Учет и анализ банкротств

Коэффициент попадает в 3 группу.

По большинству  показателей предприятие можно  отнести ко 2 группе, т.е. предприятие  находится за 5 лет до банкротства.

 

Американская  двухфакторная модель основана на использовании двух показателей:

• показателя текущей ликвидности;
• удельного веса заемных средств в активах.

Двухфакторная модель выглядит следующим образом:

Z₂=a + b * L₄ + c * L₁₀,

а = -0,3877

b = -1,0736

с = 0,0579.

Z_{2нач года}= -0,3877 – 1,0736 * 1,552 + 0,0579 * 0,394 = -2,031

Z_{2 кон года}= -0,3877 – 1,0736 * 1,765 + 0,0579 * 0,302 = -2,265

Z₂ меньше 0, следовательно вероятность банкротства велика.

 

Пятифакторная модель Э.Альтмана для акционерного общества, акции которого не котируются на фондовой бирже, имеет вид:

Z₅=0,717Х₁ + 0,874Х₂ + 3,107Х₃ + 0,42Х₄ + 0,995Х₅

Х₁=

Х_{1 нач. года} =

Х_{1 кон. года} =

Х₂=

Х_{2 нач. года} =

Х_{2 кон. года} =

Х₃=

Х_{3нач. года} =

Х_{3 кон. года} =

Х₄=

Х_{4 нач. года} =

Х_{4 кон. года} =

Х₅=

Х_{5 нач. года} =

Х_{5 кон. года} =

Z_{5 нач. года} = 0,717*0,606+0,874*0,169+3,107*0,114+0,42*1,539+0,995*0,738=2,317

Z_{5 кон. года} =0,717*0,698+0,874*0,16+3,107*0,243+0,42*2,309+0,995*1,454=3,812

Коэффициент больше 1,23. Это свидетельствует о низкой вероятности банкротства.

 

 

 

Сводные результаты анализа риска банкротства ОАО «Призма»

 

Финансовые показатели	На 01.01.2005	На 31.12.2005	Нормальное значение	Вывод
1. Методические  положения по оценке финансового состояния предприятия и установлению неудовлетворительной структуры баланса, утвержденные распоряжением Федерального управления по делам о несостоятельности от 12.08.94 № 31-р: - коэффициент текущей  ликвидности, отн.ед.	1,552	1,765	Больше 1,5	Соответствует необходимому значению
- коэффициент обеспеченности  собственными средствами, отн.ед.	0,052	0,093	Больше 0,1	Не соответствует норме
- коэффициент восстановления  платежеспособности, отн.ед.	0,936		Больше 1	Не соответствует норме
- коэффициент утраты  платежеспособности, отн.ед.	909		Больше 1	Не соответствует норме
2. Методика  скорингового анализа (методика  Д.Дюрана)
- рентабельность совокупного  капитала, %	3,2	7,2	-	-
- коэффициент текущей  ликвидности, отн.ед.	1,552	1,765	-	-
- коэффициент финансовой независимости, отн.ед.	0,394	0,302	-	-
Общее количество баллов	31,82 4 класс	45,35 3 класс	-	-
3. Методика  У.Бивера
- коэффициент Бивера, отн.ед.	-	-
- коэффициент текущей  ликвидности, отн.ед.	1,552	1,765	Больше 1,5	Соответствует необходимому значению
- экономическая рентабельность, %	9,692	21,556	-
- коэффициент финансового  левериджа, отн.ед.	64,97	43,31	-	2 группа
- коэффициент покрытия  активов собственными оборотными  средствами, отн.ед.	0,022	0,031	-	3 группа
4. Двухфакторная  американская модель, отн.ед.	- 2,031	- 2,265	Меньше 0	вероятность банкротства  велика
5. Модель Э.Альтмана  для ОАО, акции которых не  котируются на фондовой бирже	2,317	3,812	Больше 1,23	Низкая вероятность  банкротства

Задание 2. Составить бухгалтерские записи по учету хозяйственных операций, предшествующих составлению промежуточного ликвидационного бухгалтерского баланса.

Чтобы составить промежуточный  ликвидационный баланс, необходимо сформировать конкурсную массу и провести инвентаризацию обязательств предприятия банкрота.

1. Формирование  конкурсной массы предприятия-банкрота  включает в себя:

 

а) переоценку основных средств:

уценка:

Д83 К01 – отражена сумма уценки

Д02 К83 – уменьшена сумма износа

дооценка:

Д01 К83 – отражена сумма дооценки

Д83 К02 – увеличена сумма износа

 

б) списание со счетов бухгалтерского учета товарных знаков, не подлежащих продаже:

Д05 К04 – списана    начисленная амортизация

Д91-2 К04 – списана остаточная стоимость

Д91-9 К91-2 – выявлено сальдо от выбытия нематериальных активов

Д99 К91-9 – отражен финансовый результат от списания нематериальных активов

списание со счетов бухгалтерского учета основных средств:

Д01-2 К01-1 – списана первоначальная стоимость объекта основных средств;

Д02 К01-2 – списана сумма начисленной амортизации;

Д91-2 К01-2 – списана остаточная стоимость объекта основных средств.

cписание со счетов бухгалтерского учета материалов, утративших потребительские свойства и других активов:

Д 91-2 К 10, 20, 21, 41, 43 – списаны материально-произвоственные запасы и др. активы

Д91-2 К68 – восстановлен НДС со стоимости

Д91-9 К91-2 – выявлено сальдо от списания актива;                      

Д99 К91-9 – отражен финансовый  результат от списания актива

в) проведение инвентаризации основных средств предприятия-банкрота:

оприходование: 

Д01 К91-1 – оприходован  объект, выявленный  в  результате  инвентаризации,

недостача:  

Д01-2 К01-1 – списан объект по первоначальной стоимости

Д02 К01-2 – списана начисленная сумма амортизации

Д94 К01 – отражена недостача в размере остаточной стоимости

Д94 К68 – восстановлен НДС

Д91-2 К94 – списана недостача на убытки

 

в) проведение инвентаризации материалов и других активов предприятия-банкрота:

оприходование:

Д10, 41, 43, К 91-1 – оприходованы излишки, выявленные в результате инвента-ризации

недостача:  

Д91-2 К10, 41, 43, 58 – списана стоимость актива

Д91-9 К91-2 – ыыявлено сальдо от списания

Д99 К91-9 – отражен финансовый результат от списания

проведение инвентаризации денежных средств в кассе предприятия:

оприходование:

Д50 К91-1 – выявлены излишки денежных средств в кассе предприятия

недостача:  

Д94 К50 – выявлена недостача

Д73 К94 – недостача отнесена на виновное лицо

Д50 К73 – кассир внес денежные средства

г) списание со счетов бухгалтерского учета дебиторской задолженности с истекшим сроком исковой давности:

Д63 К62, 76 – списана за счет  резерва по  сомнительным долгам

Д91-2 К62, 76 – списана на  убыток как не реальная для взыскания

Д007 – отражена на забалансовом счете.

 

2. Инвентаризация  обязательств предприятия-банкрота  включает в себя:

а) восстановление на счетах бухгалтерского учета неучтенной кредитор-ской задолженности:

Д91-2 К60, 76;

б) списание со счетов бухгалтерского учета кредиторской задолженности с истекшим сроком исковой давности.

Д60, 76 К91-1.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

 

1. Федеральный закон «О несостоятельности (банкротстве)» № 127-ФЗ. - М.: ООО «ТК Велби», 2003.-160 с.

2. Анализ финансовой отчетности: учебное пособие / под ред. О.В. Ефимовой, МЛ. Мельник. – М.: Омега-Л, 2004. - 408 с.

3. Донцова, Л.В. Анализ финансовой отчетности / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. – М.: ДИС, 2003. – 272с.

4. Донцова, Л.В. Анализ финансовой отчетности: практикум / Л.В. Донцова, Н.А. Никифорова. – М.: ДИС, 2004. – 444 с.                          

5. Ковалев, В.В. Диагностика банкротства: правовые и учетно-аналитические аспекты / В.В. Ковалев. – М.: Финансы и статистика, 2002. – 250 с.

6. Ковалев, В.В. Как читать баланс / В.В. Ковалев, В.В. Петров. – 4-е изд.. перераб. и доп. – М.: Финансы и статистика. 2002. – 570 с.

7. Кукукина, И.Г. Учет и анализ банкротств: учебное пособие / И.Г. Кукукина, И.А. Астраханцева; под ред. И.Г. Кукукиной. – М.: Финансы и статистика, 2004. – 312с.