Курс лекций "Деньги,кредит,банки"

Эмиссия наличных денег – выпуск центральным банком денежных знаков в оборот для удовлетворения дополнительной потребности экономических агентов в наличности, возникшей в результате превышения выдач наличных денег над их поступлением в банки в целом по стране.

Основными источниками  поступления в экономику наличных денег являются:

– кредитование центральным банком коммерческих банков;

– покупка центральным  банком государственных ценных бумаг;

– покупка центральным банком иностранной валюты и золота.

Следует иметь  в виду, что объем банкнот в  обращении увеличивается (то есть происходит эмиссия банкнот) только в случае прироста чистых внутренних и иностранных активов центрального банка.

Чистые  внутренние активы центрального банка представляют собой разницу между суммой выданных им кредитов коммерческим банкам и правительству и суммой средств коммерческих банков и правительства, хранящихся на счетах в центральном банке. Таким образом, если при выдаче центральным банком кредитов коммерческим банкам и правительству одновременно на эту же сумму возрастет объем их средств на счетах в центральном банке, то увеличения статьи баланса «Банкноты в обращении» за счет этих источников не произойдет.

Чистые  иностранные активы центрального банка представляют собой сальдо покупки/продажи иностранной валюты. Они равны сумме средств в национальной валюте, использованных центральным банком на покупку иностранной валюты, за вычетом суммы средств, полученных им в результате проведения операций по продаже иностранной валюты.

Приобретение  центральным банком иностранной  валюты за счет эмиссии является на практике обычным и широко распространенным явлением. Иностранные активы необходимы для осуществления международных  расчетов и платежей страны, они являются резервами, которые центральный банк использует для поддержания стабильности покупательной способности и обменного курса национальной денежной единицы.

Каналами эмиссии  наличных денег служат активные операции центрального банка. Непосредственно эмиссия происходит в результате увеличения пассивов баланса центрального банка, следовательно, обеспечением эмиссии банкнот являются активы центрального банка. Таким образом, в современных условиях выпуск банкнот является фидуциарным (то есть не обеспеченным золотом), их обращение основано на доверии населения страны к их эмитенту.

Механизм современной  денежной эмиссии обусловливает кредитный характер обеспечения банкнот. Когда эмиссия осуществляется в результате кредитования коммерческих банков, ее обеспечением являются обязательства коммерческих банков; когда эмиссия происходит в результате кредитования правительства, ее обеспечением являются обязательства правительства (государственные ценные бумаги); когда эмиссия осуществляется при проведении валютных операций, ее обеспечением является иностранная валюта, которую можно рассматривать как обязательства иностранных центральных банков (государств).

Обеспечение банкнотной эмиссии непосредственно влияет на стабильность национальной денежной единицы, поэтому во многих странах нормы и способы такого обеспечения определяются в законодательном порядке. В каждой стране существует своя специфика, однако, как правило, в качестве обеспечения разрешается использовать только абсолютно надежные обязательства краткосрочного характера.

Организация налично-денежной эмиссии. Эмиссия наличных денег осуществляется центральным банком в целях удовлетворения потребностей хозяйствующих субъектов и населения в дополнительных средствах обращения и платежа. Когда на депозитных счетах коммерческих банков увеличивается объем безналичных денежных средств вследствие экономического роста, развития инфляции или мультипликации депозитов, соответственно возрастает и потребность их клиентов в наличных деньгах.

Коммерческие  банки выдают наличность клиентам из своих операционных касс, в которых находится определенный объем банкнот, равный в каждый момент времени разнице между поступлениями наличности в операционную кассу и выдачей наличных денег из нее.

Наличность, находящаяся  в операционной кассе, является для коммерческого банка активом, не приносящим дохода, поэтому банки не заинтересованы в хранении больших резервов банкнот и сдают их излишки (если поступления в операционную кассу устойчиво превышают выдачу наличных денег) в оборотную кассу центрального банка. Если при увеличении потребности клиентов в наличных деньгах в операционной кассе коммерческого банка нет необходимого их количества, он обращается за дополнительной суммой наличных денег в центральный банк.

Центральный банк выдает банкноты коммерческому банку из своей оборотной кассы в пределах объема избыточных резервов этого банка, находящихся на счетах в центральном банке. Одновременно с выдачей наличных денег сумма выдачи списывается с корреспондентского счета коммерческого банка и перечисляется на счет центрального банка.

Помимо выдачи наличных денег из своей оборотной  кассы центральный банк осуществляет операции и по приему наличности. Если средств, поступивших в оборотную кассу, не хватает для удовлетворения спроса на наличность коммерческих банков, центральный банк переводит необходимую сумму из своего хранилища (резервного фонда) в оборотную кассу. Происходит увеличение объема наличных денег в обращении, то есть осуществляется налично-денежная эмиссия центрального банка.

 

 

 

Вопросы для самоконтроля

1 Что включает  понятие «платежная система»?

2 Охарактеризуйте  счета «ЛОРО» и «НОСТРО».

3 Назовите задачи  национальной платежной системы.

4 Каковы принципы  организации национальной платежной  системы?

5 Какие требования  предъявляются к национальной платежной системе?

6 Назовите основных  участников национальной платежной  системы.

7 Какие Вы  знаете виды платежных инструментов?

8 Что представляет  собой структура платежной системы?

9 Охарактеризуйте  наиболее важные положения в  системе BISS.

10 Охарактеризуйте  наиболее важные положения в  клиринговой системе.

11 Охараткреизуйте  виды платежных систем.

12 Назовите принципы  организации безналичных расчетов.

13 Назовите условия  организации безналичных расчетов.

14 Каковы правила  проведения безналичных расчетов?

15 В чем значение безналичных  расчетов?

16 Охарактеризуйте уровни  безналичного денежного оборота.

17 Приведите классификационные  признаки безналичных расчетов.

18 Что понимается под  формой безналичных расчетов?

19.Какие бывают основные формы безналичных расчетов и в чем состоят их основные различия?

20 Нарисуйте схему прохождения  платежей при прямых корреспондентских отношениях между банками.

21 Охарактеризуйте  системы расчетов «инкассо».

22 Охарактеризуйте систему  расчетов «аккредитив».

23 Охарактеризуйте систему  расчетов с помощью чеков.

24 Какие преимущества  имеют банковские пластиковые  карточки по сравнению с другими  формами безналичных расчетов, и  что препятствует их широкому  внедрению?

25 Каким путем может  происходить ускорение безналичных расчетов?

26 Охарактеризуйте формы  международных расчетов.

27 Какие существуют потоки  движения наличных денег?

28 На каких принципах  основан оборот наличных денег?