Структурно-динамический анализ активов и пассивов организации

 

Решение: Вычислим для исходных данных среднегодовую стоимость оборотных активов и среднегодовую стоимость активов. Объемы чистой прибыли и выручки возьмем из бухгалтерского баланса (приложение 1). Расчеты производятся по формуле (на примере активов):

,

где А – активы;

АН.Г. – величина активов на начало соответствующего года;

АК.Г. – величина активов на конец соответствующего года.

Расчет изменения (+,-) ведется по формуле (на примере активов):

.

Вычислим расчетные данные:

1) найдем  рентабельность активов

,

где RП – прибыль от продаж.

Данный показатель характеризует прибыльность деятельности организации, показывает эффективность использования активов.

2) доля  оборотных активов в общей  величине активов

,

где ,  Ā – среднегодовые величины оборотных активов и активов.

Данный показатель характеризует структуру активов.

3) оборачиваемость  оборотных активов

,

где N – выручка от продаж.

Оборачиваемость оборотных активов измеряется в оборотах.

4) рентабельность  продаж

.

Рентабельность продаж характеризует эффективность деятельности организации.

Расчет влияния факторов на изменение рентабельности активов будет производиться методом цепных подстановок. Составим модель:

.

Рентабельность активов представляет собой произведение 3-х факторов.

1) Найдем  влияние доли оборотных активов  на рентабельность активов:

2) найдем  влияние оборачиваемости оборотных  активов:

3) найдем  влияние рентабельности продаж:

4) составим  баланс отклонений:

-1,94 + 2,03– 1,69 =-1,6 (верно)

Таким образом, наибольшее влияние на изменение рентабельности активов оказало изменение рентабельности продаж. Падение рентабельности продаж на -2,6% вызвало падение рентабельности активов на 8,2%. Ускорение оборачиваемости оборотных активов привело к росту рентабельности активов на 2,03%. Уменьшение доли оборотных активов в активах сократило рентабельность активов на -1,94%. Совокупное воздействие факторов отрицательное и составляет -1,6%.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Задание 5

На  основе  исходных  данных  (таб.5.1.)  выберите  структуру  производства  и

реализации  продукции  с  целью  получения  наибольшей  прибыли  (таб.  5.2). Постоянные затраты для всех вариантов одинаковы и составляют 98 тыс. руб. Выручка от реализации для каждой из трех вариантов равна соответственно 360 тыс. руб., 330 тыс. руб., 340 тыс. руб.

Таблица 5.1

Исходная информация 

Изделия	Цена, руб.	Перем. расходы на единицу, руб.	Удельный вес в объеме продаж, %
			Вариант 1	Вариант 2	Вариант 3
А	80	60	20	30	15
В	140	80	30	25	20
С	120	100	10	20	35
Д	200	120	40	25	30

 

Таблица 5.2

 

Расчетная информация

Изделия	А	В	С	Д
Удельный  вес  маржинального  дохода  в цене изделия	0,25	0,429	0,167	0,4
Вариант 1
Средний   удельный   вес   маржинального дохода в выручке	0,3554
Прибыль от продаж	29,94
Вариант 2
Средний   удельный   вес   маржинального дохода в выручке	0,31565
Прибыль от продаж	6,1645
Вариант 3
Средний   удельный   вес   маржинального дохода в выручке	0,30175
Прибыль от продаж	4,595

 

Маржинальный доход представляет собой сумму прибыли и постоянных расходов. Суть этой категории в том, что полное погашение всех постоянных расходов предусматривает списание их полной суммы на текущие результаты деятельности предприятия и приравнивается к одному из направлений распределения прибыли.

Для первого варианта:

1. Удельный вес маржинального дохода в цене изделия, Дс:
• для изделия А = (80 - 60)/80 = 0,25;
• для изделия В = (140 - 80)/140 = 0,429;
• для изделия С  = (120 - 100)/120 = 0,167;
• для изделия Д = (200 - 120)/200 = 0,4.
2. Средний удельный вес маржинального дохода в выручке для всего объема продаж Ду:

Ду = ( • СПА+ • СПБ+ • СПВ + • СПГ)/100 = (0,25•20+0,429•30+0,167•10+0,4•40)/100=(5+12,87+1,67+16) /100=0,3554

3. Маржинальный доход, МД:  

360•0,3554= 127,944 тыс. руб.

4. Прибыль от продаж для первого варианта равна:

Р =

- А = 127,944-98 = 29,94 тыс. руб.

Для второго варианта:

1.Удельный вес маржинального дохода в цене изделия, Дс:

• для изделия А = (80 - 60)/80 = 0,25;
• для изделия В = (140 - 80)/140 = 0,429;
• для изделия С  = (120 - 100)/120 = 0,167;
• для изделия Д = (200 - 120)/200 = 0,4.

2.Средний удельный вес маржинального дохода в выручке для всего объема продаж Ду:

Ду = (

• СПА+ • СПВ+ • СПс + • СПд)/100 =(0,25 • 30+0,429 • 25+0,167 • 20+0,4 • 25) /100=(7,5+10,725+3,34+10) /100=0,31565

 Маржинальный доход, МД, тыс. руб.:  

330. • 0,31565= 104,1645 тыс. руб.

3.Прибыль от продаж для второго варианта равна:

Р =

- А =104,1645 -98 =6,1645 тыс. руб.

Для третьего варианта:

1.Удельный вес маржинального дохода в цене изделия, Дс:

• для изделия А = (80 - 60)/80 = 0,25;
• для изделия В = (140 - 80)/140 = 0,429;
• для изделия С  = (120 - 100)/120 = 0,167;
• для изделия Д = (200 - 120)/200 = 0,4.

2. Средний удельный вес маржинального дохода в выручке для всего объема продаж Ду:

Ду = (

• СПА+ • СПВ+ • СПс + • СПд)/100 =(0,25 • 15+0,429 • 20+0,167 •35+0,4 • 30) /100=(3,75+8,58+5,845+12) /100=0,30175

 Маржинальный доход, МД, тыс. руб.:  

340 • 0,30175= 102,595 тыс. руб.

3.Прибыль от продаж для третьего варианта равна:

Р =

- А =102,595 -98 =4,595тыс. руб.

 

Первый вариант структуры производства и реализации продукции является более выгодным сточки зрения получения наибольшей суммы маржинального дохода и прибыли.

На прибыль от продаж оказывают влияние изменения:

1. количества и структуры проданного;

2. уровня цен;

3. уровня постоянных расходов.

 

 

 

 

 

 

 

 

Задание 6

      По данным бухгалтерского баланса (Приложение 1), отчета о финансовых результатах (Приложение 2) и справочных данных (Приложение 4) проанализировать показатели интенсификации использования основных ресурсов организации. Расчеты обобщить в табл. 6.

Таблица 6

 

 

	Характеристика соотношения экстенсивности и интенсивности использования основных ресурсов в процессе производства					Коэффициенты влияния на прирост выручки от продаж
№ п/п	Показатель	2012	2013	Темп прироста, %	Прирост ресурса на 1% прироста выручки, %	Экст-сти исп-я ресурса (Кэкст.i х 100)	Интен-сти исп-я ресурса (100-Кинт.i х 100)
1	2	3	4	5	6	7	8
1	Оплата труда с отчислениями на социальные нужды, тыс. руб.	9611	16173	68,2759	4,89	489,10	-389,10
2	Материальные затраты, тыс. руб.	32116	33128	3,1511	0,23	22,57	77,43
3	Основные средства, тыс. руб.	33196	35531	7,0340	0,50	50,39	49,61
4	Оборотные средства, тыс. руб.	-1441	-979	-32,0611	-2,30	-229,67	329,67
5	Комплексная оценка всесторонней интенсификации	х	х	х	0,83	83	17
6	Выручка	50976	58092	13,9595	х	х	х

 

 

 

Расчеты:

1. Гр. 5 = гр. 4 / гр. 3 × 100 – 100.
2. Гр. 6 стр. 1 или 2 или 3 = гр. 5 стр. 1 или 2 или 3 / гр. 5 стр. 4.

           Гр. 6 стр. 6 = Σ гр. 6 по стр. 1, 2 и 3/n.

3. Гр. 7 стр. 1 или 2 или 3 = гр. 6 × 100.

           Гр. 7 стр. 6 = Σ гр. 7 по стр. 1, 2 и 3/n.

4. Гр. 8 стр. 1 или 2 или 3 = 100 – гр. 7 стр. 1, 2 или 3

           Гр. 8 стр. 6 = Σ гр. 8 по стр. 1, 2 и 3/n.

 

Из данных Таблицы 6 можно сделать вывод, что организация характеризуется преимущественно экстенсивным развитием; доля экстенсивности составила 83%, т.е. в каждом проценте прироста выручки доля экстенсивности составляет 0,8309, и следовательно, доля интенсивности – 17%.

     Прирост выручки от продаж на 83% достигнут за счет вовлечения в производство дополнительных ресурсов, главным образом на оплату труда.

Относительный перерасход по оплате труда может быть достигнут как за счет увеличения заработной платы сотрудников, так и за счет роста численности работников предприятия. В тоже время, относительная экономия по остальным показателям говорит об их эффективном использовании по сравнению с предыдущим периодом.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Задание 7

      По данным бухгалтерского баланса (Приложение 1), отчета о финансовых результатах (Приложение 2) и справочных данных (Приложение 4) рассчитать показатели оценки качества деятельности организации (таб.7.1). Провести сравнительную комплексную оценку результатов деятельности организаций методом расстояний с учетом балла значимости по данным для конкурирующих обществ с ограниченной ответственностью «Агат», № 1, № 2. Результаты расчетов за отчетный период представьте в табл. 7.3

Таблица 7.1

Исходная информация Х

 

Показатель	«Агат»	№1	№2	Значимость показателя, балл (Кзн)
1. Коэффициент текущей ликвидности	0,964	1,52	0,89	4
2. Коэффициент оборачиваемости активов	2,325	0,89	0,62	5
3. Рентабельность продаж, %	3,97	7,83	10,51	6
4. Рентабельность собственного капитала, %	3,46	5,01	4,72	7
5. Коэффициент финансовой независимости (автономии)	0,698	0,78	0,59	2
6. Коэффициент маневренности	-0,016	0,018	0,023	3
7. Коэффициент финансирования	2,31	1,82	2,41	4
8. Коэффициент обеспеченности оборотных  активов собственными средствами, %	-0,038	0,032	0,015	3