Управление финансами

Содержание

Введение…………………………………………………………………………...3

1 Место и роль дебиторской и кредиторской задолженности в системе финансов предприятия……………………………………………………………5

2 Методика анализа дебиторской и кредиторской задолженности…………..13

3 Особенности управления дебиторской и кредиторской задолженностью в условиях рыночных отношений………………………………………………..20

Заключение………………………………………………………………………28

Список литературы………………………………………………………………30

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение

В процессе финансово-хозяйственной  деятельности у предприятия постоянно  возникает потребность в проведении расчетов со своими контрагентами, бюджетом, налоговыми органами. Отгружая произведенную  продукцию или оказывая некоторые  услуги, предприятие, как правило, не получает деньги в оплату немедленно, т.е. по сути кредитует покупателей.

Поэтому в течение периода  от момента отгрузки продукции до момента поступления платежа  средства предприятия омертвлены в  виде дебиторской задолженности, уровень  которой определяется многими факторами: вид продукции, емкость рынка, степень  насыщенности рынка данной продукцией, условия договора, принятая на предприятии  система расчетов и др. Последний  фактор особенно важен для финансового  менеджера.

Управление дебиторской  и кредиторской задолженностью предполагает прежде всего контроль за оборачиваемостью средств в расчетах как со стороны продавцов, так и со стороны покупателей. Ускорение оборачиваемости в динамике рассматривается как положительная тенденция. Большое значение имеет отбор потенциальных покупателей и определение условий оплаты товаров, предусматриваемых в контрактах. Резкое увеличение дебиторской задолженности и ее доли в оборотных активах может свидетельствовать о неосмотрительной кредитной политике предприятия по отношению к покупателям, либо об увеличении объема продаж, либо неплатежеспособности и банкротстве части покупателей. Сокращение дебиторской задолженности оценивается положительно, если это происходит за счет сокращения периода ее погашения. Если же дебиторская задолженность уменьшается в связи с уменьшением отгрузки продукции, то это свидетельствует о снижении деловой активности предприятия. Кроме того, замораживание средств в дебиторской задолженности приводит к замедлению оборачиваемости капитала. Просроченная дебиторская задолженность означает также рост риска непогашения долгов и уменьшение прибыли. Поэтому каждое предприятие заинтересовано в сокращении сроков погашения платежей за продукцию.

Актуальность проблемы проявляется  в том, что финансовое положение  предприятия, показатели ликвидности  и платежеспособности непосредственно  зависят от того, насколько быстро средства в расчетах превращаются в  реальные деньги, т.е. повышение эффективности  управления дебиторской задолженностью отражает улучшение финансового  состояния предприятия.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

1. Место и роль дебиторской и кредиторской задолженности в системе финансов предприятия

Для осуществления нормальной производственно-финансовой деятельности различные предприятия и организации  должны приобретать необходимые  материальные ценности: нефтепродукты, запасные части, минеральные удобрения  и т.д. На этой стадии предприятия  вступают в широкие расчетные  взаимоотношения с поставщиками. После завершения производственной стадии полученная в хозяйствах продукция  реализуется. При этом предприятия  также вступают в расчетные отношения, но с организациями – покупателями продукции.

К поставщикам и подрядчикам  относят организации, поставляющие сырье и другие товарно-материальные ценности, оказывающие различные  виды услуг (отпуск электроэнергии, воды, газа) и выполняющие разные работы. Расчеты с поставщиками и подрядчиками осуществляются после отгрузки ими  товарно-материальных ценностей, выполнения работ или оказания услуг.

Расчеты с покупателями и  заказчиками организуются на основе договоров поставок продукции или  выполненных работ, оказанных услуг. Соблюдение правильности расчетов способствует снижению дебиторской и кредиторской задолженности, которая напрямую влияет на финансовый результат деятельности предприятия.

Кондраков Н.А. утверждает, что  дебиторская задолженность –  это задолженность сторонних  организаций и физических лиц  конкретному предприятию, а кредиторская – задолженность конкретного  предприятия другим юридическим  и физическим лицам.

В условиях РФ переход к  рынку сопровождается для многих предприятий попаданием в зону хозяйственной  неопределенности и повышенного  риска. Большинство предприятий  впервые встало перед необходимостью объективной оценки финансового  состояния, платежеспособности и надежности своих партнеров, постоянного контроля за качеством расчетно-финансовых операций и платежной дисциплины.

Согласно действующему положению, чрезмерный рост долговых обязательств предприятия на сумму, в 2 раза превышающую стоимость его имущества, является одним из условий для применения к нему процедуры банкротства. Тем не менее, в деятельности многих предприятий укоренилось прочная практика злоупотребления заемными средствами. Парадоксом жизни стала ситуация, когда предприятие, которое считается безнадежным должником, в то же время имеет солидный валютный счет, осуществляет активные финансовые вложения в акции и другие ценные бумаги, в уставные капиталы других предприятий и банков. Используя механизм беспроцентной товарной ссуды, предприятия-партнеры получают продукцию без предоплаты, превращают ее в деньги и задействуют в качестве оборотных средств. Если на протяжении длительного времени стороны не проявляют стремления к взысканию (погашению) задолженности, то в их действиях можно усмотреть признаки сознательного умысла не расплачиваться. Так феномен массовых неплатежей обращается в аморальную выгоду некоторых хозяйствующих субъектов, совершающих ничтожные сделки.

В целях борьбы с неплатежами  с 1 января 1995 года вступил в силу Указ Президента РФ «Об обеспечении  правопорядка при осуществлении  платежей по обязательствам за поставку товаров (выполнение работ или оказание услуг)» (с дальнейшими изменениями  и уточнениями). Указом определен 3-месячный срок со дня фактического получения  товаров, в течение которого должны быть проведены все взаиморасчеты  между производителем и потребителем. Если это требование не соблюдено  и кредитор не предпринял решительных  действий по взысканию задолженности, то дебитору предлагается добровольно  в течение одного месяца произвести надлежащие выплаты в доходы государства. По истечении месячного срока  невостребованная сумма перечисляется  со счета предприятия в федеральный бюджет в судебном порядке. Таким образом дебиторский долг превращается в убыток кредитора.

По истечению срока  исковой давности задолженности  подлежат списанию. Общий срок исковой  давности установлен в три года. Для отдельных видов требований законом могут быть установлены  специальные сроки исковой давности, сокращенные или более длительные по сравнению с общим сроком.

Срок исковой давности начинает исчисляться по окончанию  срока исполнения обязательств, если он определен, или с момента, когда  у кредитора возникает право  предъявить требования об исполнении обязательств.

Дебиторская задолженность  по истечению срока исковой давности списывается на уменьшение прибыли  или резерва сомнительных долгов. Списание оформляется приказом руководителя. Списанная задолженность не считается  аннулированной. Она отражается на счете 007 «Списанная в убыток задолженность  неплатежеспособных дебиторов »  в течение пяти лет с момента  списания для наблюдения за возможностью ее взыскания в случае изменения  имущественного положения должника.

В соответствии с положением о составе затрат суммы списанной  кредиторской задолженности включаются в состав внереализационных доходов, участвующих в формировании финансовых результатов, которые учитываются  при налогообложении прибыли.

Для списания дебиторской  задолженности, по которой товар  поставлен, а оплата не произведена, необходимо иметь следующие документы: договор на поставку продукции (товара); документы, подтверждающие поставку; определение  арбитражного суда о принятии дела к производству.

По причине несоблюдения условий договоров и обязательств возникают взаимные претензии. Эти  претензии должны быть урегулированы  до передачи дела в суд (арбитраж), в  соответствии с Положением о претензионном  порядке урегулирования споров (30 дней). В претензии указывают требования заявителя, сумму претензии и ее расчет, ссылки на доказательства, перечень прилагаемых документов. При полном или частичном удовлетворении претензии в ответе указывают признанную сумму, номер и дату платежного поручения на перечисление признанной суммы. При полном или частичном отказе в удовлетворении претензии в ответе указывают мотивы отказа со ссылкой на доказательства. В этом случае заявитель вправе предъявить иск в арбитражный суд. В претензионном порядке можно урегулировать требования о признании договора недействительным, его изменении и расторжении.

Состояние дебиторской и  кредиторской задолженности, их размеры  и качество оказывают сильное  влияние на финансовое положение  предприятий.

Расчетные отношения строятся на договорной основе. Так, расчеты  с покупателями продукции осуществляются в рамках договора купли-продажи.

Расчеты с заказчиками  производятся на основании договоров  подряда и возмездного оказания услуг. Согласно п. 1 ст. 454 Гражданского Кодекса РФ по договору купли- продажи одна сторона (продавец) обязуется передать вещь (товар) в собственность другой стороне (покупателю), а покупатель обязуется принять этот товар и уплатить за него определенную денежную сумму.

Каждая поставка товара сопровождается передачей поставщиком покупателю счета–фактуры. Получаемые счета–фактуры  хранятся у покупателя в журнале  учета получаемых от поставщиков  счетов–фактур и регистрируются в книге покупок в хронологическом  порядке по мере оплаты и оприходования  приобретенных товаров (работ, услуг).

Регистрация счетов–фактур  производится в целях определения  суммы налога на добавленную стоимость, подлежащей зачету.

Таким образом, под дебиторской  задолженностью понимают задолженность  других организаций, работников и физических лиц данной организации (покупателей - за купленную продукцию, подотчетных  лиц - за выданные им под отчет денежные суммы и др.). Организации и лица, которые должны данной организации, называются дебиторами.

Кредиторской называют задолженность  данной организации и другим организациям, работникам и лицам, которые называются кредиторами. Кредиторов, задолженность  которым возникла в связи с  покупкой у них материальных ценностей, называют поставщиками.

Задолженность по начисленной  заработной плате работникам организации, по суммам начисленных платежей в  бюджет, внебюджетные фонды, в фонды  социального назначения и другие подобные начисления называют обязательными  по распределению. Кредиторы, задолженность  которым возникла по другим операциям, называют прочими кредиторами.

В бухгалтерском балансе  дебиторская и кредиторская задолженности  отражаются по их видам. В силу специфики  форм, скорости движения, закономерности возникновения они не могут быть заранее рассчитаны и учтены подобно  нормируемым оборотным средствам.

Управление этими элементами имущества предприятия осуществляется иными способами и методами. Хозяйствующие  субъекты имеют возможность управлять  этими средствами и воздействовать на их величину с помощью системы  кредитования и расчетов.

Предприятия, работающие на коммерческом расчете, заинтересованы в сокращении размера дебиторской  задолженности, так как это влечет ускорение оборачиваемости оборотных  средств в сфере обращения, а следовательно, более эффективное использование оборотного капитала в целом. Уменьшение, например, размеров дебиторской задолженности по товарным операциям улучшает показатели выполнения плана поставок по договорам, планов по прибыли и рентабельности.

Сокращение оборотных  средств в прочих расчетах означает более полное использование их по назначению, так как они при этом не выбывают из сферы производства.

Таким образом, задачей каждого  предприятия является использование  всех резервов максимально возможного сокращения объема оборотных средств в сфере обращения. К этим резервам следует отнести укрепление расчетно-платежной дисциплины, развитие прямых хозяйственных связей между предприятиями, укрепление договорной дисциплины и соответствующее выполнение договорных обязательств, расширение практики применения прогрессивных форм расчетов.

Важным фактором, стимулирующим  сокращение средств в сфере обращения является банковский кредит на пополнение оборотных средств способствующий рациональному использованию не только нормируемых, но и ненормируемых оборотных средств. Средства в дебиторской задолженности свидетельствуют о временном отвлечении средств из оборота предприятия, что вызывает дополнительную потребность в ресурсах и может привести к напряженному финансовому состоянию

Дебиторская задолженность  может быть допустимой - обусловленной  действующей системой расчетов, и  недопустимой - свидетельствующей о  недостатках в финансово-хозяйственной  деятельности.

Существуют различные  виды дебиторской задолженности: товары отгруженные; расчеты с дебиторами за товары и услуги; расчеты по векселям полученным; расчеты с дочерними  предприятиями, бюджетом, с персоналом по прочим операциям; авансы, выданные поставщикам и подрядчикам; задолженность  участников (учредителей) по взносам  в уставный капитал; расчеты с прочими дебиторами [3, с. 218-221].

Средства в товарах  отгруженных составляют значительную долю всей дебиторской задолженности  на предприятиях, производящих продукцию  и образуются неизбежно, т.к. готовая  продукция, находящаяся на складе, в  установленные договором сроки  отгружается потребителям.

Однако в составе товаров  отгруженных имеются неодинаковые по значению средства. Часть из них  приходится на долю товаров отгруженных, сроки оплаты которых не наступили. Это положительное явление весьма быстротечно. По прошествии этих сроков и наличию по-прежнему неплатежей средства предприятия принимают форму товаров отгруженных, не оплаченных в срок покупателем, или товаров отгруженных на ответственном хранении у покупателя.