Управление финансовыми ресурсами предприятия

 

 

      Введение 

      Движение  денежных средств фирмы представляет собой непрерывный процесс. Для  каждого направления использования  денежных фондов должен быть соответствующий  источник. В широком смысле активы фирмы представляют собой чистое использование денежных средств, а  пассивы и собственный капитал - чистые источники. Для действующего предприятия реально не существует начальной и конечной точки. Конечный продукт - это совокупность затрат сырья, основных средств и труда, в конечном счете оплачиваемых денежными средствами. Продукция затем продается либо за наличные, либо в кредит. Продажа  в кредит влечет за собой дебиторскую  задолженность, которая в конечном счете инкассируется, превращается в наличность. Если продажная цена продукции превышает все расходы (включая износ активов) за некоторый  период, то за этот период будет получена прибыль; если нет - убыток. Объем денежных средств колеблется во времени в зависимости от производственного графика, объема продаж, инкассации дебиторской задолженности, капитальных расходов и финансирования. С другой стороны, запасы сырья, незавершенное производство, запаси; готовой продукции, дебиторская задолженность и подлежащий оплате коммерческий кредит колеблются в зависимости от реализации, производственного графика и политики в отношении основных дебиторов, запасов и задолженности по коммерческому кредиту.

      Актуальность  данной темы состоит в том, что  в настоящее время, с переходом экономики к рыночным отношениям, повышается самостоятельность предприятий, их экономическая и юридическая ответственность. Резко возрастает значения финансовой устойчивости субъектов хозяйствования. Все это значительно увеличивает роль рационального управления финансовыми ресурсами предприятия. 
 

      Главная цель данной работы - проанализировать организацию и эффективность  управления финансовыми ресурсами  исследуемого предприятия, выявить  основные проблемы в управлении финансами  и дать рекомендации по управлению финансовыми ресурсами.

      Стратегическими задачами разработки рекомендаций являлись: максимизация прибыли предприятия, оптимизация структуры предприятия  и повышение его финансовой устойчивости, обеспечение инвестиционной привлекательности  предприятия, создание эффективного механизма  управления финансовыми ресурсами.

      Задачи  данной работы это раскрыть сущность и содержание финансов предприятия, функций предприятия, принципы организации финансов предприятия, оценить эффективность управления финансовыми ресурсами ОАО «СИБхлеб», а также предложить мероприятия по её улучшению.

      Объектом исследования выступает ОАО "СИБхлеб". Это предприятие пищевой отрасли, которое производит хлебобулочные изделия, реализуемые как через собственную сеть магазинов, так и оптовым покупателям. В настоящее время на предприятии работает около 360 человек.

      Предметом исследования является оценка управления финансовыми ресурсами.

      При проведении анализа управления финансовыми ресурсами предприятия ОАО "СИБхлеб"  была проведена оценка ликвидности предприятия, был определен тип финансовой устойчивости предприятия с помощью абсолютных и относительных показателей.

 

     1. Сущность финансов  предприятия 

     1.1 Сущность и содержание  финансов предприятия

     денежный  фонд финансовый управление

     Финансы представляют собой совокупность денежных отношений, возникающих в процессе создания фондов денежных средств у  субъектов хозяйствования и государства  и использования их на цели расширенного воспроизводства, стимулирования и  удовлетворения социальных нужд общества.

     Общим для финансовых процессов и операций является то, что все они имеют  денежную форму выражения. Денежный характер – главный признак финансовой сферы. Однако финансы – это не сами деньги, а денежные отношения, посредством которых происходит распределение и перераспределение  стоимости валового общественного  продукта. В результате формируются  денежные доходы и накопления у предприятий  и государства, которые используются на расширенное воспроизводство  и удовлетворение социальных и иных потребностей общества.

     Чтобы понять сущность финансов предприятий, рассмотрим финансовую систему государства  в целом, схематически представленную на рисунке 1.

     Финансовая  система государства – это совокупность обособленных, но взаимосвязанных между собой элементов финансовых отношений, которые возникают в различных сферах производственной и непроизводственной деятельности в процессе стоимостного распределения и перераспределения валового внутреннего продукта, национального богатства и национального дохода с целью формирования, распределения и использования финансовых ресурсов в фондовой и нефондовой формах для удовлетворения общественных интересов и потребностей.

 

     

     Рисунок 1 – Схема финансовой системы государства 

     Финансовая  система России включает следующие  звенья финансовых отношений: государственный  бюджет, внебюджетные фонды, государственный  кредит, финансы организаций различных  форм собственности, финансы домохозяйств. Составные части финансовой системы  тесно взаимосвязаны между собой  и взаимообусловлены. Финансовое состояние  каждого ее элемента с одной стороны  зависит, а с другой – влияет на финансовое состояние другого.

     Все вышеперечисленные финансовые отношения  можно разбить на три подсистемы. Общегосударственные финансы обеспечивают потребности расширенного воспроизводства  на макроуровне, финансы хозяйствующих  субъектов (финансы предприятий) используются для обеспечения воспроизводственного процесса денежными средствами на микроуровне, а финансы домохозяйств являются как конечным потребителем созданного продукта, так и основным поставщиком  трудовых ресурсов и внутренних инвестиций на рынок.

     Несмотря  на разграничение сферы деятельности и применение особых способов и форм образования и использования  денежных фондов в каждом отдельном  звене, финансовая система является единой, так как базируется на едином источнике ресурсов всех звеньев  данной системы.

     Общегосударственным финансам принадлежит ведущая роль в обеспечении определенных темпов развития всех отраслей народного хозяйства, перераспределении финансовых ресурсов между отраслями экономики и  регионами страны, производственной и непроизводственной сферами, а  также формами собственности, отдельными группами и слоями населения. Эффективное  использование централизованных и  децентрализованных финансовых ресурсов возможно лишь на основе активной финансовой политики государства.

     Общегосударственные финансы органически связаны  с финансами предприятий. С одной  стороны, главным источником доходов  бюджета является национальный доход, создаваемый в сфере материального  производства. С другой – процесс  расширенного воспроизводства осуществляется не только за счет собственных средств предприятий, но и с привлечением общегосударственного фонда денежных средств в форме бюджетных ассигнований и использования банковских кредитов. При недостатке собственных средств предприятие может привлекать на акционерной основе средства других предприятий и населения, а также на базе операций с ценными бумагами – заемные средства на фондовом рынке. Посредством заключения договоров со страховыми компаниями осуществляется страхование предпринимательских рисков.

     В общественном воспроизводстве финансы  предприятий выражают распределительные  отношения. Однако их действие не ограничивается лишь сферой распределения. Выражая  распределительные отношения, финансы  предприятий причастны ко всем стадиям  процесса воспроизводства, хотя их участие  на различных стадиях этого процесса неодинаково: оно эквивалентно доле распределения в каждой фазе, поскольку  распределение имеет место и  на производственной стадии, и на стадии обмена, и на стадии потребления. Без участия финансов не может совершаться кругооборот общественных производственных фондов в целом.

     Таким образом, финансы предприятий – совокупность денежных или финансовых отношений, возникающих у субъектов хозяйствования по поводу формирования фактических и (или) потенциальных фондов денежных средств, их распределения и использования на нужды производства и потребления.

     В структуре финансовых отношений  финансы предприятий занимают исходное, определяющее положение, так как  обслуживают основное звено общественного  производства, где создаются материальные и нематериальные блага. В составе  финансов предприятий можно выделить следующие группы денежных отношений:

     – связанные с формированием и использованием на предприятии целевых фондов денежных средств (уставного фонда, фонда развития производства, поощрительных фондов и др.);

     – возникающие между предприятиями (в связи с уплатой и получением штрафов при нарушении договорных обязательств, внесением паевых взносов членами объединения, их участием в распределении прибыли и т.п.);

     – складывающиеся у предприятий со страховыми организациями (в связи с формированием и использованием различного рода страховых фондов);

     – образующиеся у предприятий с банками (в связи с получением банковских ссуд, их погашением и уплатой процентов по ним, а также в том случае, когда предприятие предоставляет банку свои свободные денежные средства во временное пользование за определенную плату);

     – возникающие у предприятий с государством в связи с уплатой в бюджет налогов, перечислением средств во внебюджетные фонды);

     – складывающиеся у предприятий с их вышестоящими управленческими структурами.

     Итак, финансы предприятий, включая в  себя целый ряд важных взаимосвязей денежного характера и относясь к основной составляющей общественного  воспроизводства – производству материальных и не материальных благ, являются основной частью финансовой системы государства.

 

      1.2 Функции финансов  предприятия

     Сущность  финансов предприятий как экономической  категории отражается в их функциях. В финансовой литературе сложились  две основные позиции по этому  вопросу.

     1. Финансы предприятий выполняют  2 функции: распределительную и  контрольную.

     2. Финансы предприятий выполняют  3 функции: осуществление расходов (распределительная функция); контроль  эффективности; образование доходов  (накопление капитала).

     Вторая  позиция более широко толкует  распределительную функцию.

     Распределение – связующее звено между производством  и потреблением. В условиях рыночных отношений производство и распределение  валового продукта и национального  дохода осуществляется с помощью  финансов. Этот процесс происходит путем получения предприятиями  денежного дохода за проданную продукцию  и использования его на возмещение израсходованных средств производства, образование прибыли предприятия. Определенная доля этого дохода поступает в бюджеты всех уровней и централизованные фонды, а часть остается в распоряжении предприятия для образования фондов оплаты труда, экономического стимулирования и финансирования затрат на расширение и развитие производства.

     В процессе образования и использования  амортизационного фонда, мобилизации  внутренних ресурсов в капитальном  строительстве с помощью финансов предприятий осуществляется перераспределение  национального богатства.

     Таким образом, под распределительной функцией финансов предприятий следует понимать осуществление ими своей деятельности в процессе распределения валового внутреннего продукта, национального дохода и национального богатства.

     Под контрольной функцией финансов предприятия следует понимать внутренне присущую им способность объективно отражать и тем самым контролировать экономическое состояние предприятия и активно воздействовать на его деятельность. Реализуют они присущую им контрольную функцию посредством своих финансовых категорий (прибыли, рентабельности и др.). Контроль посредством основных финансовых показателей осуществляется внутри предприятия, во взаимоотношениях предприятия с другими предприятиями, с вышестоящей организацией и с финансово-кредитными учреждениями. Внутри предприятия контролируются количество и качество труда, использование основных и оборотных фондов, образование и использование поощрительных фондов и др. Контроль во взаимоотношениях между предприятиями проводится при оплате поставляемых товаров, оказанных услуг и выполненных работ, соблюдении договорных условий. Хозяйственная деятельность предприятий и объединений контролируется также в процессе выполнения обязательств перед бюджетами всех уровней и финансирования из бюджетов, при получении и возврате банковских ссуд.