Анализ рентабельности предприятия

2  Анализ рентабельности предприятия

 

 

2.1 Краткая экономическая характеристика предприятия ООО «МИЛайнТранс»

 

 

Уровень развития транспортной системы государства – один из важнейших признаков ее технологического прогресса и цивилизованности. Потребность в высокоразвитой транспортной системе еще больше усиливается при интеграции в европейскую и мировую экономику. Процесс интеграции ведет к росту товарообменных операций между сотрудничающими странами. Кроме того геостратегическое положение Беларуси позволяет ей быть выгодным мостом для транзитных перевозок товаров между государствами Европы, Азии и странами Ближнего Востока.

Транспортная компания Общество с ограниченной ответственностью «МИЛайнТранс» была основана 17.12.2009. Организации выдано свидетельство о Государственной регистрации от 17.12.2009 с регистрационным номером 690697476. Международные перевозки в соответствии с Указом Президента Республики Беларусь от 1.09.2010 относятся к виду деятельности, подлежащие лицензированию. ООО «МИЛайнТранс» действует на основании  лицензии №02190/052663 на право осуществления транспортно – экспедиционной деятельности, выданной 06.01.2010, зарегистрирована в реестре лицензий Министерства транспорта и коммуникаций Республики Беларусь за номером 1-48285.

В своей деятельности ООО «МИЛайнТранс» руководствуется  Законом Республики Беларусь «Об основах транспортной деятельности» №140-3 от 05.05.1998 года, Постановлением Совета Министров Республики Беларусь от 30.06.2008 №970 «Об утверждении правил автомобильных перевозок грузов», Законом Республики Беларусь от 14.08.2007 № 278-З "Об автомобильном транспорте и автомобильных перевозках».

Предметом деятельности предприятия является оказание транспортных услуг.

Целью организации является ведение хозяйственной деятельности, направленной на получение прибыли для удовлетворения экономических и социальных интересов участников общества.

Автомобильный парк предприятия составляет  9 транспортных средств, используемых для осуществления международных перевозок грузов по состоянию на 01.01.2013. Численность персонала ООО «МИЛайнТранс» – 23 человека по состоянию на 01.01.2013г, из них 16 водителей. Форма собственности предприятия – частная. ООО «МИЛайнТранс» действует на принципе самофинансирования, является юридическим лицом, имеет самостоятельный баланс, расчетные и другие счета в учреждениях банков, печать.

Имущество предприятия составляют основные фонды и оборотные активы, а также иные ценности, стоимость которых отражена на самостоятельном балансе предприятия. Источниками формирования имущества являются:

− денежные и материальные вложения учредителя;

− доходы, полученные от реализации продукции, работ, услуг, а также от других видов деятельности;

− доходы от ценных бумаг;

− кредиты банков и других кредиторов;

− источники, не запрещенные законодательством Республики Беларусь.

Основным видом деятельности ООО «МИЛайнТранс» является организация международных грузоперевозок, среди них осуществляются:

-рефрижераторные перевозки  для грузов, требующих специального  температурного режима;

-перевозка сборных грузов  – это грузы нескольких собственников, сформированных на одном транспортном  средстве;

-перевозка одежды в  подвешенном состоянии;

-перевозка опасных грузов  – это грузы, которые могут  нанести вред человеку или  окружающей среде;

-перевозка негабаритных  грузов.

Доля рефрижераторных перевозок составляет 40% от общего количества перевозок за 2012 год, 34% приходится на перевозку одежды в подвешенном состоянии, перевозка сборных грузов составляет 19% от общего количества грузов. Оставшиеся 7% приходятся на негабаритные грузы. Перевозка опасных грузов в 2012 году не осуществлялась. Для наглядности структуру перевозок можно представить на рисунке 2.1.

 

Рисунок 2.1 – Структура грузовых перевозок за 2012 год

 

Примечание – Источник: собственная разработка

Кроме перечисленных видов услуг Общество осуществляет следующие виды деятельности:

-складирование и хранение  товаров;

-услуги автомобильных  стоянок;

-таможенные услуги.

Динамика изменения тоннажа и пробега международных перевозок представлена в данных таблицы 2.1 , из которой заметен  рост количества грузоперевозок, с этим связано увеличение пробега автотранспорта на 35,36% и увеличение массы перевозимых грузов на 257,85%. Вместе с тем заметно возросла доля транзитных перевозок в компании на 1,022 пункта. Существенное увеличение пробега с грузом на 97,27% говорит о росте эффективности управления загрузками, что сказывается на прибылях предприятия.

 

Наименование показателя	Единица измерения	Грузовых автомобильных транспортных средств		Отклонение
				Абсолютное, (+,-)	Относительное, (%)
		2011 год	2012 год	2012 года от 2011 года
Количество ездок (заездов) с грузом (пассажирами)	Ед.	427	578	+151	+35,36
Перевезено грузов (пассажиров)	т (чел)	2707	9687	+6980	+257,85
Из них транзит	т (чел)	2499	2794	+2545	+1,022
Общий пробег	тыс.км	614,3	1450,0	+835	+135,9
Пробег с грузом (пассажирами)	тыс. км	441,6	870,0	+429	+97,27

Таблица 2.1 –Динамика изменений показателей тоннажа и пробега ООО «МИЛайнТранс» за 2011-2012 гг.

 

Примечание – Источник: собственная разработка

 

При оценке финансово-хозяйственной деятельности организации необходимо привести краткую характеристику ее деятельности (виды текущей, инвестиционной и финансовой деятельности), основные показатели деятельности и факторы, повлиявшие в отчетном году на хозяйственные и финансовые результаты, а также решения по итогам рассмотрения бухгалтерской отчетности и распределения прибыли, остающейся в распоряжении организации, одним словом соответствующую финансовую информацию, полезную для получения более полной и объективной картины имущественного и финансового положения организации.

На стадии предварительного экспресс-анализа целесообразно рассчитать специальные коэффициенты, в общем виде отражающие отдельные стороны финансового состояния организации[9].

Таблица 2.2 – Показатели финансовой устойчивости и платежеспособности ООО «МИЛайнТранс» за 2011-2012 гг

Наименование показателя	2011 год	2012 год
Коэффициент текущей ликвидности	0,37	0,29
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами	-2,03	-2,47
Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами	0.61	0,62
Коэффициент абсолютной ликвидности	0,06	0,01
Коэффициент финансовой независимости	0,39	0,38

 

Примечание – Источник: собственная разработка

 

По данным таблицы можно заметить, что коэффициент текущей ликвидности ниже установленного 1,15, это показывает, что к концу 2012 г. у предприятия увеличилась зависимость от внешних источников финансирования. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами снизился по сравнению с предыдущим периодом. Отсутствие собственного оборотного капитала свидетельствует о том, что все оборотные средства предприятия и, возможно, часть внеоборотных активов (при отрицательном значении собственных оборотных средств) сформированы за счет заемных источников[10]. Инвесторы и банки, выдающие кредиты, обращают внимание на значение коэффициента финансовой независимости. Чем выше значение коэффициента, тем с большей вероятностью организация может погасить долги за счет собственных средств. Чем больше показатель, тем независимее предприятие. Из таблицы заметно, что произошло снижение этого показателя за отчетный период.

 

2.2 Анализ прибыли и рентабельности на предприятии ООО «МИЛайнтранс»

 

Анализ рентабельности на предприятии проводят по ряду показателей, отражающих рентабельность продаж, рентабельность собственного капитала, затрат, рентабельность совокупных активов и рентабельность операционной деятельности.

Рассчитаем рентабельность  предприятия по вышеперечисленным показателям. Данные для расчётов  возьмём  из бухгалтерского баланса  за 2011, 2012 годы.

Чтобы  посчитать рентабельность активов предприятия, воспользуемся формулой 1.1.

RА(2011) =(1022/6350)*100=16,09%

RА(2012) =(1493/6398)*100=23,33%

Чтобы посчитать рентабельность  собственного капитала, воспользуемся  формулой 1.2.

РСК (2011)= (840/1846)*100=39,66%

РСК (2012)= (1221/3078)*100=39,66%

Для расчета рентабельности продаж воспользуемся формулой 1.3:

РП (2011)= (1084/3299)*100=32,85%

РП (2012)= (1671/8977)*100=18,61%

Рентабельность затрат можно определить по формуле 1.4

РЗ(2011) = (1084/2215)*100=48,93%

РЗ(2012) = (1671/13108)*100=12,74%

Данные по рентабельности можно представить в виде таблицы  2.3  

 

Таблица 2.3  –Сравнительные показатели рентабельности ООО «МИЛайнтранс» за 2011-2012 гг.

 

Наименование показателя	2011 год	2012 год	Изменение
Рентабельность затрат	48,93%	12,74%	-36,19
Рентабельность продаж (оборота)	32,85%	18,61%	-14,24
Рентабельность собственного капитала	45,50%	39,66%	-5,84
Рентабельность совокупных активов	16,09%	23,33%	7,24

 

Примечание – Источник: собственная разработка

 

Согласно данным таблицы 2.5 можно сделать следующие выводы о деятельности фирмы ООО «МИЛайнтранс». Наблюдается рост рентабельности по следующим пунктам: рентабельность активов, рост которой составляет 7,24 процентных пункта. Как уже упоминалось выше, рентабельность активов показывает степень эффективности использования фирмой ее имущества. Рентабельность собственного капитала имеет динамику к снижению на 5,84 процентных пункта. Показатель позволяет определить эффективность использования капитала предприятия. С позиции собственников рентабельность наилучшим образом отображается в виде рентабельности на собственный капитал и является наиболее важным для акционеров компании, так как характеризует прибыль, которую собственник получит с рубля вложенных в предприятие средств.

Остальные показатели имеют тенденцию к снижению рентабельности. Снизилась рентабельность продаж – на 14,24 процентных пункта. Рентабельность продаж показывает, какую сумму прибыли получает предприятие с каждого рубля проданной продукции. Показатель рентабельности продаж характеризует важнейший аспект деятельности компании - реализацию основной продукции. Рентабельность продаж может меняться под влиянием различных факторов. В данном случае можно рассмотреть рентабельность продаж в связи с рентабельностью затрат. Из таблицы видно, что рентабельность затрат снизилась на 36,19 процентных пункта. В данном случае темпы снижения затрат опережают темпы снижения выручки. Возможными причинами для этого могут быть:

1. рост цен на продукцию (работы, услуги)
2. изменение структуры ассортимента реализации

В данном случае происходит формальное улучшение показателя рентабельности, но снижается объем выручки, тенденцию нельзя назвать однозначно благоприятной.

Рентабельность организации по основным видам деятельности существенно зависит от таких факторов, как:

ПРП –прибыль от реализации;

С –себестоимость реализованной продукции;

Рр –расходы на реализацию;

Ур –управленческие расходы за период.

Для оценки влияния изменения этих факторов на изменение рентабельности организации по основным видам деятельности можно воспользоваться четырехфакторной моделью вида:

 

                             Рпр = ПРП : (С + Рр + Ур)                           (2.1)

 

По данным бухгалтерской отчетности имеем:

Себестоимость: С0 =1981 млн.руб.;  С1 =7306 млн.руб.

Расходы на реализацию : Рр0 = 0 млн. руб.; Рр1 = 0 млн. руб.

Управленческие расходы: Ур0 = 234 млн. руб.; Ур1 = 0 млн. руб.

Подставив значения бухгалтерской отчетности, получим общие расходы за базисный и отчетные периоды:

Ор0 = (1981 + 0 + 234) =2215 млн. руб.;

Ор1 = (7306 + 0 + 0) = 7306 млн. руб;

Прибыль от реализации: ПРП0 =1084 млн. руб.;  ПРП1 = 1671 млн. руб.

Исходя из этих данных,  можно определить рентабельность организации по основным видам деятельности в базисный и отчетный периоды по формуле 2.1:

Рпр0 = 1084 : (1981 + 0 + 234) =1084 : 2215 = 0,4894

Рпр1 = 1671 : (7306 + 0 +0 ) =1671 : 2215 = 0,1274

Изменение рентабельности полных расходов на реализацию продукции находим по формуле:

 

                                    Рпр = Рпр1 - Рпр0                                                                          (2.2)