Факторинговые операции в коммерческом банке

используемый единовременно;

кредитная линия.

Как следует из приведенного перечня, виды кредита соответствуют  тем, которые предоставляются при  обычном кредитовании на традиционных условиях их оформления и взыскания.

8) Наличие обеспечения.

Доверительные (бланковые) ссуды, единственной формой обеспечения возврата которых является непосредственно  кредитный договор. В ограниченном объеме применяются некоторыми зарубежными  банками в процессе кредитования постоянных клиентов, пользующихся их полным доверием (подкрепленным возможностью непосредственно контролировать текущее  состояние расчетного счета заемщика). При средне - и долгосрочном кредитовании могут использоваться лишь в порядке  исключения с обязательным страхованием выданной ссуды, обычно - за счет заемщика. В отечественной практике применяются  коммерческими банками лишь при  кредитовании собственных учреждений.

Обеспеченные ссуды являются основной разновидностью современного банковского кредита, выражая один из его базовых принципов. В роли обеспечения может выступить  любое имущество, принадлежащее  заемщику на правах собственности: недвижимость; ценные бумаги; продукция; депозиты, размещенные  в банке, выдающем кредит. В роли обеспечения могут выступить  также права и требования по контрактам и договорам заемщика. Такое обеспечение  называется факторингом. При нарушении  заемщиком своих обязательств это  имущество переходит в собственность  банка, который в процессе его  реализации возмещает понесенные убытки. Размер выдаваемой ссуды, как правило, меньше среднерыночной стоимости предложенного  обеспечения и определяется соглашением  сторон. В отечественных условиях основная проблема при оформлении обеспеченных кредитов - процедура оценки стоимости  имущества из-за незавершенности  процесса формирования ипотечного и  фондового рынков.

Ссуды под финансовые гарантии третьих лиц, реальным выражением которых  служит юридически оформленное обязательство  со стороны гаранта возместить фактически нанесенный банку ущерб при нарушении  непосредственным заемщиком условий  кредитного договора. В роли финансового  гаранта могут выступать юридические  лица, пользующиеся достаточным доверием со стороны кредитора, а также  органы государственной власти любого уровня. В условиях развитой рыночной экономики получили широкое распространение, прежде всего, в сфере долгосрочного  кредитования, в отечественной практике до настоящего времени имеют ограниченное применение из-за недостаточного доверия  со стороны кредитных организаций  не только к юридическим лицам, но и к государственным органам, особенно муниципального и регионального  уровней.

Факторинговые операции занимают значимое место среди кредитных  операций коммерческих банков. В следующих  главах факторинговые операции будут  подробно рассмотрены.

 

_{2. Сущность факторинга}

 

Как уже отмечалось выше, факторинг - это выкуп платежных  требований у поставщика товаров (услуг) . Факторинг является разновидностью торгово-комиссионной операции в сочетании  с кредитованием оборотного капитала, связанной с переуступкой неоплаченных счетов-фактур финансовому агенту - банку за поставленные товары, выполненные  работы, оказанные услуги.

Цель факторинговых операций - своевременное инкассирование долгов для снижения потерь от отсрочки платежа  и предотвращения появления безнадежных  долгов. Использование факторинга ускоряет получение большей части платежей, гарантирует полное погашение задолженностей, снижает расходы, связанные с  ведением счетов, и обеспечивает своевременность  поступления платежей поставщикам  при наличии временных финансовых трудностей у плательщиков.

В факторинговых операциях  участвуют три стороны:

Фактор-посредник, которым  выступает банк;

поставщик - предприятие, осуществляющее поставку товаров, выполнение работ, оказание услуг своим контрагентам на условиях товарного кредита;

покупатель - предприятие, имеющее  задолженность, срок платежа по которой  возникает в будущем или уже  наступил.

Нормативную базу для проведения факторинговых операций составляют Гражданский Кодекс РФ (ст.824) и Федеральный  закон РФ "О банках и банковской деятельности".

Привлекательность факторинговых  операций для поставщика заключается  в следующем:

факторинговое обслуживание наиболее эффективно для мелких и  средних предприятий, имеющих перспективы  увеличения объема производства и испытывающих трудности с источниками кредитования;

основную часть выручки  Поставщик получает в течение 3-х  дней после поставки товара, оказания услуг, выполнения работ;

возможность планировать  свои платежи, зная точную дату оплаты своих требований.

Привлекательность факторинговых  операций для покупателя заключается  в возможности получить краткосрочный  товарный кредит по ценам, как если бы он платил по предоплате.

Схема факторинга изображена на рис.1:

 

 

Рис.1 Схема факторинговой  операции

 

1. Поставка товара на  условиях отсрочки платежа.

2. Уступка дебиторской  задолженности банку.

3. Выплата финансирования (как правило, до 90% от суммы  поставленного товара) сразу после  поставки.

4. Оплата за поставленный  товар Покупателем.

5. Выплата остатка средств  (за вычетом комиссии) после полного  погашения долга Покупателем.

По составу оказываемых  услуг факторинг может быть конвенционным  или конфиденциальным. Первый представляет собой систему финансового обслуживания клиентов, включающую бухгалтерский  учет, расчеты с поставщиками и  покупателями, страхование, кредитование, представительство и т.д. За клиентом сохраняется только производственная функция. Предприятия при этой форме  факторинга могут отказаться от сохранения собственного штата служащих, выполняющих  функции, которые принимает на себя банк - организатор факторинга. Это  способствует сокращению издержек по производству и реализации продукции  при сохранении полной коммерческой самостоятельности.

Факторинговое обслуживание подобного рода сочетается с "дисконтированием фактур". Дисконтирование заключается  в том, что банк как факторинг  покупает у своего клиента право  на получение денег от покупателей, при этом немедленно зачисляет ему  на счет около 80% стоимости отгрузки, а остальную сумму - в обусловленный  срок, независимо от поступления денег  от дебитора. Это является, по существу, кредитом под товары отгруженные, за который клиент платит обусловленный  процент.

Конфиденциальный факторинг  предусматривает ограниченный перечень услуг, в состав которых входят:

приобретение у предприятий-поставщиков  права на получение платежа по товарным операциям от определенного  покупателя или группы покупателей;

покупка у поставщиков  дебиторской задолженности по товарам  отгруженным и услугам оказанным, но не оплаченным в срок (просроченная дебиторская задолженность);

приобретение векселей у  своих клиентов.

Таким образом, суть конфиденциальных факторинговых операций заключается  в том, что банк (отдел факторинга) за счет своих средств гарантирует  поставщику оплату выставляемых им на определенных плательщиков платежных  требований-поручений немедленно вдень  предъявления их на инкассо. В свою очередь, поставщик передает факторинговому отделу банка право последующего получения причитающихся ему  платежей от этих покупателей. Досрочная (до получения платежа, непосредственно  от покупателя) оплата платежных требований-поручений  поставщика фактически означает предоставление ему факторинговым отделом банка  кредита, который ликвидирует риск несвоевременного поступления поставщику платежа и исключает зависимость  его финансового положения от платежеспособности покупателя. В результате, получив незамедлительно денежные средства на свой счет, клиент факторинга имеет возможность, в свою очередь, без задержки рассчитываться со своими поставщиками, что способствует ускорению  расчетов и сокращению неплатежей.

Факторинг может быть открытым и закрытым.

Открытый факторинг - это  форма факторинговой услуги, при  которой плательщик уведомлен о  том, что поставщик переуступает право получения денег факторинговому отделу банка, который указывается  в расчетных документах как получатель денег от покупателя.

Закрытый факторинг - свое название получил в связи с  тем, что служит скрытым источником средств для кредитования продаж поставщиков товаров, так как  никто из контрагентов клиента не осведомлен о переуступке счетов-фактур факторинговому отделу банка. В данном случае плательщик ведет расчеты  с самим поставщиком, который  после получения платежа должен перечислить полученные деньги факторинговому отделу банка.

Взаимоотношения факторингового отдела (или факторинговой компании) и поставщика по осуществлению операций регулируются договором.

В договоре, как правило, предусматриваются следующее:

условия совершения кредитно-расчетных  операций;

реквизиты платежных требований;

доля сумм платежа отделом  от суммы по операциям факторинга; размер компенсационного вознаграждения;

условия расторжения факторингового договора;

ответственность сторон в  случае невыполнения или ненадлежащего  выполнения взятых на себя обязательств.

В случае невозможности выполнения принятых на себя обязательств факторинговым  отделом имущественную ответственность  несет банк, при котором он создан.

Все операции факторингового отдела учитываются на отдельном  активно-пассивном счете "Расчеты  банка по факториговым операциям". В аналитическом учете ведутся  отдельные счета в разрезе  поставщиков. Результаты деятельности факторингового отдела включаются в  общий баланс банка.

Операцией, сходной с факторингом, является форфейтинг - форма банковского  кредита, предусматривающая приобретение права требования по оплате поставок товаров и оказанию услуг, принятия риска исполнения этих требований и  их инкассирование. Форфейтинг, в отличие  от факторинга, является однократной  операцией, связанной с получением денежных средств путем перепродажи  приобретенных прав на товары и услуги.

 

_{3. Порядок осуществления  факторинговых операций}

 

Осуществлению факторинговой  сделки предшествует серьезная аналитическая  работа.

Получив заявку предприятия, факторинговая компания (или факторинговый  отдел банка) внимательно изучает  экономическое и финансовое положение  потенциального клиента, сферу его  деятельности, вид реализуемой продукции, конъюнктуру рынка.

Первостепенное значение для заключения факторингового соглашения имеет анализ бухгалтерских отчетов  и балансов, финансовых показателей  деятельности предприятия-поставщика с целью выяснения его кредитоспособности. Анализируется также номенклатура, качество, конкурентоспособность поставляемой продукции, количество рекламаций и  случаев возврата товара. Банк изучает  и платежеспособность должников  предприятия.

Всю аналитическую работу банк проводит либо самостоятельно, либо заключая на нее договор с аудиторской  или посредническо-консультационной организацией. Далее банк определяет максимальную сумму по операциям  факторинга, в пределах которой поставка товара или оказание услуг может  производиться без риска неполучения  платежа. В договоре на осуществление  факторинговых операций должен быть оговорен способ расчета предельной суммы и очерчены обстоятельства, при наступлении которых факторинговый  отдел обязан осуществлять платеж в  пользу поставщика.

Такой анализ длится обычно одну-две недели. Затем компания либо дает свое согласие, либо отказывается от обслуживания данного клиента.

Если предприятие стало  клиентом факторинговой компании, сотрудничество между ними осуществляется следующим  образом. Клиент направляет факторинговой  компании все счета-фактуры, выставленные на покупателей. По каждому документу  клиент должен получить согласие на оплату (аналогично акцепту платежных требований). Факторинговая компания изучает  все счета-фактуры, определяя при  этом платежеспособность покупателей. На это дается срок от 24 часов до 2-3 дней.

Факторинговая компания может  оплатить счет в момент наступления  срока платежа или досрочно. В  последнем случае она выполняет  функции банка, поскольку досрочное  предоставление денежных средств клиенту  равносильно выдаче ему кредита. Наиболее важной услугой здесь является гарантия платежа клиенту.

Эта гарантия охватывает полный объем внутренних и Международных  операций: факторинговая компания обязана  оплатить клиенту все акцептованные  счета-фактуры даже в случае неплатежеспособности должников.

Комиссия устанавливается  в процентах от суммы счета-фактуры (обычно на уровне 1,5-2,5%). Соответственно, с увеличением объема сделки растет и сумма комиссии.

Процентная ставка за кредит в виде досрочной оплаты, как правило, на 1-2% выше ставок денежного рынка (рынка  краткосрочных кредитов).

Банк оценивает кредитоспособность сегодняшних и потенциальных  должников клиента и заранее  устанавливает предельный размер аванса поставщику по его платежным требованиям  в порядке предварительной оплаты. Дебиторы получают указание осуществлять платежи непосредственно банку (в  который поступают копии счетов-фактур), а проценты за кредит и комиссионные удерживаются с поставщика.