Кредиты и займы

Возвратность – объективное  свойство, оно означает, что общество не может его отменить, не изменив  его сути. Кредит возвращается в  тот момент, когда высвободившиеся  средства дают возможность ссудополучателю  вернуть денежные средства, полученные во временное пользование. Процесс  возврата важен и для кредитора, и для заемщика. Кредитор только потому дает ссуду взаймы, что предполагает ее обратный приток. Для заемщика необходимо так использовать кредит, чтобы обеспечить своевременное высвобождение стоимости, и ее возврат, чтобы кредитные отношения в дальнейшем не прерывались.

2. Срочность кредита предполагает, что возвращать заемщику сумму  ссуды следует не в любое  приемлемое для него время,  а в точно определенный срок, установленный кредитным договором.  Нарушение срока возврата кредита  является для кредитора основанием  применить к заемщику экономические  санкции в форме увеличения  взимаемого процента, а при дальнейшей  отсрочке (в России – свыше  трех месяцев) – предоставление  финансовых требований в судебном  порядке. Выполнение срока для  заемщика – это гарантия получения  кредита. 

3. Платность кредита выражает  необходимость оплаты заемщиком  права на использование кредитных  ресурсов. Экономическая сущность  платы за кредит проявляется  в фактическом распределении  дополнительно полученного при  использовании ссуды дохода между  заемщиком и кредитором.

Платность кредита выступает  в форме ссудного процента, который  выполняет следующие функции:

1) перераспределения части  прибыли юридических и физических  лиц;

2) регулирования производства  и обращения путем перераспределения  кредитных ресурсов на межсферном, межотраслевом, межтерриториальном и межгосударственном уровнях;

3) антиинфляционной защиты  денежных капиталов кредиторов  в кризисные годы.

В истории развития кредита  существуют многочисленные примеры  беспроцентных ссуд, например, дружеские, личные кредиты знакомым, родственникам. Беспроцентными ссудами в особых случаях могут быть и международные  кредиты, предоставляемые в порядке  помощи развивающимся странам. Однако кредит без уплаты процентов – всегда исключение.

4. Обеспеченность кредита  – необходимая защита имущественных  интересов кредитора от возможного  нарушения заемщиком принятых  в договоре обязательств. Этот  принцип на практике находит  выражение в таких формах, как  ссуда под залог товарно-материальных  ценностей или под финансовые  гарантии в виде ценных бумаг.  Особенно важен он в период  общей экономической нестабильности.

5. Целевой характер кредита  используется для большинства  кредитных отношений и выражает  необходимость целевого использования  средств кредитора. Обычно в кредитном договоре оговаривается конкретная цель использования полученной ссуды. С помощью такого условия кредитор не только контролирует соблюдение кредитного договора, но также и получает уверенность в возвращении ссуды и процентов, т.е. выполнение этого принципа является дополнительным обеспечением кредита. Нарушение данного обязательства может стать основанием для досрочного отзыва кредита или введения повышенного (штрафного) ссудного процента.

6. Дифференцированность кредита применяется кредитором, обычно кредитной организацией, к различным категориям заемщиков. Кредитор может разделить заемщиков, исходя из индивидуальных интересов, в зависимости от обеспеченности, использования ссуд и т.д., применяя к каждой группе дифференцированные условия кредитного договора.

Основные принципы кредита  используются участниками кредитных  отношений (заемщиками и кредиторами) для воздействия на все стадии производственного цикла (само производство товаров, реализацию и их потребление, а также сферу денежного оборота).

Функции кредита, как и  любой экономической категории, выражают его сущность. Они имеют  объективный характер и показывают взаимодействие с внешней сферой.

1. Перераспределительная функция. В условиях рыночной экономики кредит перемещает денежный капитал (разные товарно-материальные ценности) из одних сфер хозяйственной деятельности в другие, обеспечивая последним более высокую прибыль. Этот перераспределительный процесс затрагивает не только стоимость валового продукта и национального дохода, но также и национального богатства в отдельные периоды.

Кредит выступает стихийным  регулятором на макроэкономическом уровне, перераспределяя стоимость, временно высвобожденную между отраслями, территориями.

В особых случаях перераспределительная функция может вызвать диспропорциональность структуры рынка. Именно это произошло в России, когда капитал с помощью кредитной системы перетек из сферы производства в сферу обращения, прием такой перелив принял угрожающие размеры.

Государство должно осуществлять регулирование кредитных отношений  с целью обеспечить привлечение  кредитных ресурсов в производство.

2. Функция экономии издержек  обращения. Мобилизуя временно  высвобождающиеся средства в  процессе кругооборота промышленного  и торгового капитала, кредит  дает возможность восполнить  недостаток собственных финансовых  ресурсов у отдельных предприятий.  Предприятие нередко обращается  к кредиту, чтобы обеспечить  себя нужным количеством оборотных

средств. В результате ускоряется оборачиваемость капитала у хозяйствующего субъекта. В целом обеспечивается экономия общих издержек обращения.

3. Функция замещения наличных  денег кредитными. Кредит ускоряет не только товарное, но и денежное обращение, вытесняя из него наличные деньги. В сфере денежного обращения возникают такие кредитные инструменты, как векселя, чеки, кредитные карточки. В результате замены наличных денег безналичными операциями упрощается механизм экономических отношений на рынке, ускоряется денежный оборот.

4. Функция ускорения концентрации  капитала. Развитие производства  сопровождается процессом концентрации  капитала. Заемный капитал дает  возможность предпринимателю расширить  масштабы производства и дополнительную  прибыль. Несмотря на необходимость  платить проценты за кредит, привлечение  капитала на условиях займа  всегда выгодно. Сосредоточение  капитала даже в небольших  масштабах приносит положительные экономические результаты и в российских условиях.

5. Стимулирующая функция.  Кредитные отношения, предполагающие  возврат временно позаимствованной  стоимости с приращением в  виде процента, побуждают заемщика  к более рациональному использованию  ссуды, к более рациональному  ведению хозяйства при получении  ссуды.

Кредит не только побуждает  расширить масштабы производства, но и заставляет заемщика осуществлять инновации в форме внедрения  в производство научных разработок и новых технологий. В целом  кредитные отношения ускоряют научно-технический  прогресс.

В экономическом развитии страны кредит играет существенную роль, которая характеризуется теми результатами, которые появляются при его функционировании для всех участников общества: частных  лиц, хозяйствующих субъектов, государства. Она проявляется при осуществлении  всех форм кредита (коммерческого, банковского, потребительского, международного, государственного) разными путями:

1) перераспределением материальных  ресурсов в интересах развития  производства и реализации продукции  при предоставлении и мобилизации  средств физических и юридических  лиц;

2) воздействием на непрерывность  процессов производства и реализации  продукции. Ссуды удовлетворяют  временно возникающие несовпадения  текущих денежных поступлений  и расходов предприятий. В результате  преодолеваются повторяющиеся задержки  воспроизводственного процесса  и обеспечиваются бесперебойность  и его ускорение. Особенно важна  эта роль кредита при сезонном  производстве и реализации определенных  видов продукции;

3) участием в расширении  производства, когда кредитные ресурсы  используются в качестве источника  увеличения основных средств,  капитальных затрат;

4) ускорением получения  потребителем товаров, услуг,  жилья за счет заемных средств;

5) регулированием наличного  и безналичного денежного оборота.  Банк России, являясь монополистом  в сфере эмиссии наличных денег,  организует их обращение, а  также руководит безналичными  расчетами, совершаемыми кредитной  системой, стимулирует таким образом весь производственный процесс. 
 
3. 1 Формы кредита

Кредит классифицируется по различным базовым признакам. В зависимости от того, какая представляется ссуда при кредитной сделке и  кто является кредитором, различают  пять самостоятельных форм кредита.

Коммерческий  кредит. Одна из ранних форм кредитных отношений. В его основе лежит отсрочка предприятием-продавцом оплаты товара и предоставление предприятием-покупателем векселя как его долгового обязательства оплатить стоимость покупки по истечении определенного срока. Наиболее распространены два вида векселя: простой, содержащий обязательства заемщика выплатить определенную сумму непосредственно кредитору, и переводный {тратта), предусматривающий письменный приказ кредитора заемщику о выплате установленной суммы третьему лицу либо предъявителю векселя.

Необходимость коммерческого  кредита вытекает из самого процесса воспроизводства: несовпадение сроков производства и реализации. В результате одни производители вышли на рынок  с товарами, а у других возникла потребность купить товар. Однако, не реализовав свою продукцию, они не располагают  средствами, и поэтому торговая сделка состоится лишь при продаже с  рассрочкой платежа. Отсюда цель этой формы – ускорить реализацию товаров  и весь процесс кругооборота капитала и извлечь дополнительную прибыль.

Коммерческий кредит имеет  определенные недостатки:

- ограничен размерами резервного капитала кредита. Продажа с рассрочкой платежа возможна при наличии у предпринимателя излишка капитала;

- зависит от условия  его обратного притока. При  спаде производства ссуды не  возвращаются и цепочка кредитных связей нарушается, а его размеры сокращаются;

- имеет строго определенное  направление, т.е. предоставляется  одним предприятием другому, связанному  с первым технологической цепочкой (например, завод по производству  кожи оказывает коммерческий  кредит фабрике по пошиву обуви). В обратном направлении коммерческий  кредит невозможен.

В России коммерческий кредит до последнего времени имел ограниченную сферу применения. Расширению его  применения препятствуют инфляция, кризис неплатежей, ненадежность партнерских  связей.

На практике применяются  следующие разновидности коммерческого  кредита:

1) с фиксированным сроком  погашения;

2) с возвратом после  фактической реализации полученных  в кредит товаров;

3) по открытому счету,  когда вторичная поставка товара  на условиях коммерческого кредита  осуществляется по погашению  задолженности по предыдущей  поставке.

Итак, коммерческий кредит –  кредит, предоставляемый функционирующими, хозяйствующими субъектами друг другу  и продаже товаров с рассрочкой платежа.

Банковский кредит. Это наиболее распространенная форма кредитных отношений в экономике. Именно банки чаще всего предоставляют ссуды хозяйствующим субъектам, которые временно нуждаются в финансовой помощи.

В качестве кредиторов обычно выступают специализированные кредитно-финансовые организации, имеющие лицензии центрального банка на осуществление подобных операций. Заемщиками являются, как  правило, юридические лица. Инструментом кредитных отношений служит кредитный  договор (соглашение). Доход – ссудный (банковский) процент, ставка которого определяется соглашением сторон с  учетом ее средней нормы на данный период. Банковский кредит имеет свои особенности:

- его источником являются, как правило, привлеченный капитал,  т.е. полученный за счет средств  банковских клиентов;

- банк ссужает стоимость,  т.е. временно свободные денежные  средства хозяйствующих субъектов,  помещенные на счетах в банке;- банк предоставляет не просто  денежные средства, а денежный  капитал, который, проделав кругообращение  в процессе производства, возвращается  с приращением.

Банковский кредит классифицируется по разным признакам:

1) по срокам погашения:

- краткосрочные – обычно до шести месяцев на восполнение временного недостатка собственных оборотных средств;

- среднесрочные – сроком от шести месяцев до одного года;

- долгосрочные – свыше года (в некоторых странах – свыше трех-пяти лет).

2) по способу погашения:

- ссуда, погашаемая заемщиком  единовременным платежом;

- ссуда, погашаемая в  рассрочку в течение всего  срока действия кредитного договора.