Анализ организации, подготовка и обоснование основных управленческих решений, направленных на повышение эффективности бизнеса

 

1.3. Анализ состояния расчетов с дебиторами

Состояние расчетной дисциплины характеризуется динамикой и структурой дебиторской задолженности. Дебиторская задолженность – это суммы, причитающиеся от покупателей и заказчиков. Тенденция увеличения дебиторской задолженности ставит предприятие в зависимость от финансового состояния партнеров и их платежеспособности. При превышении дебиторской задолженности определенного уровня наступает такой момент, когда предприятие не в состоянии отвечать по своим долгам, поэтому поддержание минимально возможного уровня дебиторский задолженности является основной задачей любого торгового предприятия.  

Анализ состава и структуры  дебиторской задолженности представлен  в аналитической Таблице 1.3.1.

 

Таблица 1.3.1.

 

Анализ состава и  структуры дебиторской задолженности  предприятия

 

Показатели	На  начало года		На  конец года		Изменение за год
	тыс.руб.	в % к итогу	тыс.руб.		тыс.руб.	в % к итогу
А	1	2	3	А	1	2
1. Расчет с дебиторами  - всего	507	100	1362	100	855	168,64
в том числе:
1.1. С покупателями и заказчиками	127	25,05	179	13,14	52	40,94
1.2. По авансам выданным	377	74,36	1183	86,86	806	213,79
1.3. С прочими дебиторами	3	0,59	0	0	-3	-100,00

 

Данные этой таблицы свидетельствуют об увеличении дебиторской задолженности на 855 тыс.рублей, или на 168,64 %. Рост ее во многом произошёл из-за выданных авансов. Сумма по авансам выданным увеличилась на 806 тыс.рублей, или на 213,79 % по сравнению с началом года. Удельный вес по этому показателю тоже увеличился с 74,36% до 86,86%. Такая тенденция может говорить, например, об увеличении финансовых возможностей компании, о стремлении ее укрепить партнерские отношения. Анализ дебиторской задолженности представлен в Таблице 1.3.2

Таблица 1.3.2.

Анализ оборачиваемости дебиторской задолженности предприятия

 

Показатели	За пред.год	За отчёт.год	Изменение за год
А	1	2	3
1.Выручка от продажи  товаров, тыс.руб.	28740	27272	-1468
2.Дебиторская задолженность,  тыс.руб.	507	1362	855
3.Оборотные активы, тыс.руб.	3118	5775	2657
4.Период оборота дебиторской  задолженности, дней	6,4	18,0	11,6
5.Коэффициент оборачиваемости  дебиторской задолженности, раз	56,7	20,0	-36,7
6.Доля дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов, %	16,3	23,6	7,3

 

Как видно из данной таблицы, отношения с покупателями и партнерами несколько ухудшились, срок погашения дебиторской задолженности вырос на 11,6 дней. Тем не менее, доля дебиторской задолженности в общем объеме оборотных активов увеличилась на 7,3 %. Но все же вовлечение дополнительных средств в оборот потребуется из-за замедления  оборачиваемости дебиторской задолженности. Оно составит 3163,6 тыс.руб ((18-6,4)*27272/100) за один оборот.

 

1.4. Анализ движения денежных средств предприятия

В мировой практике большое внимание уделяется изучению и прогнозу движения денежных средств. Это связано с тем, что из-за объективной неравномерности поступлений и выплат, либо в результате непредвиденных обстоятельств, возникают проблемы с наличностью. Какой бы ни была причина отсутствия наличных денег, последствия для предприятия могут быть очень серьезными.

В Таблице 1.4.1. представлен расчет оборачиваемости денежных средств предприятия по данным бухгалтерского баланса.

 

Таблица 1.4.1.

Анализ оборачиваемости  денежных средств предприятия

 

Показатели	За пред.год	За отчет.год	Изменение за год
А	1	2	3
1.Выручка от продажи товаров,  тыс.руб.	28740	27272	-1468
2.Денежные средства, тыс.руб.	47	95	48
3.Период оборота денежных средств,  дней	0,6	1,3	0,7
4.Коэффициент оборачиваемости денежных средств, раз	611,5	287,1	-324,4

 

 

1.5. Анализ эффективности использования оборотных средств

Финансовое  положение предприятия, его платежеспособность и ликвидность находятся в непосредственной зависимости от того, насколько средства, вложенные в активы, превращаются в реальные деньги. Рост неплатежей затрудняет ритмичную деятельность предприятия и ведет к увеличению дебиторской задолженности. В тоже время излишнее отвлечение средств в производственные запасы, незавершенное производство, готовую продукцию приводит к омертвлению ресурсов и неэффективному использованию оборотного капитала.

Анализ оборачиваемости  оборотных средств представлен  в Таблице 1.5.1.

Таблицы 1.5.1.

Анализ  оборачиваемости оборотных средств  предприятия

Показатели	За пред.год	За отчет.год	Изменение за год
А	1	2	3
1.Выручка от продажи товаров,  тыс.руб.	28740	27272	-1468
2.Оборотные активы, тыс.руб.	3118	5775	2657
3.Период оборачиваемости, дней	39,1	76,2	37,2
4.Коэфициент оборачиваемости, раз	9,2	4,7	-4,5
5.Коэффициент закрепления, раз	0,1	0,2	0,1

 

Для выяснения  причин изменения оборачиваемости  оборотных средств следует использовать факторный анализ. На основе метода цепных подстановок можно дать оценку влияния на изменение продолжительности одного оборота (П) следующих факторов:

- средних остатков оборотных средств (СО);

- объема реализации (N).

В Таблице 1.5.2. представлен  алгоритм расчета влияния факторов на изменение продолжительности одного оборота методом цепных подстановок.

Таблица 1.5.2.

Алгоритм  расчета

Показатели	Формула взаимосвязи	Расчет влияния факторов
А	1	2
1.Продолжительность одного оборота  за базисный год	По = СОо * Nо
2.Условная продолжительность одного  оборота	Пу= СО1 * Nо	DП(СО) =СО1 * Nо – СОо * Nо
3.Продолжительность одного оборота  за отчётный год	П1= СО1 * N1	DП(N) = СО1 * N1– СО1 * Nо
4.Проверка	П=П1 – По	DП= DП(СО) + DП(N)

 

Используя данные Таблицы 1.5.1. и алгоритм метода цепных подстановок, произведем оценку влияния факторов на изменение оборачиваемости оборотных средств:

1. влияние изменения средней стоимости оборотных средств:

DП(СО) =СО1 * Nо – СОо * Nо= 5775*28740 – 3118*28740 = +33,3 дня;

2. влияние изменения выручки от продажи продукции:

DП(N) = СО1 * N1– СО1 * Nо= 5775*27272 – 5775*28740=+3,9 дня;

3. сумма факторных отклонений дает общее изменение продолжительности одного оборота за анализируемый период:

DП= DП(СО) + DП(N) =33,3+3,9=37,2;

П=П1 – По=27272*5775-28740*3118=37,2.

Влияние изменения средней стоимости  оборотных средств на изменение  продолжительность одного оборота  выше, чем влияние изменения выручки от продажи продукции. Это видно из выше приведенных расчетов. Замедление оборачиваемости, в конечном итоге, привело к оттоку денежных средств и отразилось на дополнительном привлечении средств в оборот. Факторами ускорения оборачиваемости оборотных средств являются:

- оптимизация производственных  запасов;

- эффективное использование материальных, трудовых и денежных ресурсов;

- сокращение длительности производственного  цикла.

 

1.6. Анализ динамики состава и структуры источников финансовых ресурсов

Причины увеличения (уменьшения) имущества предприятия устанавливают, изучая изменения в источниках его образования. Поступление, приобретение, создание имущества может осуществляться за счёт собственных и заёмных средств, характеристика которых приведена в бухгалтерском балансе.

Оценка динамики состава и структуры  источников собственных и заёмных  средств представлена в Таблице 1.6.1.

Таблица1.6.1.

Анализ состава и  структуры источников средств предприятия

 

Показатели	На  начало года		На  конец года		Изменение за год
	тыс.руб.	в % к итогу	тыс.руб.	в % к итогу	тыс.руб.	в % к итогу
А	1	2	3	4	5	6
1.Собственные средства	2242	63,6	2778	44,4	536	23,9
В том числе:
1.1.Уставный капитал	8	0,2	8	0,1	-	-
1.2.Резервный капитал	1	0,0	1	0,0	-	-
1.3.Нераспределенная прибыль	2233	63,4	2769	44,3	536	24,0
2.Заёмные средства	1281	36,4	3478	55,6	2197	171,5
В том числе:
2.1.Долгосрочные кредиты и займы	-	-	-	-	-	-
2.2.Краткосрочные кредиты и займы	-	-	-	-	-	-
2.3.Кредиторская задолженность	228	6,5	3296	52,7	3068	1 345,6
2.4.Задолженность перед участниками  по выплате доходов	1015	28,8	154	2,5	-861	-84,8
2.5.Прочие краткосрочные обязательства	38	1,1	28	0,4	-10	-26,3
Пассив	3523	100	6256	100	2733	77,6

 

Данные таблицы свидетельствуют  об увеличение собственных средств компании на 2733 тыс.руб., или на 77,6%. Это обусловлено возрастанием собственных средств на 536 тыс.руб., или 23,9%, и заемных средств на 2197 тыс.руб., или на 171,5%. Рост собственных средств произошел только из-за увеличения нераспределённой прибыли. Величины уставного и резервного капиталов не изменились. Заемные средства представлены лишь кредиторской задолженностью, а также задолженностью перед участниками по выплате доходов и прочими краткосрочными обязательствами.. Кредиторская задолженность возросла на 3068 тыс.руб., или на 1345,6%. Ее удельный вес в общей стоимости капитала составил к концу года 52,7%, а в сумме заемных средств - 94,8%. Поскольку преимущественная доля в формировании заемного капитала принадлежит кредиторской задолженности, целесообразно изучить ее состав и структуру, произошедшие изменения.

 

Таблица 1.6.2.

Анализ состава и структуры кредиторской задолженности предприятия

 

Показатели	На  начало года		На  конец года		Изменение за год
	тыс.руб.	в % к итогу	тыс.руб.	в % к итогу	тыс.руб.	в % к итогу
А	1	2	3	4	5	6
1.Кредиторская задолженность  - всего	228		3296		3068	1 345,6
В том числе:
1.1.Поставщики и подрядчики	33		301		268	812,1
1.2.Задолженность перед персоналом  организации	-		19		-	-
1.3.Задолженность перед государственными внебюджетными фондами	-		29		-	-
1.4.Задолженность по налогам  и сборам	121		292		171	141,3
1.5.Авансы полученные	74		2655		2581	3 487,8