретические и методические  аспекты финансового состояния предприятия………………………………………………………………………6

1.1. Понятие финансового состояния предприятия…………………………...6

1.2. Информационная база  анализа финансового состояния предприятия..10

1.3. Методы финансового анализа…………………………………………….12

1.4.  Порядок проведения анализа финансового состояния предприятия…16

2. Анализ и оценка финансового состояния предприятия ООО «Интер»….17

2.1. Краткая характеристика предприятия, анализ имущества и источников его формирования………………………………………………………………17

2.2. Оценка ликвидности и платежеспособности предприятия…………….18

2.3. Оценка прибыли и рентабельности предприятия………………………20

2.4. Оценка вероятности банкротства…………………………………………20

3. Мероприятия по улучшению эффективности финансового состояния ООО «Интер»………………………………………………………………………….21

3.1. Пути повышения платежеспособности организации…………………...22

3.2. Предложения по развитию деятельности ООО «Интер» …………….25

Заключение……………………………………………………………………..28

Список использованной литературы…………………………………………32

Приложения

 

 

 

 

 

Введение

     Развитие концепции рыночного хозяйствования происходит с учетом множества трудностей, которые являются специфическими для современного состояния отечественной экономики. Причины этого обусловлены как самой сутью состояния отечественной рыночной экономики, при которой на будущие результаты инвестиционной или иной предпринимательской деятельности существенно влияют сбои в экономической политике страны и многочисленные факторы рыночной конъюнктуры, не зависящие от инвесторов, так и тем, что экономические явления и процессы подвержены воздействию большого числа неэкономических факторов (политические, экологические, социальные и др.).

     Одной из значимых экономических категорий рыночного хозяйствования является категория «финансовое состояние предприятия».

     Финансовое состояние предприятия - это комплексное понятие, которое определяется целой совокупностью производственно-хозяйственных факторов, и характеризуется системой показателей, отражающих наличие, размещение и использование финансовых ресурсов предприятия.

      Коммерческие организации работают в условиях неопределенности и повышенного риска. С одной стороны, они завоевали право свободно распоряжаться собственными средствами, самостоятельно заключать контракты, договора и сделки на внутреннем и внешнем рынке, что заставило предприятия самостоятельно заниматься проблемами поиска надежных партнеров и умения качественно оценивать их финансовую устойчивость и платежеспособность. С другой стороны, предприятия с большим интересом стали относиться к оценке собственных возможностей: могут ли они отвечать по своим обязательствам; эффективно ли используют имущество; рационально ли формируется капитал; окупаются ли вложенные в активы средства; целесообразно ли расходуется чистая прибыль и другие.

      Анализ финансового состояния предприятия приобретает особое значение в условиях мирового финансового кризиса, поскольку предприятия сталкиваются с необходимостью оценки своего собственного финансового положения и всестороннего изучения финансового положения своих партнеров, чем и выражается актуальность темы данной курсовой.

     Целью исследования курсовой является оценка сильных и слабых сторон финансового состояния предприятия.

     В соответствии с поставленной целью необходима реализация следующих основных задач:

- рассмотреть теоретические и методические аспекты финансового состояния предприятия;

- оценить финансовое состояние предприятия;

- выявить направления улучшения финансового состояния предприятия.

     Объект исследования – общество с ограниченной ответственностью «ИНТЕР».

     Предметом данного исследования является финансово-хозяйственная деятельность предприятия.

     В исследовании использовались методы экономического, математического и финансового анализа; сравнения и аналогии.

     Практическая значимость исследования заключается в проведении действительной оценки сильных и слабых сторон финансового состояния предприятия и, на основе полученных результатов, разработки для него мероприятий по улучшению финансового состояния.

     Структурно работа состоит из введения, трех глав, заключения, списка использованной литературы и приложений.

     Во введении раскрыта актуальность проблемы, определены предмет и объект исследования, сформулированы его цель и задачи.

     Первая глава рассматривает теоретические и методические аспекты финансового состояния, а именно: определены понятие финансового состояния предприятия, информационная база анализа финансового состояния предприятия и представлена методика анализа финансового состояния предприятия.

     Во второй главе проведена оценка финансового состояния предприятия на примере общества с ограниченной ответственностью «Интер». Здесь дана организационно-экономическая характеристика предприятия, проведен экспресс-анализ финансового состояния предприятия, а также анализ ликвидности и платежеспособности предприятия.

     По результатам проведенного анализа в третьей главе предложены направления улучшения финансового состояния предприятия. Эти направления условно разделены на две группы: мероприятия по повышению финансовой устойчивости предприятия и направления улучшения финансовых результатов предприятия.

     Методологической и теоретической основой исследования служат положения экономической теории по вопросам улучшения финансового состояния предприятия, работы отечественных и зарубежных ученых по проблемам финансовой стратегии и управления предприятием на основе данных финансового анализа.

     Для написания курсовой работы была использована годовая бухгалтерская отчётность ООО «Интер» за 2010-2012 годы.

     Основными источниками информации при анализе предприятия служат данные финансовой отчетности форма № 1 «Бухгалтерский баланс», форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках» поскольку отражают финансовое положение фирмы на отчетную дату, а также достигнутые им в отчетном периоде финансовые результаты.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Теоретические и методические  аспекты финансового состояния  предприятия

1.1. Понятие финансового  состояния предприятия

     В процессе снабженческой, производственной, сбытовой и финансовой деятельности происходит непрерывный процесс кругооборота капитала, изменяются структура средств и источников их формирования, наличие и потребность в финансовых ресурсах, изменяется финансовое состояние предприятия.

     Основная цель предприятия - получение максимальной прибыли - может быть достигнута при условии обеспечения устойчивого финансового состояния.

     В экономической литературе существуют различные определения финансового состояния. Так, в Современном Экономическом словаре под финансовым состоянием предприятия понимается «состояние экономического субъекта, характеризуемое наличием у него финансовых ресурсов, обеспеченностью денежными средствами, необходимыми для хозяйственной деятельности, поддержания нормального режима работы и жизни, осуществления денежных расчетов с другими субъектами».

     Балабанов И.Т. делает акцент на конкурентоспособности и дает следующее определение: «Финансовое состояние хозяйствующего субъекта - это характеристика его финансовой конкурентоспособности (т.е. платежеспособности, кредитоспособности), использования финансовых ресурсов и капитала, выполнения обязательств перед государством и другими хозяйствующими субъектами». В данном определении, как нам представляется, не делается акцент на само наличие финансовых ресурсов, а только на их использование, в то время как достаточность собственного капитала или собственных оборотных средств оказывает существенное воздействие на финансовое состояние предприятия.

     Савицкая Г.В. дает другое определение: «Финансовое состояние предприятия - это экономическая категория, отражающая состояние капитала в процессе его кругооборота и способность субъекта хозяйствования к саморазвитию на фиксированный момент времени».

     Определенным недостатком данного определения, является отсутствие акцента на ликвидность и платежеспособность хозяйствующего субъекта.

     Интересное определение дает Давыдова Л.В.: «Финансовое состояние предприятия является вышестоящей характеристикой его деловой активности и надежности. Оно определяет конкурентоспособность предприятия, его потенциал в деловом сотрудничестве, является гарантом эффективной деятельности, как самого предприятия, так и его партнеров».

     Шеремет А.Д. в своих работах определяет финансовое состояние предприятия как комплексное понятие, которое характеризуется размещением и использованием средств (активов) и характером источников их формирования (собственного капитала и обязательств, т.е. пассивов). В последних работах он предлагает другое определение финансового состояния: финансовое состояние предприятия выражается в соотношении его активов и пассивов, т.е. средств предприятия и их источников.

     С данной позицией мы полностью согласны, поэтому под финансовым состоянием, на наш взгляд, следует понимать следующее: финансовое состояние предприятия - это состояние его активов и их источников в процессе формирования, размещения и использования финансовых ресурсов.

     Финансовое состояние - это динамическая характеристика, которая изменяется в результате каждой хозяйственной операции предприятия. Им можно и нужно управлять.

     Правильное определение финансового состояния предприятия имеет большое значение не только для него самого, но и для акционеров и потенциальных инвесторов предприятия. Все пользователи финансовой отчетности - менеджеры, акционеры, инвесторы, различные кредиторы, налоговые службы, органы статистики и другие, ставят перед собой задачу провести анализ состояния предприятия и на его основе сделать выводы о направлениях своей деятельности по отношению к предприятию.

     Анализ факторов, определяющих финансовое состояние, способствует    выявлению резервов и росту эффективности производства.

     Финансовое состояние зависит от всех сторон деятельности предприятия: от выполнения производственных планов, снижения себестоимости продукции и увеличения прибыли, роста эффективности производства, а также от факторов в сфере обращения и связанных с организацией оборота товарных и денежных фондов – улучшения взаимосвязей с поставщиками сырья и материалов, покупателями продукции, совершенствования процессов реализации и расчетов.

     Финансовое состояние предприятия может быть:

-  абсолютно устойчивым - когда запасы и затраты предприятия меньше суммы собственного оборотного капитала и кредитов банков под товарно-материальные ценности; когда предприятие не зависит от внешних кредиторов;

-  нормально устойчивым – когда запасы и затраты равны сумме собственного оборотного капитала и кредитов банков под товарно-материальные ценности, т.е. гарантируется платежеспособность предприятия; когда предприятие использует “нормальные” источники средств - собственные и привлеченные;

-     неустойчивым (предкризисным), если нарушается платежный баланс, но сохраняется возможность восстановления его равновесия за счет привлечения временно свободных источников средств в оборот предприятия (резервного фонда, фондов накопления и потребления, кредитов банков на временное пополнение оборотных средств, повышения кредиторской задолженности над дебиторской и др.); если предприятие вынуждено привлекать дополнительные источники покрытия;

-  кризисным (предприятие находится на грани банкротства). Запасы и затраты больше суммы собственного оборотного капитала и кредитов банков на временное пополнение оборотных средств, кроме дополнительных источников покрытия предприятие имеет кредиты и займы, не погашенные в срок, а также просроченную кредиторскую и дебиторскую задолженность независимо от причин.

     Финансовое состояние предприятия считается устойчивым, если оно способно своевременно производить платежи, финансировать свою деятельность на расширенной основе.

     Для обеспечения финансовой устойчивости предприятие должно обладать гибкой структурой капитала, уметь организовать его движение таким образом, чтобы обеспечить постоянное превышение доходов над расходами с целью сохранения платежеспособности и создания условий для самопроизводства.

     Следовательно, финансовая устойчивость предприятия – это способность субъекта хозяйствования функционировать и развиваться, сохранять равновесие своих активов и пассивов в изменяющейся внутренней и внешней среде, гарантирующее его постоянную платежеспособность и инвестиционную привлекательность в границах допустимого уровня финансового риска.

     Устойчивость и стабильность финансового состояния любого предприятия зависят также от результатов его производственной, коммерческой и финансовой деятельности. Если производственный и финансовый планы успешно выполняются, то это положительно влияет на финансовое положение предприятия. И, наоборот, в результате недовыполнения плана по производству и реализации продукции происходит повышение ее себестоимости, уменьшение выручки и суммы прибыли и как следствие ухудшение финансового состояния предприятия и его платежеспособности .