Классическая модель краткосрочного макроэкономического равновесия

Деньги существуют для того, чтобы облегчать протекание реальных экономических процессов, но не влияют на их результат. Конечно, следует помнить, что основы классической модели формировались в условиях золотого стандарта, когда денежная масса и стоимость денег не могли колебаться очень резко, а возможности для проведения активной денежной политики правительства были весьма ограничены.

Количество (предложение) находящихся в обращении денег в классической модели есть величина заданная, экзогенная, не зависящая от внутренних переменных макроэкономической модели: деньги выпускаются в обращение государством, которое может эффективно контролировать их количество. Классический анализ спроса на деньги и функционирования денежного рынка основан на количественной теории денег, согласно которой общий уровень цен изменяется пропорционально количеству денег, находящихся в обращении. Формула денежного обмена, предложенная И. Фишером , выглядит следующим образом:

(3.1)

Где М- количество денег, находящихся в обращении;

       V- скорость обращения денег;

       Р- средний  уровень цен;

       Т- количество  сделок в экономике.

 

Количество сделок в экономике, представленное в данной формуле, рассматривается иногда как синоним реального объёма выпуска У. В этом случае формула (3.1) можно представить как

(3.2)

Однако показатели Т и У не следует отождествлять. Конечно, чем больше товаров производится, тем больше продаётся, поэтому количество сделок и объём национального производства тесно взаимосвязаны. Но существуют и различия- непроизводительные сделки, не учитываемые в ВВП  (например, сделки по перепродаже подержанных вещей), тем не менее являются сделками и обслуживаются деньгами.

  В формуле (3.2) произведение PY представляет собой номинальный объем национального выпуска. Показатель V характеризует скорость обращения денег: он указывает, в состав дохода скольких владельцев входит за некоторый промежуток времени денежная единица или сколько раз каждая часть денежной массы перейдет из рук в руки за определенный период. Отношение М/Р характеризует реальные запасы денежных средств, или реальные денежные остатки.

  Формула обмена (3.2) является тождеством, так как общее количество уплачиваемых денег всегда равно сумме цен проданных товаров. В классической модели предполагается, что скорость обращения денег, или количество сделок, которые успевает обслужить денежная единица за определенный период времени, не зависит от денежной массы и уровня цен. Она определяется некоторыми внешними условиями, достаточно стабильными в краткосрочном периоде времени, - например, плотностью населения, уровнем развития рыночной инфраструктуры. Объем выпуска Y зависит от равновесия на рынке труда. В таком случае V и Y в формуле (3.2) можно рассматривать как постоянные величины, не зависящие от M и P . Тождеством обмена превращается в уравнение обмена:

(3.3)

 Согласно данному уравнению, средний уровень цен изменяется прямо пропорционально изменению денежной массы. Чем больше денег находится в обращении, тем выше уровень цен. Выпуск дополнительных денег приведет к инфляции, но не к изменению реального объема дохода (выпуска).

  Кембриджский вариант количественной теории денег от уравнения обмена Фишера прежде всего введением вместо скорости обращения денег V понятия предпочтения ликвидности, под которым понимается та доля дохода, которую общество считает целесообразным хранить в денежной форме  для осуществления сделок. Коэффициент предпочтения ликвидности  k обратно пропорционален скорости обращения денег:

Величина k является постоянной для данного периода времени.  При её использовании в анализе необходимо учитывать два момента. Во-первых, наличие ликвидных средств облегчает проведение деловых операций и  даёт их владельцам коммерческие преимущества. Во-вторых, деньги в ликвидной форме не приносят таких доходов, как если бы они были инвестированы. В результате уравнение обмена принимает вид

(3.4)

Кембриджская формула заостряет внимание на причинах накопления денег, что и послужило основой для теории предпочтения ликвидности  Дж. М. Кейнса. Но в классической модели кембриджская формула используется лишь для отражения воздействия денежной массы на уровень цен.

В уравнении (3.4) М характеризует предложение денег, величина которого определена государством, а произведение k,Р и Y- спрос на деньги для сделок (операционный спрос). Данное уравнение определяет условие равновесия денежного рынка в классической модели. Важнейшее положение классической теории о том, что средний уровень цен изменяется пропорционально денежной массе, остаётся неизменными и в кембриджском варианте количественной теории денег. Изобразим графически кривые функций спроса на деньги  DM и предложения денег SM (рисунок 3.1). Спрос на деньги в классической модели является функцией реального дохода Y, умноженного на средний уровень цен P. Отношение

показывает спрос на реальные запасы денежных средств.

В целом функция спроса на деньги выявляет факторы, определяющие решения населения относительно реальных запасов денежных средств в данный моментвремени. Под совокупным спросом на деньги подразумевается желание людей держать какую-то часть своего богатства в ликвидной форме, не инвестируя в основной капитал или ценные бумаги. В классической модели также предпологается, что данный спрос является определённой долей общего денежного дохода (коэффициентом k).

Рисунок 3.1- Равновесие на денежном рынке

Чем выше номинальный доход потребителей, тем больше абсолютная величина спроса на деньги. Номинальный доход и уровень цен взаимосвязаны: чем выше цены, тем больше нужно денег, чтобы реализовать тот же объём выпуска; чем выше номинальные доходы, тем выше спрос на товары и их цена. Таким образом, спрос на деньги для сделок напрямую зависит от уровня цен, кривая спроса на деньги является восходящей.

В свою очередь предложение денег в классической модели, как отмечалось выше, предполагается заданным: в каждый данный момент времени в обращении находится определённое количество денег, которое не зависит от уровня цен. Кривая предложения денег, таким образом, является неэластичной (вертикальной). Взаимодействие спроса на деньги и их предложения в классической модели определяет равновесие на денежном рынке и средний уровень цен Ре . В условиях равновесия экономические субъекты располагают оптимальной величиной реальных запасов денежных средств M/P, необходимых для осуществления желаемого объёма покупок на рынке.[4, С.39-42]

Если предложить, что на денежном рынке  сбережения домохозяйств отражают предложение денег, а инвестиционные планы предпринимателей- спрос на деньги, то равновесная ставка процента ( цена, уплачиваемая за пользование деньгами) будет уравнивать величины, которые домохозяйства намереваются сберегать, а предприниматели хотят инвестировать. Говоря иначе, равновесный уровень процентной ставки обеспечивает равенство сбережений и инвестиций (рисунок 3.2)

 

Рисунок 3.2- Классическая модель денежного рынка

Из рисунка.3.2 видно, что прирост сбережений при существующей ставки процента r приводит к смещению вправо кривой предложения денег ( в положение S1). Следствием этого является снижение равновесной ставки процента с r1 до r2 (обратная зависимость) и увеличение в связи с этим инвестиций с J1 до J2 .       ( также обратная зависимость, но от процентной ставки. В точке J2 величины инвестиций и сбережений будут выравнены,а следовательно, снова установится равновесие между совокупным предложением и спросом, но уже в новой точке Е1. Таким образом, уровни сбережений и инвестиций в классической модели зависят от одной и той же независимой переменной величины- процентной ставки. При этом сбережения являются прямой функцией от процентной ставки  (с ростом нормы  процента растут и сбережения), а инвестиции- обратной функцией ( с уменьшением нормы процента они увеличиваются, и наоборот). Сама процентная ставка не является постоянной величиной. Она устанавливается в результате взаимодействия между предложением денег со стороны домохозяйств (сбережений) и спросом на них со стороны производителей (на инвестиции). Равновесный уровень процентной ставки и обеспечивает равенство сбережений и инвестиций. Таким образом, механизм, с помощью которого обеспечивается равенство инвестиций и сбережений, есть ни что иное, как рынок денежных средств. Предложение денег представлено здесь сбережениями домохозяйств, а спрос на деньги- заёмными инвестициями предпринимателей. Роль цены выполняет процент, отражающий колебания величины спроса и предложения на денежном рынке. Его равновесный уровень означает, что величина сбережений совпадает с величиной заёмных инвестиций, т.е. это такая плата за заём сбережений,которая устраивает как сберегателей (домохозяйства), так и инвесторов (предприятия).

Представители классической теории, однако, видели, что экономика развивается неравномерно: периоды подъёма сменяются периодами спада и кризисами. Эти явления они связывали с нарушением пропорциональности между различными отраслямипроизводства, которая восстанавливается самим ходом движения рыночной экономики как саморегулирующейся системы. Если в силу каких-то причин возникает несоответствие между уровнем сбережений и инвестиций, то в этом случае. По утверждению классиков, уровень производства не уменьшится и безработица не появится, так как рыночные цены и заработная плата являются абсолютно эластичными, т.е. весьма гибкими. Уменьшатся они, но не уровень производства. Обеспечивающий полную занятость. Кратковременный спад как временное отклонение от равновесного уровня производства возможен, однако он закончится, как только цены и зарплата достигнут своенго равновесного уровня.[3, С.77-79]

Одним из механизмов, возращающих экономическую систему к её естественному уровню реального объёма производства, является механизм гибких цен и гибкой заработной платы. Увеличение совокупного спроса привело к увеличению естественного уровня выпуска продукции. Модель совокупного спроса и совокупного предложения, приведена на рисунке 3.3

Рисунок 3.3- Саморегулирование экономики после временного спада.

Пусть в исходный момент времени экономическая система находится в состоянии равновесия в точке Е1 . Предположим, что уровень цен на готовую продукцию и ресурсы равен Р1 , реальный выпуск соответствует своему естественному уровню V1, а объём запланированных расходов, представленных в виде кривой спроса AD, достаточен для того, чтобы полностью «поглотить» весь национальный продукт. Неожиданно происходит некое событие, в результате которого реальный объём запланированных расходов при любом уровне цен сокращается. Кривая спроса сдвигается влево в положение AD1 . В условиях когда уровень цен равен Р1 , совокупный спрос уже недостаточно велик, чтобы поглотить весь произведённый национальный продукт.  В результате происходит аккумуляция товарных запасов. Представители классической школы охарактеризовали бы создавшуюся ситуацию как перенасыщение рынка. Воздадим должное классикам. Они готовы были допустить, что перенасыщение рынка может временно вызвать снижение объёма выпуска продукции и падение цен. В рамках современной модели совокупного спроса и совокупного предложения эта ситуация тождественна движению вдоль краткосрочной кривой совокупного предложения AS из точки Е1 в точку Е2. Однако подобная ситуация не может длиться долго. По мере того, как экономика вступает на путь спада, в ней возрастает уровень безработицы. В ситуации. Когда экономическая система находится в точке Е2, некоторая часть рабочих, желающих работать, не сможет найти применения своим способностям. Эти люди будут конкурировать с теми, кто уже имеет работу, что приведёт к последующему снижению заработной платы. Собственники прочих ресурсов производства, ставших вследствие перенасыщения рынка временно избыточными, также вполне могут предложить их для реализации с известной скидкой.

По мере того, как цены на ресурсы будут падать в ответ на сокращение спроса, фирмы начнут вносить соответствующие поправки в свои ожидания, учитывая процесс снижения цен на ресурсы. В итоге кривая совокупного предложения начнёт сдвигаться вниз. Предполагается, что если в новой ситуации в совокупном спросе не происходит никаких дальнейших изменений, вся экономическая система перейдёт «вниз» по кривой совокупного спроса AD1 в новое равновесное состояние, описываемое координатами точки Е2. В этой точке реальный выпуск вновь возратится к своему естественному уровню. Цены на ресурсы и на готовую продукцию снизятся пропорционально величине, на которую уменьшится новый равновесный уровень номинального совокупного спроса. Новая краткосрочная кривая совокупного предложения AS1 пересечёт как кривую AD1, так и долгосрочную кривую совокупного предложения экономической системы в точке нового долгосрочного равновесия. Реальный выпуск вернётся к своему единственному уровню. То же произойдёт и с уровнем безработицы. Единственным последствием сдвига кривой спроса буде более низкий уровень цен. [1, С.99-100]

Таким образом, совершенная эластичность цен на факторы производства позволяет сохранять экономику в состоянии равновесия, когда реальный объём прибыли и объём производства остаются постоянными. Поэтому кривая совокупного предложения буде представлять собой вертикальную линию. Исходя из этого классики сделали вывод, что в рыночной экономике, способной достичь как полного объёма производства, так и полной занятости, вмешательство государства не требуется; оно может нанести только вред её эффективному функционированию. Суммируя сказанное. Можно сделать вывод о том, что основанная на законе Ж. Б. Сея  классическая модель равновесного объёма производства предполагает следующее:

1. Абсолютную эластичность заработной платы и цен (на факторы производства и готовую продукцию).
2. Выдвижение на первый план совокупного предложения в качестве двигателя экономического роста.
3. Равенство сбережений и инвестиций, достигаемое за счёт свободного ценообразования на денежном рынке.
4. Постоянно действующую тенденцию к совпадению объёма совокупного предложения и потенциальных возможностей экономики.
5. Способность рыночной экономики с помощью внутренних механизмов самобалансировать совокупный спрос и совокупное предложение при полной занятости и полном использовании других факторов производства.[3, С.80]