Технология покупки и продажи драгоценных металлов

Содержание 

 

Введение……………………………………………………………………………...3

I. Операции банка с драгоценными  металлами – одно из привлекательных направлений инвестиций…………………………………………………………….6

1.1 Инвестиционная привлекательность вложений в драгоценные металлы…….6

1.2 Операции с драгоценными металлами: виды и условия их осуществления………………………………………………………………………17

1.3 Развитие рынка золота России………………………………………………....27

II. Оценка операций с драгоценными металлами на примере ОАО Сбербанка……………………………………………………………………………37

2.1 Общеэкономическая характеристика банка…………………………………..37

2.2 Анализ операций с драгоценными  металлами………………………………..46

2.3 Особенности осуществления операций с драгоценными металлами……….52

III. Технология покупки и продажи драгоценных металлов…………………….59

Заключение………………………………………………………………………...62

Список использованных источников…………………………………………..67  
Введение

 

В последнее время отмечается усиление интереса к драгоценным камням как  к объекту рыночного обращения, то есть возможности совершения сделок с ними. Это подтверждает необходимость и современность прохождения практики и написания отчета на эту тему. Ведь люди никогда не перестанут вкладывать свои деньги в драгоценные металлы, потому что каждый драгоценный металл, помимо своей ценности, имеет свои уникальные и неповторимые свойства. Ведь это люди придают банкнотам определенную стоимость, и нет гарантии, что завтра любая валюта мира не обесценится по щелчку пальцев, в то время как драгоценные металлы всегда останутся ходовым товаром на мировом финансовом рынке.

Российский рынок драгоценных  металлов в широком смысле включает в себя взаимоотношения между  всеми субъектами рынка: государством, Центральным банком, добытчиками, промышленными производителями, кредитными организациями, промышленными потребителями, скупочными организациями, инвесторами, в том числе частными, и прочими. В связи с тем, что российский рынок драгоценных металлов является экспортно-ориентированным, огромное влияние на него оказывает мировой рынок.

В настоящее время добычу золота в России осуществляют около 600 акционерных обществ, артелей и других производственных структур, выступающих как самостоятельные недропользователи, но в то же время 14 предприятий добывают около 45% от общего объема добываемого золота. Основным источником предложения драгоценных металлов на рынке служит новая добыча.

Драгоценные металлы представляют собой не просто материал, используемый в ювелирной промышленности, электронике, стоматологии и ряде других отраслей, драгоценные металлы – это специфический финансовый инструмент, являющийся объектом вложения средств, как в целях накопления, так и в спекулятивных целях.

Недропользователи имеют право  продать слитки золота и серебра, произведенные из его минерального сырья только Гос. охране России, Центральному банку и уполномоченным коммерческим банкам.

Центральный банк Российской Федерации и кредитные организации имеют право приобретать слитки золота и серебра за свой счет и за счет клиентов (по договорам комиссии или поручения) у пользователей недр. Учитывая, что, следуя Федеральному закону РФ от 10.07.02 г. N 86-ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (банке России)» (с изменениями и дополнениями от 10 января 2003 г.), Центральный банк не может осуществлять операции с инвесторами и промышленными потребителями, они могут покупать слитки золота и серебра только у уполномоченных коммерческих банков. Причем покупка может осуществляться как непосредственно, так и по договорам комиссии или по специальным счетам, открываемым в специально уполномоченных банках.

Объектом исследовании в отчете выступает ОАО Сбербанк.

Предмет исследования – инвестиционная привлекательность драгоценных металлов.

Отчет по практике состоит из трех глав, введения и заключения.

В первой главе рассматриваются  экономические основы развития операций с драгоценными металлами. Во второй главе проведен анализ динамики развития операций коммерческих банков с драгоценными металлами. Глава третья имеет аналитический характер и на основе отдельных данных делается анализ современного состояния, а также делается анализ перспектив и тенденций развития банковские операции с драгоценными металлами, сделаны выводы и предложения

Во всем мире драгоценные металлы  являются валютной ценностью аналогично свободно конвертируемым валютам и  продаются и покупаются без дополнительного налогообложения.

На операции банков с драгоценными металлами влияют величина и структура  доходов населения, а также структура  использования доходов. Так, отсутствие или незначительный размер реальных денежных доходов и преобладающее  расходование их на питание не оказывают содействие развитию банковских операций с драгоценными металлами.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

I. Операции банка с драгоценными металлами – одно из привлекательных направлений инвестиций

 

1.1 Инвестиционная привлекательность вложений в драгоценные металлы

 

Драгоценные металлы – неизменно популярные в период кризиса инвестиционные инструменты, ввиду того, что капитальное обесценивание им не грозит. Мотивы, побуждающие частных инвесторов к вложению своих средств в драгоценные металлы, остаются практически неизменными на протяжении всей истории развития рынка. Это, прежде всего, уникальные физические и потребительские свойства, благодаря которым драгоценные металлы:

• обладают высокой капиталоемкостью, являются долгосрочным аккумулятором стоимости;
• выступают в качестве «последнего прибежища» для капитала;
• имеют высокую ликвидность (особенно золото и серебро), развитую инфраструктуру международного обращения и рыночного ценообразования;
• предоставляют хорошие возможности для диверсификации вложений.

Драгоценные металлы исторически выступали в качестве надежного вместилища стоимости по следующим причинам:

• они практически неуничтожимы, относительно редко встречаются в природе, не могут быть произвольно изготовлены из других материалов;
• их добыча и производство требуют значительных трудовых и материальных затрат;
• они движимы и делимы; их вес является мерой их стоимости;
• их легко обрабатывать (особенно золото), что позволило им быть повсеместно востребованными для изготовления украшений и предметов быта уже при минимальном уровне развития ремесел;
• они легко распознаваемы, их качества достаточно просто проверить и трудно подделать.

Драгоценные металлы как наличный, материальный актив не зависят от выполнения своих платежных обязательств никакими правительствами или корпорациями. Это особенно важно в современных условиях, когда большинство других объектов инвестиций представляют собой не имущество как таковое, а имущественные права, использование или реализация которых могут быть затруднены ввиду неплатежеспособности должника, ареста денежных средств или ценных бумаг на счетах, смены экономической политики какого-либо конкретного государства. Именно по этим причинам примерно четверть всех мировых запасов золота находится во владении правительств, центральных банков и других финансовых институтов как часть их международных резервов.

Роль золота, как всеобщего эквивалента  сбережений можно обсуждать бесконечно, но цены на него на мировых рынках растут, а значит, растет и привлекательность  инвестиционных вложений в драгоценные металлы. С одной стороны, золото перестало быть основой денежного и валютного обращения, с другой – оно было и останется товаром, которому всегда будет соответствовать современный и всеобщий денежный эквивалент, а значит, и сейчас остается универсальным средством для хранения сбережений, инструментом инвестиций и гарантом стабильности. Последнее качество приобретает в нашей непростой действительности очень большое значение. Как инструмент инвестирования золото оптимально только в случае консервативного долгосрочного вложения – можно с уверенностью утверждать, что спустя и пять, и десять лет благородный металл сохранит статус мировой ценности и может быть легко переведен в денежные средства.

Золото играет очень важную роль в финансовой политике Российской Федерации. Аффинированное золото, находящееся в федеральной собственности, образует золотой запас Российской Федерации.

Золотые слитки могут быть как символические (1 грамм), так и дольно массивные 500 и 1000 грамм. Качество каждого слитка подтверждено нумерацией и сертификатом качества. Проба металла самая высокая, 99,99%. Если говорить о долгосрочных сбережениях, то это гораздо лучше, чем хранить средства в денежных знаках.

Золотые и серебряные монеты делятся  на две категории. Инвестиционные монеты выпускаются миллионными тиражами. Они хороши для вложения средств, поскольку на их цену влияет только стоимость металла на мировом рынке.

Ценность коллекционных (памятных) монет определяется не столько весом, сколько качеством художественного  оформления. Основное их достоинство в том, что их тираж, как правило, не превышает 10-15 тысяч экземпляров. Они выпускаются сериями на самые разнообразные темы: «Выдающиеся личности России», «Памятники архитектуры России», «Красная книга», «Лунный календарь», «Сохраним наш мир», «Золотое кольцо», «Вооруженные силы РФ», «Историческая» , «Географическая» и другие. Бывает, что редкие монеты стоимостью менее тысячи рублей через несколько лет стоят в десятки, а то и сотни раз дороже.

Инвестирование в драгоценные  металлы является одним из наиболее надежных способов вложения денежных средств. В доказательство этому можно привести следующие положительные стороны вложений в драгоценные металлы:

1. Драгоценные металлы, такие как серебро, платина и, конечно же, золото намного более устойчивы, чем, например, бумажные деньги. Имея свой «золотой» запас в банковской ячейке, ваш риск потерять его минимален, в то время как вклад в какой-либо валюте может всего за несколько лет уменьшиться в несколько раз из-за инфляции, кризисной ситуации в экономике страны, либо банкротства банка.

2. Драгоценные металлы являются высоколиквидным активом, то есть в любой момент они могут быть обменяны на конкретный объем денежной массы и впоследствии служить расчетным средством.

3. Они имеют широкий спектр использования на международном рынке. В отличие от валют, пропорции обмена между которыми зависят от конвертируемости и валютного режима, сложностей с обменом драгоценных металлов на наличные деньги практически никогда не возникает.

4. Их очень сложно уточнить. К примеру, считается, что все золото, когда-либо добытое на земле, до сих пор находится в обращении, либо в сбережениях населения.

5. Запасы золота служат гарантом надежности экономики страны. В связи с этим увеличивается их устойчивость и повышается ценность.

Инвестиции в драгоценные металлы  можно осуществлять различными способами.

Основным и наиболее популярным способом является покупка ювелирных  украшений. В данном случае люди руководствуются  следующим принципом: «И красиво, и  хорошее вложение средств». Однако они не учитывают торговую наценку на изделия, включенный в цену НДС. А потому данный способ инвестирования с течением времени может стать невыгодным, а учитывая все возрастающее число подделок, даже убыточным.

Менее распространенные способы инвестирования в драгоценные металлы, но более защищенные:

Покупка золотых слитков и инвестиционных монет (золотые червонцы, золотая  серия «Знаки Зодиака, серебряные монеты «Соболь»). Эксперты советуют приобретать  монеты, выпускаемые Банком России. Также стоит помнить, что чем «старше» монета, тем более высока ее стоимость.

К недостаткам вложения в монеты относится взимание с них 13%-ного подоходного налога.

Открытие обезличенных металлических  счетов (текущих или срочных).

При хранении драгоценных металлов на текущих счетах, проценты по ним не начисляются, а, следовательно, прибыли такое вложение принести не может.

При помещении драгоценных металлов на срочный счет, вы получите проценты в соответствии с заранее оговоренными в договоре условиями.

Первый вопрос, который решает инвестор при инвестициях в драгоценные металлы – какой металл выбрать?

Золото является надежным активом (но не надежными инвестициями), который  пользуется спросом во всем мире, поэтому  можно быть уверенным, что экономическая  и политическая ситуация в стране особо не повлияет на стоимость сбережений. Так же цена золота имеет тенденцию к увеличению. Однако следует помнить, что она не растет постоянно. За подъемами всегда идут периоды спада, что происходит на данный момент. К слову, спад тоже не бесконечен и тому есть логичное объяснение: как только цена становится очень низкой, золотодобывающим компаниям становится просто невыгодно продолжать добычу и они закрывают месторождения. В результате, при постоянном спросе предложение золота падает, и цена на него снова начинает расти. Исходя из вышесказанного мировая цена на золото зависит, в первую очередь, от соотношения спроса и предложения, а так же ряда других факторов, таких как курс доллара США, инфляции и процентных ставок. Они заставляют цену на золото изменяться независимо от цен других активов.