Контрольная работа по "Финансам"

Смета торговых и административных расходов. Содержит перечень общефирменных  расходов, понесенных в процессе реализации продукции и организации бизнеса. Для составления прогнозного  отчета о прибылях и убытках (продажа минус переменные затраты минус постоянные затраты) нужно рассчитать переменные торговые и административные расходы, приходящиеся на единицу продукции.

Планирование источников дохода. Известно много источников фондов предприятия, включая доход от продажи продукции, инвестиции ее собственников, а также  займа. Задача прежде всего состоит в нахождении лучшего источника для каждой потребности и именно в то время, когда возникает такая потребность.

Очень популярным подходом при планировании является принцип "желаемого дохода". Он начинается с того, что предприниматель  определяет, какой доход он хочет  получить, а затем определяет объем  продаж, необходимый для покрытия всех расходов и обеспечения этого  дохода.

План доходов и расходов основывается на следующих прогнозных оценках:

-доходов от реализации;

-прочих доходов;

-издержек производства и реализации продукции;

-прочих издержек:

-ожидаемых налоговых выплат;

-выплат процентов по долгам

План доходов и расходов также  составляется в первый год помесячно, во второй – поквартально, в третий – в целом.

Баланс денежных поступлений и выплат

План-баланс демонстрирует финансовое состояние фирмы на конец рассчитываемого  периода времени. Из его анализа  можно сделать выводы о росте  активов и об устойчивости финансового  положения фирмы в конкретный период времени. Отчет о движении денежных средств характеризует  формирование и отток денежной наличности, а также остатки денежных средств  фирмы в динамике.

Баланс не отражает результатов  деятельности фирмы за конкретный период времени, а представляет собой ее "мгновенный снимок", фиксирующий  слабые и сильные стороны с  точки зрения финансов на данный момент.

Исходный баланс капитала (тот, который  она должна иметь на начало своей  рыночной деятельности) отражает объем  капитала, необходимый для старта бизнеса. Он свидетельствует, как предполагается израсходовать этот капитал и каким образом он будет получен. Тем не менее, нужно составить проекты балансов и за первые 3-5 лет существования компании. Эти балансы покажут особенности развития фирмы, т.е. финансовые результаты ее деятельности, изменения операционных характеристик.

Составление балансовой отчетности является важным элементом финансового планирования. Форма балансовой отчетности отражает активы и пассивы, и собственный  капитал, требуемые для открытия бизнеса.

Баланс денежных поступлений и  выплат – это документ, позволяющий  оценить, сколько денег нужно  вложить в проект, причем в разбивке по времени, т.е. до начала реализации и  уже по ходу дела. Он строится на основе плана дохода и расходов, с поправкой  на ожидаемые лаги и с такой  же разбивкой по времени.

Данный баланс строится на основе прогнозных оценок:

• объема продаж за наличные;
• уровня инкассации дебиторской задолженности;
• объема продаж активов, ценных бумаг;
• платежей в счет увеличения собственного капитала;
• дохода от инвестиций;
• объема привлечения банковских ссуд или средств из других источников;
• объема материальных и трудовых затрат, необходимых для выполнения производственного плана;
• расходов на административные цели;
• объема выплат по ссудам, время платежей которых наступило;
• объема выплаты дивидендов;
• капитальных вложений в здания, сооружения, оборудование;
• объема налоговых выплат.

План по источникам и использованию средств

Данный документ показывает, на что  расходуются средства, полученные предприятием в качестве доходов от собственной  хозяйственной деятельности и из других источников. Цель такого плана  – дать ясную картину, из чего складываются средства предприятия, и каким образом они будут тратиться на прирост активов или на покрытие задолженности.

План по источникам и использованию  средств помогает и предпринимателю, и потенциальному инвестору лучше  понять финансовое положение предприятия  и оценить эффективность выбранной  финансовой политики.

Прогнозный балансовый отчет подготавливается путем корректировки балансового  отчета за предыдущий, только что закончившийся  год, с учетом всех тех видов деятельности, которые предполагается использовать в течение бюджетного периода. Такой  отчет необходимо иметь по следующим  причинам:

• может вскрыть отдельные неблагоприятные финансовые проблемы, решением которых руководство заниматься не планировало;
• служит в качестве высокоточного инструмента контроля всех остальных перспективных планов на предстоящий период деятельности компании;
• помогает руководству выполнять расчеты различных коэффициентов и показателей;
• помогает определит перспективные источники финансирования и важнейшие обязательства прогнозного периода.

Таким образом, финансовое планирование оказывает воздействие на все  стороны деятельности хозяйствующего субъекта посредством выбора объектов финансирования, направление финансовых средств и способствует рациональному использованию трудовых, материальных и денежных ресурсов.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Задача

АО выпустило акций на общую  сумму 10 млн.руб, в т.ч. привилегированных на 2,5 млн. руб. с фиксированным размером дивидендов 28%. На выплату дивидендов направлено 0,5 млн.руб из прибыли. Определить доход и доходность акции.

 

Решение

Рассчитаем доход от дивидендов по привилегированным акциям

2500000 * 0,28 = 700000 руб

Рассчитаем доходность по акциям

500000 / 10000000 *100% = 5%

Следовательно, в АО доход на 1 акцию  составил 5%

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Список литературы

Финансы, денежное обращение и кредит: Учебник / М.В. Романовский и др.; Под ред. М.В. Романовского, О.В. Врублевской. — М.: Юрайт-Издат, 2008. - 543 с.

Миляков Н.В.Финансы: Учебник. - 2е изд. - М.: ИНФРАМ, 2004. -543 с.

Финансы: учеб. -2-е изд., перераб. и доп./под ред. В. В. Ковалева.-М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2010.-610 с.

Финансы: Учеб. пособие/Под ред. проф. А. М. Ковапевой.- 4-е изд., перераб. и доп. - М.: Финансы и статистика, 2009.- 384 с