Анализ финансового состояния ООО "Вологодский центр птицеводства"

 

 

 

 

• Коэффициент структуры долгосрочных вложений

 К СДВ=  Долгосрочные заемные средства /Внеоборотные активы

Таблица 3.11 «Коэффициент структуры долгосрочных вложений»

Год	Долгосрочные заемные средства	Внеоборотные активы	Коэффициент структуры долгосрочных вложений
2011	0	25 873	0
2012	170 000	119 014	1,4284033
2013	170 000	216 094	0,7866946

Вывод: В 2011 году долгосрочные заемные средства предприятием не использовались. В 2012-2013  годах этот коэффициент показывает, что долгосрочные вложения направлены на финансирование внеоборотных активов. Так как в дальнейшем наблюдается снижение данного показателя, то это  является положительным явлением.

• Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств (структуры долгосрочных вложений):

  К ДПЗС  =Долгосрочные заемные средства /(Долгосрочные заемные средства + Собственный капитал)

Рост показателя считается негативной тенденцией, т.к. предприятие все в большей степени зависит от внешних инвесторов.

Таблица 3.12 «Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств»

Год	Собственный капитал         (3 разд.П)	Долгосрочные заемные средства	Коэффициент структуры долгосрочных вложений
2011	3 763	0	0
2012	549 609	170 000	0,2362394
2013	157 042	170 000	0,5198109

Вывод: В 2013 году наблюдается рост данного коэффициента, следовательно зависимость от внешних инвесторов увеличивается, а значит финансовая устойчивость предприятия не нарушается.

• Коэффициент соотношения привлеченных и собственных средств

(коэффициент финансирования, финансового  риска, плечо финансового рычага):

  К ПиСС   = Привлеченный капитал /Собственный капитала

Таблица 3.13 «Коэффициент соотношения привлеченных и собственных средств»

Год	Собственный капитал (3 разд.П)	Привлеченный капитал (4разд.+5 разд.)	Коэффициент соотношения привлеченных и собственных средств
2011	3 763	1 328 031	352,918
2012	549 609	1 643 180	2,98972
2013	157 042	1 558 549	9,92440

Вывод: В 2011 году предприятие имеет крайне неустойчивое положение, потому что очень мала величина собственного капитала. Данный коэффициент резко меняется в 2012 году, в связи с увеличением участниками уставного капитала и в дальнейшем идет на снижение, что является положительной динамикой, т.к. снижается финансовая зависимость от внешних инвесторов.

• Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности:

   К СДКЗ   = Дебиторская задолженность/Кредиторская задолженность

Таблица 3.14 «Коэффициент соотношения дебиторской и кредиторской задолженности»

Год	Дебиторская задолженность	Кредиторская задолженность	Коэффициент соотношения привлеченных и собственных средств
2011	1 155 904	1 241 300	0,931204
2012	1 919 180	1 293 355	1,483877
2013	1 230 236	1 266 195	0,971600

Вывод: В 2013 году значение показателя близко к оптимальному (=1), т.е. между средствами , находящимися в расчетах соблюдается баланс. В 2012 году данный показатель увеличивается почти в 1,5 раза, что говорит о дисбалансе дебиторской и кредиторской задолженности и неэффективном использовании средств предприятия. С одной стороны это положительное явление, так как  всю кредиторскую задолженность мы можем покрыть  за счет возвращения средств от дебиторов.  С другой стороны снижается оборачиваемость данных средств,  происходит отвлечение средств из хозяйственного оборота и в дальнейшем может привести к необходимости привлечения дорогостоящих кредитов банка и займов для обеспечения текущей производственно-хозяйственной деятельности предприятия.

• Индекс постоянного актива

  К ПА= Внеоборотные активы /Собственный капитал

Таблица 3.15 «Индекс постоянного актива»

Год	Внеоборотные активы	Собственный капитал	Индекс постоянного актива
2011	25 873	3 763	6,8756311
2012	119 014	549 609	0,2165430
2013	216 094	157 042	1,3760267

Вывод: В 2011 году данный показатель значительно выше оптимального, что еще раз  говорит о финансовой неустойчивости предприятия в этот период. Снижение этого коэффициента в 2012-2013 годах является положительной тенденцией, т.к . на полное покрытие внеоборотных средств требуется 21-22% собственного капитала.

• Обратным  коэффициентом  является  коэффициент  инвестирования, который  показывает,  в  какой  степени  собственный капитал покрывает внеоборотные активы:

Таблица 3.16 «Индекс постоянного актива»

Год	Внеоборотные активы	Собственный капитал	Коэффициент инвестирования
2011	25 873	3 763	0,1454411
2012	119 014	549 609	4,6180197
2013	216 094	157 042	0,7267300

 

• Коэффициент финансовой устойчивости: 

 К ФУ = (Собственный капитал + Долгосрочные обязательства) / Валюта баланса 

Коэффициент  финансовой  устойчивости  характеризует  часть  имущества  организации,  которая  сформирована  за  счет  устойчивых  источников  средств.  Оптимальное значение 0,6-0 ,9.

Таблица 3.17 «Коэффициент финансовой устойчивости»

Год	Итог баланса	Собственный капитал	Долгосрочные обязательства	Коэффициент финансовой устойчивости
2011	1 331 794	3 763	65	0,0028743
2012	2 192 789	549 609	170 065	0,3282003
2013	1 715 591	157 042	170 065	0,190667

 

Вывод: Данный коэффициент в 2011 году значительно ниже нормы, что говорит о крайне неустойчивом финансовом состоянии предприятия. В 2012-2013 годах наблюдается значительный рост данного показателя, что говорит

об улучшении  положения на предприятии.

Характеристика всех приведенных показателей говорит о стабилизации финансовой устойчивости на предприятии по сравнению с 2011 годом. Несмотря на то, что некоторые коэффициенты имеют значения ниже оптимальных, мы наблюдаем положительную динамику в их изменении.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.4 Анализ платежеспособности  и ликвидности предприятия 

Предприятие платежеспособно, если выполняются следующие условия:

А)Оборотные активы > краткосрочных обязательств

Б) Денежные средства+ краткосрочные финансовые вложения > кредиторская задолженность

Собственные оборотные средства =Оборотные активы – краткосрочные обязательсва , если СОС > 0, то предприятие платежеспособно

СОС= Капитал и резервы+Долгосрочные обязательства– Внеоборотные активы

Таблица 3.18 «Данные для анализа платежеспособности»

№п/п		2011 г	2012 г	2013 г
1	Денежные средства	122 782	5 495	1 170
2	Краткосрочные финансовые вложения	122 782	87 792	146 671
3	п.1.+ п.2	245 564	93 287	14 7841
4	Кредиторская задолженность	1 241 300	1 293 355	1 266 195
5	Оборотные активы	1 305 921	2 073 775	1 499 497
6	Краткосрочные обязательства	1 327 966	1 473 115	1 388 484
7	Собственный оборотный капитал	-22 110	430 595	-59 052

В 2011 году предприятие полностью неплатежеспособно, т.к. не выполняется ни одно из условий и собственный оборотный капитал имеет отрицательное значение.

В 2012  году ситуация на ООО «ВЦП» изменилась. Из данной таблицы мы видим, что первое условие платежеспособности выполняется, собственный оборотный капитал значительно больше нулевого значения. Второе условие не выполняется, поэтому предприятию для улучшения  платежеспособности  необходимо  сокращать  кредиторскую  задолженность  и  наращивать величину ликвидных активов (оборотных средств). В 2013 году, как и в 2011 г, предприятие неплатежеспособно.

Рассчитаем коэффициент, характеризующие платежеспособность предприятия:

1. КобСОС= Собственные оборотные средства/ Оборотные активы > 0,1

Таблица 3.19 «Коэффициент оборачиваемости собственных оборотных средств»

Год	Оборотные активы (2 раздел)	Собственные оборотные средства (3разд.-1 разд.)	Коэффициент обеспеченности запасов собственными оборотными средствами
2011	1 305 921	-22 110	-0,01693058
2012	2 073 775	430 595	0,20763824
2013	1 499 497	-59 052	-0,03938125

В 2011 году данный показатель был отрицательным, что еще раз говорит нам о неплатежеспособности предприятия.

В 2012 году данный коэффициент выше минимального нормативного значения и  наблюдается его стабильный рост. В 2013 году коэффициент резко уменьшился, и предприятие стало вновь неплатежеспособным.

2. Кманевренности = Собственные оборотные средства/ Собственный капитал > 0,2-0,5

Таблица 3.20 «Коэффициент маневренности»

Год	Собственный капитал	Собственные оборотные средства (3разд.-1 разд.)	Коэффициент маневренности
2011	3 763	-22 110	-5,87563114
2012	549 609	430 595	0,78345696
2013	157 042	-59 052	-0,37602679