Лекции по "Финансы и кредит"

6.Роль денег (в развитии производства  и повышении его эффективности;  в процессах формирования, распределения  и перераспределения национального  дохода; во внешнеэкономических  отношениях).

Роль  денег в воспроизводственном  процессе

Воспроизводственный процесс экономики представляет собой систему последовательной смены четырех элементов: производство, распределение, обмен и потребление. Данные элементы следуют один за другим. В процессе производства создается  определенный продукт, который будучи распределенным попадает в сферу обмена. После произведения обмена данный продукт приобретает нового собственника и потребляется им (используется). Любое использование продукта связано с необходимостью создания условий по восстановлению потенциальной возможности что-либо произвести вновь. Например, потребляя продукты питания, мы воспроизводим нашу рабочую силу для того, чтобы вновь включить ее в процесс производства. Таким образом, данный цикл замыкается, и все полученное на фазе потребления снова поступает в производственный процесс. Денежные средства являются непременным условием полноценного осуществления данного цикла без излишних затрат на его функционирование. Для процесса производства необходимо приобрести средства производства, в процессе чего активно используются денежные средства. При их отсутствии производство представляло бы собой единичный процесс, поскольку затраты на приобретение всех необходимых для данного процесса были бы слишком высоки. Следующий процесс - распределение - нуждается в денежных средствах в силу необходимости аккумуляции имеющихся средств. При отсутствии денег данная функция выполняется посредством использования товара, что ограничивает как возможность аккумуляции, так и возможность распределения. Например, при оброке невозможно получить некоторые виды товаров, поскольку они являются быстропортящимися и их невозможно аккумулировать. Следующая фаза обмена предполагает использование денег для эффективности самого процесса, экономии на трансакционных издержках и составления пропорций.

В целом роль денег можно выразить в следующем  перечне способствующих воспроизводственному процессу следствий их применения:

1. экономия на трансакционных издержках;
2. экономия издержек на измерение ценности благ и составление обменных пропорций;
3. осуществление связи между независимыми товаропроизводителями;
4. осуществление образования, распределения и перераспределения, использование национального дохода через государственный бюджет, налоги и займы;
5. повышение заинтересованности людей в развитии и увеличении эффективности производства, а также экономии использования ресурсов;
6. установление цены, позволяющей производить обмен товаров и услуг между собой.

Деньги являются инструментом экономических отношений  в обществе, которые в свою очередь  формируют воспроизводственный  процесс.

Таким образом, наличие денежных средств позволяет  значительно увеличить эффективность  воспроизводственного процесса, поскольку  способствует созданию наиболее благоприятных  условий для процесса потребления  различных благ и услуг, а соответственно для непрерывности действия процесса воспроизводства.

Вопрос 7.Современная денежная эмиссия: понятие, виды и характер.

Понятие денежной эмиссии. Эмиссия безналичных  денег

Одним из основных принципов организации денежной системы государства является кредитный  характер денежной эмиссии. Необходимо различать понятия выпуска денег  в оборот и эмиссии. Эмиссия представляет собой выпуск денег в оборот, который  приводит к общему увеличению денежной массы. Эмиссия безналичных денег  осуществляется посредством системы  коммерческих банков. Данная эмиссия  является первичной по отношению  ко второй форме эмиссии - эмиссии  наличных денег. Целью проведения данной формы эмиссии является удовлетворение возникающих дополнительных потребностей предприятий в оборотных средствах.

Механизм  действия безналичной эмиссии основан  на действии денежного мультипликатора. Особое значение в процессе понимания  механизма денежного мультипликатора  имеет понятие свободного резерва. Свободным резервом является совокупность ресурсов коммерческого банка, которые  в данный момент времени могут  быть использованы для активных банковских операций. Другими словами, это те средства, которые банк имеет в  наличии и может ими распорядиться  по своему усмотрению. Данные средства банк использует для выдачи кредита  или приобретения ценных бумаг в  целях формирования своего инвестиционного  пакета либо прямой игры на бирже.

Объем свободного резерва банка можно рассчитать, используя определенную формулу:

Ср = К+ПР+ЦК+МБК- ОЦР-Ао,

где Ср - свободный  резерв отдельного коммерческого банка;  
К - капитал коммерческого банка;  
ПР - привлеченные ресурсы (средства на депозитных счетах в данном банке);  
ЦК - централизованный кредит, предоставленный центральным банком;  
МБК - межбанковский кредит;  
ОЦР - отчисление в центральный резерв центрального банка;  
Ао - активные операции центрального банка.

Следует учитывать, что межбанковский кредит может  в данной формуле быть представлен  как со знаком «плюс», так и со знаком «минус», что связано с  ролью данного банка в данном кредите. Если банк сам взял кредит, то он в данный момент времени обладает определенными средствами и, соответственно, сумма будет учитываться со знаком «плюс». Если же банк сам дал деньги в кредит другому банку, то он лишился  права распоряжения данными средствами в текущий период времени и, соответственно, сумма будет учитываться со знаком «минус».

Свободный резерв определяет сумму, которой коммерческий банк может распоряжаться в настоящий  момент времени, а соответственно, и  возможности по проведению безналичной  эмиссии, которая осуществляется посредством  выдачи кредитов. Другими словами, чем  больше банк имеет денег в свободном  распоряжении, тем большую сумму  он может предоставить другим субъектам  экономики в качестве кредита. Таким  образом, большее количество безналичных  средств может быть выпущено в  оборот.

Для определения  потенциально возможной безналичной  эмиссии в целом в экономике  важно представлять себе объем свободного резерва всех коммерческих банков, осуществляющих деятельность в пределах функционирования экономики.

Вопрос 8.Соотношение понятий «денежный оборот», «платежный оборот», «денежно – платежный оборот» и «денежное обращение».

Соотношение понятий «денежный оборот», «платежный оборот», «денежно-платежный оборот», «денежное обращение»

Платежный оборот представляет собой процесс непрерывного движения средств платежа, существующих в данной стране. Другими словами, под денежным оборотом понимается совокупность всех средств платежа вне зависимости от их формы. Сюда входит как движение непосредственных денежных средств, так и перемещение чеков, депозитных сертификатов и векселей. Частью платежного оборота выступает денежный оборот.

Денежный  оборот представляет собой процесс  непрерывного движения денежных знаков в наличной и безналичной формах.

В свою очередь  денежный оборот делится на две формы  обращения средств платежа: денежное обращение (или налично-денежный оборот) и денежно-платежный оборот.

Денежное  обращение представляет собой часть  денежного оборота, связанную с  обращением наличных денежных средств, постоянным переходом денежных знаков от одних юридических или физических лиц к другим. Другими словами, это непосредственная наличная масса, участвующая в обращении между  экономическими субъектами. Благодаря  чему денежное обращение иногда называют налично-денежным оборотом.

Денежно-платежный  оборот представляет собой часть  денежного оборота, где деньги функционируют  как средство платежа независимо от того, в каком виде они представлены. Другими словами, в данном случае рассматриваются денежные средства, функционирующие в качестве средства обмена между экономическими субъектами как в наличном, так и в безналичном выражении.

Следует учитывать, что в экономике денежное обращение  должно занимать меньшую часть в  общем денежном обороте, но имеет  большее значение, так как обслуживает  получение и расходование большей  части дохода населения. Тем не менее данное положение дел наблюдается только в таких переходных или недостаточно развитых экономиках, которой является российская экономика. Это связано с тем, что в развитых экономиках все большее распространение получают электронные деньги. Данные денежные средства представляют собой записи по счетам клиентов на электронных носителях в банковских учреждениях, доступ к которым осуществляется посредством технического оборудования. При этом данные записи естественно являются безналичными средствами на счетах клиентов. Техническим средством связи является пластиковая карта и система считывания информации и связи с банковским отделением. Практически повсеместное распространение средств приема и учета пластиковых карточек как средств оплаты за товары и услуги приводят к уменьшению объема наличных денежных средств в экономике и совокупному возрастанию роли безналичного оборота. Таким образом, в условиях развитого рынка банковских услуг данное положение нарушается и налично-денежный оборот не является главенствующим.

Вопрос 9.Взаимосвязь составных  частей денежного оборота.

Понятие безналичного денежного оборота. Принципы безналичного денежного оборота

Безналичный денежный оборот - денежный оборот, осуществляющийся при помощи записи по счетам плательщиков и получателей денежных средств в банках либо путем учета взаимных требований. Таким образом, безналичный денежный оборот предполагает отсутствие непосредственного денежного знака и не возможен без существования развитой банковской системы, позволяющей осуществлять безналичные расчеты, а соответственно, и формировать безналичный оборот. Возможность осуществления безналичного расчета является непременным условием существования безналичного денежного оборота в экономике.

Принципы  осуществления безналичных расчетов:

1. они осуществляются по банковским счетам, которые открываются клиентам для хранения и перевода средств;
2. платежи со счетов должны осуществляться банками по распоряжению их владельцев в порядке установленной ими очередности платежей и в пределах остатка средств на счете;
3. невмешательство банков в договорные отношения клиентов;
4. срочность платежа исходя из сроков, предусмотренных в договорах, инструкциях Минфина;
5. обеспеченность платежа. Наличие у плательщика (или его гаранта) ликвидных средств, которые могут быть использованы для погашения обязательств перед получателем денег.

Таким образом, безналичный оборот предполагает выполнение данных принципов и условий платежа. Следует отметить возрастающую потребность  в безналичном расчете, существующую между потребителями и продавцами. Это связано с удобством, относительной  безопасностью безналичных форм расчета, которые начинают все более  активно применяться в процессе товарооборота. Следует также обратить внимание, что сам безналичный  оборот претерпел некоторые изменения  и в настоящий момент представляет собой не только записи по сетам  клиентов банка, но и записи в компьютерных базах данных банков относительно состояния  того или иного счета. Данная эволюция связана с широким применением  электронных денежных средств как  формы безналичного оборота. В данном случае деньги представляют собой именно базы данных, доступ к которым осуществляется при помощи технических средств. Так, безналичный оборот в настоящее  время охватывает не только предприятия, но и домохозяйства, и государства. Таким образом, можно сказать, что  безналичный оборот занимает ведущую  позицию по отношению к денежному  обороту любого субъекта экономических  отношений. Для полноценного функционирования и развития безналичного оборота  необходимо соблюдение следующих условий:

1. наличие законодательных гарантий легитимности данной операции;
2. существование необходимости в быстром и безопасном переводе денежных средств (т. е. достаточное развитие товарных отношений);
3. существование развитой банковской системы (наличие филиалов, отделений и корреспондентских отношений между банками);
4. возможность свободного принятия решения хозяйствующими субъектами.

Таким образом, безналичный денежный оборот свидетельствует  о достижении экономикой определенного  уровня развития и представляет дополнительные возможности развития.

Вопрос 10. Особенности денежного  оборота при разных моделях экономики.

Факторы, определяющие объем и структуры  денежного оборота, скорость движения денежных средств

На денежный оборот государства влияет большое  количество факторов. Структура денежного  оборота определяется по различным  признакам:

1. в зависимости от формы функционирования в нем денег. Поданному признаку можно выделить безналичный и наличный денежный оборот, поскольку все денежные знаки представлены либо в той, либо в другой форме;
2. в зависимости от характера отношений, которые обслуживает данный денежный оборот. Здесь выделяют денежно-расчетный оборот, денежно-кредитный оборот, денежно-финансовый оборот;
3. в зависимости от субъектов, между которыми происходит движение денежных средств. По данной классификации выделяют: межбанковский, банковский оборот денежных средств между юридическими лицами, оборот между юридическими и физическими лицами и, наконец, оборот денежных средств исключительно между физическими лицами.

Соответственно, можно выделить и определенную группу факторов, влияющих на объем денежного  оборота, используемого в экономике. Все факторы можно разделить  на политические, экономические и  технические. Основное значение и прямое влияние, естественно, имеют экономические  факторы формирования структуры  денежного оборота. К таковым относятся виды денег, используемые в экономике, скорость денежного обращения, размер товарооборота и т. д. Соответственно данным факторам, влияющим на объем денежного оборота, можно воздействовать сугубо экономическими методами на изменения размеров существующего денежного оборота в соответствии с возникающими потребностями или приведения существующих объемов денежного оборота в соответствие с реальными потребностями товарооборота. Политическими факторами являются изменения в количестве денежных средств, функционирующих в экономике, которые связаны исключительно с потребностями правительства и независимы от потребностей экономики.