Виды финансовых ресурсов предприятия

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

                           Оглавление.

 

Введение………………………………………………………………………. 3

1.Понятие финансовых ресурсов  коммерческих организаций……………… 4

2.Состав финансовых ресурсов  и источники их формирования………… 6

3.Источники формирования финансовых ресурсов коммерческих

организаций…………………………………………………………………… 11

3.1 Собственные источники  формирования финансовых ресурсов коммерческих организаций………………………………………………… 13

3.2 Заемные источники формирования  финансовых ресурсов коммерческих организаций………………………………………………………………….  18

Заключение……………………………………………………………………   21

Список литературы…………………………………………………………… 23

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Введение.

          Финансы коммерческих организаций являются основным звеном финансовой системы, так как охватывают процессы создания, распределения и использования валового внутреннего продукта и национального дохода в стоимостном выражении. Коммерческие предприятия являются основой функционирования нашей экономической системы, от их развития зависит развитие экономики страны.

          Распределение и перераспределение стоимости с помощью финансов сопровождается движением денежных средств в форме доходов, поступлений и накоплений, составляющих в совокупности финансовые ресурсы, которые являются материальными носителями финансовых отношений.

Ошибочно то мнение, что  финансовыми ресурсами является выручка от реализации продукции  в денежном выражении, т.к. этот размер выручки не характеризует конечный результат деятельности предприятия. Лишь та сумма, которая остается после  выплат поставщикам, возмещения издержек производства и обращения и др. расходов, называется финансовыми ресурсами.

Финансы коммерческих организаций  являются важной сферой финансовых отношений. Современные условия воспроизводства, обострение конкурентной борьбы актуализировали  вопросы управления финансами коммерческих организаций.

Целью данной курсовой работы является более глубокое ознакомление с составом и характеристиками финансовых ресурсов коммерческой организации и источников их формирования.

Задачи:

1. Изучить и раскрыть понятия и сущность финансовых ресурсов;
2. Рассмотреть источники формирования финансовых ресурсов коммерческой организации;
3. Рассмотреть основные источники использования финансовых ресурсов коммерческой организации.

1.Понятие финансовых ресурсов коммерческих организаций

          Основным звеном экономики в рыночных условиях хозяйствования являются предприятия, которые выступают в роли хозяйствующих субъектов. Они для осуществления хозяйственной деятельности, получения продукции, доходов и накоплений используют определенные виды ресурсов: материальные, трудовые, финансовые, а также денежные средства. ¹

          Денежные средства и финансовые ресурсы – разные категории, отличие между ними заключается в следующем. Сумма валового дохода коммерческой организации от продажи товаров, продукции, выполнения работ и оказания услуг представляет собой размер денежных средств, поступивших на расчетный счет хозяйствующего субъекта в банке. Из нее существенную часть составляют материальные затраты, затраты на оплату труда, отчисления на социальные нужды, амортизация и прочие затраты и только часть является финансовыми ресурсами. Однако, большинство исследователей и статей по изучаемому вопросу к финансовым ресурсам относит все денежные средства, и только часть авторов считает, что это накопленные денежные доходы.

           Однако можно заметить, что финансовые ресурсы это не вся сумма денежных средств, используемых предприятием. Помимо финансовых ресурсов в денежной форме также функционируют кредитные ресурсы, авансовые платежи, амортизационные отчисления, отложенные налоговые обязательства и т.п. поэтому существенным является выделения таких признаков финансовых ресурсов, которые позволяют вычленить их из общего объема денежных средств. Для этого необходимо рассматривать ресурсы как составную часть производственных отношений, учитывать, что финансовые ресурсы создаются и используются в процессе финансовых отношений, само понятие ресурсы необходимо рассматривать как запасы, которые могут быть использованы на определенные цели.²

Финансовые ресурсы коммерческой организации - это денежные средства, имеющиеся в распоряжении предприятия и предназначенные для осуществления текущих затрат и затрат по расширенному воспроизводству, для выполнения финансовых обязательств и экономического стимулирования   работающих. Финансовые ресурсы направляются также на содержание и развитие объектов непроизводственной   сферы,   потребление,   накопление,   в специальные резервные фонды и др.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

2.Состав финансовых ресурсов коммерческих организаций.

Источниками финансовых ресурсов являются все денежные доходы и поступления, которыми располагает предприятие  или иной хозяйствующий субъект  в определенный период (или на дату) и которые направляются на осуществление денежных расходов и отчислений, необходимых для производственного и социального развития: инвестиций, авансирования в текущие затраты (главным образом, себестоимость), расходов и отчислений на социальные нужды в централизованные специальные фонды и в бюджеты различных уровней. Это классификация основных видов расходов и отчислений   финансовых  ресурсов   по  направлениям   их использования.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Прочие источники

Амортизационные отчисления

Прибыль, остающаяся в распоряжении организации

Поступления от учредителей при  формировании уставного капитала

Прочие источники

Бюджетные ассигнования

Средства, поступающие в порядке  перераспределения

Дополнительная эмиссия и размеще-ние ценных бумаг

Дополнительные взносы средств  в уставной капитал

Внешние

Внутренние

Финансовые ресурсы коммерческих организаций

Прочие источники

Средства от выпуска и продажи  облигаций

Коммерческий кредит

Краткосрочный кредит банка

Долгосрочный кредит банка

Заемные источники

Собственные источники

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Рисунок 1. Состав финансовых ресурсов организации

 

 

Основными  источниками  собственных финансовых ресурсов являются:

Уставный капитал – средства, вложенные собственниками в момент создания предприятия. Образуется за счет вкладов участников. Конкретные способы формирования уставный капитал зависит от организационно-правовой формы предприятия.

Складочный капитал –  совокупность в денежной форме вкладов  участников полного товарищества и  участников-вкладчиков товарищества на вере.

Уставный фонд – формируется  на государственных и муниципальных  предприятиях, в виде выделенных основных и оборотных активов.

Паевой фонд – совокупность имущественных паевых взносов членов производственного кооператива  для совместного ведения производственной или иной хозяйственной деятельности.

Резервный капитал - создается за счет чистой прибыли для покрытия возможных убытков и выплаты доходов в случае недостаточности прибыли.

Другой принцип классификации  финансовых ресурсов связан с образованием фондов возмещения, потребления и  накопления:

В настоящее время в  соответствии с Федеральным законом  от 26.12.95 N 208-ФЗ (ред. от 07.08.01) "Об акционерных  обществах" размер обязательного  резервного фонда составляет 5% размера  уставного капитала.

За  счет его средств создаются необходимые  условия для осуществления предпринимательской  деятельности. Финансовые ресурсы формируются главным образом за счет прибыли (от основной и других видов деятельности), амортизации, а также выручки от реализации выбывшего имущества, устойчивых пассивов, различных елевых поступлений, паевых и иных взносов. К устойчивым пассивам относятся уставный, резервный и другие капиталы; долгосрочные займы; постоянно  находящаяся   в   обороте   предприятия   кредиторская задолженность (по зарплате из-за разницы в сроках начисления и выплаты, по отчислениям во внебюджетные фонды, в бюджет, по расчетам с покупателями и поставщиками и др.)³

       Значительные финансовые ресурсы, особенно во вновь создаваемых и реконструируемых предприятиях, могут быть мобилизованы на финансовом рынке с помощью продажи акций, облигаций и других видов ценных бумаг, выпущенных данным предприятием; дивидендов и процентов по ценным бумагам других эмитентов; доходов от финансовых терапии; кредитов.

 

Предприятия могут получать финансовые ресурсы от ассоциаций и концернов, в которые они входят; от вышестоящих организаций при сохранении отраслевых структур; от органов государственного управления виде бюджетных субсидий; от страховых организаций. В составе этой группы  финансовых    ресурсов,    формируемых    в    порядке перераспределения, все большую роль играют выплаты страховых возмещений, и все меньшую - бюджетные и отраслевые финансовые источники, которые предназначены на строго ограниченный перечень затрат.

Размер  финансовых ресурсов, формируемых на уровне предприятия, определяет возможности: осуществления необходимых капитальных вложений; увеличения оборотных средств; выполнения всех финансовых обязательств; обеспечения потребностей социального характера.

Финансовые ресурсы используются как в фондовой форме, так и  в не фондовой. Часть финансовых ресурсов предприятие использует на образование фондов целевого назначения: фонд оплаты труда, фонд развития производства, фонд материального поощрения и  т.д. Использование финансовых ресурсов на выполнение платежных обязательств перед бюджетом и банками осуществляется в не фондовой фирме.

Большое значение имеет структура  источников формирования финансовых ресурсов, и в первую очередь удельный вес  собственных. Большой удельный вес  привлеченных средств утяжеляет  финансовую деятельность предприятия дополнительными затратами на уплату высоких процентов по кредитам коммерческих банков, дивидендов по акциям и облигациям и осложняет ликвидность баланса предприятия. Поэтому финансист   фирмы   всегда   должен   тщательно   просчитывать целесообразность или нецелесообразность использования привлеченных финансовых ресурсов в каждом конкретном случае.

Размер и структура  финансовых ресурсов во многом зависят  от объёма производства и его эффективности. Постоянный рост производства и повышение  его эффективности являются основой  увеличения финансовых ресурсов предприятия. В свою очередь, от величины финансовых ресурсов, инвестируемых в сферу  производства, зависят роста объёма производства и степень его эффективности.

Наличие финансовых ресурсов в необходимых размерах и эффективное  их использование во многом предопределяют финансовое благополучие предприятия,      финансовую      устойчивость, платёжеспособность и ликвидность  баланса. Потребный размер этих ресурсов и эффективность их использования  в текущем периоде и на перспективу определяются в процессе финансового планирования.⁴

 

 

 

 

 

3. Источники формирования финансовых ресурсов коммерческих

организаций.

         Источники формирования финансовых ресурсов в коммерческой организации разделяются на собственные, заемные и привлеченные.

Внутреннее финансирование предполагает использование собственных  средств и прежде всего — чистой прибыли и амортизационных отчислений.

Основными собственными финансовыми ресурсами являются:

• Нераспределенная прибыль
• Амортизация
• Уставный капитал
• Добавочный капитал
• Фонды целевого назначения

          Внешнее финансирование предусматривает использование средств государства, финансово-кредитных организаций, нефинансовых компаний и граждан.

К заемным финансовым ресурсам относятся:

• Банковский кредит(ссуда)
• Кредит иной финансовой организации
• Бюджетный кредит
• Коммерческий кредит

Привлеченные средства, мобилизуемые на финансовом рынке, включают: средства от продажи собственных акций и облигаций, а также других видов ценных бумаг. Кроме того, оно предполагает использование денежных ресурсов учредителей предприятия.

 

Привлеченные финансовые ресурсы включают в себя:

• Средства долевого участия в текущей инвестиционной деятельности
• Средства от эмиссии ценных бумаг
• Паевые и иные взносы