Бюджетирование в системе финансового управления предприятием

Обосновать  различные варианты хозяйствования, адекватные соответствующим прогнозным сценариям развития, невозможно без планирования своевременных решений. Планирование своевременных решений – это процесс, затрагивающий все уровни организации и прежде всего финансового планирования. В последние годы традиционные формы финансового планирования трансформируются в направлении использования его современной формы – бюджетирования.

Бюджетирование представляет собой сложное и многогранное понятие; с одной стороны, оно действительно идентифицируется с процессом разработки и осуществления (организации выполнения) внутрифирменных оперативных планов ресурсного обеспечения; с другой стороны - это и метод планирования; с третьей стороны - это и управленческая технология, предназначенная для выработки оперативных решений, обеспечения их финансовой обоснованности.

Бюджетирование создает предпосылки для роста эффективности использования ресурсов фирмы и представляет высокотехнологичное средство операционно-финансового планирования, обеспечивающего оперативную оценку результатов деятельности организации и при необходимости возможность своевременно корректировать планы; оно способствует объединению усилий всех подразделений фирмы для достижения поставленных целей.

 

 

 

Глава 2. ПЛАНИРОВАНИЕ И БЮДЖЕТИРОВАНИЕ В СИСТЕМЕ ФИНАНСОВОГО МЕНЕДЖМЕНТА  ГРУППЫ КОМПАНИЙ ИНВЕСТ-ДЕВЕЛОПМЕНТ

 

2.1 Организационно-экономическая характеристика  деятельности

 

Наименование предприятия, полное: Группа Компаний ИНВЕСТ-девелопмент (далее ГК ИНВЕСТ-девелопмент). Создана в 2006 г., форма собственности – частная. Уставной капитал - 15 757 043 руб., собственник предприятия: Управляющая компания ИНВЕСТ. Осуществляет инвестиционно-строительную деятельность. Уставами юр. лиц ГК ИНВЕСТ-девелопмент определены следующие виды деятельности:

• подготовка к продаже, покупка и продажа собственности;
• деятельность в области архитектуры;
• операции с недвижимостью;
• капиталовложения в собственность.

ГК ИНВЕСТ-девелопмент осуществляет:

1. Инвестирование в капитальное  строительство на основе экономически  целесообразных инвестиционных  проектов;

2. Вложение собственных средств  либо средств инвесторов в  приобретение активов, способных  в будущем приносить экономические  выгоды при их перепродаже,  либо при их эксплуатации.

С 2006 г. ИНВЕСТ-девелопмент занимается развитием и реализацией проектов акватермальных комплексов (АТК)⁸ в г. Москва. Права на реализацию текущих проектов были приобретены на инвестиционных торгах Правительства г. Москвы.

В качестве развития бизнес идеи предполагается строительство и эксплуатация в  Москве сети АТК комплексов с целью  максимального охвата потребителей, пользующихся подобными услугами.

Планируется создание сети, состоящей  из 10 АТК комплексов, находящихся  в г. Москва. Активы предполагается приобретать на открытых инвестиционных торгах Правительства г. Москвы, а также на вторичном инвестиционном рынке.

Формат сети определен как АТК, находящийся в районе массовой жилой  застройки Москвы, обеспечивающий хорошую  доступность для потребителей и  максимально отвечающим требованиям  взыскательного клиента, пользующегося  wellness⁹ услугами.

Деятельность ГК ИНВЕСТ-девелопмент является инновационной и носит проектный характер. Планируется реализация четырех проектов по строительству акватермальных комплексов и физкультурно-оздоровительных сооружений.

Текущие проекты:

• Мичуринский просп. (площадь 4054 кв.м.)
• ул. Барышиха (площадь 5500 кв.м.)
• ул. Бунинская Аллея (площадь 2640 кв.м.)
• Марьинский парк (площадь 6525 кв.м.)

Проекты однотипны в соотношении 50/50. По оценкам отдела проектного управления срок реализации «пилотного» проекта займет около 5 лет.

В настоящий момент по проекту на Мичуринском проспекте реализуется  стадия проектирования. Заключены договора с проектировщиком, и техническим  заказчиком на строительство. По другим 3 проектам оформляются земельно-правовые отношения, идет стадия предпроектной подготовки.

Для реализации проектов ГК ИНВЕСТ-девелопмент создает юридические лица (в настоящее время - десять юр. лиц) с определенными функциональными задачами. Функциональные задачи юридических лиц утверждаются в виде финансово-правовой схемы Советом Директоров УК ИНВЕСТ отдельно по каждому проекту.

В инвестиционно-строительных холдингах (ИСХ), представляющем собой группу вертикально интегрированных компаний, реализующих все стадии инвестиционно-строительных проектов, бюджетирование имеет свои особенности.

ГК ИНВЕСТ-девелопмент объединяет в себе много функций: обладает производственными мощностями, выполняет подрядные работы, проектирует объекты, управляет строительством и реализует построенные площади. Это сказывается на организационной структуре холдинга, что в свою очередь создает особенности при формировании финансовой структуры – определении ЦФО.

В ГК ИНВЕСТ-девелопмент финансовая структура была определена следующим образом:

К Центрам прибыли (ЦП) были отнесены компании, отвечающие за формирование прибыли холдинга (организации, занимающиеся подрядными, проектными работами, организации  управления недвижимостью и т.п.).

К Центрам затрат (ЦЗ) отнесены компании и подразделения Управляющей  компании, отвечающие за затраты холдинга (охранное предприятие, обслуживающие  объекты холдинга, административно-хозяйственные, финансовые службы, юридический отдел  и т.п.).

К Центрам доходов (ЦД) отнесен маркетинговый  отдел Управляющей компании, отвечающий за продажу квартир и, соответственно, формирующий доходы холдинга.

 

2.2. Анализ практики бюджетирования в ГК ИНВЕСТ-девелопмент

Сведения о бюджетной системе  ГК ИНВЕСТ-девелопмент можно обобщить виде следующей таблицы (табл. 3, с. 23):

Таблица 3

Сведения о бюджетной системе  ГК ИНВЕСТ-девелопмент

Показатель	Значение
Общее количество сотрудников холдинга участвующих в процессе бюджетирования:	30
Поддерживаемые виды бюджетов:
Бюджет движения денежных средств.	Осуществляется планирование и сбор данных об исполнении бюджета.
Прогнозный баланс.	Осуществляется только сбор данных об исполнении бюджета.
Характеристика бюджетной системы:
Количество центров ответственности	8
Финансовая структура	Матричная
Детализация периодов планирования	До одного месяца
Детализация аналитики бюджетирования	10 уровней
Максимальное используемое число  аналитических разрезов статьи бюджета	12
Общее число статей доходов и расходов	140
Общее число статей поступления и  движения денежных средств	10
Среднее число действующих долгосрочных договоров	12
Среднее число контрагентов	95
Платежный календарь
Количество сотрудников холдинга участвующих в процессе бюджетирования	8
Характеристика платежного календаря
Горизонт планирования в мес.	1
Среднедневное общее (по приходу и  расходу) число операций по всем счетам, кассам в мес.	109
Общее число расчетных, валютных и  транзитных счетов	43

 

Количество аналитических признаков, используемых в инвестициионно-строительных холдингах для целей управленческого учета выше, чем у производственных или торговых компаний аналогичного размера. Для целей управления необходимы аналитики по направлениям деятельности, проектам, видам расходов и доходов, договорам, участкам (вплоть до отдельного корпуса) и их руководителям и т. д.

Рыночное окружение диктует  ИСХ особый подход к методике бюджетирования: планирование производится не от предполагаемого объема продаж (как обычно происходит в торговле и производстве), а от намеченных объемов строительства (от затрат), поскольку крайне важным фактором является получение площадей под застройку (особенно в Москве) и утверждение исходно-разрешительной и сметной документации. Технологические особенности строительства на протяжении всего срока реализации инвестиционно-строительного проекта находят отражение в бюджетных формах и методах их составления.

Бюджетная структура (бюджетные формы, их состав и взаимосвязь) индивидуальна  для каждого конкретного ИСХ. Для ГК ИНВЕСТ-девелопмент она может быть изображена в виде схем представленных в Приложении 2.

Одни бюджеты составляются самими ЦФО, затем консолидируются и  образуют бюджеты холдинга (например, БДДС); другие составляются на уровне холдинга и данные, содержащиеся в них, находят  отражение в бюджетах ЦФО (например, Инвестиционный бюджет).

При разработке бюджетных форм для  ЦФО необходимо обращать внимание на то, что бюджеты должны учитывать  специфику деятельности ЦФО и  одновременно обеспечивать возможность  консолидации бюджетов без дополнительных затрат на адаптацию форм.

При автоматизации системы бюджетирования на базе специализированного программного продукта можно значительно облегчить процесс консолидации, обеспечить разграничение функций участников бюджетного процесса при составлении бюджетов, автоматизировать построение отчетов «план/факт», использовать возможности программы для составления трехмерных форматов бюджетов (в отличие от возможностей электронных таблиц) и многое другое.

Особенностью бюджетов ИСХ является то, что планирование необходимо производить не только по статьям бюджета, но и обязательно в привязке к конкретному проекту (поскольку у каждого инвестиционно-строительного проекта есть четкие графики строительства, сметы, которые нельзя нарушать). В большой степени бюджеты затрат на строительство аналогичны строительной смете проекта. Степень детализации статей бюджетов зависит от индивидуальных потребностей менеджеров ИСХ для принятия решений.

Методика формирования бюджетов и  их взаимосвязь является одним из ключевых моментов построения системы  бюджетирования.

В Приложении 10 показана схема взаимосвязи  бюджетных форм в ГК ИНВЕСТ-девелопмент. В данном случае (как и в подавляющем большинстве ИСХ) процесс планирования идет "от объемов строительства"

Финансовый учет в ГК ИНВЕСТ-девелопмент ведется обособленно по каждому проекту. Под проектом понимается план мероприятий по созданию инвестиционного объекта, а также приобретение актива с использованием вложений собственного и (или) привлекаемого капитала (инвестиций) из различных источников.

В ГК ИНВЕСТ-девелопмент прогноз БДДС составляется методом группового принятия решений, т.е. экспертным способом на основе опыта и предложений высшего руководящего звена организации (руководителей департаментов и отделов). Бюджет компании консолидируется на основе данных центров ответственности, обладающих большей осведомленностью и информацией о планируемых параметрах, закрепленных за ними направлений деятельности. – сроках, объемах расчетах и т.д. Планирование ЦФО компании «снизу-вверх» осуществляется в два этапа:

1. Составление структурными подразделениями  по закрепленными за ними направлениями деятельности локальных планов.

2. Разработка и предоставление  в центральную плановую службу  предложений по пересмотру, перераспределению  предполагаемых к выделению бюджетных  средств в случае их недостаточности для финансирования разработанных комплексов мероприятий.

Согласно Карпову А. Е. бюджетное  управление в ГК ИНВЕСТ-девелопмент можно определить как одномерное, когда используются только один из трех финансовых бюджетов. Управлять затратами без БДиР крайне затруднительно. Частично это можно делать с помощью БДДС и ББЛ, но полного контроля добиться нельзя. Кроме того, без БДиР невозможно контролировать динамику эффективности работы компании.

B ГК ИНВЕСТ-девелопмент в качестве информационной системы, поддерживающей процесс бюджетирования, используются электронные таблицы, и это имеет ряд существенных недостатков:

• низкая оперативность в отражении информации и формировании отчетности;
• незащищенность от сбоев;
• проблема двойного ввода данных.

Но, тем не менее, есть и свои положительные  стороны. Например, сотрудники компании, которые работают в электронных  таблицах, могут лучше понимать финансовую модель компании, то есть методику расчета  показателей и схему консолидации информации, поскольку электронные  таблицы — это открытая система. А с закрытой системой ситуация другая. Разработчик, может быть, и понимает всю финансовую модель бюджетирования, используемую для расчетов бюджетов и «зашитую» в программном продукте, но у него все это остается в голове. Если вдруг потом этот сотрудник уходит из компании, то его приемник приходит и фактически становится исполнителем, который не понимает, как это все считается.