Особенности работы центрального банка в США (Федеральная резервная система)

 

Министерство  образования и науки Российской Федерации

 

ИРКУТСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ

Институт  Экономики Управления и права

 

Кафедра Мировой экономики

 

 

 

Допускаю к защите

Руководитель к.т.н., доц. И.А. Серебряник

И.О. Фамилия

 

____________________________________________

 

 

 

 

 

Особенности работы центрального банка  в США

(Федеральная резервная система)

 

ПОЯСНИТЕЛЬНАЯ ЗАПИСКА

 

к курсовой работе по дисциплине

«Деньги Кредит Банки»

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Выполнила студентка группы     ФКб - 11 - 1       __________           Ю.М.Французская

шифр                         подпись                   И.О. Фамилия

 

 

Нормоконтроль                                                             _______        И.А. Серебряник

подпись                  И.О. Фамилия

 

 

Курсовая работа защищена с оценкой ____________________________________

 

 

 

 

 

 

 

Иркутск 2012 г.

 

 

Министерство  образования и науки Российской Федерации

 

ИРКУТСКИЙ ГОСУДАРСТВЕННЫЙ ТЕХНИЧЕСКИЙ УНИВЕРСИТЕТ

ЗАДАНИЕ

НА  КУРСОВУЮ РАБОТУ

 

По курсу  «Деньги Кредит Банки»

 

Студенту  Французской Ю. М.

 

Тема курсовой работы: Особенности работы центрального банка в США (Федеральная резервная система)

 

Исходные  данные: учебно-методическая литература, периодическая печать, Интернет-ресурсы.

 

 

Рекомендуемая литература:

1. Базулин Ю. В. Деньги. Кредит. Банки: учеб. – 2-е изд., перераб. И доп. / под ред. В.В. Иванова, Б.И. Соколова. – М.: Проспект,2010 – 848с.
2. Букина, М.К. Деньги. Банки. Валюта: учебное пособие / М.К. Букина. - М.: ДИС, 2004. - 569 с.
3. Доллан, Э.Д. Деньги, банковское дело и денежно-кредитная политика / Э.Д. Доллан, К.Д. Кэмбелл. - М.: 2003. - 589 с.
4. Жарковская, Е.П. Банковское дело: Учебник для вузов. / Е.П. Жарковская - М.: Омега-Л, 2003.-- 47с.
5. Лаврушин, О.И. Деньги, кредит, банки / О.И. Лаврушин - М.: Финансы и статистика, 2005. - 456 с.

Дата  выдачи задания  «15»  сентября  2012г.

 

Дата  представления проекта руководителю «9»  декабря  2012г.

 

Руководитель  курсовой работы к.т.н., доц. Серебряник И.А.

 

 

 

 

 

 

СОДЕРЖАНИЕ

ВВЕДЕНИЕ 4

1.История создания и особенности Федеральной резервной системы США 6

1.1 История и рождение ФРС США 6

1.2 Особенности ФРС (Федеральной Резервной Системы) 11

1.3 Задачи и роль ФРС в правительстве 12

2. Структура и функции ФРС США 15

2.1 Организационная структура ФРС США 15

2.2 Цели деятельности и функции ФРС США 19

ЗАКЛЮЧЕНИЕ 24

СПИСОК ИСПОЛЬЗУЕМЫХ ИСТОЧНИКОВ 25

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

ВВЕДЕНИЕ

  В настоящее время практически во всех странах мира существует 2-х уровневая банковская система, к первому уровню которой относится центральный банк страны, возникший в процессе исторического развития или изначально учреждённый государством. В любом случае на него налагается огромная ответственность по обеспечению стабильности денежной и банковской систем страны. Очевидно, что центральный банк обладает и большими полномочиями не только в сфере эмиссии наличных денег, но и в сферах надзора за кредитными учреждениями, кредитования коммерческих банков, хранения золотовалютных резервов страны, ведения счетов правительства и т. д. Но важнейшим направлением его деятельности является на сегодняшний момент разработка и реализация денежно-кредитной политики страны.

Между центральными банками разных стран имеются существенные различия, обусловленные экономическими, историческими  и политическими особенностями  государства. Выделяют три основные модели организации центрального банка: традиционную (к ней относится  ЦБ России), европейскую (Европейский  центральный банк, соединяющий центральные  банки государств – членов Европейского экономического и валютного союза), а также американскую систему  организации центрального банка, которая  существенно отличается от первых двух. Первым уровнем американской банковской системы (включающей 2 уровня) является Федеральная резервная система  США. Важность её изучения состоит не только в её сложной организации. Интерес, безусловно, представляют сами США, как одна из ведущих стран, от экономической стабильности которой зависит стабильность многих других стран. Как вы помните из истории, к началу XX века все основные мировые валюты имели «бумажный» вид и были обеспечены золотом. В таких условиях каждый живет в соответствии с результатами своего труда. Но если отвязать бумажные деньги от обеспечения золотом, то можно печатать их в любом количестве. Главное — грамотно внедрить в сознание людей, что эти цветные бумажки чего-то стоят. Так и начала группа банкиров в США реализовывать свой план, создав 23 декабря 1913 года Федеральную резервную систему (ФРС).

Цель  данной курсовой работы состоит в  определении особенности организации  американской модели центрального банка, - Федеральной Резервной Системы США, -  и его роли в проведении денежно-кредитной политики в стране.

Для реализации поставленной цели были решены перечисленные  ниже задачи:

• рассмотреть историю и причины создания ФРС США;
• проанализировать организационную структуру ФРС США;
• выявить главные цели её деятельности;

Объектом  исследования является Федеральная  резервная система (ФРС) США. К предмету исследования относится проводимая ФРС денежно-кредитная политика, а конкретно - её инструменты и  эффективность.

В качестве информационно – аналитической  базы данного исследования были использованы материалы периодической печати, учебные материалы отечественных  и зарубежных авторов по вопросам о сущности и деятельности ФРС  США, а также отдельные статистические и информационные данные сети Интернет.

Данная тема  весьма актуальна. Ведь Федеральная резервная система  является независимым органом в правительстве США. Банковская система - одна из важнейших и неотъемлемых структур рыночной экономики. Развитие банков, товарного производства и обращения шло параллельно и тесно переплеталось. При этом банки, проводя денежные расчеты, кредитуя хозяйство, выступая посредниками в перераспределении капиталов, существенно повышают общую эффективность производства, способствуют росту производительности общественного труда. Современная банковская система - это важнейшая сфера национального хозяйства любого развитого государства. Её практическая роль определяется тем, что она управляет в государстве системой платежей и расчетов; большую часть своих коммерческих сделок осуществляет через вклады, инвестиции и кредитные операции; наряду с другими финансовыми посредниками банки направляют сбережения населения к фирмам и производственным структурам. Мне захотелось узнать о  работе центрального банка в США и о Федеральной резервной системе и рассмотреть поближе историю и зарождение ФРС США, поэтому я выбрала эту тему.

 

1.История создания и особенности  Федеральной резервной системы  США

1.1 История и рождение ФРС  США

Ядром кредитно - банковской системы США является Федеральная резервная система (ФРС), которая состоит из 12 федеральных резервных банков и большого количества банков - членов. Согласно федеральному резервному акту 1913 года все банки - члены Федеральной резервной системы должны были:

а) внести 6% собственных капиталов в качестве паевого взноса в основной капитал федеральных резервных банков;

б) держать свои резервы в объеме 3% суммы срочных вкладов и от 7 до 13% суммы вкладов до востребования.

Федеральные резервные банки были обязаны иметь резерв в золоте и законных платежных средствах в размере 35% своих депозитов. Таким образом, пассивы федеральных резервных банков состоят из собственных капиталов, созданных за счет паевых взносов банков-членов; из банкнотной эмиссии; из банковских депозитов, представляющих собой резервы банков - членов ФРС. Сосредоточение в федеральных резервных банках денежных резервов коммерческих банков явилось фактором экономии денег. Организация ФРС способствовала экономии наличных денег и в другом отношении - благодаря развитию безналичных расчетов, которые стали в широких размерах осуществляться через федеральные резервные банки. Вместе с тем создание ФРС усилило централизацию банковской системы США и господство крупных банков - цитадели финансовой олигархии. С конца 1915 года по август 1972 года удельный вес ФРС в общем числе американских коммерческих банков поднялся с 28 до 41%, а в общей сумме их депозитов - с 48, до 78%. Хотя членами ФРС являются многие банки, решающее влияние в ней имеет лишь небольшое число крупных и крупнейших банков.

В августе 1935 года был принят закон, внесший некоторые организационные изменения в ФРС. Смысл этого закона заключался, прежде всего, в дальнейшей централизации банковской системы США. Все штатные банки с депозитами не менее 1 млн. долл. были обязаны в определенный срок вступить в члены ФРС; права центральных органов ФРС были значительно расширены: во главе ФРС был поставлен Совет управляющих (в составе членов, назначаемых президентом США на 14 лет), которому дано право определять учетные ставки федеральных резервных банков, изменять нормы обязательных резервов банков-членов, устанавливать нормы кредитования под ценные бумаги, утверждать выбранные резервными банками советы директоров.

Дореволюционная Америка в середине XVII века была довольно бедной страной. Колонистам не хватало монет из драгоценных  металлов, чтобы поддерживать товарооборот, и они стали создавать собственные  деньги, которые назывались «колониальными расписками». Бумажные деньги, выпускаемые  в общественных интересах, были условной валютой, помогающей меняться товарами. Это значительно улучшило товарные отношения в колониях, и они  стали развиваться. Когда руководство Банка Англии поинтересовалось у Бенджамина Франклина, чем вызван необычный расцвет колоний, он спокойно ответил: «Это просто. В колониях мы выпускаем собственную валюту. Она называется «колониальная расписка». Мы печатаем ее в строгом соответствии с потребностями торговли и промышленности, чтобы товары легко переходили от производителя к потребителю. Таким образом, выпуская для себя бумажные деньги, мы контролируем их покупательную способность и не заинтересованы в том, чтобы платить кому-либо еще». Изобретение американских колонистов шло вразрез с планами Банка Англии. В результате Парламент Великобритании в 1764 году выпустил «Закон о валюте». Этот закон запрещал администрации колоний создавать собственные деньги и обязывал их впредь платить все налоги золотыми и серебряными монетами. В своей автобиографии Бенджамин Франклин писал: «Всего за один год экономические условия ухудшились настолько, что эра процветания закончилась. Наступила такая депрессия, что улицы городов заполнились безработными». Франклин уверяет, что это оказалось основной причиной Американской революции. Или, как сказано в его автобиографии, «колонисты с готовностью вытерпели бы небольшое повышение налогов на чай и другие вещи, если бы Банк Англии не отбирал у колоний все деньги. Это провоцировало рост безработицы и народного недовольства. Неспособность колонистов забрать обратно право на выпуск своих денег из рук Георга III и международных банкиров стало первопричиной Американской освободительной войны». Ближе к концу Американской революции Континентальный Конгресс, собравшийся в Индепенденс Холле, Филадельфия, очень нуждался в деньгах. Поэтому в 1781 году он позволил Роберту Моррису, отвечавшему в то время за финансы, открыть частный центральный банк. Моррис был богатым человеком, ставшим еще богаче в течение революции благодаря военным поставкам. Новая организация под названием Североамериканский банк была сделана по образу и подобию Банка Англии. Ей так же разрешили производить банковские операции с частичным покрытием. Т.е. банк мог выдавать в кредит деньги, которыми он не располагал, а затем начислять за их пользование процент.

Через 4 года, в 1785 году, банковская лицензия не была продлена. Сенатор Уильям Линдли из Пенсильвании сказал: «Данная организация не имеет никаких принципов, кроме алчности, и никогда не изменит своего отношения на увеличение процветания, власти и влияния государства». 
В 1787 году на собрании колонии в Филадельфии для изменения Устава конфедерации Томас Джефферсон сказал: «Если американский народ позволит частному центральному банку контролировать эмиссию своей валюты, то последний сначала с помощью инфляции, затем дефляции, банков и растущих вокруг них корпораций лишит людей всей их собственности. И может случиться так, что однажды их дети проснутся бездомными на земле, которую завоевали их отцы». Но создатели Североамериканского банка не сдались. Через 6 лет один из его основателей Александр Гамильтон, ставший секретарем казначейства, вместе с другим учредителем Робертом Моррисом протолкнул законопроект о новом частном банке через вновь избранный конгресс. Новый банк получил название: «Первый Банк Соединенных Штатов». Его президентом стал бывший президент Североамериканского банка. Конгресс дал новому банку лицензию сроком на 20 лет! Банк получил монополию на выпуск американской валюты. 80% его акций должны были находиться во владении частных инвесторов, а 20% переданы правительству США. Как в случае с Банком Англии и Североамериканским банком, частные акционеры не оплатили свои акции полностью. Правительство США внесло первый платеж — 2 млн. долларов. Используя эти деньги, благодаря схеме с частичным покрытием банк выдал частным акционерам кредиты на выкуп оставшихся 80% акций. Имя банка «Первый Банк США», как и «Банк Англии», было выбрано таким образом, что бы скрыть его частное происхождение. Конгрессу США эта идея было преподнесена как способ стабилизировав банковскую систему и покончить с инфляцией. В течение следующих пяти лет правительство США заняло у Первого Банка США 8,2 млн. долларов. За это время уровень цен вырос на 72%. Также был в истории Америки президент Джеймс Гарфилд, который хорошо понимал, кто манипулирует экономикой. Будучи конгрессменом, он занимал пост председателя Комитета по банкам и ассигнованиям. Сразу после своей инаугурации в 1881 году Гарфилд публично обвинил менял: «Тот, кто контролирует денежную массу любой страны, является полным властелином ее промышленности и торговли... А когда вы поймете, как просто вся экономическая система так или иначе контролируется несколькими влиятельными людьми, вам не понадобится объяснять, где причины депрессий и инфляций». К несчастью, 2 июля 1881 года, всего через несколько недель после этого заявления, президент Гарфилд был убит. 
Менялы быстро наращивали свою власть. Они начали систематическую, как они это называли, «стрижку овец» с помощью создания серии экономических подъемов и следующих за ними депрессий. Таким образом, они скупали тысячи домов и ферм по цене в несколько процентов от номинала. В 1891 году менялы начали готовиться обвалить американскую экономику в очередной раз. Их методы и мотивы недвусмысленно представлены в меморандуме, разосланном Американской Банковской Ассоциацией всем своим членам.