Отчет по практике в машиностроительной организации ОАО "Копир"

 

 

 

 

 

 

 

Таблица 1.4.

 

Показатели, характеризующие  имущественное и финансовое положение

ОАО «Копир» за  2009, 2010, 2011г.г.

 

Наименование показателей	2009г.	2010г.	2011г.	Изменения +;-
				2002/2001	2003/2002
1	2	3	4	5	6
1.Актив баланса (стоимость имущества), АБ	113827	108022	115016	-5805	6994
2.Пассив баланса (источники формирования имущества), ПБ	113827	108022	115016	-5805	6994
3.Внеоборотные активы, ВА	64418	65623	54254	1205	-11369
4.Основные средства, ОС	53091	53735	42669	644	-11066
5.Оборотные активы, ОА	49409	42399	60762	-7010	18363
6.Материальные запасы, МЗ	21211	25874	34216	4663	8342
7.Дебиторская задолженность, ДЗ в том числе долгосрочная, ДЗД краткосрочная, ДЗК	20858   - 20858	12810   - 12810	19230   - 19230	-8048   - -8048	6420   - 6420
8.Денежные средства  и краткосрочные финансовые вложения, ДС	76	1013	6347	937	5334
9.Прибыль организации, ПО	-1641	4248	30017	5889	25769
10.Прибыль от реализации  продукции, ПР	4102	7985	32919	3883	24934
11.Нераспределенная прибыль, ПН	-	2936	14910	2936	11974
12.Чистая прибыль, ПЧ	-2830	2936	23034	5766	20098
13.Объем реализации, Р	82853	98452	165649	15599	67197
14.Собственный капитал, СК	49225	52152	75070	2927	22918
15.Заемный капитал (средства), ЗК	64602	55870	34965	-8732	-20905
16.Собственные оборотные средства, СОС	-15193	-13471	20816	-28664	34287
17.Производственные активы, ПА	74302	79609	76885	5307	-2724
18.Долгосрочные заемные средства, ДП	28	-	4981	-28	4981
19.Краткосрочные заемные средства, КП	3141	27904	17001	24763	-10903
20.Кредиторская задолженность, КЗ	61317	27841	17842	-33476	-9999
21.Сумма амортизации  по основным средствам и нематериальным активам, СА	39670	40670	43480	1000	3210
22.Легкореализуемые активы, ЛА	28873	24260	34197	-4613	9937
23.Среднереализуемые  активы, СА	13134	14336	17928	1202	3592
24.Краткосрочные обязательства, КО	64574	55861	34955	-8713	-20906
25.Чистые активы, АЧ	41961	52164	75080	10203	22916
26.Нематериальные активы, НА	2	-	-	-2	-

 

Данные таблицы 1.4. показывают, что  за анализируемый период общая стоимость  имущества организации постоянно  менялась, так в 2010 г. Сумма актива баланса уменьшилась по сравнению с 2009 г. на 5805 тыс. руб., а к     2011 г. она увеличилась на 6994 тыс. руб. и составила 115016 тыс. руб., соответственным образом изменялась и сумма пассива баланса.

В 2009 г. и 2011 г. большую часть актива баланса составляли внеоборотные активы, состоящие большей частью из основных средств, что говорит о финансовой неустойчивости организации. Об этом так же свидетельствуют данные пассива баланса, где доля заемного капитала превышает долю собственного. В 2009 г. их соотношение составляло 64602 тыс. руб. к 49225 тыс. руб. В 2010 г. ситуация немного улучшилась и уже к 2011 г. доля собственного капитала значительно превысила долю заемных средств, что способствовало усилению финансовой устойчивости организации. Увеличение в 2011 г. дебиторской задолженности на 6420 тыс. руб. оборотных активов организации на 18363 тыс. руб. и материальных запасов в их числе     на 8342 тыс. руб. свидетельствуют о формировании более мобильной структуре активов, способствующей ускорению оборачиваемости средств организации и наращивании ее производственного капитала.

Полученные в 2009 г. отрицательные  результаты прибыли говорят о  финансовой не благополучности организации,  убыток составил 1641 тыс. руб., но уже 2011 г. финансовое положение значительно улучшилось, прибыль организации составила 30017 тыс. руб., на что повлияло так же увеличение объемов реализации продукции, так в 2009 г. он составлял 82853 тыс. руб.,        а 2003 г. – 165649 тыс. руб.

Благоприятно на финансовом состоянии организации сказалось и увеличение суммы чистых активов, т.е. активов, непосредственно используемых в основной деятельности и приносящих доход, в 2009 г. их сумма составляла 41961 тыс. руб., в 2002 г. – 52164 тыс. руб., к 2011 г. она увеличилась на 22916 тыс. руб. и составила 75080 тыс. руб.

Анализируя изменения  кредиторской задолженности за изучаемый период, можно сделать вывод, что ее снижение к 2011 г. до 17842 тыс. руб. благоприятно отразилось на финансовом состоянии организации, т. к. превышение в три раза в 2009 г. кредиторской задолженности над дебиторской свидетельствовало о нестабильном финансовом состоянии организации.

Более объективную оценку финансового  состояния организации можно  будет дать после расчета показателей, характеризующих рентабельность организации, ее деловую активность, финансовую устойчивость и ликвидность, которые рассчитываются по данным таблицы.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава 2. Теоретические  основы финансового состояния предприятия

 

2.1 Оценка финансовой устойчивости предприятия

 

Финансовая устойчивость оценивается  системой показателей, характеризующих  различые направления как пополнения  так и расходования денежных средств. Одним из важнейших факторов является наличие и использование оборотных средств предприятия.

Важнейшими показателями, характеризующими рыночную устойчивость предприятия, являются:

коэффициент финансовой автономности (независимости) – удельный вес собственного капитала в общей сумме капитала.

К_фа= стр.490 / стр.700 (см. баланс предприятия Приложение 1.)

К_{фа 1999}  =63993/87087=0,73

К_{фа 2000} = 51880/91833=0,56

К_{фа 2001} = 51880/91833=0,56

Коэффициент автономии за отчетный период на анализируемом предприятии  уменьшился, хотя его значение выше номинальной величины 0,5, что свидетельствует о финансовой независимости предприятия. Значение коэффициента автономии больше или равно 0,5 означает, что все обязательства предприятия могут быть покрыты его собственными средствами.

коэффициент финансовой устойчивости – показывает отношение собственных и приравненных к ним средств предприятия к валюте баланса:

К_фу = (стр.490 + стр.590) / стр.700

К_фу1999 =(63993+350)/87087=0,74

К_{фу 2000} = (51880 +203)/91833=0,57

К_{фу 2001} = (51880 +203)/91833=0,57

Устойчивость финансового состояния  к концу года снизилась за счет уменьшения собственного оборотного капитала и увеличения кредиторской задолженности.

Коэффициент обеспеченности оборотных активов  собственными оборотными средствами – показывает отношение собственного оборотного капитала к оборотным активам.

Он характеризует наличие собственных  средств у предприятия, необходимых  для его финансовой устойчивости. Он определяется как отношение разности между объемами источников собственных  средств (с.490) и фактической стоимостью основных средств и прочих внеоборотных активов (с.190) к фактической стоимости находящихся в наличии у предприятия оборотных средств в виде производственных запасов, готовой продукции, денежных средств, дебиторских задолженностей и прочих оборотных активов (с.290).

К_об = (стр.490 – стр. 190) / стр.290

К_об1999 = (63993 –63111) /23976 = 0,04

К_об2000 = (51880 –52333) /39500 =-0,01

К_об2001 = (51880 –52333) /39500 =-0,01

Этот коэффициент показывает, что  оборотные активы предприятия не обеспечены собственными средствами. Эти показатели говорят неудовлетворительном финансовом состоянии предприятия. Разумные размеры привлечения заемного капитала способны улучшить финансовое состояние предприятия, а чрезмерные – ухудшить его. 

Коэффициент маневренности собственного капитала. Он показывает, какая часть собственного капитала находится в обороте, т.е. в той форме, которая позволяет свободно маневрировать этими средствами. Обеспечение собственных текущих активов собственным капиталом является гарантией устойчивости финансового состояния при неустойчивой кредитной политике. Коэффициент должен быть достаточно высоким, примерно 0,5 чтобы обеспечить гибкость в использовании собственных средств предприятия. Он вычисляется как отношение собственного оборотного капитала (с.490 - с.190) к общей его сумме (с.490).

К_м = (стр.490 – стр. 190) / стр.490

К_{м 1999} = (63993 – 63111) / 63993 = 0,01

К_{м 2000} = (51880 – 52333) / 51880 = -0,01

К_{м 2001} = (51880 – 52333) / 51880 = -0,01

 Значение коэффициента говорит  о низком уровне финансовой  устойчивости предприятия.

Насколько оптимально соотношение  собственного и заемного капитала, во многом зависит финансовое положение  предприятия. Ухудшение финансового  состояния предприятия сопровождается «проеданием» собственного капитала и  неизбежным «залезанием в долги». Тем самым падает финансовая устойчивость, т.е. финансовая независимость предприятия, способность маневрировать собственными средствами, достаточная финансовая обеспеченность бесперебойного процесса деятельности. Выработка правильной финансовой стратегии поможет многим предприятиям повысить эффективность своей деятельности (таб.2).

 

Таблица 2.

Показатели оценки финансовой устойчивости предприятия

Показатель	Коэффициенты
	1999г.	2000г.	2001г.	Отклонение
				2000г к 1999 г	2001г к 2000 г
Удельный вес собственного капитала в общей валюте баланса, Кфа	0,73	0,56		-0,17
Коэффициент финансовой устойчивости Кфу	0,74	0,57		-0,17
Коэффициент обеспеченности оборотных  активов собственными оборотными средствами, Коб	0,04	-0,01		-0,05
Коэффициент маневренности собственного капитала, Км	0,01	-0,01		-0,02

2.1 Анализ платежеспособности  предприятия

 

Одним из показателей, характеризующих  финансовое положение предприятия, является его платежеспособность, т.е. возможность наличными денежными  ресурсами своевременно погасить свои платежные обязательства.

Оценка платежеспособности осуществляется на основе характеристики ликвидности текущих активов, т.е. времени, необходимого для превращения  их в денежную наличность. Понятия  платежеспособности и ликвидности  очень близки, но второе более емкое. От степени ликвидности баланса зависит платежеспособность. В то же время ликвидность характеризует не только текущее состояние расчетов, но и перспективу.

Наиболее распространенными показателями ликвидности являются:

1 .Коэффициент текущей ликвидности (Ктл) характеризует платежные возможности предприятия при условии своевременных расчетов с дебиторами, благоприятной реализации готовой продукции, а также в случае сложного финансового положения продажи прочих материальных средств. это есть отношение разности стр.(290-220-230) баланса предприятия к сумме срочных обязательств стр.(610+620+630+670), он должен быть больше или равен 2.

Ктл₁₉₉₉ = (23976-1606-0)/(0+22629+115+0)=22370/22744=0,98

Ктл₂₀₀₀ = (39500-2669-0)/(0+39535+215+0)=36831/39750=0,93

2 Коэффициент критический ликвидности (Ккр.л). Характеризует прогнозируемые возможности предприятия при условии своевременных расчетов с дебиторами. Равен отношению разности стр.(290-210-220-230) баланса предприятия к сумме срочных обязательств стр.(610+620+630+670), он должен быть больше или равен 1.

Ккрл₁₉₉₉ =(23976-9104-1606-0)/(0+22629+115+0)=13266/22744=0,58

Ккрл ₂₀₀₀=(39500-17880-2669-0)/(0+39535+215+0)=18951/39750=0,48

3.Коэффициент абсолютной ликвидности (Ка.л). Характеризует платежеспособность предприятия на дату составления баланса. Равен отношению суммы краткосрочных финансовых. вложений и денежных средств стр.(250+260) баланса предприятия к сумме срочных обязательств стр.(610+620+630+670),  он должен быть больше или равен 0,2-0,5.

Кал ₁₉₉₉=(0+101)/(0+22629+115+0)= 101/22744=0,004

Кал ₂₀₀₀=(0+296)/(0+39535+215+0)=296/39750=0,007

Т.о. видим, что значение коэффициентов не только ниже нормы, но и присутствует тенденция к  их снижению.

2.3 Оценка показателей  рентабельности предприятия

 

Рентабельность предприятия характеризует целый ряд показателей. Показатели рентабельности – это относительная характеристика финансовых результатов и эффективности деятельности предприятия.

Рассмотрим некоторые из них.