Финансовая устойчивость страховых организаций

В соответствии с действующим  страховым законодательством страховая  организация одновременно может  заниматься:

а) или видами личного страхования (страхование жизни; страхование от несчастных случаев и болезней; медицинское страхование);

б) или рисковыми видами страхования (страхование от несчастных случаев и болезней; медицинское страхование; все другие виды имущественного страхования).

В первом случае общий нормативный размер маржи платежеспособности рассчитывается как сумма двух слагаемых – для страхования жизни и видов страхования иных, чем страхование жизни, соответственно.

Для видов страхования  иных, чем страхование жизни, нормативный размер маржи платежеспособности Н_рв рассчитывается по формуле:

 

Н_рв = mах (Р1, Р2) * K_{вып ,}                                                                                                  (2)    

 

где

Н_рв – нормативный размер маржи платежеспособности по рисковым видам страхования;

Р1 – минимальный размер чистых активов, который должна иметь страховая организация исходя из принятых ею страховых обязательств;

Р2 – минимальный размер чистых активов, который должна иметь страховая организация исходя из выполненных ею страховых обязательств;

K_вып – поправочный коэффициент.

Показатель Р1 рассчитывается по формуле:

 

Р1 = 0,16 * ПР,                                                                                                                   (3)

 

где

ПР – размер страховых премий за период, по которому оценивается платежеспособность (как правило, один год), по договорам страхования, сострахования и принятым в перестрахование, уменьшенный на годовую сумму возвращенных страховых премий, отчислений в резерв предупредительных мероприятий и отчислений, предусмотренных законодательством.

Показатель Р2 указывает  на минимальный размер чистых активов, который должна иметь страховая организация исходя из выполненных ею страховых обязательств.

Он рассчитывается по формуле:

 

Р2 = 0,23 * СВ,                                                                                                                  (4)

    

где

СВ – сумма среднегодовых за предшествующие 3 года изменений резервов убытков и фактических страховых выплат по договорам страхования, сострахования и принятым в перестрахование за вычетом выплат, полученных по регрессным искам.

Поправочный коэффициент K_вып рассчитывается за год, предшествующий отчетной дате, как отношение суммы чистых страховых выплат (общих выплат за вычетом участия перестраховщиков) и чистых изменений резервов убытков (общих изменений за минусом участия перестраховщиков) к общей сумме страховых выплат и изменений резервов убытков. В случае, когда фактическое значение не превышает 0,5, коэффициент берется равным 0,5. Если перестрахования не было, коэффициент равен 1.

Для страхования жизни  нормативный размер маржи платежеспособности Н_сж рассчитывается по формуле:

 

Н_сж = 0,05 * РСЖ * k,                                                                                                        (5)

 

где

РСЖ – резерв по страхованию жизни на последнюю отчетную дату;

k – поправочный коэффициент, рассчитываемый как отношение резерва по страхованию жизни за вычетом участия перестраховщиков к величине указанного резерва. В случае, когда фактическое значение меньше 0,85, коэффициент k берется равным 0,85. Если перестрахования не было, коэффициент равен 1.

Нормативный размер общей  маржи платежеспособности Н рассчитывается по формуле: 

 

Н = Н_рв + Н_сж,                                                                                                                      (6)

 

где

Н – нормативный размер общей маржи платежеспособности;

Н_рв – нормативный размер маржи платежеспособности по рисковым видам страхования;

Н_сж – нормативный размер маржи платежеспособности по страхованию жизни.

Если организация занимается страхованием жизни и другими  видами страхования и рассчитанный нормативный размер общей маржи платежеспособности Н окажется меньше минимальной величины уставного капитала, предусмотренного законодательством, нормативный размер Н устанавливается равным этой законодательно установленной величине уставного капитала.

Во втором случае, когда  страховая организация занимается только рисковыми видами страхования, нормативная маржа платежеспособности совпадает с нормативом платежеспособности, рассчитываемым для видов страхования иных, чем страхование жизни:

 

Н = Н_рв = mах (Р1, Р2) * K_{вып ,}                                                                                            (7)

 

где

Н – нормативный размер маржи платежеспособности;

Н_рв – нормативный размер маржи платежеспособности по рисковым видам страхования;

K_вып – поправочный коэффициент.

Этап 2. Определение фактического размера маржи платежеспособности ПЛ_ф – чистых активов.

Расчет стоимости чистых активов страховой организации производится в полном соответствии с методикой, утвержденной Приказом Минфина РФ и ФКЦБ РФ от 12.09.2003 N 83н/03-158/пз «Порядок оценки стоимости чистых активов страховых организаций, созданных в форме акционерных обществ» [10]. В состав активов, принимаемых к расчету, включаются:

а) нематериальные активы;

б) инвестиции;

в) депо премий у перестрахователей;

г) доля перестраховщиков в страховых резервах;

д) дебиторская задолженность по операциям страхования, сострахования;

е) дебиторская задолженность  по операциям перестрахования;

ж) прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты;

и) прочая дебиторская задолженность, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты, за исключением задолженности участников учредителей) по взносам в уставный капитал;

к) основные средства;

л) незавершенной строительство;

м) запасы;

н) НДС по приобретенным  ценностям;

п) денежные средства.

В состав пассивов, принимаемых  к расчету, включаются:

а) страховые резервы;

б) задолженность по депо премий перед перестраховщиками;

в) займы и кредиты  со сроком погашения в течение 12 месяцев после отчетной даты;

в) займы и кредиты со сроком погашения после 12 месяцев от отчетной даты;

г) кредиторская задолженность  по операциям страхования, сострахования;

д) кредиторская задолженность  по операциям перестрахования;

е) прочая кредиторская задолженность;

ж) задолженность участникам (учредителям) по выплате дохода;

и) доходы будущих периодов;

к) резервы предстоящих  расходов;

л) резерв предупредительных  мероприятий;

м) прочие обязательства.

Таким образом, по российскому законодательству, фактический размер маржи платежеспособности рассчитывается по формуле:

 

ПЛ_ф = УК + ДК + РК + НП – (НУ + ЗА + АК + НА + ДЗП),                                         (8)

 

где

ПЛ_ф фактический размер маржи платежеспособности;

УК – уставный капитал;

ДК – добавочный капитал;

РК – резервный капитал;

НП – нераспределенная прибыль отчетного года и прошлых лет;

НУ – непокрытые убытки отчетного года и прошлых лет;

ЗА – задолженность акционеров (участников) по взносам в уставный капитал;

АК – собственные акции, выкупленные у акционеров;

НА – нематериальные активы;

ДЗП – просроченная дебиторская задолженность.

Этап 3. Сопоставление фактического размера маржи платежеспособности с нормативным.

Если фактический размер маржи платежеспособности ПЛ_ф больше норматива Н в 1,3 раза, т. е. если соблюдается соотношение ПЛ_ф > 1,3 * Н, можно сделать вывод о том, что страховая организация платежеспособна.

Положительная динамика соотношения чистых активов к  их нормативному уровню является благоприятным  признаком, свидетельствующим о  росте финансовой устойчивости страховой  организации.

Если фактическая маржа платежеспособности превышает нормативную, но меньше чем на 30%, т. е. если имеет место соотношение Н < ПЛф < 1,3 * Н, тогда страховая организация должна предоставить для согласования в Министерство финансов Российской Федерации план своего финансового оздоровления. В противном случае контроль за финансовым оздоровлением страховщика осуществляется органами надзора за страховой деятельностью.

В плане финансового  оздоровления перечисляются конкретные мероприятия, способствующие стабилизации финансового положения, с указанием сроков проведения и суммы дохода (экономии), планируемого к получению от данного мероприятия. В плане финансового оздоровления страховая организация может предусмотреть, в частности, повышение размера уставного капитала, расширение перестраховочных операций, изменение тарифной политики, сокращение дебиторской и кредиторской задолженности, изменение структуры активов, а также применение других способов поддержания платежеспособности, не противоречащих законодательству. При составлении плана приоритет отдается мероприятиям, приводящим к оздоровлению финансового положения в максимально сжатые сроки.

На основе анализа  отчетности и плана оздоровления финансового положения страховой  организации, Федеральная служба страхового надзора дает рекомендации по использованию конкретных мер, предусмотренных планом, и контролирует их выполнение. Страховщик обязан ежеквартально представлять отчет о ходе выполнения плана финансового оздоровления с приложением расчета соотношения между нормативной и фактической маржей платежеспособности.

В рамках Европейского союза (ЕС) оценка платежеспособности осуществляется раздельно для страховых организаций, занимающихся рисковыми видами страхования, и страховых организаций, занимающихся страхованием жизни. Вступление Российской Федерации в ВТО и ЕС предполагает, в частности, что оценка платежеспособности российских страховых организаций должна быть приведена в соответствие с европейскими и мировыми стандартами [28, С.148].

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ЗАКЛЮЧЕНИЕ

 

На сегодняшний день финансовая устойчивость страховых организаций является одной из наиболее актуальных проблем, причем заинтересованными сторонами в данном случае являются все участники страховых отношений – страховщики и их собственники, страхователи, и органы государственной защиты интересов участников страхового рынка. Активно проводимая в настоящее время политика государства по сокращению количества страховых организаций, прежде всего за счет недобросовестных страховщиков, не выполняющих требования финансовой устойчивости и платежеспособности, ставит остро вопрос для всех страховых организаций об определении их позиции на рынке, а именно, их жизнеспособности, как в краткосрочной, так и в долгосрочной перспективе. Вместе с тем, отсутствие законодательного регулирования процедуры передачи страхового портфеля в случае банкротства страховой компании, вынуждает пользователей страховых услуг осторожно и взвешенно подходить к выбору страховой компании при заключении договора страхования.

Следует особо подчеркнуть, что ни у страховых организаций, ни у их клиентов на сегодняшний день не существует какого–либо методологического инструмента по оценке своих рисков, кроме требований государственного регулятора. Требования Минфина РФ и Федеральной службы страхового надзора распространяются в настоящее время лишь на такие показатели страховщиков, как достаточность собственных средств и благоприятная структура активов, покрывающих собственные средства и страховые резервы. Таким образом, многие аспекты финансово–хозяйственной деятельности страховой организации, оказывающие значительное влияние на ее финансовую устойчивость и платежеспособность в кратко–, средне– и долгосрочной перспективе просто не учитываются.

В курсовой работе раскрыты понятия «финансовая устойчивость» и «платежеспособность» страховой организации, сформулированы основные риски страховой организации и факторы ее финансовой устойчивости.

 

СПИСОК ИСПОЛЬЗОВАННОЙ ЛИТЕРАТУРЫ

 

1. Гражданский кодекс  Российской Федерации.