Оценка коммерческими банками кредитоспособности клиента

       Категория К1 · 30 + Категория К2 · 20 + Категория К3 · 30+    

     + Категория К4 · 20

     К первому классу относятся заемщики с суммой баллов от 100 до 150, ко второму  – от 151 до 250 баллов, к третьему –  от 251 до 300 баллов.

     Первоклассным по кредитоспособности заемщикам коммерческие банки могут открывать кредитную линию, выдавать в разовом порядке бланковые (без обеспечения) ссуды с установлением более низкой процентной ставки, чем для остальных заемщиков.

     Кредитование  второклассных ссудозаемщиков осуществляется банками в обычном порядке, т. е. при наличии соответствующих  обеспечительских обязательств (гарантий, залога и т.д.). Процентная ставка зависит  от вида обеспечения.

     Предоставление  кредитов клиентам третьего класса связанно для банка с серьезным риском. Таким клиентам в большинстве  случаев банки кредитов не выдают, а если выдают, то размер предоставляемой ссуды не должен превышать размер уставного фонда. Процентная ставка за кредит устанавливается на высоком уровне.

     Сбербанковская  методика оценки целесообразности предоставления банковского кредита (принятая почти  во всех коммерческих банках России, занимающихся кредитованием предприятий и  организаций), разработана для определения  банками платежеспособности предприятий, наделяемых заемными средствами, оценки допустимых размеров кредитов и сроков их погашения.

     Методика, используемая Сбербанком РФ, так же как и рейтинговая, основывается на определении класса кредитоспособности заемщика. Для оценки финансового состояния используются три группы оценочных показателей:

• коэффициенты ликвидности;
• коэффициент наличия собственных средств;
• показатели оборачиваемости и рентабельности;

     I. Коэффициенты ликвидности

     Коэффициенты  ликвидности характеризуют обеспеченность предприятия оборотными средствами для ведения хозяйственной деятельности и своевременного погашения срочных обязательств. В результате расчета устанавливается степень обеспеченности предприятия оборотными средствами для расчетов с кредиторами по текущим операциям.

     Коэффициент абсолютной ликвидности К1 является наиболее жестким критерием ликвидности  предприятия и показывает какая  часть краткосрочных долговых обязательств может быть при необходимости погашена за счет имеющихся денежных средств, средств на депозитных счетах и высоколиквидных краткосрочных ценных бумаг (итог раздела V баланса за вычетом строк 640 - «доходы будущих периодов», 650 – «резервы предстоящих расходов»)^*:

                  

     где: стр.250 – краткосрочные финансовые вложения;

     стр.260 – денежные средства;

     стр.690 – итог по разделу IV «Краткосрочные обязательства» бухгалтерского баланса;

     стр.640 – доходы будущих периодов;

     стр.650 – резервы предстоящих расходов.

     При расчете коэффициента по строке 250 учитываются  государственные ценные бумаги, ценные бумаги Сбербанка России и средства на депозитных счетах. При отсутствии соответствующей информации строка 250 при расчете К1 не учитывается. Достаточное значение показателя – 0,1

     Промежуточный коэффициент покрытия (коэффициент  быстрой ликвидности) К2 характеризует способность предприятия оперативно высвободить из хозяйственного оборота денежные средства и погасить долговые обязательства:

                        

     где: стр.240 – дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты).

     Для расчета этого коэффициента предварительно производится оценка групп статей «краткосрочные финансовые вложения» и «дебиторская задолженность» (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты). Указанные статьи уменьшаются на сумму финансовых вложений в неликвидные корпоративные бумаги и неплатежеспособные предприятия и сумму безнадежной дебиторской задолженности соответственно. Достаточное значение – 0,8

     Коэффициент текущей ликвидности (общий коэффициент  покрытия) К3 является обобщающим показателем  платежеспособности предприятия, в  расчет которого в числителе включаются все оборотные активы, в том  числе и материальные:

                   

     где: стр.290 итог по разделу II «Оборотные активы» бухгалтерского баланса.

     Для расчета К3 предварительно корректируются уже названные группы статей баланса, а также «дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются  более чем через 12 месяцев)», «запасы» и «прочие оборотные активы» на сумму соответственно безнадежной дебиторской задолженности, неликвидных и труднореализуемых запасов. Достаточное значение коэффициента К3 1,5.

     II. Коэффициент наличия собственных средств

     Показывает  долю собственных средств предприятия  в общем объеме средств предприятия  и определяется как отношение  собственных средств (итог раздела  III баланса, увеличенный на сумму строк 640 - «доходы будущих периодов», 650 – «резервы предстоящих расходов») ко всей сумме средств предприятия (стр. 700):

                    

     где: стр.490 – итог по разделу III «Капитал и резервы» бухгалтерского баланса;

     стр.700 – баланс.

     Достаточное значение данного коэффициента 0,4 для  всех предприятий, кроме предприятий торговли и лизинговых компаний, 0,25 – для предприятий торговли и лизинговых компаний.

     III. Показатели оборачиваемости и рентабельности

     Оборачиваемость разных элементов оборотных активов  и кредиторской задолженности рассчитывается в днях исходя из объема дневных продаж (однодневной выручки от реализации).

     Объем дневных продаж рассчитывается делением выручки от реализации на число дней в периоде (90, 180, 270 или 360).

     Средние (за период) величины оборотных активов  и кредиторской задолженности рассчитываются как суммы половин величин на начальную и конечную даты периода и полных величин на промежуточные даты, деленное на число слагаемых, уменьшенное на 1.

     Оборачиваемость оборотных активов:

     средняя стоимость оборотных  активов (по стр. 290 баланса)

                       объем дневных продаж               

     Оборачиваемость дебиторской задолженности:

     средняя стоимость дебиторской  задолженности (по стр. 230 + 240)

                         объем дневных продаж             

     Оборачиваемость запасов:

     средняя стоимость запасов (по стр.210 баланса)

                       объем дневных продаж              

      

     Аналогично  могут быть рассчитаны показатели оборачиваемости  других элементов оборотных активов (готовой продукции, незавершенного производства, сырья и материалов) и кредиторской задолженности.

     Показатели  рентабельности определяются в процентах  или долях.

     Рентабельность  продукции (рентабельность продаж) К5:

                     

     где: стр.050 – прибыль (убыток) от продаж;

     стр.010 – выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом  налога на добавленную стоимость, акцизов  и аналогичных обязательных платежей).

     Достаточное значение коэффициента – 0,10.

     Рентабельность  деятельности предприятия К6 рассчитывается по формуле:

                         

     где: стр.190 – чистая прибыль (убыток) отчетного  периода.

     Достаточное значение коэффициента – 0,06.

     Рентабельность  вложений в предприятие:

                          

     где: стр.140 – прибыль (убыток) до налогообложения.

     Основными оценочными показателями являются коэффициенты К1, К2, К3, К4, К5, К6. Другие показатели оборачиваемости  и рентабельности используются для  общей характеристики и рассматриваются  как дополнительные к первым шести показателям.

     Оценка  результатов расчетов шести коэффициентов  заключается в присвоении заемщику категории по каждому из этих показателей. При этом сравниваются полученные значения с установленными достаточными значениями. Далее определяется сумма баллов по этим показателям в соответствии с их весами.

     Таблица 2 - Разбивка показателей на категории в зависимости от фактических значений:

 

 

     Таблица 3 - Расчет суммы баллов:

 

     Формула расчета суммы баллов S имеет вид:

     S= 0,05· Категория К1 + 0,10· Категория К2 + 0,40· Категория К3+

     + 0,20· Категория К4 + 0,15· Категория К5 + 0,10·Категория К6

     Значение S наряду с другими факторами используется для определения рейтинга Заемщика.

     Для остальных показателей третьей  группы (оборачиваемость и рентабельность) не устанавливаются оптимальные значения ввиду большой зависимости этих значений от специфики предприятия, отраслевой принадлежности и других конкретных условий. Оценка результатов расчетов этих показателей основана, главным образом, на сравнении их значений в динамике.

     Устанавливается три класса заемщиков:

• первоклассные – кредитование которых не вызывает сомнений;
• второго класса – кредитование требует взвешенного подхода;
• третьего класса – кредитование связано с повышенным риском.

     Рейтинг определяется на основе суммы баллов по шести основным показателям, оценки остальных показателей третьей группы и качественного анализа рисков.

     Сумма баллов S влияет на рейтинг заемщика следующим образом: