История кредитной системы Кыргызской Республики

                                     Содержание

Введение………………………………………………………………………….2

История кредитной системы Кыргызской Республики………………………..3

Становление кредитной системы……………………………………………….5

Кредит и его принципы………………………………………………………….7

Совершенствование кредитной системы……………………………………..13

Заключение ……………………………………………………………………..20

Список литературы………………………………………………………………21

                                           Введение

После распада Советского Союза экономика Кыргызской Республики оказалась в кризисном положении. Множество предприятий различных отраслей промышленности и сельского хозяйства, в основном крупные, не производят продукцию, либо производят ее частично. На это влияет множество причин и в первую очередь, отсутствие временно свободных денежных средств на счетах предприятий, необходимых на перестройку их деятельности, в соответствии с изменившимися потребностями. Также, существенное значение имеет степень свободы прохождения платежей между предприятиями.

Актуальность данной работы заключается в рассмотрении проблем и перспектив развития кредитной системы Кыргызстана, ее роли в экономике в свете происходящих экономических преобразований, перехода от командно-административной экономики к рыночной.

В результате в Кыргызской республике, законодательно сформировалась двухуровневая банковская система:

I уровень - Национальный Банк Кыргызстана;

II -.уровень- коммерческие банки и другие финансово-кредитные учреждения, осуществляющие отдельные банковские операции. Хотелось бы обратить внимание на то, что банковская система является ключевой частью финансовой системы страны, концентрирующей основную массу кредитных и финансовых операций, но следует отметить и наличие парабанковской системы - небанковских специализированных кредитно-финансовых организаций, ведущих операции в определенных сегментах финансового рынка или ориентирующихся на обслуживание определенных типов клиентуры.

Цель данной работы состоит в том, чтобы осветить вопросы связанные с формированием кредитной системы Кыргызстана, выявить и рассмотреть основные проблемы связанные с этим процессом.

      История кредитной системы Кыргызской Республики

В бывшем СССР Кыргызстан был одной из самых бедных республик и одновременно одной из самых экономически зависимых от бывшей метрополии. Доля внешней торговли составляла 5,98 % ВВП. Эта относительно большая доля межреспубликанской торговли в ВВП была следствием решений центральных плановых органов, которые административно навязывали республике (впрочем, как и всем остальным регионам СССР) определенную производственную специализацию, например, по овцеводству и производству шерсти, производству электроэнергии на гидроэлектростанциях, производству определенных компонентов для электронной промышленности. Крайним примером такой специализации, связанной с политическими обязательствами СССР, был огромный импорт кубинского сахара, который рафинировался и расфасовывался в Кыргызстане, а потом его большая часть продавалась остальным республикам.

Основой кредитной системы исторически являются банки. Первые предшественники современных банков возникли во Флоренции и Венеции (1587 г.) на основе меняльного дела — обмена денег различных городов и стран1. Главными операциями банков были прием денежных вкладов и безналичные расчеты. Позднее по такому принципу возникли банки в Амстердаме (1609 г.) и Гамбурге (1618 г.). Последние специализировались на обслуживании торговли, и такая важная функция как выпуск кредитных денег у них не была развита.

При обретении Кыргызстаном суверенитета на базе Госбанка был создан Национальный банк Кыргызской Республики на основе концепции, принятой в странах с развитой рыночной экономикой.

Уровень капитальных вложений в Кыргызской Республике резко сократился за несколько лет, последовавших после обретения независимости и экономического кризиса, охватившего страны СНГ. Государственные капитальные вложения снизились в 1996 г. на 65% против 199! г. (в сопоставимых ценах). Одной из причин падения инвестиционной активности явилось отсутствие своевременной и адекватной рыночным изменениям переоценки основных фондов и индексации оборотных средств предприятий в связи с либерализацией цен. Именно это привело к значительному обесценению инвестиционных ресурсов и прежде всего амортизационных накоплений. В целях недопущения дальнейшего обесценения инвестиционных ресурсов решением Правительства республики проведена переоценка основных средств на 1 января 1996 г. К ослаблению инвестиционной активности привело также ограничение спроса на кредитные ресурсы из-за повышения учетной ставки банковского кредита, уровень которой был в 1995 г. в 10 раз выше уровня рентабельности промышленности. Сложилась достаточно тревожная ситуация, при которой прогрессирующая деградация основных фондов в промышленности, износ которых достиг 50%, не компенсируется новыми капитальными вложениями, что ведет к усилению технологической отсталости практически всех секторов экономики.

В последнее время осуществляется подготовка и реализация крупных инфраструктурных проектов с привлечением внешней помощи: реконструкция автодороги "Бишкек - Ош", модернизация и реконструкция международного аэропорта "Манас", строительство высоковольтных линий "Кеминь - Нарын" и "Фрунзенская - Кеминь", химфармзавода в г. Бишкек, реконструкция ТЭЦ-1, тепловых и электрических сетей, а также ряда гостиничных комплексов в г. Бишкек.

Европейским банком реконструкции и развития. Она существенно повышает как внутренние, так и международные возможности системы связи республики.

Отправной точкой создания двухуровневой банковской системы можно назвать июнь 1991 г., когда были приняты законы "О Государственном банке Республики Кыргызстан (о резервной системе республики)" и "О банках и банковской деятельности в Республике Кыргызстан". В марте 1992 г. Государственный банк был преобразован в Национальный, а в декабре того же года был введен в действие Закон "О Национальном банке Республики Кыргызстан", а также Закон в новой, значительно переработанной редакции "О банках и банковской деятельности в Республике Кыргызстан". На базе государственных банков стали образовываться акционерные банки, учредителями которых выступали как юридические, так и физические лица. Появились банки с иностранными учредителями. Был учрежден и единственный пока частный банк. На конец 1996 г. насчитывался 21 коммерческий банк, которые имели на территории республики 120 филиалов.

В дальнейшем развитии денежно-кредитной сферы были достигнуты безусловные успехи (в основном - как результат деятельности Национального банка), и в то же время проявились серьезные недостатки в функционировании коммерческих банков.

                               Становление кредитной системы

В связи с постоянно нарастающим инфляционным давлением из-за пределов республики и несогласованностью мер экономической политики стран СНГ, в мае 1993 г. было принято решение о выходе Кыргызской Республики из рублевой зоны и введении национальной валюты - сома. Данная мера позволила проводить самостоятельную финансовую и денежно-кредитную политику и осуществлять контроль над экономической ситуацией в республике.

Главнейшими достижениями проводимой денежно-кредитной политики являются существенное замедление темпов внутренней инфляции и стабилизация обменного курса национальной валюты (вплоть до IV квартала 1996 г., когда сом подвергся существенному обесценению, которое в целом по итогам 1996 г. составило около 50%). В марте 1995 г. Кыргызстан присоединился к VIII статье Устава МВФ, что ознаменовало собой переход национальной валюты к конвертируемости.

Становление системы коммерческих банков проходило нелегко, что обусловливалось наложением ряда факторов: сложной макроэкономической ситуацией, отсутствием либо несовершенством законодательной базы, отсутствие опыта работы банков в новых условиях. В 1994— 1995 гг. банковская система находилась в состоянии кризиса, вызванного наличием значительной суммы невозвратных долгов по кредитам, в результате чего у крупных бывших государственных банков фактически был отрицательный капитал. И хотя некоторые новые коммерческие банки сразу стали работать достаточно успешно, их малый удельный вес не мог оказать существенного влияния на ситуацию в целом.

С момента образования двухуровневой банковской системы Национальный банк вырабатывает стратегию и регулирует развитие денежно-кредитных отношений в республике. По закону "О Национальном банке Республики Кыргызстан" основной целью его функционирования является поддержание стабильности национальной валюты - сома. Однако в условиях плавающего обменного курса доллара США к сому это положение подразумевает неявную цель - снижение темпов инфляции (потребительских цен). В Национальном банке произошли существенные как количественные, так и качественные изменения. Важным событием явилось введение национальной валюты в мае 1993 г. С целью обуздания инфляции с 1994 г. проводилась достаточно жесткая денежная политика. Была прекращена практика выдачи ссуд предприятиям, кредитные и валютные ресурсы Национального банка распределялись посредством проведения аукционов, то есть по рыночной цене. Кредит Правительству на покрытие дефицита государственного бюджета уменьшался как в абсолютном, так и в относительном выражении.

Рынок государственных ценных бумаг представлен казначейскими обязательствами (КО) и государственными казначейскими векселями со сроками обращения в три, шесть и двенадцать месяцев. Первоначально, в 1993- 1994 гг. Национальный банк эмитировал ГКВ самостоятельно, с 1995 г. он выступает в качестве агента Казначейства, проводя аукционы по продаже ГКВ. В настоящее время 11 банков получили право выступать в качестве первичных дилеров. С целью привлечения физических лиц их заявки удовлетворяются в безусловном порядке по средневзвешенной процентной ставке аукциона. Если в 1994- 1995 гг. спрос в основном приходился на трехмесячные ГКВ, в 1996 г. произошло повышение спроса на шестимесячные ГКВ, что связано, по-видимому, со стабилизацией темпов инфляции и их более высокой доходностью.

Наиболее значительные изменения в отраслевой структуре кредитной задолженности декабре произошли в области кредитования торговли и строительства. Так, объем кредитов, вложенных в торговлю сократился на 291,6 млн. сомов, в результате чего их доля снизилась с 43,1 до 33,01 %. а объем кредитов, направленных в строительство, напротив возрос (на 110,3 млн. сомов), при этом их удельный вес увеличился с 5,97% в ноябре до 13,7% в декабре.

Общий объем выданных в декабре кредитов возрос по сравнению с прошлым месяцем на 36,7 млн. сомов и составил 293 млн. сомов. При этом сумма кредитов, выданных в иностранной валюте, I продолжала сокращаться, в связи с чем их доля в общем потоке новых кредитов снизилась с 80,6 до 60 6% Довольно низкий уровень девальвации национальной валюты, сложившийся в декабре, повлек за собой увеличение спроса на сомовые кредиты, объем которых возрос в отчетном периоде в 2,3 р. за и достиг 117,2 млн. сомов.

                              Кредит и его принципы

Кредит - предоставление денег или товаров в долг, как правило, с уплатой процентов; стоимостная экономическая категория, неотъемлемый элемент товарно-денежных отношений2. Возникновение кредита связано непосредственно со сферой обмена, где владельцы товаров противостоят друг другу как собственники, готовые вступить в экономические отношения.

Возможность возникновения и развития кредита связаны с кругооборотом и оборотом капитала. В процессе движения основного и оборотного капитала происходит высвобождение ресурсов. Средства труда используются в процессе производства длительное время, их стоимость переносится на стоимость готовой продукции частями. Постепенные восстановление стоимости основного капитала в денежной форме приводит к тому, что высвобождающиеся денежные средства оседают на счетах предприятий. Вместе с тем на другом полюсе возникает потребность в замене изношенных средств труда и достаточно крупных единовременных затратах. Аналогичные по своему характеру процессы происходят и в движении оборотного капитала. Более того, здесь колебания в кругообороте и обороте проявляют себя более разнообразно. Так, в силу сезонности производства, неравномерных поставок и другого происходит несовпадение времени создания и обращения продукции. У одних субъектов появляется временный избыток средств, у других - их недостаток. Это создаёт возможность возникновения кредитных отношений, то есть кредит разрешает относительное противоречие между временным оседанием средств и необходимостью, их использования в хозяйстве.

Кредитные отношения в экономике базируются на определенной методологической основе, одним из элементов которой выступают принципы, строго соблюдаемые при практической организации любой операции на рынке ссудных капиталов. Эти принципы стихийно складывались еще на первом этапе развития кредита, а в дальнейшем нашли прямое отражение в общегосударственном и международном кредитном законодательствах:

Возвратность кредита

Этот принцип выражает необходимость своевременного возврата полученных от кредитора финансовых ресурсов после завершения их использования заемщиком. Он находит свое практическое выражение в погашении конкретной ссуды путем перечисления соответствующей суммы денежных средств на счет предоставившей ее кредитной организации (или иного кредитора), что обеспечивает возобновляемость кредитных ресурсов банка как необходимого условия продолжения его уставной деятельности. В отечественной практике кредитования в условиях централизованной плановой экономики существовало неофициальное понятие "безвозвратная ссуда". Эта форма кредитования имела достаточно широкое распространение, особенно в аграрном секторе, и выражалась в предоставлении государственными кредитными учреждениями ссуд, возврат которых изначально не планировался из-за кризисного финансового состояния заемщика. По своей экономической сущности безвозвратные ссуды являлись скорее дополнительной формой бюджетных субсидий, осуществляемых через посредничество государственного банка, что традиционно осложняло кредитное планирование и вело к постоянной фальсификации расходной части бюджета. В условиях рыночной экономики понятие безвозвратной ссуды столь же недопустимо, как, например, понятие планово-убыточное частное предприятие".

Срочность кредита

Он отражает необходимость его возврата не в любое приемлемое для заемщика время, а в точно определенный срок, зафиксированный в кредитном договоре или заменяющем его документе. Нарушение указанного условия является для кредитора достаточным основанием для применения к заемщику экономических санкций в форме увеличения взимаемого процента, а при дальнейшей отсрочке (в нашей стране — свыше трех месяцев) — предъявления финансовых требований в судебном порядке. Частичным исключением из этого правила являются так называемые онкольные ссуды, срок погашения которых в кредитном договоре изначально не определяется. Эти ссуды, достаточно распространенные в XIX— начале XX вв. (например, в аграрном комплексе США), в современных условиях практически не применяются, прежде всего из-за создаваемых ими сложностей в процессе кредитного планирования. Кроме того, договор об онкольном кредите, не определяя фиксированный срок его погашения, четко устанавливает время, имеющееся в распоряжении заемщика с момента получения им уведомления банка о возврате полученных ранее средств, что в какой-то степени обеспечивает соблюдение рассматриваемого принципа.