Фондирование и управление инвестиционным портфелем Банка развития Казахстана

Автор работы: Пользователь скрыл имя, 09 Ноября 2013 в 06:49, курсовая работа

Описание работы

Главный принцип - кредитование окупаемых проектов обеспечивается в результате тщательного отбора из числа предлагаемых к финансированию проектов путем проведения банковской экспертизы как самого проекта, так и кредитоспособности заемщика. Помимо коммерческой окупаемости финансируемых проектов другими принципами обеспечения финансовой устойчивости Банка являются: диверсификация кредитного портфеля по отраслям, постепенное увеличение сроков окупаемости и капиталоемкости проектов, разделение рисков с другими финансовыми институтами, исключение политического давления и независимость экспертизы при отборе проектов.

Содержание работы

Введение
1. Анализ кредитования экономики Республики Казахстан Банком развития Казахстана
1.1 Правовые основы деятельности Банка развития Казахстана
1.2 Кредитование инвестиционных проектов и экспортных операций Банка развития Казахстана
2. Фондирование и управление инвестиционным портфелем Банка развития Казахстана
2.1 Анализ финансовых показателей Банка развития Казахстана
2.2 Институциональное развитие Банка развития Казахстана
Заключение

Скачать архив (59.74 Кб) Сколько стоит заказать работу?
Файлы: 1 файл

Курсовая!!!.docx

— 62.25 Кб (Скачать файл)

На несырьевые отрасли экономики, в которых присутствует Банк, пришлось 614,3 млрд. тенге долгосрочных кредитных ресурсов банковского сектора или 11% от общего объема долгосрочных кредитов (13% в прошлом году).

Доля Банка на 1 октября 2010 года в текстильной промышленности составила 45,3%, в производстве прочих неметаллических минеральных продуктов - 50,4%, в металлургической промышленности - 46,7%.

Согласно данным НБ РК на 1 октября 2010 года только 26,1% долгосрочных кредитов, выданных экономике БВУ  можно связывать с инвестиционными, т.е. направленными на приобретение основных фондов, а также новое строительство и реконструкцию. На приобретение основных фондов, новое строительство и реконструкцию в совокупности по всем отраслям экономики пришлось 1468,7 млрд. тенге.

Доля Банка в объеме инвестиционного кредитования банковским сектором обрабатывающей промышленности достигает 38,7%. По таким отраслям обрабатывающей промышленности как производство пищевых  продуктов доля Банка составляет 5,4%, в текстильной и швейной  промышленности - 78,4%, в целлюлозно-бумажной промышленности -59,6%, в химической промышленности - 81,4%, в производстве прочих неметаллических минеральных продуктов - 34,2%, в производстве машин и оборудования - 70%, в производстве электрооборудования - 51,4%.

По уровню ставок вознаграждения БВУ пока не в состоянии осуществлять финансирование проектов на равных условиях с зарубежными / международными финансовыми институтами и Банком. Так, средневзвешенная ставка БВУ по долгосрочным (свыше 1 года) кредитам в секторах, в которых присутствует Банк, на 1 октября 2010 года составляет 14,9% в тенге и 13,5% в иностранной валюте. Тогда как средневзвешенная ставка Банка составляет 9,1%.

Банком созданы новые  и модернизированы существующие производства в результате реализации профинансированных Банком 23 инвестиционных проектов на сумму более 53 млрд. тенге (участие Банка в объеме 39 млрд. тенге), в том числе в 1-ом полугодии 2010 года - 2 инвестиционных проекта на сумму 4,0 млрд. тенге с объемом  кредитования в 2,8 млрд. тенге: «Восстановление и расширение текстильного производства на комбинате шелковых тканей в г. Усть-Каменогорске» (сумма кредита -2,2 млн. тенге) и «Швейное трикотажное производство по выпуску готового хлопчатобумажного трикотажного белья» (сумма кредита - 0,6 млрд. тенге).

На 1 июля 2010 года доля среднесрочных (до 10 лет) кредитов на реализацию инвестиционных проектов составляет почти 24% от объема инвестиционных проектов, долгосрочных (от 10 лет и более) - 76%.

По данным исследований, проведенных Банком, по итогам 1-го полугодия 2010 года совокупный объем произведенной  продукции и услуг на введенных  в строй предприятиях, профинансированных с участием Банка, составил свыше 14,5 млрд. тенге, на экспорт поставляется продукции более чем на 3,5 млрд. тенге.

Налоговые и иные отчисления профинансированных Банком предприятий  в бюджет за 1-е полугодие 2010 года составили около 1 млрд. тенге. На 1 июля 2010 года создано более 12,5 тыс. рабочих  мест, из них 3,8 тыс. постоянных, 8,6 тыс. на сопутствующих и обеспечивающих производствах. Среднемесячная заработная плата работников на предприятиях-заемщиках  на основном производстве составила 51 тыс. тенге.

 

Описание финансируемого / профинансированного проекта

Сумма проекта

(млн.

USD)

Участие Банка (млн.

USD)

Освоено на

01.10.2010 (млн.

USD)

  

Переработка с/х  продукции

        

Инвестирование создания новых мощностей по переработке  зерна и вовлечения в производство дополнительных сельхозугодий

7,35

6,49

0

  

Передача сельскохозяйственной техники на лизинговой основе зернопроизводителям Акмолинской, Костанайской, С.-Казахстанской

9,86

9,86

9,86

  

Строительство завода по глубокой переработке кукурузы на крахмальную  патоку

15,44

13,90

13,90

  

Строительство завода по переработке  семян масличных культур (I этап)

7,50

7,50

7,50

  

Строительство завода по переработке  семян масличных культур (II этап)

12,45

12,47

12,47

  

Создание в северном регионе  Казахстана агропромышленного комплекса  по производству высококачественных мясных продуктов

52,96

15,14

0

  

Производство  пищевых продуктов, включая напитки

        

Расширение и модернизация производства напитков, лимонада, минеральной  воды

7,77

7,07

7,07

  

Глубокая переработка  рыбной продукции с целью организации  экспортных и внутренних продаж по ней

12,05*

12,05*

0,75**

  

Текстильная и  швейная промышленность

        

Заготовка и переработка  шерсти

7,47

3,73

3,73

  

Производство пряжи из хлопковолокна

19,31

13,13

13,13

  

Реконструкция ткацкого и  красильно-отделочного производств  по выпуску готовых хлопчатобумажных тканей и швейных изделий

41,52

34,40

34,40

  

Восстановление и расширение текстильного производства на комбинате  шелковых тканей в г. Усть-Каменогорск

26,34*

17,17*

18,54**

  

Швейное трикотажное производство по выпуску готового хлопчатобумажного  трикотажного белья

5,11

5,05

5,05

  

Целлюлозно-бумажная промышленность; издательское дело

        

Производство бумаги, гофрокартона и бумажно-картонных изделий для пищевой промышленности

18,35

10,00

9,71

  

Внедрение технологической  линии по производству книжной продукции

13,38

7,96

7,96

  

Расширение производственной базы под фабрику по переработке  бумажных изделий

15,19

8,08

8,08

  

Расширение производственной базы под комбинат по выпуску и  переработке картонно - бумажной продукции

57,66

57,66

43,42

  

Производство  прочих неметаллических минеральных  продуктов

        

Строительство завода по выпуску  изделий домостроения из ячеистого  бетона

12,76

6,04

6,04

  

Строительство завода по производству труб и фитингов из укрепленного стекловолокном полиэфира

26,01

19,63

19,63

  

Организация производства стеклопластиковых  труб

11,637 616

10,299 331

10,30

  

Завод по производству строительных материалов

10,178 131

8,928 131

4,31

  

Реконструкция завода ЖБИ  с организацией производства ячеистого  бетона

19,22

12,82

8,00

  

Завод по производству бетонных, железобетонных изделий и конструкций

15,67

10,62

10,62

  

Строительство завода по производству листового стекла

244,70*

158,86*

-

  

Строительство цементного завода производительностью 1 млн. тонн в год

75,00

50,00

29,72

  

Организация производства керамогранита в Южно-Казахстанской области

35,42

24,04

    

Строительство цементного завода вблизи станции Хантау

41,38

30,00

-

  

Металлургическая  промышленность и производство готовых  металлических изделий

        

Организация производства круглого проката и мелющей продукции  методом непрерывной разливки стали  с последующим горячим деформированием

7,00

1,08

1,08

  

Строительство завода по производству металлического кремния

136,71*

37,15*

18,75**

  
         

Следуя политике диверсификации отраслевых и региональных рисков, Банк имеет на 1 октября 2010 года следующие  отраслевую и региональную структуры  кредитования Банком одобренных к финансированию инвестиционных проектов.

Детали находящихся на различных стадиях реализации экспортных операций кредитуемых Банком следующие (в соответствии с кредитными соглашениями):

 

Описание финансируемых  экспортных кредитов

Сумма кредита

(млн. USD)

Освоено на 01.10.2010

(млн. USD)

  

Закуп хлопкового волокна  и производство пряжи

10,1

10,1

  

Закуп хлопкового волокна  и производство пряжи

5,0

5,0

  

Закуп зерна на экспорт

4,3

4,3

  

Готовые ткани

5,0

5,0

  

Реализация резинотехнических  изделий

4,9

4,9

  

Реализация резинотехнических  изделий

4,9

4,9

  

Финансирование экспорта минеральных удобрений в Таджикистан

5,0

5,0

  

Производство и экспортные поставки зерна пшеницы

5,0

5,0

  

Поставка продукции электротехнического  назначения

1,0

1,0

  

Производство свинца и  попутной продукции на экспорт

5,0

5,0

  

Поставка муки на экспорт

5,0

5,0

  

Финансирование экспортного  контракта на поставку муки

3,0

3,0

  

Экспортное финансирование закупа мытой тонкой овечьей шерсти и производства камвольной пряжи

5,0

0

  

Экспорт икры и рыб осетровых  пород

5,0

5,0

  

Экспорт угольного концентрата  для коксования марки К

3,9

3,9

  

Экспорт соевой продукции

5,0

5,0

  

Закуп хлопка-волокна и  производство пряжи

5,0

5,0

  

Закуп хлопка-волокна и  производство пряжи

5,0

5,0

  

Финансирование экспорта соевых белков из Казахстана

5,0

5,0

  

Продвижение и реализация стартерных аккумуляторных батареи BM Start+

1,0

0

  

Производство и экспорт  аккумуляторных батарей

1,5

1,5

  

Финансирование экспорта ГСМ

5,0

0

  

Закуп хлопка-волокна и  производство пряжи

5,0

5,0

  

Закуп хлопка-волокна и  производство пряжи

5,0

5,0

  

Закуп хлопка-волокна и  производство пряжи

5,0

0

  

Экспорт хризотил-асбеста

2,9

0

  

производство электрооборудования, электронного и оптического оборудования

1,0

0

  

сельское хозяйство, охота  и лесное хозяйство

4,9

0

  

сельское хозяйство, охота  и лесное хозяйство

4,7

0

  

Итого:

128,1

98,6

  

Итого, млрд. тенге

15,5

12,0

  
       

При финансировании экспортных операций Банк предлагает: - конкурентные условия финансирования;

- различные схемы финансирования (кредит покупателя, кредит поставщика, механизмы консорциального кредитования, секьюритизация экспортной выручки и т.д.).

Отчет по ключевым показателям  эффективности за 2008-2010 годы

 

№

Показатель

Ед. измерения

2008 факт

2009 факт

2010

(3 кв.) факт

2010 оценка

  

1

Объем кредитования (нарастающим  итогом), в том числе:

млн. тенге

100 243,8

158 744,0

207 446,40

281 769,1

  
 

инвестиционных проектов

млн. тенге

73 528,2

126 596,8

171 339,84

228 163,9

  
 

экспортных операций

млн. тенге

26 715,6

32 147,2

36 106,56

39 165,2

  
 

лизинговые операции

        

14 440,0

  

2

Количество финансируемых / профинансированных инвестиционных проектов

единиц

6

35

36

36

  
 

В т.ч. прорывных

единиц

2

10

9

9

  

3

Количество одобренных инвестиционных проектов (нарастающим итогом)

единиц

37

49

58

64

  

4

Объем агентского обслуживания проектов

млн. тенге

42 398,5

98 048,3

95 014,08

107 853,2

  
 

Доход от кредитной деятельности (начислением), в т.ч.

млн. тенге

3 599,0

4 312,7

3 798,57

5 424,4

  

5

инвестиционных проектов

млн. тенге

2 815,1

3 609,6

3 396,57

4 655,8

  
 

экспортных операций

млн. тенге

783,9

690,8

402,00

768,6

  

6

Ассигнования на резервы  по кредитам

млн. тенге

1 176,7

-303,8

959,03

1 408,7

  

7

Доход (процентный) от кредитной  деятельности (начислением) за вычетом  ассигнований

млн. тенге

2 427,4

4 579,9

2 839,54

4 015,7

  

8

Ссудная задолженность

млн. тенге

47 266,1

50 602,4

66 491,71

98 282,1

  

9

Инвестиционный доход

млн. тенге

4 851,7

6 253,0

5 408,31

8 321,1

  

10

Средневзвешенная ставка кредитования по новым инвестиционным проектам

%

9,4

7,9

9,1

8,5

  

11

Безнадежные кредиты (NPL)

%

0

0

0

0

  

12

Уровень резервных требований

%

5

4

5

4

  

13

Объем портфеля сформированных провизий

млн. тенге

2 330,2

2 183

3 097,4

3 471,7

  

14

Процентные расходы

млн. тенге

3 234,9

4 530,3

3 700,4

5 584,1

  

15

Чистый доход

млн. тенге

2 956,0

3 578,9

2 755,1

3 085,7

  

16

Доходы от основной деятельности / Расходы за исключением ассигнований на провизии и корпоративного налога

%

180,5

166,0

173,0

171,5

  

17

Мультипликативный эффект по проектам

стоимости проекта к объему кредитования Банком

2,35

2,12

2,23

2,33

  

18

Средневзвешенный срок кредитования проектов

лет

12,29

11,46

13,19

10,87

  

19

Совокупный объем произведенных  новых товаров (ноу-хау), комплектующих  и технологий на введенных в строй  предприятиях, профинансированных с  участием Банка (за отчетный период)

млрд. тг.

33

34

-

38

  

20

ROE

%

4,7

4,2

3,1

3,2

  

21

ROA

%

2,5

1,95

1,2

1,5

  

22

Соотношение между заемным  и собственным капиталом

%

93,6

100,1

115,0

131,0

  

23

Срок рассмотрения инвестиционного  проекта в рабочих днях (после  проведения экспресс-анализа до одобрения  на Кредитном Комитете)

дни

-

26

26

26

  
               

Для организации финансового  лизинга техники и оборудования для выращивания хлопчатника, развития текстильной и швейной промышленности в рамках пилотного кластера «Текстильная промышленность» в 2009 году Банку  предоставлен бюджетный кредит на 15 лет в сумме 5,08 млрд. тенге.

В целях увеличения совокупного объема кредитования реального сектора экономики в 2008-2010 годах Правительством РК, местными исполнительными органами и Фондом «Казына» был увеличен уставный капитал за счет средств республиканского и местного бюджетов совокупно на 42,6 млрд. тенге.

На сегодняшний день тремя  ведущими рейтинговыми агентствами  Standard&Poor's, Moody's и Fitch рейтинги установлены на уровне ВВВ-/А2/ВВВ соответственно.

Анализ рынка долговых обязательств показал, что спрэд  к Казначейским обязательствам США  по выпущенным еврооблигациям Банка  со сроком погашения в 2020 г. сейчас составляет 141 б.п., тогда как при их выпуске в июне 2008 года спрэды составляли 238 б.п. соответственно. Это свидетельствует о снижении кредитного риска Банка на международных рынках капитала и высоком интересе инвесторов к долговым ценным бумагам Банка.

На фондовом рынке Банк проводил операции по размещению 3-го и 4-го транша еврооблигаций в рамках программы среднесрочных евронот (далее - EMTN Programme).

26 мая 2008 года Банк разместил еврооблигации третьего транша в рамках EMTN Programme на сумму 100 млн. долларов США со сроком обращения 15 лет и купоном 6,5% годовых.

15 марта 2009 года Банк  разместил еврооблигации четвертого транша в рамках EMTN Programme с датой начала обращения 23 марта 2009 года на сумму 150 млн. долларов США со сроком обращения 20 лет и купоном 6% годовых. Указанный выпуск стал новым индикативным ориентиром для всех казахстанских корпоративных эмитентов и эмитентов стран СНГ по долгосрочному заимствованию.

На 1 октября 2010 года штатная  численность Банка составляла 235 человек (в том числе, фронт-офис - 58, мидл-офис - 80 и бэк-офис - 74), а фактическая - 214. Менеджмент Банка сформирован из высококвалифицированных специалистов, имеющих высшее образование и практику работы, в том числе в зарубежных финансовых институтах.

Из числа сотрудников  Банка, согласно штатному расписанию, высшее образование имеют 209 работников, в том числе 44 человека получивших образование за рубежом, 4 сотрудников  имеют степень кандидата наук и 32 - магистра.

Ежегодно сотрудники Банка  проходят курсы повышения квалификации в Казахстане и за рубежом, разработана  и совершенствуется система мотивации  сотрудников, обеспечивается социальная поддержка и медицинское обслуживание. Кроме того, в Банке осуществляется внедрение государственного языка  путем его преподавания. Также  ведутся занятия по изучению английского  языка.

Информация о работе Фондирование и управление инвестиционным портфелем Банка развития Казахстана