Анализ денежных потоков

- строительно-монтажные работы;

- монтаж металлоконструкций;

- монтаж систем отопления, вентиляции;

- печные работы (ремонт, кладка, чистка дымоходов.

ООО «Гермес-1» является юридическим лицом:

-    действует на основе  Устава;

- имеет в собственности обособленное  имущество, отвечает по своим обязательствам всем этим имуществом;

- имеет самостоятельный баланс, собственные печати, расчетный счет  в учреждении банка.

Рассмотрим организационную структуру управления ООО «Гермес-1» на рисунке 1.

 

Рис. 1- Схема организации и структуры управления ООО «Гермес-1»

 

Данная структура управления является линейно-функциональной. Для таких структур характерна жесткая централизация работы. С одной стороны, это улучшает управляемость всей структуры в целом, уменьшается вероятность хищений товарно-материальных ценностей на местах, что тоже играет не последнюю роль в работе организации.

    Организационная структура  ООО «Гермес-1» определяет задачи,             возлагаемые на конкретных работников, распределение между ними обязанностей и ответственности.  Таким образом, можно увидеть, что штат работников состоит из группы людей - специалистов, которые необходимы организации. Некоторые совмещают в себе несколько должностей. Это могут быть кассиры-контролеры и в то же время заведующие отделами.

Директор управляет работой всех подразделений организации, контролирует их деятельность, соблюдение технологического процесса в организации. Ответственность за организацию бухгалтерского учета в организации, соблюдение законодательства при выполнении хозяйственных операций несет руководитель организации.

Бухгалтерия осуществляет контроль за выполнением хозяйственных договоров, ведет учет и анализ движения товаров и денежных средств, расчеты с поставщиками и покупателями, рассчитывает и анализирует финансовый результаты, составляет бухгалтерские отчеты, бухгалтерский баланс, ведет счета аналитического учета, текущие счета, начисляет заработную плату работникам организации. Бухгалтерия состоит из главного бухгалтера, которому подчинены бухгалтер и кассир.

 Главный бухгалтер следит  за финансовым потоком в организации, созданием системы финансовой  информации, работой бухгалтерии.

Деятельность работников регламентируется должностными инструкциями, где определены задачи, права, обязанности и полномочия конкретных работников. Каждый работник должен четко знать круг своих прав и обязанностей, а также степень ответственности за принимаемые им решения. От того, как правильно и доступно отрегулированы такие инструкции, зависит понимание работником своих функций, что в дальнейшем позволит избежать конфликтов, часто возникающих из-за отказа работников выполнять непривычные им функции.

 

2.2 Основные технико-экономические показатели предприятия

 

  ООО «Гермес-1» осуществляет строительно-производственную деятельность, показатели которой представлены в таблице 1.  

Проанализировав технико-экономические показатели ООО «Гермес-1» за  2010-2012 года видно, что  выручка от продажи продукции, работ услуг увеличилась на 56815тыс.руб. По результатам финансово-хозяйственной деятельности за 2012 год, организацией получена чистая прибыль в размере 4112тыс.руб.

Таблица 1-Технико-экономические показатели ООО «Гермес-1» за 2010-2012гг.

Показатель	2010г.	2011г.	2012г.	Отклонение (+,-)
				2012/2010	2012/2011
Выручка от продажи товаров, работ, услуг, тыс. руб.	51395	72945	108210	56815	35268
Себестоимость проданных товаров, работ, услуг, тыс. руб.	50518	71435	102409	51891	30974
Валовая прибыль, тыс. руб.	877	1510	5801	4924	4291
Коммерческие расходы, тыс. руб.	154	193	299	145	106
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	723	1317	5502	4779	4185
Прочие доходы, тыс. руб.	114	145	302	188	157
Прочие расходы, тыс. руб.	277	449	593	316	144
Прибыль (убыток) до налогообложения, тыс. руб.	877	1373	5562	4685	4189
ЕНВД	56	51	52	-4	1
Чистая прибыль (убыток), тыс. руб.	619	917	4112	3493	3195
Среднесписочная численность работников, чел.	148	155	159	11	4
Средняя заработанная плата, руб/чел.	7,01	11,23	16,29	9,28	5,06

 

Соответственно возросла валовая прибыль в 2012г. по сравнению с 2010г. на 4924 тыс.руб. и также увеличилась по сравнению с 2011г. на 4291 тыс.руб. Себестоимость в 2012г. по сравнению с 2010г. возросла на 51891тыс.руб., а по сравнению с 2011г  - на 30974 тыс.руб. Коммерческие расходы в 2012г. возросли на 145тыс.руб. по сравнению с 2010г, и увеличилась среднемесячная заработная плата 1 работника на 5,06 тыс.руб/чел. 

 

 

 

 

2.3 Анализ платежеспособности, ликвидности, финансовой устойчивости

Проведем анализ ликвидности баланса и платежеспособности ООО «Гермес-1» в таблице 2.

Таблица 2 – Анализ ликвидности баланса и платежеспособности ООО «Гермес-1»

Показатели	Нормативное значение	2011 г.	2012 г.
Коэффициент абсолютной ликвидности	≥0,2-07	0,61	0,52
Промежуточный коэффициент покрытия	≥07-0,8	1	0,9
Коэффициент текущей ликвидности	1,0-2,0	1,34	1,49
Коэффициент обеспеченности оборотных активов собственными оборотными средствами	≥0,1	0,26	0,33
Чистые оборотные активы, тыс.руб.		34692	36055

 

Коэффициент абсолютной ликвидности является наиболее жестким критерием платежеспособности. Он показывает сколько «живых» денег приходится на 1 рубль срочных обязательств. За период с 2011г. по 2012г. значение его незначительно уменьшилось до 0,52, что в пределах нормативного значения (0,2 - 0,7). Следовательно, данная организация  может ответить по своим обязательствам.

Коэффициент промежуточного покрытия (коэффициент критической ликвидности) показывает, в какой мере краткосрочные обязательства обеспечиваются наиболее ликвидными активами (дебиторской задолженностью, денежными средствами и краткосрочными финансовыми вложениями). Нормативным является значение равное 0,7-0,8, желаемая 1,5 . За анализируемый период значение показателя уменьшилось с  1 до 0,9, что соответствует нормативу.

Коэффициент текущей ликвидности показывает, в какой мере текущие обязательства (краткосрочные пассивы) обеспечиваются текущими активами, т.е. сколько рублей текущих активов приходится на 1 рубль текущих обязательств. Нормативное значение от 1 до 2. Значение показателя за период с 2011г. по 2012г. увеличилось с 1,34 до 1,49, и соответствует нормативному значению. Коэффициент текущей ликвидности, указывает на то, что организация является платежеспособным, но уровень платежеспособности средний, на что указывает коэффициент текущей ликвидности, хотя наблюдается некоторое повышение этого значения по сравнению с 2011 годом.

Коэффициент обеспеченности собственными средствами за период с 2011г. по 2012г. увеличился с 0,26 до 0,33 и соответствует нормативному значению (более 0,1).

Чистые оборотные активы увеличились в 2012 г. до 36055 тыс.руб. по сравнению с  34692 тыс.руб. в 2011 г.

Таким образом, показатели финансовой устойчивости на 2012г. улучшили свои значения за счет увеличения собственных средств

Проведем анализ финансовой устойчивости ООО «Гермес-1» в таблице 3.

Таблица 3 - Расчет показателей для определения типа финансовой устойчивости

 

Показатель	На начало 2012 года	На конец 2012 года
А	1	2
1. Общая величина запасов	7932	11153
2. Наличие собственных оборотных средств (СОС)	31571	27960
3. Величина собственных оборотных  и долгосрочных заёмных средств	31571	27960
4. Общая величина источников финансирования	45976	46457
5. Излишек (+), недостаток (-) СОС	14405	18497
6. Излишек (+), недостаток (-) собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов	23639	16807
7. Излишек (+), недостаток (-) общей величины основных источников формирования запасов	23639	16807
8. Трёхкомпонентный показатель типа  финансовой ситуации	(1; 1; 1)	(1; 1; 1)

 

По результатам данной таблицы можно сделать вывод, что ООО «Гермес-1» обладает абсолютной финансовой устойчивостью как на начало, так и на конец отчетного года.

 

4.   Анализ денежных потоков предприятия

Основной целью этого анализа является выявление уровня достаточности формирования денежных средств, эффективности их использования, а также сбалансированности положительного и отрицательного денежных потоков предприятия по объему и во времени. Анализ денежных потоков проводится по предприятию в целом, в разрезе основных видов его хозяйственной деятельности, по отдельным структурным подразделениям.

На первом этапе анализа рассматривается динамика объема формирования положительного денежного потока предприятия в  разрезе отдельных источников.  В процессе этого аспекта анализа темпы прироста положительного денежного потока сопоставляются с темпами прироста активов предприятия, объемов производства и реализации продукции. Особое внимание на этом этапе анализа уделяется изучению соотношения привлечения денежных средств за счет внутренних и внешних источников, выявлению степени зависимости развития предприятия от внешних источников финансирования.

Темп прироста положительного денежного потока:

(ПДП) = (ПДПо – ПДПб )/ПДПб

Темп прироста ПДП2010 = (31213 -  8094)/8094 = 285,63%

Темп прироста ПДП2011 = (51809-15194)/15194 =240,98%

Темп прироста ПДП2012 = (44877-42109)/42109 =6,57%

 

Как следует из расчетов темпы прироста положительного денежного потока в 2011г. ниже, чем  в 2010г.(285,63% против 240,98%), а в 2012 темп прироста снизился до 6,57 %  по сравнению с 2011 годом .

В целом ООО «Гермес-1» имеет рациональную структуру источников финансирования. Рассчитанные показатели очень близки к оптимальным и это  позволяет сделать вывод, что предприятие  является независимым от внешних кредиторов.

На втором этапе анализа рассматривается динамика объема формирования отрицательного денежного потока предприятия, а также структуры этого потока по направлениям расходования денежных средств. В процессе этого этапа анализа определяется насколько соразмеримо развивались за счет расходования денежных средств отдельные виды активов предприятия, обеспечивающие прирост его рыночной стоимости; по каким направлениям использовались денежные средства, привлеченные из внешних источников; в какой мере погашалась сумма основного долга по привлеченным ранее кредитам и займам.

Темп прироста отрицательного денежного потока

(ОДП) = (ОДПо - ОДПб)/ОДПб