Основные направления совершенствования денежного обращения в Кыргызской Республике

 

Поступления наличных денег а кассы  банков республики за январь 2009 года составили 1605,4 млн. сомов, а выдачи -1374,3 млн сомов

Оборотными кассами Национального  банка и областных управлении выдано 279.8 млн сомов. Из этой суммы  на заработную плату организациям Казначейства выдано 72.0 млн. сомов или 25,76 %, на выплату пенсий 92.5 млн сомов или 33.07 %. пособий — 4,1 млн. сомов или 1,47 %.

Инфляция: итоги и тенденции

В 2011 году наблюдалось  значительное замедление роста цен  по основным

продовольственным товарам (хлебобулочные изделия и крупы, фрукты и овощи, мясо,

сахар), а также умеренный  рост цен на непродовольственные  товары и услуги, что

стало одними из основных факторов, определившими динамику цен.

Годовое значение инфляции в декабре 2011 года (к декабрю 2010 года)

составило 5,7 процента, тогда как в 2010 году – 19,2 процента. Наибольший вклад в

прирост индекса потребительских  цен внес рост цен на непродовольственные  товары

(2,4 п.п.).

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Глава III. Основные направления совершенствования денежного обращения в Кыргызской Республике

3.1. Проблемы денежного  обращения и пути решения

 Исследование особенностей денежного обращения и денежного регулирования в Кыргызстане позволило рассмотреть как общие теоретико-методологические стороны проблемы, так и конкретные условия, средства и пути ее решения на современном этапе.

В рамках курсовой работы, наиболее важными обобщениями, выводами и рекомендациями являются следующие:

1. Особенности регулирования  денежной системы в Кыргызской  Республике обусловлены социально-экономическими, политическими особенностями развития  государства и общества в различные  периоды экономического развития. В результате осуществления демократических преобразований в современном Кыргызстане и тенденций развития международной интеграции, регулирование денежного обращения важно не только на республиканском уровне, но и на международном.

2. Исследование и обобщение  теоретических представлений о денежной системе показали, что в экономической науке недостаточно исследованы и проработаны вопросы регулирования денежного обращения и отсутствует единый подход к пониманию данной экономической категории. Таким образом, денежное обращение - это, прежде всего, непрерывный процесс движения денег, обслуживающий кругооборот товаров и услуг, а так же осуществление расчетов и платежей в наличной и безналичной формах

3. Основными принципами  организации денежно-кредитной политики  являются:

• Принцип независимости центрального банка.

• Принцип централизации управления.

• Принцип построения иерархии целей.

• Принцип открытости и денежно-кредитной политики.

4. Сравнительный анализ  современного состояния кредитно-банковского  регулирования денежного обращения  показал, что с развитием общественных отношений и демократизацией общества значительно повысилась роль денежно-кредитной политики, которая не только определяет современное кредитно-банковское регулирование денежного обращения, но и является основой стабильного экономического роста. Таким образом, денежно-кредитная политика представляет собой систему взаимосвязанных целей и задач, совокупность методов, механизмов и инструментов, при помощи которых происходит воздействие на экономические процессы посредством изменения объема и структуры денежной массы в обращении, уровня процентных ставок, кредитно-депозитной эмиссии, ликвидности и стабильности банковской системы и других показателей денежного обращения и рынка ссудных капиталов.

5. Проблема недостаточной  проработки вопросов регулирования денежного обращения кроется в том, что отечественные ученные рассматривали данный вопрос с учетом административно-планового подхода. Научный сравнительно-правовой анализ международной практики позволяет сформулировать основные пути совершенствования применяемых методов регулирования денежного обращения, а именно: совершенствование рынка государственных бумаг, в связи с чем необходимо сокращать количество операций на рынке ценных бумаг, что будет способствовать развитию систем посреднических структур, развитию инфраструктуры и технического обслуживания по осуществлению операций. Таким образом, предложение денег не будет расти, не будет бюджетного дефицита и денежный рынок стабилизируется; необходимо поддерживать норму обязательных требований на оптимальном уровне, для этого необходимо совершенствовать банковскую систему. Таким образом, необходимо, в первую очередь создать законодательную основу развития банковской системы; в условиях развития экономики Кыргызской Республики целесообразно проводить «политику дешевых денег», т.е. снижение операций Национально банка на рынке ценных бумаг, снижение нормы обязательных требований и снижение учетной ставки; использовать такие инструменты денежно-кредитной политики, как установление "кредитных потолков" на кредитные вложения; осуществление операций на валютном рынке; регулирование импорта и экспорта товаров; выпуск депозитных сертификатов центрального банка; соблюдение основных принципов организации денежной системы, т.е. централизованное регулирование со стороны государства; наличие механизма планирования и прогнозирования денежного оборота; достижения равновесия на денежном рынке; поскольку денежная эмиссия имеет кредитный характер, эмитированные денежные знаки должны быть обеспечены материальными активами; центральный банк подотчетен парламенту страны и не подчиняется правительству.

В связи, с чем необходимо совершенствовать нормативно-правую базу в области денежно-кредитного регулирования. Требуется создать условия, при  которых держать свободные денежные средства в банковской системе будет выгодно как физическим, так и юридическим лицам. Без этого сформировать эффективно функционирующий денежный рынок невозможно; необходимо совершенствование законодательной базы в области валютного регулирования, в частности, возможного ужесточения требований по выдаче лицензий на осуществление обменных операций с иностранной валютой, поскольку функционирование большого количества обменных бюро не позволяет должным образом осуществлять контроль за денежным обращением, а, наоборот, способствует развитию мошенничества, развитию «теневого» рынка, укрытию от уплаты налогов и так далее; перейти к рыночному механизму рефинансирования, который предполагает необходимость исключить использование централизованных кредитов на льготных условиях. Практика показывает, что использование такого рода кредитов осуществлялось, как правило, не по целевому назначению, способствовало убытию денег за рубеж; необходимо стимулировать использование современных средств денежного обращения, таких как пластиковые карточки, т.е. когда платежи осуществляются по электронной системе; реформирование налогообложения должно первоначально решать вопросы формирования и исполнения бюджета, а не заключаться в том, чтобы собирать больше налогов. По данному направлению необходимо снизить уровень налоговой нагрузки налогоплательщиков и, по мере снижения государственных расходов, оптимизировать налоговую систему для различных экономических условий налогоплательщиков. При этом необходимо решение, по крайней мере, трех взаимосвязанных проблем: ликвидации многочисленных налоговых льгот, урегулирования значительного объема задолженности предприятий по налогам и совершенствования процедур уплаты налогов.

Основными рекомендациями по механизмам совершенствования денежно-кредитной политики являются: четкое разделение целей на стратегические и тактические; конкретизация текущих задач для достижения общего результата при определении иерархической структуры в целях денежно-кредитной политики; разработка более гибких рычагов денежно-кредитной политики для оперативного вмешательства в случае дестабилизации экономики; определение последовательности действий для достижения целей; учет психологического состояния субъектов при выборе тактических целей денежно-кредитной политики и инструментов механизма его реализации; при разработке и реализации денежно-кредитной политики необходимо учитывать влияние государственного сектора, его значение и место в рыночном механизме.

 

 

 

 

 

¹ здесь и далее по тексту: ссылка на более ранние периоды времени обусловлена отсутствием данных за первый квартал 2010 года.

² По данным аналитического баланса банковской системы включают в себя только депозиты физических и юридических лиц, а также депозиты других финансово-кредитных учреждений, при этом исключаются депозиты Правительства и депозиты нерезидентов.

Без учета депозитов Правительства и нерезидентов.

⁴ Журнал- «Банковский вестник», Бишкек  1, 2, /2011

⁵ Журнал- «Банковский вестник», Бишкек  1, 2, /2011