Анализ организации, подготовка и обоснование основных управленческих решений, направленных на повышение эффективности бизнеса

 

4.1. Анализ состава, структуры и динамики прибыли по данным отчета о прибылях и убытках

Анализ финансовых результатов деятельности предприятия  начинают с изучения состава, структуры и динамики показателей прибыли по данным бухгалтерской (финансовой) отчетности - формы № 2. Такая оценка может быть дана на основе горизонтального, вертикального и трендового (при долгосрочных сравнениях) методов анализа.

Данные для  оценки динамики прибыли приводятся в Таблице 4.1.1.

Таблица 4.1.1.

Анализ  динамики финансовых результатов деятельности предприятия

Показатели	За  предыдущий год		За  отчётный год		Изменение за год
	тыс.руб.	в % к итогу	тыс.руб.	в % к итогу	тыс.руб.	в % к нач.года
А	1	2	3	4
1.Финансовый результат  от основной деятельности	1198	107,06	1801	108,23	603	50,33
В том числе:
1.1.От продажи продукции	1198		1801		603	50,33
2.Финансовый результат от прочей деятельности	-79	-7,06	-137	-8,23	-58	73,42
В том числе:
2.1.Проценты к уплате	-42	-	-	-	-42	0,00
2.2.Прочие операционные доходы	78	-	-	-	78	0,00
2.3.Прочие операционные расходы	-126	-11,26	-97	-5,83	29	-23,02
2.4.Внереализационные доходы	12	1,07	1	0,06	-11	-91,67
2.5.Внереализационные расходы	-1	-0,09	-41	-2,46	-40	4 000,00
3.Финансовый результат(прибыль  до налогообложения)	1119	100	1664	100	545	48,70

 

По данным таблицы  видно, что сумма прибыли до налогообложения увеличилась на 545 тыс. руб., или 48,70%. Это увеличение связано с уменьшением финансовых результатов от основной деятельности. Финансовый результат от основной деятельности возрос на 603 тыс.руб., или на 33,48%. Что касается финансовых результатов от прочей деятельности, то здесь наблюдается хоть и небольшая, но отрицательная динамика. Значение этого показателя уменьшилось на 58 тыс.руб.. Прочие расходы превышают прочие доходы. Используя данные таблицы можно дать оценку влияния факторов на относительное изменение суммы прибыли до налогообложения. Для этого абсолютное изменение каждого показателя следует разделить на величину прибыли предыдущего периода. Если изменение показателя способствует увеличению прибыли, то фактор имеет положительное значение, и наоборот.

• Влияние увеличения суммы прибыли от продаж на величину прибыли до налогообложения: 603 / 1664 * 100% = 36%;
• Влияние уменьшения процентов к уплате на величину прибыли до налогообложения: -42 / 1664 * 100% = -3%;
• Влияние уменьшения внереализационных доходов на величину прибыли до налогообложения: -11/ 1664 * 100% = -1%;
• Влияние уменьшения внереализационных расходов на величину прибыли до налогообложения определим по формуле: -40/ 1664 * 100% = -2%;
• Влияние увеличения прочих операционных доходов на величину прибыли до налогообложения определим по формуле: 78 / 1664 * 100% = +5%;
• Влияние увеличения прочих операционных расходов на величину прибыли до налогообложения определим по формуле: 29 / 1664 * 100% = +2%.

Результаты  анализа показывают, что наибольшее влияние на уменьшение прибыли до налогообложения оказало снижение финансовых результатов от продажи продукции. Положительное влияние на изменение финансового результата оказали увеличения по таким показателям как: прочие операционные доходы и внереализационные доходы. Но их величины незначительны по сравнению с отрицательным влиянием других факторов.

 

4.2. Анализ рентабельности хозяйственной деятельности предприятия

Рентабельность  хозяйственной деятельности (k) характеризует  норму возмещения на всю совокупность источников, используемых предприятием, и определяется отношением суммы доходов вкладчиков и кредиторов (Р) к сумме инвестированного ими капитала (ИК): k = Р/ ИК

Анализ показателей  рентабельности хозяйственной деятельности на основе данных бухгалтерской (финансовой) отчетности (форма № 1 и 2) представлен в Таблице 4.2.1.

Таблица 4.2.1.

Анализ  показателей рентабельности финансовой деятельности предприятия

Показатели	За предыдущий год	За отчетный год	Изменение за год
А	1	2	3
1.Чистая прибыль, тыс.руб..	841	1236	395
2.Стоимость активов, тыс.руб.	3523	6256	2733
3.Стоимость оборотных активов,  тыс.руб.	3118	5775	2657
4.Стоимость основных производственных  фондов, тыс.руб..	359	436	77
5.Стоимость материальных оборотных  средств, тыс.руб..	2532	3852	1320
6.Рентабельность активов по  чистой прибыли, %	23,87	19,76	-4,11
7.Рентабельность оборотных активов  по чистой прибыли, %	26,97	21,40	-5,57
8.Рентабельность производства  по чистой прибыли, %	234,26	283,49	49,22

 

В целом по предприятию  наблюдается ухудшение в использовании имущества. С каждого рубля средств, вложенных в активы, предприятие получило в отчетном году прибыли меньше, чем в предыдущем периоде. Если раньше, каждый вложенный в имущество рубль приносил почти 24 копейки прибыли, то теперь – 18 копеек. Аналогичная ситуация наблюдается и с рентабельностью оборотных активов по чистой прибыли. Рентабельность производства по чистой прибыли увеличилась на 49,22%.

Для оценки факторов, влияющих на изменение рентабельности активов, используются данные Таблицы 4.2.2.

Таблица 4.2.2.

Исходные  данные для факторного анализа рентабельности активов предприятия

Показатели	За предыдущий год	За отчетный год	Изменение за год
А	1	2	3
1.Выручка от продажи товаров,  услуг, тыс.руб.	27272	28740	1468
2.Прибыль до налогообложения, тыс.руб.	1119	1664	545
3.Стоимость активов, тыс.руб.	3523	6256	2733
4.Коэффициент оборачиваемости  активов (kа)	7,74	4,59	-3,15
5.Рентабельность продаж по прибыли  до налогообложения,(kp), %	4,10	5,79	1,69
6.Рентабельность активов по прибыли до налогообложения, %	31,76	26,60	-5,16

 

Как видно из данных таблицы, рентабельность активов  уменьшилась по сравнению с предыдущим периодом на 5,16%. Это произошло в результате воздействия двух факторов: изменения рентабельности продаж и оборачиваемости активов предприятия. С помощью метода цепных подстановок определим влияние изменения факторов на рентабельность активов.

• Влияние изменения рентабельности продаж:

Dk(kp) = (kp 1* kа о)  – (kp 0 * kа о) = 1,69 *7,74 =13,10%;

• Влияние изменения оборачиваемости активов:

Dk(kа) = (kp 1* kа  1) – (kp 1 * kа о) = 5,79*(-3,15)= -18,26%.

Общая сумма  влияния двух факторов составляет: 13,10+(-18,26)= -5,16%.

 

4.3. Анализ рентабельности затрат и продаж предприятия

Эффективность основной деятельности предприятия по производству и реализации продукции, работ, услуг характеризуется показателем рентабельности затрат. Он определяется отношением прибыли от продажи продукции к полной себестоимости реализованной продукции: k = Р/ S.

Расчет и  анализ рентабельности затрат и продаж представлен в Таблице 4.3.1.

Таблица 4.3.1.

Анализ  рентабельности затрат и продаж предприятия

Показатели	За предыдущий год	За отчетный год	Изменение за год
А	1	2	3
1.Выручка от продажи товаров,  услуг, тыс.руб.	27272	28740	1468
2.Себестоимость продукции, тыс.руб..	18105	21260	3155
3.Коммерческие расходы, тыс.руб.	3187	5180	1993
4.Управленческие расходы, тыс.руб..	569	499	-70
5.Полная себестоимость реализованной  продукции, тыс.руб..	21861	26939	5078
6.Прибыль от продажи продукции, тыс.руб.	1198	1801	603
7.Рентабельность затрат, %	5,48	6,69	1,21
8.Рентабельность продаж по прибыли  от продажи, %	0,02	6,27	6,25

 

Рентабельность  затрат выросла в отчетном году по сравнению с предыдущим на 1,21% и составила 6,69%, т.е. предприятие получило 6,69 копеек прибыли с одного рубля затрат. Рентабельность продаж, соответственно выросла на 6,25% и составила в отчетном году 6,27%, т.е. предприятие получило 6,27 копеек прибыли с одного рубля продаж. Изменение уровня рентабельности продаж произошло в результате воздействия следующих факторов:

• Изменение цен на реализованную продукцию привело к увеличению рентабельности продаж предприятия на 7,75%:

Dk(N) =((28740 – 21861)/28740) – ((27272 –21861)/27272)= +7,75%;

• Изменение себестоимости реализованной продукции привело к снижению рентабельности продаж предприятия на - 1,5%:

Dk(S) =((28740 –26939)/28740) – ((28740 –21861 )/28740)=- 1,5%.

Сумма факторных  отклонений дает общее изменение  рентабельности продаж:

             Dk(N)+Dk(S)=7,75+(-1,5)=6,25%.

Результаты  факторного анализа показывают, что  снижение себестоимости реализованной продукции оказало меньшее влияние на уровень рентабельности продаж, чем изменение цен реализации.

 

4.4. Анализ финансовой рентабельности предприятия

Финансовая  рентабельность характеризует эффективность инвестиций собственников предприятия, которые предоставляют предприятию ресурсы или оставляют в его распоряжении всю или часть принадлежащей им прибыли. В самом общем виде финансовая рентабельность определяется по формуле: k = Р/ СК. Анализ финансовой рентабельности можно провести по данным, приведенным в таблице 4.4.1.

Таблица 4.4.1.

Анализ  финансовой рентабельности предприятия

Показатели	За предыдущий год	За отчетный год	Изменение за год
А	1	2	3
1.Чистая прибыль, тыс.руб..	841	1236	395
2.Собственный капитал,  тыс.руб.	2242	2778	536
3.Финансовая рентабельность, %	37,51	44,49	6,98

 

Данные таблицы  показывают, что финансовая рентабельность предприятия увеличилась в отчетном году на6,98% по сравнению с предыдущим периодом. Исходные данные для расчета факторов, воздействующих на уровень финансовой рентабельности, представлены в Таблице 4.4.2.