Анализа финансового состояния организации на примере ООО «Роза Ветров»

  Перспективным анализом называют анализ результатов хозяйственной деятельности с целью определения их возможных значений в будущем [21].

  Раскрывая картину будущего, перспективный анализ обеспечивает управляющему решение задач стратегического управления.

В практических методиках  и исследованиях задачи перспективного анализа конкретизируются по: объектам анализа; показателям деятельности; наилучшее обоснование перспективных  планов.

Перспективный анализ как  разведка будущего и научно-аналитическая основа перспективного плана тесно смыкается с прогнозированием, и такой анализ называют прогнозным.

 

 1.3. Особенности учета финансового состояния организации для целей диагностики

Основное  назначение финансового учета –  удовлетворить информационные потребности достаточно широкого круга лиц, имеющих отношение к предприятию. В последнее время появился специальный термин “Stakeholders”, который как раз и обозначает эту группу лиц. Основными стейкхолдерами организации являются [20]:

• инвесторы, вкладывающие в компанию свой капитал с определенной долей риска в целях получения дохода на него;
• кредиторы, временно предоставляющие предприятию заем в обмен на некоторый заранее установленный доход, и заинтересованные в информации, позволяющие им определить, будут ли своевременно осуществлены выплаты по кредиту;
• менеджеры организации, поскольку финансовая информация позволяет сделать наиболее достоверную оценку эффективности управления организацией;
• работники организации, заинтересованные в получении информации о способности организации своевременно выплачивать зарплату, производить пенсионные и прочие выплаты;
• поставщики, заинтересованные в информации, позволяющей им определить, будут ли своевременно выплачены полагающиеся им суммы;
• потребители (клиенты организации), заинтересованные в стабильности поставок, как следствие финансовой респектабельности организации;
• общественные и государственные организации, поскольку от успешного функционирования организации зависит благосостояние экономической инфраструктуры региона.

            Существенной особенностью системы  финансового учета является то, что ее главным потребителем  являются налоговые органы, которые  выдвигают систему очень громоздких  требований по отчетности. Эта  система постоянно меняется, так  что новые правила часто входят в противоречие со старыми. В целом, это приводит к постоянной “головной боле” бухгалтеров и их патологической боязни совершить ошибку, нарушив какое-либо правило. В то же время основные стейкхолдеры не имеют возможности получить доступ к финансовой информации по предприятию и разобраться в ее содержании, даже каким-либо образом добыв бухгалтерские отчеты. Проведенная реформа системы бухгалтерского учета приблизила форматы баланса и отчета о прибыли к международным стандартам и ввела новый для отчетности документ – отчет о движении денег. Тем не менее, существующая система бухгалтерского учета и отчетности все еще остается громоздкой.

          Рассмотрим систему требований, которые предъявляются к системе  в целом. Главное требование, предъявляемое к системе финансового учета и отчетности, которое определяет совокупность всех основных требований и принципов, состоит в том, чтобы система была полезной для ее пользователей. Ниже приводится краткая характеристика основных элементов этой системы.

             Прежде всего, рассмотрим требования  к качеству информации, представляемой  в финансовой системе. Эти требования  принято подразделять на основные  и второстепенные.

  К числу основных требований относятся:

• требование значимости (ценности) для пользователя информации; 
• требование надежности.

Требование значимости информации для пользователя включает следующие три фактора:

• своевременность, предполагающая, что информация должна поступить пользователю “свежей”, т.е. не устаревшей, в противном случае она перестанет отражать реальное состояние организации;
• прогностическая ценность, т.е. способность информации служить основой для надежного предсказания дальнейших перспектив работы организации;
• ценность обратной связи, которая дает возможность пользователю информации установить, насколько верны были оценки перспектив работы компании, сделанные ранее.

  Требование надежности финансовой информации означает адекватное отражение ею экономических реалий деятельности организации. Более детально, надежность финансовой информации означает:

• достоверность описания деятельности организации, т.е. финансовая информация должна отражать экономическую сущность операций организации, а не их формальную сторону;
• проверяемость, т.е. обеспечение возможности проведения аудиторских проверок отчетности вплоть до проверки достоверности первичных документов;
• нейтральность (непредвзятость) отчетности, т.е. отсутствие у ее составителей намерения склонить ее пользователей к определенному решению, например, продаже части активов.

  К числу дополнительных требований принадлежат:

• сопоставимость, которая означает возможность сравнения данных финансовой отчетности о работе конкретного организации с другими данными, выбираемыми по широкому набору признаков;
• постоянство, которое обеспечивает соблюдение одних и тех же процедур составления отчетности в рамках одного учетного периода (года), т.е. организация не имеет право менять, например, процедуру учета товарно-материальных запасов посредине учетного периода.

            Качество и полезность финансовой отчетности зависят от принципов, на которых базируется финансовый учет, а также на существующих ограничениях на включение данных в отчеты.

          Важнейшими принципами, лежащими  в основе финансовых отчетов,  являются принципы начисления и непрерывности функционирования.

Непрерывность функционирования предполагает, что  организация будет продолжать свою деятельность непрерывно в обозримом  будущем, т.е. нет ни намерения, ни потребности  в его ликвидации. Как только становится известным решение о полном или частичном прекращении деятельности, активы и пассивы должны быть оценены с учетом возможных потерь при ликвидации.

           Принцип начисления гласит: «Все, что “произошло” в течение  отчетного периода, должно найти  отражение в финансовых отчетах организации, независимо от того, когда производятся расчеты по операциям в денежной форме».

           Близким к этому принципу является  принцип соответствия, который означает, что в данном отчетном периоде  отражаются только те расходы, которые обусловили получение доходов этого отчетного периода.

Ниже  приведено краткое определение  остальных принципов.

Принцип денежного измерения: финансовый учет оперирует данными в денежном представлении [13].

Принцип хозяйственной единицы (автономности организации): бухгалтерские счета организации должны быть отделены от счетов его владельцев и работников.

Принцип себестоимости (исторической стоимости): финансовый учет оперирует себестоимостью средств (активов) (покупной стоимостью), а не их рыночной стоимостью.

Принцип консерватизма: увеличение суммы капитала признается только тогда, когда это  становится вполне определенным событием; уменьшение капитала признается, когда  это становится вполне возможным.

Принцип определения дохода: доходы учитываются, когда продукция или услуги передаются клиенту.

Согласно  международным стандартам бухгалтерского учета (МСБУ) финансовая отчетность организации  включает следующие основные компоненты:

• баланс;
• отчет о прибылях и убытках;
• отчет о движении денежных средств;
• пояснения к финансовой отчетности.

Следует специально подчеркнуть, что назначение этих отчетов состоит не в том, чтобы просто констатировать состояние  организации на какой-либо момент времени  или за какой либо период времени, а в том, чтобы дать возможность стейкхолдерам организации проанализировать это состояние и сделать вывод о причинах возможного ухудшения деятельности организации и наметить пути дальнейшего развития.

Итак, анализ финансового  состояния  - организации - изучение ключевых параметров и коэффициентов, дающих объективную картину финансового состояния организации: прибыли и убытков, изменений в структуре активов и пассивов, расчетах с дебиторами и кредиторами, ликвидности, устойчивости и т.д. Общий анализ организации - анализ показателей, которые позволяют охарактеризовать проблемы организации с точки зрения персонала, оборудования, технологии, эффективности производственной деятельности, сбыта, управления и планирования.

            Проведение анализа финансового  состояния имеет большое значение как для управленческого аппарата той или иной компании, так и для многих элементов внешней среды  - поставщиков услуг, инвесторов и кредиторов.

 

1.4. Методика проведения анализа и оценки финансового состояния организации

Методика анализа финансового состояния предназначена для обеспечения управления финансовым состоянием организации и оценки финансовой устойчивости его деловых партнеров в условиях рыночной экономики. Она включает элементы, общие как для внешнего, так и внутреннего анализа.

Методика А. Д. Шеремета и Р.С. Сейфулина включает следующие  блоки анализа: общая оценка финансового состояния и его изменения за отчетный период; анализ финансовой устойчивости организации; анализ ликвидности баланса, анализ деловой активности и платёжеспособности организации [27].

Под анализом финансовой отчетности организации понимается выявление взаимосвязей и взаимозависимостей между различными показателями его финансово-хозяйственной деятельности, включёнными в отчётность.

Детализация процедурной  стороны методики анализа финансового состояния зависит от поставленных целей, а также различных факторов информационного, методического, кадрового и технического обеспечения.

Исходной базой анализа  финансового состояния являются данные бухгалтерского учёта и отчётности, аналитический просмотр которых должен восстановить все основные аспекты хозяйственной деятельности и совершённых операций в обобщённой форме, т.е. с необходимой для анализа степенью агрегирования.

Одним из важных приёмов  анализа отчётности является "чтение" форм отчётности и изучение абсолютных величин, представленных в этих формах. "Чтение" отчётности или простое ознакомление с ней позволяет сделать выводы об основных источниках привлечения средств организации, направлениях их вложения, основных источниках полученной организацией прибыли за отчётный период, основных источниках денежных средств и оборотных активов, применяемых методах учёта и изменениях в них, организационной структуре организации и направлениях его деятельности, дивидендной политики и т.д. Однако эта информация, несмотря на всю её значимость для принятия управленческих решений, не позволяет оценить динамику основных показателей деятельности компании, её место среди аналогичных предприятий страны и мирового рынка.

Основными показателями для оценки финансового состояния организации являются:

• уровень обеспеченности собственными оборотными средствами;
• степень соответствия фактических запасов активов нормативным и величине, предназначенной для их формирования;
• величина иммобилизации оборотных средств;
• оборачиваемость оборотных средств и платёжеспособность.

Важнейшим этапом анализа  финансового состояния организации  является определение наличия собственных и приравненных к ним средств, выявление факторов, повлиявших на их изменение в изучаемом периоде. Для расчета наличия собственных и приравненных к ним оборотных средств применяются следующие показатели:

а) источники собственных  средств;

б) источники средств, приравненных к собственным;

в) вложение средств в  основные фонды и внеоборотные активы

На их основе рассчитывается наличие собственных и приравненных к ним средств.

Отдельно проводится анализ основных составляющих собственных  и приравненных к ним средств  – оборотной части уставного  фонда и средств, являющихся непосредственной собственностью организации. Прибыль, находящаяся в обороте, исчисляется как разница между балансовой прибылью и суммой использованной и отвлечённой прибыли.

Далее проводится анализ обеспеченности организации собственными оборотными средствами. При этом сопоставляется фактическое их наличие с нормативом, который также утратил своё значение в настоящее время. Организация частной собственности само решает вопрос об объёме денежных средств и имущества в обороте. Единственным регулятором государства в данном вопросе является соблюдение условия – выплаты пайщикам не должны влиять на величину Уставного фонда, т. е. уставный фонд не может быть источником платежей участникам, выплата производятся непосредственно из прибыли.

В данной методике также  включают в анализ финансового состояния понятие иммобилизации (отвлечения) оборотных средств.

Иммобилизацией считается:

• превышение средств и затрат на капитальное строительство над источниками финансирования;
• задолженности;
• расходы, не перекрытые средствами специальных фондов и целевого финансирования.