Розрахункова з фінансів підприємств

2011 рік: Кра=7951/((179036+335761)/2) *100%=3,1%

Зменшення показника  із 0,142 у 2010 році до 0,031 у 2011 році свідчить про негативну тенденцію (обсяг  чистого прибутку скоротився на 12272 тис. грн.).

2. Коефіцієнт рентабельності реалізації 1

Крр=ряд.050 ф.№2/ряд.035 ф.№2

2010 рік: Крр=(82208/504471)*100%=16,3%

2011 рік: Крр=(70723/530804)*100%=13,3%

Зменшення показника  з 16,3% до 13,3% – негативна тенденція для підприємства. Це означає, що вартість реалізованої продукції не покривається в достатній мірі валовим прибутком.

3. Коефіцієнт рентабельності реалізації 2

Крр=ряд.220 ф.№2/ряд.035 ф.№2

2010 рік: Крр=(20223/504471)*100%=4%

2011 рік: Крр=(7951/530804)*100%=1,5%

Зменшення показника з 0,04 до 0,015– негативна тенденція для підприємства. Це означає, що вартість реалізованої продукції не покривається в достатній мірі чистим прибутком.

4. Коефіцієнт рентабельності основної діяльності

Крод=ряд.050 ф.№2/ряд.040 ф.№2

2010 рік: Крод=(82208/422263)*100%=19,5%

2011 рік: Крод=70723/460081)*100%=15,4%

Зменшення цього показника свідчить про зменшення ефективності господарської діяльності підприємства у 2011 році, порівняно із 2010 роком.

5. Коефіцієнт рентабельності власного капіталу

Визначається як частка від ділення чистого прибутку на середню вартість власного капіталу.

Крвк=ряд.220 ф.№2/(ряд.380 гр.3+ряд.380 гр.4 ф.№1)/2

2010 рік: Крвк=20223/((41062+61282)/2)*100%=40%

2011 рік: Крвк=7951/((61282+69233)/2)*100%=12,2%

Цей показник рентабельності у звітному періоді порівняно з минулим періодом зменшився з 4% до 12,2%, що є тенденцією негативною.

6. Період окупності власного капіталу

Визначається як частка від ділення середньої вартості власного капіталу на чистий прибуток.

Повк=((ряд.380 гр.3+ряд.380 гр.4 ф.№1)/2)/ ряд.220 ф.№2

2010 рік: Повк=((41062+61282)/2)/20223)=2,53

2011 рік: Повк=((61282+69233)/2)/7951=8,2

Період окупності власного капіталу зріс – це негативна тенденція  для підприємства.

 

5. Показники ділової активності підприємства

 

Ділова активність підприємства у фінансовому аспекті проявляється, насамперед, у швидкості обороту його коштів. Аналіз ділової активності полягає в дослідженні рівнів і динаміки різноманітних коефіцієнтів оборотності, основними з яких є :

1. Коефіцієнт оборотності активів;
2. Коефіцієнт оборотності оборотних засобів;
3. Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості;
4. Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості;
5. Коефіцієнт оборотності матеріальних запасів;
6. Коефіцієнт оборотності основних засобів;
7. Коефіцієнт оборотності власного капіталу.

Важливість показників оборотності пояснюється тим, що характеристики обороту багато в  чому визначають рівень прибутковості  підприємства.

Розрахунок

1. Коефіцієнт оборотності активів

Коефіцієнт оборотності  активів – відображає швидкість обороту сукупного капіталу підприємства, тобто показує, скільки разів за аналізований період відбувається повний цикл виробництва й обіг, що приносить відповідний ефект у вигляді прибутку, або скільки грошових одиниць реалізованої продукції принесла кожна одиниця активів:

Коа= Чиста виручка  від реалізації продукції/ Середньорічна  вартість активів;

Коа=ф.2ряд.035/ф.1((ряд.280гр.3+ ряд.280гр4)/2);

2010 рік: Коа=504471/((106195+179035)/2)=3,54

2011 рік: Коа=530804/((179035+335761)/2)=2,06

Зменшення показника вказує на те, що сереньорічна вартість активів у 2011 році порівняно з 2010 роком зростала швидшими темпами, ніж чиста виручка від реалізації продукції підприємства.

2. Коефіцієнт оборотності оборотних засобів

Коефіцієнт оборотності  оборотних засобів характеризує відношення виручки (валового доходу) від реалізації продукції, без урахування податку на додану вартість та акцизного збору до суми оборотних засобів підприємства.

Кооз=ф.2ряд.010/((ф.1ряд.260гр3+ф.1ряд.270гр3+ф.1ряд.260гр4+ф.1ряд.270гр4)/2);

2010 рік: Кооз=638865/((46610+25+111564+6951)/2)=7,73

2011 рік: Кооз=608713/((111564+6951+192189+7124)/2)=3,38

Зменшення цього коефіцієнта  свідчить про уповільнення обороту  оборотних засобів – негативно для підприємства.

3. Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості

У процесі господарської  діяльності підприємство дає товарний кредит для споживачів своєї продукції, тобто існує розрив у часі між  продажем товару й надходженням оплати за нього, у результаті чого виникає  дебіторська заборгованість. Коефіцієнт оборотності дебіторської заборгованості показує, скільки разів за рік обернулися кошти, вкладені в розрахунки. Він визначається за формулою:

Кодз=Чиста виручка  від реалізації продукції/ Середньорічна  сума дебіторської заборгованості ;

Кодз=ф.2ряд.035/(((ф.1ряд.150гр3+ф.1ряд.160гр3+ф.1ряд.170гр3+ф.1ряд.180гр3+ф.1ряд.190гр3+ф.1ряд.200гр3+ф.1ряд210гр3)+(ф.1ряд.150гр4+ф.1ряд.160гр4+ф.1ряд.170гр4+ф.1ряд.180гр4+ф.1ряд.190гр4+ф.1ряд.200гр4+ ф.1ряд210гр4))/2);

2010 рік:

Кодз=504471/(((0+29764+139+974+0+0+360)+(0+1383+12+4428+0+ +76581+1199))/2)=8,78

2011 рік: Кодз=530804/(((0+1383+12+4428+0+76581+1199)+(0+1326+159+21192+0+

+117379+1292))/2)=8,9

Збільшення показника  – позитивна тенденція, адже це свідчить про зменшення обсягів дебіторської заборгованості у підприємства.

4. Коефіцієнт оборотності кредиторської заборгованості

Коефіцієнт оборотності  кредиторської заборгованості –  показує розширення або зниження комерційного кредиту, наданого підприємству. Зростання коефіцієнта означає  збільшення швидкості оплати заборгованості підприємства, зниження – ріст покупок у кредит. Формула розрахунку коефіцієнта оборотності кредиторської заборгованості має вигляд:

Кокз=Чиста виручка від реалізації продукції/ Середньорічна сума кредиторської заборгованості ;

Кокз=ф.2ряд.035/((Сума(від ф.1ряд.520гр3 до ф.1ряд600гр3)+ Сума(від ф.1ряд.520гр4 до ф.1ряд600гр4))/2);

2010  рік: Кокз=504471/(((0+7662+39+436+0+899+1813+0+0)+(0+14316+531+1994+0+934+1930+0+26729))/2)=17,6

2011 рік: Кокз=530804/(((0+14316+531+1994+0+934+1930+0+26729)+(0+17331+29+1856+0+7334+1512+0+3368))/2)=13,63

Зниження коефіцієнту – ріст покупок у кредит, що є негативною тенденцією, так як у підприємства спостерігається ріст заборгованості у 2011 році, порівняно із 2010 роком.

5. Коефіцієнт оборотності матеріальних запасів

Коефіцієнт оборотності  матеріальних запасів– відображає число  оборотів товарно-матеріальних запасів  підприємства за аналізований період. Зниження даного показника свідчить про відносне збільшення виробничих запасів і незавершеного виробництва  або про зниження попиту на готову продукцію. Коефіцієнт оборотності матеріальних запасів визначається за формулою:

Комз2= Собівартість реалізованої продукції/ Середня величина запасів ;

Комз2=ф.2ряд.040/((ф.1ряд.100гр3+ ф.1ряд.110гр3+ ф.1ряд.120гр3+ ф.1ряд.130гр3+ ф.1ряд.140гр3+ ф.1ряд.100гр4+ ф.1ряд.110гр4+ ф.1ряд.120гр4+ ф.1ряд.130гр4+ ф.1ряд.140гр4)/2);

2010 рік:

Комз2= 422263/(( 6339+0+ 319+ 7625+ 931)+(22510+0+ +307+872+1237)/2)=15,26

2011 рік:

Комз2=460081/((22510+0+307+872+1237)+(9710+0+1128+36741+1537)/2)=9,3

У цілому, чим вище показник оборотності матеріальних запасів, тим менше коштів зав’язано в  цій найменш ліквідній статті оборотних активів, тим більш  ліквідну структуру мають оборотні активи й тим стійкіше фінансове  становище підприємства. Спотерігається зменшення показника у 2011 році порівняно із 2010 роком – негативно для підприємства.

6. Коефіцієнт оборотності основних засобів (фондовіддача)

Коефіцієнт оборотності  основних засобів (фондовіддача) розраховується як відношення чистої виручки від  реалізації продукції (робіт, послуг) до середньорічної вартості основних засобів. Він показує ефективність використання основних засобів підприємства.

Коосз=ф.2ряд.035/((ф.1ряд.031гр.3+ ф.1ряд.031гр..4)/2); 

2010 рік: Коосз=504471/((75287+86929)/2)=6,22

2011 рік: Коосз=530804/((86929+105853)/2)=5,5

Вцілому, значення показника є задовільним, адже середньорічна вартість основних засобів зростає швидшими темпами, порівняно із чистою виручкою від реалізації продукції.

7. Коефіцієнт оборотності власного капіталу

Коефіцієнт оборотності власного капіталу розраховується як відношення чистої виручки від реалізації продукції (робіт, послуг) до середньорічної величини власного капіталу підприємства і характеризує ефективність використання власного капіталу підприємства.

Ковк=ф.2ряд.035/((ф.1ряд.380гр.3+ ф.1ряд.380гр.4)/2);

2010 рік: Ковк=504471/((41062+61282)/2)=9,85

2011 рік: Ковк=530804/((61282+69233)/2)=8,134

Вцілому значення показника  є задовільним, адже середньорічна  величина власного капіталу зростає  швидшими темпами, порівняно із чистою виручкою від реалізації продукції.

 

6. Аналіз ефективності господарської діяльності

 

Аналіз проводиться  на основі розрахунку таких показників:

1. Рентабельність продажу;
2. Рентабельність основної діяльності;
3. Рентабельність основного капіталу;
4. Рентабельність власного капіталу;
5. Період окупності власного капіталу;

Розрахунок

Для оцінки ефективності господарської діяльності підприємства потрібно розрахувати такі показники:

1. Рентабельність продажу

Рпрод = Чистий прибуток від операційної діяльності/Виручка від реалізації

Рпрод =р.100 ф№2/р.010 ф№2

2010 рік: Рпрод=47989/608713=0,079

2011 рік: Рпрод=23161/638865=0,036

Рентабельність продажу  показує, який прибуток був отриманий  підприємством на 1 грошову одиницю  обороту. З розрахованих даних видно, що рентабельність продажу в 2010 р. складає – 0,079 (7,9 коп.); в 2011 р. – 0,036 (3,6 коп), це свідчить про те, що підприємство в 2011 році показало гірший результат щодо прибутку на 1 грошову одиницю обороту (зменшення майже вдвічі – негативна динаміка показника рентабельності продажу).

2. Рентабельність основної діяльності

Росн.діял = Чистий прибуток від реалізації продукції/Витрати  на виробництво продукції

Росн.діял= р.035 ф№2/ р.040 ф№2

2010 рік: Росн.діял=504471/422263=1,2

2011 рік: Росн.діял=530804/460081=1,54

Рентабельність основної діяльності повинна збільшуватися – це буде свідчити про більш ефективну діяльність підприємства. За даними можна сказати, що підприємство в 2011р. стало функціонувати ефективніше порівняно з попереднім періодом.

3. Рентабельність основного капіталу

Роснк = Чистий прибуток/Середня величина основного  капіталу

Роснк= р.220 ф№2/((р.080 гр.3,4+р.480 гр.3,4 ф№1)/2)

2010 рік: Роснк=20223/((59560+60521+48380+15571)/2)=0,22

2011 рік: Роснк=7951/((60521+70628+15571+83544)/2)=0,07

Рентабельність основного капіталу даного підприємства, за розрахованими даними, свідчить про те, що підприємство не досить ефективно використовує основний капітал, хоча даний показник більше нуля, але він зменшився у 2011 році, порівняно із 2010 роком.

4. Рентабельність власного капіталу

Рвк. = Чистий прибуток/Середня  величина власного капіталу

Рвк= р.220 ф№2/((р.380 гр.3,4 ф№1)/2)

2010 рік: Рвк= 20223/((41062+61282)/2)=0,4

2011 рік: Рвк= 7951/((61282+69233)/2)=0,122

Показник рентабельності власного капіталу характеризує розмір прибутку, який одержав власник підприємства на одиницю коштів, що вкладені в підприємство. Цей показник в 2010 р. становив 0,4, але в 2011 р. він зменшився, що є негативною тенденцією у викоритсанні власного капіталу.

 

5. Період окупності власного капіталу

Токуп.вк. = Середня величина власного капіталу/Чистий прибуток

Токуп.вк.= р.380 ф№1/ р.220 ф№2

2010 рік: Токуп.вк=((41062+61282)/2)/20223=2,53

2011 рік: Токуп.вк=((61282+69233)/2)/7951=8,2

Період окупності  власного капіталу зростає, що означає  недоотримання пвдприємством необхідного для нормального функціонування обсягу чистого прибутку.

 

Висновки

 

Динаміка і структура  показників ліквідності і платоспроможності  ПАТ «Яготинський маслозавод»

Показник	Період (на кінець періоду)		Відхилення
	2010	2011	Абсолютне	Відносне
Коефіцієнт загальної (поточної) ліквідності (Коефіцієнт покриття)	1,114	1,7	0,586	-41,40%
Коефіцієнт проміжної  ліквідності (Коефіцієнт швидкої ліквідності)	0,86	1,127	0,267	-73,30%
Коефіцієнт абсолютної ліквідності	0,011	0,0023	-0,0087	-100,87%
Коефіцієнт маневреності власних оборотних коштів	0,096	0,0033	-0,0927	-109,27%
Частка оборотних коштів у активах	0,62	0,572	-0,048	-104,80%
Частка запасів у  поточних активах	0,223	0,255	0,032	-96,80%
Частка власних оборотних  коштів у покритті запасів	0,46	1,61	1,15	15,00%
Чистий (робочий) оборотний  капітал	11489	79248	67759	589,77%