Исследование дебиторской и кредиторской задолженности

 

Кос = (IIIП + стр.640 - IА) / IIА,

(2)

 

где Кос - коэффициент  обеспеченности собственными оборотными средствами;

IIIП - итог раздела III пассива баланса (стр.490);

IА - итог раздела  I актива баланса (стр.190);

IIА - итог  раздела II актива бухгалтерского  баланса (стр.290).

Рассчитаем  коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами на начало и  на конец года (пример условный):

Кос на начало года = (8 116 976,0 + 0,0 - 3 728 785) / 12 386 850,0 = 0,354;

Кос на конец  года = (11 100 248,0 + 0,0 - 6 595 807,0) / 15 003 995,0 = 0,300.

Значение этого  коэффициента на начало периода и  на конец периода выше норматива (примечание 2).

Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитывается как  отношение суммы денежных средств (стр.250) и финансовых вложений (стр.260) к обязательствам (стр.590) за вычетом  долгосрочных кредитов и займов (стр.510) и резервов предстоящих расходов (стр.550) (см. формулу (3)):

 

Кабл = стр.260 + стр.270 / (VП - стр.640),

(3)

 

где Кабл - коэффициент  абсолютной ликвидности;

VП - итог раздела  V пассива бухгалтерского баланса  (стр.690);

стр.260 - денежные средства;

стр.270 - финансовые вложения.

Теоретически  считается достаточным, если величина этого показателя превышает 0,2-0,25.

Рассчитаем  коэффициент абсолютной ликвидности  на начало года и на конец года (данные условные):

Кабл на начало года = (133 275,0 + 58 535,0) / (7 998 659,0 - 166 000,0 - 0,0) = 0,024;

Кабл на конец  года = (94 860,0 + 42 092,0) / (10 499 554,0 - 0,0 - 0,0) = 0,042.

Коэффициент абсолютной ликвидности на начало года составил 0,024 и за год увеличился до 0,042, что  выше норматива.

Основанием  для отнесения неплатежеспособности организации к неплатежеспособности, приобретающей устойчивый характер, служит неплатежеспособность организации в течение четырех кварталов, предшествующих составлению последнего бухгалтерского баланса.

Организация считается  устойчиво неплатежеспособной в  том случае, когда имеется неудовлетворительная структура бухгалтерского баланса в течение 4 кварталов, предшествующих составлению последнего бухгалтерского баланса, а также наличие на дату составления последнего бухгалтерского баланса значения коэффициента обеспеченности финансовых обязательств активами, превышающего 0,85.

Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами характеризует  способность организации рассчитаться по своим финансовым обязательствам после реализации активов.

Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами определяется отношением всех (долгосрочных и краткосрочных) обязательств организации к общей стоимости имущества (активов).

Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (Кфо) на конец отчетного периода рассчитывается по формуле (4):

 

Кфо = (IVП + VП - стр.640) / ВБ,

(4)

 

где Кфо - коэффициент  обеспеченности финансовых обязательств активами;

IVП - итог  раздела IV пассива бухгалтерского  баланса (стр.590);

VП - итог раздела  V пассива бухгалтерского баланса  (стр.690);

ВБ - валюта бухгалтерского баланса (стр.300 или 700).

Рассчитаем  коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами (данные условные):

Кфо на начало года = (7 998 659,0 - 0,0) / 16 111 162,0 = 0,496;

Кфо на конец года = (10 499 554,0 - 0,0) / 21 559 801,0 = 0,487.

Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами на начало и на конец в пределах норматива (примечание 3).

Состояние дебиторской  и кредиторской задолженности оказывает  существенное влияние на финансовое состояние организации. Анализ и  управление дебиторской задолженностью имеет важное значение в периоды  инфляции, когда подобная иммобилизация  собственных оборотных средств становится особенно невыгодной. Управление дебиторской задолженностью предполагает прежде всего контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Ускорение оборачиваемости в динамике рассматривается как положительная тенденция.

Организация заинтересована в сокращении сроков погашения причитающихся ему платежей. Во-первых, получение платежей от дебиторов является одним из основных источников поступления средств в организацию. Во-вторых, наличие просроченной дебиторской задолженности обуславливает недостаток финансовых ресурсов для приобретения производственных запасов, выплаты заработной платы, уплаты налогов и т.п. В-третьих, замораживание средств в дебиторской задолженности приводит к замедлению оборачиваемости средств и соответственно уменьшению отдачи от их использования.

Примечание 1. Для категории  организаций «Прочие» коэффициент  текущей ликвидности составляет 1,5.

Примечание 2. Для категории  организаций «Прочие» коэффициент  обеспеченности собственными оборотными средствами составляет 0,2.

Примечание 3. Коэффициент обеспеченности финансовых обязательств активами не более 0,85.